Таблица 16
Оплата труда работников клуба
| № | Должность | Оклад | Подоходный налог | Пенсионный взнос | Сумма к выдаче | Суммарные расходы |
| 1 | Директор | 20000 | 2600 | 2088 | 17400 | 22088 |
| 2 | Оператор 1 | 8000 | 1040 | 1120 | 6960 | 9120 |
| 3 | Оператор 2 | 8000 | 846 | 1120 | 6960 | 9120 |
| 4 | Охранник 1 | 8000 | 500 | 1120 | 6960 | 9120 |
| 5 | Охранник 2 | 8000 | 500 | 1120 | 6960 | 9120 |
| 6 | Уборщица | 5500 | 715 | 770 | 4785 | 6270 |
| ИТОГО: | 57500 | 6201 | 7338 | 50025 | 64838 | |
Таким образом, годовые затраты на оплату труда составят 778056 рублей, финансовый результат сложится из следующих показателей:
Таблица 17
Прибыль и убытки ООО «Phantom» за четвертый год
| № | Наименование статьи | Сумма, руб. |
| 1 | Выручка от основной деятельности | 2908250 |
| 2 | Выручка от дополнительной деятельности | 1336500 |
| 3 | Валовая выручка | 4244750 |
| 4. | Платежи по кредитам | 785284 |
| 5. | Расходы на оплату труда | 778056 |
| 6. | Расходы на электроэнергию | 255482 |
| 7. | Амортизация основных средств | 626887 |
| 8. | Оплата услуг Интернета | 43896 |
| 9. | Коммунальные услуги | 84000 |
| 10. | Непредвиденные расходы | 10000 |
| 11. | Затраты на приобретение лицензии на ПО | 14700 |
| 12. | Затраты на покупку компьютерных игр | 45000 |
| 13. | Прочие расходы | 263500 |
| 14. | Налоговые платежи | 254685 |
| 12. | Всего расходов: | 3604414 |
| Чистая прибыль | 1185526 |
По предполагаемым результатам данного отчетного периода можно сделать вывод, что рентабельность продаж составит 24,75%. Это свидетельствует о более эффективной работе предприятия в этом году по отношению к первым двенадцати месяцам функционирования клуба.
Таблица 18
Прибыль и убытки ООО «Phantom» за пятый год
| № | Наименование статьи | Сумма, руб. |
| 1 | Выручка от основной деятельности | 3209260 |
| 2 | Выручка от дополнительной деятельности | 1580680 |
| 3 | Валовая выручка | 4789940 |
| 4. | Платежи по кредитам | 785284 |
| 5. | Расходы на оплату труда | 778056 |
| 6. | Расходы на электроэнергию | 273564 |
| 7. | Амортизация основных средств | 320768 |
| 8. | Оплата услуг Интернета | 43896 |
| 9. | Коммунальные услуги | 95000 |
| 10. | Непредвиденные расходы | 10000 |
| 11. | Затраты на приобретение лицензии на ПО | 14700 |
| 12. | Затраты на покупку компьютерных игр | 45000 |
| 13. | Прочие расходы | 189000 |
| 14. | Налоговые платежи | 287396 |
| 12. | Всего расходов: | 2842664 |
| Чистая прибыль | 1947276 |
Рентабельность продаж за пятый финансовый год составила 40,65%, что объясняется отсутствием необходимости начислять амортизацию по компьютерному оборудованию и снижением платежей по кредитам. Таким образом, за 5 лет финансово-хозяйственной деятельности клуба чистая прибыль составила 5389735 рублей, из которой 1563715 рублей было направлено в резервный фонд фирмы, а остальные 3826020 рублей были распределены между учредителями следующим образом:
1. Сидоров Виктор Иванович – 2104311 рублей
2. Иванов Алексей Викторович – 765204 рубля
3. Петров Геннадий Захарович – 956505 рублей
Исходя из полученных данных, можно рассчитать следующие показатели, характеризующие окупаемость данного бизнес-плана по созданию компьютерного клуба:
Простая окупаемость, равная отношению чистых инвестиций к среднегодовому денежному притоку от капиталовложений, причем в состав денежного притока наряду с чистой прибылью входят и амортизационные отчисления, найдется следующим образом: ПО = 4660289 /1643610,2 = 2,8 года. Хотя у этого показатели есть масса недостатков, в частности, не учитывается фактор времени, денежные притоки должны быть одинаковы, что редко бывает в реальной жизни, он позволяет заведомо исключить неконкурентоспособные и неудачные проекты.
Таким образом, для более точной оценки окупаемости проекта следует использовать такой показатель, как чистый дисконтированный доход (ЧДД), на основе которого можно рассчитать срок окупаемости проекта.
Таблица 19
Анализ чистого дисконтированного дохода при ставке доходности 20%
| Период | 0 | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
| Денежный поток | -4660289 | 804239 | 1598471 | 1734884 | 1812413 | 2268044 |
| Коэффициент. Дисконтирования при I = 20% | - | 0,8333 | 0,6944 | 0,5787 | 0,4823 | 0,4019 |
| Дисконтный денежный поток | - | 670199 | 1110049 | 1003984 | 874042 | 911476 |
| Накопленный дисконтный денежный поток | -4660289 | -3990090 | -2880041 | -1876057 | -1002015 | -90539 |
Таким образом, при данной ставке доходности инвестиции окупятся чуть более чем за 5 лет.
Анализ рисков проекта
Основной риск проекта – недостаточная занятость компьютерного клуба, которая не обеспечивает при заданных ценах на услуги рентабельность проекта. Главный источник данной проблемы – неправильно выбранное помещение в плане территориального расположения. Тем не менее, можно выделить следующие негативные моменты, способные повлиять на доходность вложения инвестиций.
Таблица 20
Риски реализации бизнес проекта
| Риски Si (i = 1….n) | Отрицательное влияние на прибыль | Группа приоритета |
| S1. Недостаточная занятость компьютерного клуба | Снижение чистой прибыли – в лучшем случае, в худшем – неокупаемость вложенных инвестиций | Q1 |
| S2.Недостатки проектных работ | Рост стоимости строительства | |
| S3.Невозможность клуба приступить к работе в указанные сроки | Невозможность осуществления своевременных платежей по кредитам | |
| S4.Несвоевременная поставка необходимого оборудования | Увеличение срока ввода мощности | Q2 |
| S5.Изношенность оборудования | Увеличение затрат на ремонт | |
| S6.Недостаточный уровень заработной платы | Текучесть кадров | Q3 |
| S7.Рост налогов | Снижение чистой прибыли |
Предполагается, что первая приоритетная группа в 6 раз весомее последней, т.е. f=6. Таким образом, удельный вес группы с наименьшим приоритетом найдется следующим образом: W3 = 2/ (3*(6+1)) = 0,0952.
W1 = 6*W3 = 0,5712.
W2 = 0,3336
В связи с этим можно сделать вывод, что удельный вес первых трех простых рисков (из первой приоритетной группы) составит 0,1904; удельный вес рисков из второй группы приоритета будет равен 0,1668 и удельный вес двух оставшихся рисков установится на уровне в 0,0476.
Для оценки вероятности наступления рисков использовались мнения трех экспертов, которые представлены в Таблице 21.
Таблица 21
Вероятность наступления события
| Риск | Мнения экспертов | Вероятность | ||
| I | II | III | ||
| S1 | 25 | 35 | 45 | 35 |
| S2 | 20 | 40 | 45 | 35 |
| S3 | 15 | 25 | 40 | 27 |
| S4 | 10 | 5 | 5 | 7 |
| S5 | 90 | 85 | 90 | 88 |
| S6 | 45 | 45 | 45 | 45 |
| S7 | 25 | 30 | 35 | 30 |
Общая оценка рисков проекта выглядит следующим образом:
Таблица 22
| Риски | Удельные веса | Вероятность | Балл |
| S1 | 0,1904 | 35 | 6,7 |
| S2 | 0,1904 | 35 | 6,7 |
| S3 | 0,1904 | 27 | 5,1 |
| S4 | 0,1668 | 7 | 1,2 |
| S5 | 0,1668 | 88 | 14,7 |
| S6 | 0,0476 | 45 | 2,1 |
| S7 | 0,0476 | 30 | 1,4 |
| Итого: | 37,9 |
Исходя из вышеизложенного можно сделать вывод о том, что сказать определенно наступит ли риск или нет невозможно, хотя, скорее всего в своей работе ООО “Phantom” сумеет избежать определенных трудностей, обеспечив стабильность получения доходов и минимизацию возможных расходов.
Библиография
1. Налоговый Кодекс Российской Федерации.
2. Маниловский Р.Г. Бизнес-план. Методические материалы. Издание второе, дополненное, 2002.
3. Ковалева А.М. Финансы. –М.: Финансы и статистика, 2003.
4. Методика данных расчетов и оценки. Финансовый менеджмент. - М.: Перспектива, 2002.
5. Райан Б. Стратегический учет для руководителя. - М.: Аудит, ЮНИТИ,2002.