Бухгалтерская отчетность сформирована Обществом исходя из действующих правил и положений по бухгалтерскому учету и отчетности в РФ, Федерального закона «О бухгалтерском учете» № 129-ФЗ от 21.11.1996г. и другими нормативными актами, утвержденными правительством РФ, а также учетной политики Общества на 2006 год и приказами по предприятию.
Инвестиционная деятельность.
В 2006 году инвестиционная активность Общества была ниже чем в предыдущие годы. Инвестиции в основном носили производственный характер и составили 158 898 тыс. рублей.
Большая часть этой суммы (112 015 тыс. рублей) была израсходована на завершающий этап работ по запуску производства нового продукта - большеформатной фанеры ФСФ 4Х8, открытие которого состоялось в мае 2006 года. Также в течение года велись работы по замене изношенного оборудования.
Таблица 3
Структура баланса, тыс. рублей
| Наименование показателя | На 01.01.2006 г. | % к итогу | На 31.12.2006 г. | % к итогу |
| Внеоборотные активы | 1 239 405 | 75 | 1 245 470 | 80 |
| Оборотные активы | 422 543 | 25 | 308 796 | 20 |
| Запасы | 86 313 | 5 | 73 549 | 5 |
| сырье и материалы | 43 447 | 2,6 | 26 884 | 2 |
| незавершенное производство | 12 438 | 0,7 | 12 214 | 1 |
| готовая продукция | 28 926 | 1,7 | 26 492 | 2 |
| товары отгруженные | 0 | 7 512 | 0 | |
| расходы будущих периодов | 1 502 | 0 | 447 | 0 |
| НДС | 83 143 | 5 | 9 886 | 1 |
| Дебиторская задолженность | 251 000 | 15 | 189 741 | 12 |
| Краткосрочные фин. вложения | 10 | 0 | 25 700 | 2 |
| Денежные средства | 2 077 | 0 | 6 616 | 0 |
| Капитал и резервы | 204 796 | 12 | 246905 | 16 |
| Долгосрочные обязательства | 622 712 | 38 | 1 192 952 | 77 |
| Краткосрочные обязательства | 834 440 | 50 | 111 104 | 7 |
| Займы и кредиты | 704 763 | 42 | 0 | 0 |
| Кредиторская задолженность | 129 677 | 8 | 111 104 | 7 |
| Валюта баланса | 1 661 948 | 100 | 1 550 962 | 100 |
Структура баланса Общества носит удовлетворительный характер. Основными факторами, повлиявшими на структуру баланса, являются:
-Убытки, понесенные Обществом в 2001-2004 годах;
-Активная инвестиционная деятельность Общества в 2001-2006 годах;
-Высокий уровень задолженности по привлеченным займам.
Из положительных изменений необходимо отметить существенное уменьшение величины Оборотных активов - это видно из таблицы 3(на 26,9%). Для этого был проведен целый ряд мероприятий, таких как: анализ и оптимизация складских запасов, улучшение системы закупки (сокращение сроков доставки/оказания услуг, оплата после получения товара/оказания услуг). Основные инвестиции были произведены Обществом в первой половине года, что позволило к концу года значительно уменьшить задолженность бюджета по возврату НДС.
Ещё одной из статей претерпевшей значительные изменения является Краткосрочные обязательства (снижение на 87,2%). Это вызвано тем, что Общество погасило все краткосрочные займы. Правда, необходимо отметить, что помимо собственных средств, для проведения данной операции были привлечены новые долгосрочные заимствования. Именно этим объясняется значительный рост (на 91,5%) долгосрочных обязательств Общества. При этом необходимо отметить, что все новые займы привлечены у компаний входящих в группу Свеза и процентная ставка по новым займам ниже, чем у погашаемых.
Все остальные статьи имеют незначительные отклонения.
Таблица 4
Результаты работы Общества,тыс. рублей
| Наименование показателя | За 2006 г. | За 2005 г. | % |
| Выручка | 1 320 307 | 1 094 040 | 20% |
| Себестоимость | (974 497) | (824 007) | 18% |
| Валовая прибыль | 345 810 | 270 033 | 28% |
| Коммерческие расходы | (33 863) | (19 768) | |
| Управленческие расходы | (96 017) | (94 637) | |
| Прибыль (убыток) от продаж | 215 930 | 155 628 | 39% |
| Проценты к получению | 198 | 13 | |
| Проценты к уплате | (119 464) | (96 177) | |
| Прочие доходы | 191 644 | 136 511 | |
| Прочие расходы | (226 642) | (158 643) | |
| Прибыль (убыток) до налогообложения | 61 665 | 37 332 | |
| Отложенные налоговые активы | 53 | 8 845 | |
| Отложенные налоговые обязательства | 4 717 | (12) | |
| Налог на прибыль | (6 548) | (14 860) | |
| Чистая прибыль (убыток) | 50 453 | 31 329 | 61% |
Структура затрат Общества в 2006 году существенно не изменилась. Общий рост затрат был выше, чем официальный уровень инфляции. Данное превышение обусловлено тем, что в текущем году производственная программа Общества была ориентирована на выпуск большеформатной фанеры. Цена на такую фанеру выше, но и её производство требует больших затрат, также в 2006 году был увеличен выпуск ламинированной фанеры, все это требовало закупки большего количества материалов. Однако необходимо отметить, что темп прироста выручки опережал рост себестоимости. Рост прочих доходов и расходов обусловлен резкими колебаниями курсов доллара США и ЕВРО и наличием большого объема операций в иностранной валюте.
Таблица 5
Чистые активы, тыс. рублей
| Наименование показателя | На 31.12.2005 г. | На 01.01.06 г. | На 31.12.2006 г. |
| Внеоборотные активы | 1 182 800 | 1 239 405 | 1 245 470 |
| Оборотные активы | 422 543 | 422 543 | 308 796 |
| ИТОГО | 1 605 343 | 1 661 948 | 1 554 266 |
| Заемные средства | 1 327 475 | 1 327 475 | 1 188 247 |
| Кредиторская задолженность | 129 677 | 129 677 | 111 252 |
| ИТОГО | 1 457 152 | 1 457 152 | 1 299 499 |
| Стоимость чистых активов | 148 191 | 204 796 | 254 767 |
У Общества наблюдается стабильный рост величины чистых активов, что свидетельствует о устойчивом финансовом положении Общества и о отсутствии риска неисполнения взятых на себя обязательств. А учитывая тенденцию снижения величины заемных средств можно прогнозировать дальнейший рост данного показателя.
Таблица 6
Кредиты и займы, тыс. рублей
| Наименование контрагента | Задолженность на 01.01.06 г. | Получено (начислено) | Выплачено | Задолженность на 31.12.06 г. |
| ООО «Свеза-Лес» | 97 408,55 | 3 858,16 | 101 266,71 | 0,00 |
| осн.долг | 91 000,00 | 0,00 | 91 000,00 | 0,00 |
| проценты | 6 408,55 | 3 858,16 | 10 266,71 | 0,00 |
| ООО «Свеза-Финанс» | 996 161,93 | 253 912,82 | 1 250 074,75 | 0,00 |
| осн.долг | 935 873,30 | 158 462,00 | 1 094 335,30 | 0,00 |
| проценты | 60 288,63 | 95 450,82 | 155 739,45 | 0,00 |
| Sveza Invest Limited* | 233 903,99 | 153 017,19* | 159 543,17* | 227 378,01 |
| осн.долг | 214 806,74 | 136 697,82 | 130 845,17 | 220 659,39 |
| проценты | 19 097,25 | 16 319,37 | 28 698,00 | 6 718,62 |
| ОАО «Фанплит» | 0,00 | 903 562,16 | 9 730,00 | 893 832,16 |
| осн.долг | 0,00 | 900 000,00 | 9 730,00 | 890 270,00 |
| проценты | 0,00 | 3 562,16 | 3 562,16 | |
| ООО «ПФК» | 0,00 | 73 036,49 | 6 000,00 | 67 036,49 |
| Осн.долг | 0,00 | 72 770,00 | 6 000,00 | 66 770,00 |
| проценты | 0,00 | 266,49 | 266,49 | |
| Итого | 1 327 474,47 | 1 387 386,82 | 1 526 614,63 | 1 188 246,66 |
| осн.долг | 1 241 680,04 | 1 267 929,82 | 1 331 910,47 | 1 177 699,39 |
| проценты | 85 794,43 | 119 457,00 | 194 704,16 | 10 547,27 |
* - задолженность номинирована в иностранной валюте, сумма начислений и выплат указана с учетом переоценки.
Несмотря на то, что в 2006 году Общество продолжало осуществлять инвестиции, по итогам года оно уменьшило свою задолженность по займам на 139 227,81 тыс.рублей. В 2006 году произошли значительные изменения в структуре заимствований Общества. В течение года были полностью погашены займы и проценты компаниям ООО «Свеза-Лес» и ООО «Свеза-Финанс». Это было сделано как за счет собственных средств, так и за счет новых заимствований, привлеченных у ОАО «Фанплит» и ООО «ПФК». При этом следует отметить, что новые займы являются долгосрочными и процентная ставка по ним значительно ниже, что позволит Обществу в дальнейшем экономить на процентных платежах.
По договорам займов с указанными контрагентами залог не предусмотрен.
Таблица 7
Финансовые показатели Общества
| Наименование показателя | 2004 г. | 2005 г. | 2006 г. |
| Доходность совокупных активов (ROTA) | 3,3% | 9,7% | 13,9% |
| Рентабельность реализации | 4,19% | 14,23% | 16,35% |
| Оборачиваемость активов | 0,777 | 0,681 | 0,849 |
| Коэф. текущей ликвидности | 0,776 | 0,506 | 2,898 |
В последние 2 года у Общества наблюдается рост рентабельности реализации и доходности совокупных активов. Это свидетельствует о положительной динамике развития Общества и хорошей работе его менеджмента по контролю издержек и формированию оптимальной продуктовой корзины. Значительное улучшение коэффициент текущей ликвидности достигнуто благодаря погашению всех краткосрочных займов Общества.
Глава 2. Методика формирования учетной политики организации согласно нормативным требованиям
2.1 Сущность и основные характеристики учетной политики в современных условиях
Понятие «учетная политика» - явление относительно новое в российской практике. Первое упоминание об учетной политике содержалось в Положении о бухгалтерском учете и отчетности в Российской Федерации, утвержденном приказом Минфина России от 20 марта 1992 г. № 10. В этот период только начиналось формирование системы нормативного регулирования российского бухгалтерского учета, в которой учетная политика организации со временем должна была занять присущее ей важное место. Широкое применение термина «учетная политика» началось с 1995 года, после введения в действие первого российского стандарта бухгалтерского учета ПБУ 1/94 “Учетная политика предприятия», утвержденного приказом Минфина РФ от 28 июля 1994 г. № 100.