Оценка ликвидности коммерческого банка (стр. 3 из 17)

Ликвидность-поток показывает состояние ликвидности-запаса в будущем, то есть позволяет определить ее прогнозные значения и динамические изменения с учетом влияния входящих и исходящих денежных потоков, образующихся при приобретении банком новых обязательств и требований, а также способности банка изменять структуру пассивов и активов. Прогнозирование осуществляется на краткосрочную перспективу (от одного до трех месяцев) и, следовательно, характеризует текущую, или краткосрочную ликвидность банка.

Ликвидность-прогноз отличается от ликвидности-потока тем, что первая форма ликвидности дополнительно связана с оценкой текущего и будущего риска активных и пассивных операций банка.

Из сравнения трех вышеперечисленных характеристик ликвидности, следует, что наиболее эффективным для целей поддержания и управления ликвидностью является определение ликвидности-потока, так как именно этот подход позволяет оценить способность банка реально определять свое состояние, своевременно предотвращать ухудшение сложившегося объективно необходимого уровня ликвидности, а также изменять в течение определенного периода времени неблагоприятный уровень ликвидности.

Наконец, ликвидность банка характеризуется такими понятиями, как надежность и финансовая устойчивость. Эти определения не являются синонимами, но взаимосвязаны между собой. Под надежностью банка необходимо подразумевать вероятность того, что его работа в течение некоторого промежутка времени будет удовлетворять определенным требованиям: обеспечение сохранности средств, доверенных ему клиентами, выполнение без задержек в любой ситуации взятых на себя обязательств. Если надежность банка характеризуется, прежде всего, его прочностью, способностью внушать доверие всем экономическим субъектам, которые им обслуживаются, то финансовая устойчивость банка характеризуется его возможностью нормально развиваться, для чего выделяют следующие критерии – уровень собственных средств в пассиве баланса, способность банка в будущем увеличить собственный капитал за счет полученной прибыли, стабильность клиентской базы и так далее. Таким образом, подавать надежду может только крепкий, устойчивый и ликвидный банк [35, с. 38].

В данном параграфе были рассмотрены основные понятия, связанные с категорией «ликвидность коммерческого банка». Как видно из вышеизложенного, понятию ликвидности в литературе даются различные определения. С одной стороны, под ликвидностью понимают способность банка выполнять в сроки свои обязательства, причем не только по возврату вложенных средств с выплатой соответствующего вознаграждения, но и по выдаче кредитов. Некоторые источники предлагают еще более полное определение ликвидности, как способности банка выполнять свои обязательства перед клиентами с учетом предстоящего высвобождения средств, вложенных в активные операции, и возможных займов на денежном рынке. С другой стороны, под ликвидностью подразумевается соотношение сумм активов и пассивов с одинаковыми сроками. Наконец, говорят о более ликвидных и менее ликвидных активах банка с точки зрения возможности их быстрого превращения в денежные средства. Данные определения взаимосвязаны и должны употребляться в совокупности для раскрытия сущности исследуемого понятия.

Прежде чем перейти к изучению различных теорий и методов управления ликвидностью, необходимо провести анализ факторов, воздействующих на данную экономическую категорию, выявить направления их влияния на ликвидность коммерческого банка, исследовать причины возникновения риска ликвидности, описать основные его виды и методы защиты от различных типов рисков, чему и будет посвящен следующий параграф.

1.2 Факторы, влияющие на банковскую ликвидность, и риски, возникающие под их влиянием

Важное значение при оценке ликвидности играет классификация факторов на нее влияющих. Их можно распределить по следующим признакам:

- по отношению к деятельности коммерческого банка: внешние, внутренние;

- по направлению влияния: отрицательные, положительные;

- по содержанию: политические, социальные, экономические;

- по длительности воздействия: постоянные, форс-мажорные;

- по возможности управления: нерегулируемые, регулируемые [35, с. 38].

Как правило, когда говорят о факторах ликвидности коммерческих банков, то чаще всего их подразделяют на две основные группы: внешние и внутренние, или макроэкономические и микроэкономические [37, с.143; 35, с. 38; 41, с. 8; 28, с. 70; 48, с. 148].

Макроэкономические (экзогенные) факторы – факторы, через которые осуществляется воздействие внешней среды на деятельность коммерческого банка. Основные их виды представлены на рисунке 1.1 [37, с.144].

Макроэкономические факторы, воздействующие на ликвидность банка

Рисунок 1.1

Рассмотрим более подробно каждый из вышеперечисленных факторов.

1. Общая экономическая и политическая обстановка в стране создает предпосылки развития банковских операций и успешности функционирования банковской системы, обеспечивает стабильность экономической основы деятельности банков, укрепляет доверие отечественных и зарубежных инвесторов к банкам [16, с. 145]. Без указанных условий банки не способны создавать устойчивую депозитную базу, добиваться рентабельности операций, развивать свой инструментарий, повышать качество своих активов, совершенствовать систему управления. Любое проявление нестабильности в данных сферах приводит к резкому обострению проблемы ликвидности коммерческих банков.

2. Эффективность государственного регулирования и контроля определяет степень взаимодействия органа государственного надзора с коммерческими банками в части управления ликвидностью. Центральный банк имеет возможность устанавливать определенные нормативы ликвидности, ориентируя банки на их соблюдение. Естественно, чем выше установленные показатели отражают реальное состояние ликвидности банка, тем больше возможности у банка и надзорного органа своевременно выявить проблемы с ликвидностью и устранить их.

Непосредственное влияние на ликвидность оказывают, в частности, следующие моменты:

- рестрикционная политика Банка России (повышение ставки рефинансирования, изменение норм обязательного резервирования, минимального размера собственного капитала, установление обязательных экономических нормативов оказывают прямое воздействие на структуру и эффективность активных и пассивных операций банков);

- фискальная политика государства (установление налогов, косвенным и прямым плательщиком которых является банк);

- операции Центрального банка на открытом рынке с государственными ценными бумагами и иностранной валютой существенным образом влияют на процентные ставки, курсы валют и другое [37, с. 144].

Таким образом, государственное регулирование и контроль должны стимулировать банки к формированию достаточного уровня ликвидности как одного из главных факторов в поддержании стабильности как банковской системы, так и всей экономики.

3. Развитие и эффективность сегментов финансового рынка обусловливает характер перераспределения временно свободных денежных средств между участниками финансового рынка и, в частности, между банками. Так, высокий уровень развития рынка дает банкам возможность быстрого привлечения средств в целях поддержания ликвидности, а стабильное состояние рынка ценных бумаг обеспечивает возможность их быстрой реализации при необходимости [38, c. 39]. Следовательно, этот фактор позволяет обеспечить наиболее оптимальный вариант создания ликвидных средств без потери в прибыльности, поскольку самый быстрый путь превращения активов банка в денежные средства связан с функционированием фондового рынка.

4. Возможность привлечения поддержки со стороны государства проявляется через проводимую денежно-кредитную политику правительства и Центрального банка, например, в возможности привлечения государственных кредитов из ресурсов последнего.

Таким образом, на современном этапе развития внешние факторы определяют общую неустойчивость банковской системы России, оказывая сильное негативное воздействие на финансовую стабильность коммерческих банков, и, следовательно, на их ликвидность.

Микроэкономические (эндогенные) факторы действуют на уровне самого банка и связаны с его политикой. В отличие от внешних факторов, воздействие которых банк не может ограничить, внутренние напрямую связаны с его деятельностью, поэтому, изменяя политику банка, можно ограничить воздействие факторов, вызывающие неблагоприятные изменения в ликвидности. Для более точного представления схематично изобразим их на рисунке 1.2 [37, с. 145].

Микроэкономические факторы, воздействующие на ликвидность банка

Рискованность активов банка

Достаточность собственного капитала