Оборачиваемость запасов (в оборотах) = себестоимость реализации / среднегодовые запасы
За 2006 год
Оборачиваемость запасов (в оборотах) = 42597 = 11,12 оборотов
(2289+5371)/2
За 2007 год
Оборачиваемость запасов (в оборотах) = 71416____ = 13,13 оборота
(5371+5501)/2
Оборачиваемость запасов (в днях) = 360 дней / оборачиваемость запасов (в оборотах)
За 2006 год
Оборачиваемость запасов (в днях) = 360 = 32 дней
11,12
За 2007 год
Оборачиваемость запасов (в днях) = 360 = 27 дней
13,13
Вывод: в 2007 году по сравнению с 2006 годом количество оборотов стало больше, соответственно уменьшился период оборачиваемости, что рассматривается как положительная тенденция, так как это приводит к увеличению прибыли.
Показатели оборачиваемости имеют большое значение для оценки финансового состояния предприятия, поскольку скорость превращения оборотных средств в денежную форму оказывает непосредственное влияние на платежеспособность предприятия. Кроме того, увеличение скорости оборота средств при прочих равных условиях отражает повышение инвестиционной привлекательности предприятия.
Структуру запасов предприятия для наглядности представим в виде следующей таблицы:
Таблица 2.2.1 Структура запасов предприятия
| № по порядку | Наименование запасов | Прошлый год | Отчетный год | ||
| Сумма, тыс. руб. | Удельный вес, %% | Сумма, тыс. руб. | Удельный вес, %% | ||
| 1 | 2 | 7 | 8 | 9 | 10 |
| 1 | Сырье, материалы и другие аналогичные ценности | 5351 | 99,62 | 5351 | 97,27 |
| Животные на выращивании и откорме | 0 | 0 | 0 | 0 | |
| Затраты в незавершенном производстве | 0 | 0 | 0 | 0 | |
| Готовая продукция и товары для перепродажи | 0 | 0 | 0 | 0 | |
| Товары отгруженные | 0 | 0 | 0 | 0 | |
| Расходы будущих периодов | 20 | 0,38 | 150 | 2,73 | |
| Прочие запасы и затраты | 0 | 0 | 0 | 0 | |
| Всего запасов | 5371 | 100 | 5501 | 100 | |
В структуре ООО «Фаворит» наибольший удельный вес составляет сырье и материалы, что объясняется спецификой деятельности данного предприятия – производственная деятельность требует больше наличия запасов сырья и материалов. В 2007 году по сравнению с 2006 годом удельный вес сырья и материалов уменьшился на 2,35%. Это связано с тем, что производственное оборудование обновляется, и старая технология не требует больших затрат (отсюда уменьшение оборачиваемости), соответственно запасы сырья используются своевременно. Также в 2007 году на 2,35% увеличился удельный вес расходов будущих периодов. Затраты в незавершенном производстве в 2007 году отсутствуют. При анализе дебиторской задолженности необходимо рассмотреть является ли дебиторская задолженность подлинной, то есть взыскиваемой по праву и причитающейся. Задолженность считается подлинной, если договор заключен с юридическим лицом, имеющим право на заключение соответствующего договора и взыскиваемой, если заказчик имеет устойчивое финансовое положение и достаточную ликвидность для погашения долга.
В случае длительного непогашения дебиторской задолженности заказчиком, необходимо проанализировать его финансово-хозяйственную деятельность. Если показатели являются неудовлетворительными и не предоставляется возможности погасить задолженность, то такая задолженность признается сомнительной (или безнадежной). Под эту задолженность может быть создан резерв. Тогда, статья баланса "Дебиторская задолженность" уменьшается на сумму созданного резерва и данная дебиторская задолженность находится на забалансовом счете в течение трех лет.
Под ликвидностью дебиторской задолженности понимают сроки расчетов за выполненные работы. Коэффициент ликвидности (оборачиваемости) дебиторской задолженности определяется как отношение стоимости выполненных работ к среднегодовой дебиторской задолженности (данный коэффициент показывает, сколько оборотов совершает дебиторская задолженность). Коэффициент ликвидности (оборачиваемости) дебиторской задолженности в оборотах определяется как отношение среднегодовой дебиторской задолженности к выручке от реализации:
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности = выручка от реализации / среднегодовая дебиторская задолженность
За 2006 год
Коэффициент оборачиваемости
дебиторской задолженности = 54646_______- = 7 оборотов
(10487+5924)/2
За 2007 год
Коэффициент оборачиваемости
дебиторской задолженности = 77397_______ = 5 оборотов
(5924+25100)/2
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности (или коэффициент ее ликвидности в оборотах) есть не что иное, как показатель оборачиваемости средств в расчетах. Коэффициент же погашения (ликвидности) дебиторской задолженности в днях есть не что иное, как показатель оборачиваемости средств в расчетах (выраженный в днях). Коэффициент погашения дебиторской задолженности в днях может быть рассчитан по следующей формуле:
Коэффициент погашения дебиторской задолженности = (среднегодовая дебиторская задолженность) х 365 / выручка от реализации х 1,2
За 2006 год
Коэффициент погашения
дебиторской задолженности = 8205,5 х 365 = 2995007,5 = 45,67 дней
54646 х 1,2 65575,2
За 2007 год
Коэффициент погашения
дебиторской задолженности = 15512 х 365 = 5661880 = 61 дней
77397 х 1,2 92876,4
Выводы: коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности за 2007 год уменьшился на 2 оборота, а коэффициент погашения увеличился, что свидетельствует о несвоевременном расчете покупателей с предприятием (чем короче период, тем выше ликвидность данного вида активов).
Интенсивность, с которой используются активы, измеряется при помощи коэффициентов оборачиваемости активов (отражает отношение реализации ко всей сумме активов). Каждый результативный показатель - объём реализации - первый и существенный шаг к получению прибыли:
Коэффициент оборачиваемости активов = выручка от реализации / сумма активов
За 2006 год
Коэффициент оборачиваемости активов = 54646 = 2,92
18685
За 2007 год
Коэффициент оборачиваемости активов = 77397 = 2,01
38342
Выводы: в 2007 году коэффициент оборачиваемости активов уменьшился до 2,01.
Таблица 2.2.2Вертикальный анализ активов за 2006 год
| № по порядку | Наименование статей актива | Показатели | Отклонение (прирост, снижение | ||||
| На начало | На конец | ||||||
| Сумма, тыс. руб. | Удельный вес, %% | Сумма, тыс. руб. | Удельный вес, %% | ||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | |
| 1. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ | 3263 | 19,23 | 5581 | 29,86 | 10,63 | ||
| Нематериальные активы (04, 05) | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| патенты, лицензии, товарные знаки (знаки обслуживания), иные аналогичные с перечисленными права и активы | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| Основные средства (01, 02, 03) | 3238 | 19,08 | 4743 | 25,38 | 6,3 | ||
| земельные участки и объекты природопользования | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| здания, машины и оборудование | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| Незавершенное строительство (07, 08, 16, 61) | 25 | 0,15 | 838 | 4,48 | 4,33 | ||
| Отложенные налоговые активы | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| 2. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ | 13707 | 35,33 | 13104 | 70,13 | 34,8 | ||
| Запасы | 2289 | 13,48 | 5371 | 28,74 | 15,26 | ||
| сырье, материалы и другие аналогичные ценности (10, 12, 13,16) | 2208 | 13,01 | 5351 | 28,63 | 15,62 | ||
| готовая продукция и товары для перепродажи | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| расходы будущих периодов (31) | 81 | 0,47 | 20 | 10,70 | 10,23 | ||
| прочие запасы и затраты | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям (19) | 419 | 2,46 | 745 | 3,98 | 1,52 | ||
| Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) | 10487 | 61,79 | 5924 | 31,70 | - 30,09 | ||
| покупатели и заказчики (62, 76, 82) | 10370 | 61,10 | 5556 | 29,73 | - 31,37 | ||
| авансы выданные (61) | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| прочие дебиторы | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| Денежные средства | 512 | 3,01 | 1064 | 5,69 | 2,68 | ||
| расчетные счета (51) | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| прочие денежные средства (55, 56, 57) | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| Итого активов | 16970 | 100,00 | 18685 | 100,00 | - | ||
Таблица 2.2.3. Вертикальный анализ активов за 2007 год
| № по порядку | Наименование статей актива | Показатели | Отклонение (прирост, снижение | ||||
| На начало | На конец | ||||||
| Сумма, тыс. руб. | Удельный вес, %% | Сумма, тыс. руб. | Удельный вес, %% | ||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | |
| 1. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ | 5581 | 29,86 | 4671 | 12,18 | - 17,68 | ||
| Нематериальные активы (04, 05) | 0 | 0,00 | 0 | 0,00 | |||
| патенты, лицензии, товарные знаки (знаки обслуживания), иные аналогичные с перечисленными права и активы | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| Основные средства (01, 02, 03) | 4743 | 25,38 | 4646 | 12,11 | - 13,27 | ||
| земельные участки и объекты природопользования | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| здания, машины и оборудование | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| Незавершенное строительство (07, 08, 16, 61) | 838 | 4,48 | 25 | 0,06 | - 4,42 | ||
| 2. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ | 13104 | 70,13 | 33671 | 87,81 | 17,68 | ||
| Запасы | 5371 | 28,74 | 5501 | 14,34 | -14,4 | ||
| сырье, материалы и другие аналогичные ценности (10, 12, 13,16) | 5351 | 28,63 | 5351 | 13,95 | -14,68 | ||
| готовая продукция и товары для перепродажи | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| расходы будущих периодов (31) | 20 | 10,7 | 150 | 0,39 | -10,31 | ||
| прочие запасы и затраты | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям (19) | 745 | 3,98 | 2121 | 5,53 | 1,55 | ||
| Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) | 5924 | 31,7 | 25100 | 65,46 | 33,76 | ||
| покупатели и заказчики (62, 76, 82) | 5556 | 29,73 | 24595 | 64,14 | 34,41 | ||
| авансы выданные (61) | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| прочие дебиторы | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| Денежные средства | 1064 | 5,69 | 857 | 2,23 | - 3,46 | ||
| расчетные счета (51) | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| прочие оборотные активы | 0 | 0 | 92 | 0,23 | 0,23 | ||
| Итого активов | 18685 | 100,00 | 38342 | 100,00 | - | ||
Вертикальный анализ показывает структуру средств предприятия и их источников.