Смекни!
smekni.com

Анализ финансовых результатов деятельности предприятия ОАО "Аквия" (стр. 6 из 8)

Полученные результаты позволяют сделать выводы об изменении уровня рентабельности под влиянием различных факторов.

Затем рекомендуется сделать факторный анализ рентабельности по каждому виду продукции. Уровень рентабельности отдельных видов продукции зависит от изменения среднереализационных цен и себестоимости единицы продукции:

Следует рассчитать влияние этих факторов на изменение уровня рентабельности изделия способом цепной подстановки:

Общее изменение рентабельности по изделию:

∆Rобщ=

В том числе за счет изменения:

1) среднего уровня отпускных цен ∆Rц=

2) уровня себестоимости продукции ∆Rс=

Аналогичные расчеты делаются по каждому виду товарной продукции, чтобы выявить какие виды продукции на предприятии более доходные, как изменился уровень рентабельности и какие факторы на это повлияли. См. форму табл. 4.

Таблица 4 - Факторный анализ рентабельности отдельных видов продукции

Вид продукции Цена, руб Себестоимость, руб Рентабельность, % Изменение рентабельности, %
t0 t1 t0 t1 t0 tусл t1 общее В том числе за счет
цены себестоимости
А
Б
и т.д

Необходимо также более детально изучить причины изменения среднего уровня цен и способом пропорционального деления рассчитать их влияние на уровень рентабельности. [15 c. 232]

Дальше нужно установить, за счет каких факторов изменилась себестоимость единицы продукции, и аналогичным образом определить их влияние на уровень рентабельность.

Такие расчеты производятся по каждому виду продукции (услуг), что позволяет точнее оценить работу хозяйствующего субъекта и полнее выявить внутрихозяйственные резервы роста рентабельности на анализируемом предприятии.


Глава 3. Практика анализа финансовых результатов деятельности предприятия на примере ОАО «Аквия»

Рассмотрев теоретические аспекты темы "Анализ финансовых результатов деятельности предприятия", перейдем к практической части настоящей работы, а именно, проведем анализ финансовых результатов ОАО «Аквия».

3.1 Анализ прибыли от реализации продукции

Анализ прибыли от реализации товаров и услуг можно провести на основе следующих данных по предприятию, полученных из его отчетов о прибылях и убытках за базисный (предыдущий) период и отчетный год, сведенных в табл. 5 [11 c.96.

Таблица 5 – Данные о динамике прибыли от реализации продукции по предприятию за базисный и отчетный период

№ п/п Показатели За базисный период, тыс. руб. За отчетный период Отклонение от базисного периода
в сумме в %
1 2 3 4
1 Выручка-нетто 85085 96008 +10923 +12,8
2 Себестоимость проданной продукции 58619 61893 +3274 +5,6
3 Коммерческие расходы 9408 12115 +2707 +28,8
4 Управленческие расходы 5905 5120 -785 -13,3
5 Прибыль (убыток) от продаж 11153 16880 +5727 +51,3
6 Индекс изменения цен отчетного периода к базисному 1,0 1,1 +0,1 +10
7 Объем реализации в сопоставимых ценах (96008/1,1) 85085 87280 +2195 +2,5798

Фактический объем продаж по предприятию за отчетный период в ценах базисного периода составил 87280 тыс. руб. (96008/1,1). С учетом этого изменение объема продаж за анализируемый период составило 102,579% (87280/85085*100), т. е. произошло увеличение объема реализованной продукции на 2,579%.

За счет роста объема реализации продукции прибыль от реализации продукции, товаров, работ и услуг (прибыль от продаж) увеличилась на 288 тыс. руб. (11153-0,02579)

Для определения влияния цен реализации продукции, товаров, работ и услуг на изменение прибыли необходимо сопоставить объем продаж отчетного периода, выраженный в ценах отчетного и базисного периода, это влияние равно 8 728 тыс. руб. (96008-87280).

Влияние данного фактора можно также определить путем умножения объема реализации отчетного года, выраженного в ценах базисного периода, на прирост индекса цен, оно равно + 8 728 тыс. руб. (87280*0,1).

Влияние изменения коммерческих и управленческих расходов на прибыль можно определить сопоставлением их величины в отчетном и базисном периодах. За счет увеличения размера коммерческих расходов прибыль снизилась на 2707 тыс. руб. (12115-9408) и за счет сокращения размера управленческих расходов прибыль возросла на 785 тыс. руб. (5120-5905).

На изменение прибыли от реализации оказывает влияние изменения структуры ассортимента реализованной продукции.

Прибыль отчетного периода, исходя из себестоимости и цен базисного периода, определим на примере предприятия, пересчитав себестоимость базисного периода по индексу изменения цен, соответственно, прибыль отчетного периода, рассчитанная по базисной себестоимости и базисным ценам, будет равняться (табл. 6):


Таблица 6 – Расчет прибыли отчетного периода исходя из себестоимости и цен базисного периода

№ п/п Показатель Значение показателя, тыс. руб.
1 Выручка-нетто от реализации отчетного периода в ценах базисного периода (стр.7, гр.4, табл. 5). 87280
2 Фактически реализованная продукция, рассчитанная по базисной себестоимости (стр. 2, гр.3, табл.5*стр.7, гр.4, табл5/стр.1, гр.3, табл.5) 58619*87280/85085=58619*1,02579 60131
3 коммерческие расходы базисного периода 94008
4 Управленческие расходы базисного периода 5905
5 Прибыль отчетного периода, рассчитанная по базисной себестоимости и базисным ценам. Стр. 1 -(стр. 2 + стр.3 + стр. 4)=87280-60131-9408-5905 11836

Таким образом, влияние сдвигов в структуре ассортимента на величину прибыли от реализации равно: 11836 – (11153*1,02579) = + 395 тыс. руб.

Произведенный расчет показывает, что в составе реализованной продукции увеличился удельный вес продукции с более высоким уровнем доходности.

Влияние изменения себестоимости реализованной продукции на прибыль можно определить, сопоставляя себестоимость реализованной продукции отчетного периода с затратами базисного периода, пересчитанными на изменение объема реализации: 61893 – 58619*1,02579 = + 1762 тыс. руб.

Себестоимость реализованной продукции увеличилась, следовательно, прибыль от реализации продукции снизилась на ту же сумму.

Общее влияние всех перечисленных факторов, рассчитываемое как их алгебраическая сумма, равно, тыс. руб.:

изменение объема реализации +288

изменение структуры ассортимента +395

изменение себестоимости -1762

изменение цен реализации +8728

изменение величины коммерческих расходов -2707

изменение величины управленческих расходов +785

общее влияние факторов +5727

К снижению прибыли (на 1762 тыс. руб.) привело удорожание себестоимости реализованной продукции, которое произошло в основном за счет повышения цен на сырье и материалы, что видно из материалов дополнительного анализа первичных документов. Снижение прибыли обусловлено также увеличением коммерческих расходов (2707 тыс. руб.). Увеличение прибыли связано с ростом объема реализации (288 тыс. руб.), позитивными сдвигами в структуре продукции (395 тыс. руб.), а также сокращением управленческих расходов (785 тыс. руб.) и повышением уровня цен на реализованную продукцию (8728 тыс. руб.).

В ходе дальнейшего анализа необходимо тщательно изучить действие каждого из перечисленных факторов.

Так, изменение уровня цен на реализованную продукцию зависит от проводимой предприятием ценовой политики. Ценовая политика оказывает влияние на прибыль и финансовое состояние предприятия путем формирования имиджа предприятия у потребителей и стимулирования продвижения товаров и услуг на рынки сбыта.

3.2 Анализ рентабельности продаж

Проанализируем изменение рентабельности продаж ОАО «Аквия» в отчетном году в сравнении с предыдущим годом, сведя исходные данные и расчеты в табл. 7.


Таблица 7 – Исходные данные и расчет рентабельности продаж по различным составляющим прибыли предприятия

Показатели Предыдущий год Отчетный год в фактически действующих ценах на продукцию и ресурсы Отчетный год в ценах предыдущего года на продукцию и ресурсы
1 2 3 4
1 Стоимость (выручка-нетто) реализованной продукции, тыс. руб. 85 085 96 008 87 280
2 то же в % к предыдущему году 100 112,84 102,58
3 Себестоимость реализованной продукции, включая коммерческие и управленческие расходы, тыс. руб. 73 932 79 128 60 131
4 то же в % к предыдущему году 100 107,03 81,33
5 Прибыль от продаж (стр.1-стр.3), тыс. руб. 11 153 16 680 27 149
6 то же в % к предыдущему году 100 149,56 243,42
7 Сальдо прочих доходов и расходов, тыс. руб. 150 400 250
8 то же в % к предыдущему году 100 266,67 166,67
9 Прибыль до налогообложения (стр. 5+стр.7), тыс. руб. 11 303 17 080 27 399
10 то же в % к предыдущему году 100 151,11 242,4
11 Налог на прибыль по ставке 24%, тыс. руб. (стр.9 * 0,24) 2 713 4 099 6 561
12 то же в % к предыдущему году 100 151,09 241,84
13 Экономические санкции за счет прибыли, тыс. руб. 600 300 300
14 то же в % к предыдущему году 100 50 50
15 Чистая прибыль, руб. (стр.9-стр.11-стр.13) 7 990 12 681 20 478
16 то же в % к предыдущему году 100 158,71 256,3
17 Рентабельность продаж по прибыли от продаж, % (стр.5/стр.1*100) 13,11 17,37 31,11
18 Рентабельность продаж по прибыли до налогообложения, %. (стр.9/Стр.1*100) 13,28 17,79 31,39
19 Рентабельность продаж по чистой прибыли, % (стр. 15/стр.1*100) 9,39 13,21 23,46

Сопоставляя данные отчетов о прибылях и убытках за отчетный период и предыдущие годы, можно увидеть, что стоимость реализованной продукции выросла в 1,13 раза, а себестоимость реализованной продукции увеличилась меньшими темпами – в 1,07 раза, соответственно прибыль от продаж возросла в 1,5 раза.