Представление о роли налогов в инвестиционном процессе постоянно менялись. Так в настоящее время экономисты делятся на тех, кто считает, что усиление вмешательства государства в экономику ведёт к увеличению инвестиционной деятельности и налоговых поступлений, и тех, кто стремиться достичь этих же целей, но только с помощью снижение налоговой нагрузки.
По мнению первых, при усиление государственного вмешательства в экономику, рост налоговых поступлений и государственных расходов способны стимулировать инвестиционный процесс. Увеличение налоговых поступлений может привести к уменьшению заимствований государства, снижению процентных ставок и расходов по обслуживанию государственного долга. Они читают, что уменьшение налоговой нагрузки на экономику не приведёт к увеличению инвестиционной активности, так как организации не инвестируют уже имеющиеся средства, и рассчитывать на серьёзные частные инвестиции нельзя: средства либо направлены на потребление, либо вывозятся из страны[11].
С таким подходом согласны многие российские экономисты, которые отвергают утверждения, что в России очень высокий уровень налоговой нагрузки и что именно налоги сдерживали экономический рост в стране в последние годы[12]. Но существуют оговорки на то, что связь между инвестициями и налогами не наблюдалась до 2004 года .
Белоусов Д.Р. говорит о том, что хотя после 2004 года взаимосвязь стала более очевидной, но это не может говорить о том, что сокращение налоговой нагрузки на бизнес – залог высоких темпов экономического развития. Так, например, низкими налогами в пределах 20 процентов, характеризуются такие страны как Грузия и Колумбия. Однако, экономического процветания там не наблюдается. Причина кроется в "институциональной ловушке"[13].
Необходимо отметить и отрицательные черты государственного вмешательства. Мировой опыт показывает, что при увеличение налоговой нагрузки на налогоплательщика (рост количества и увеличения ставок налогов, отмена льгот и другое) эффективность налоговой системы сначала повышается, но после достижения максимума начинает резко снижаться. При этом потери бюджетной системы становятся невосполнимыми, так как одни налогоплательщики или разоряются, или сворачивают производство, а другие находят законные и незаконные пути минимизации установленных и подлежащих уплате налогов. Для восстановления нарушенного производства потребуются годы. Но не это главное. Как показывают исследования, налогоплательщики, нашедшие пути отклонения от уплаты налогов, даже при возврате к "старому" уровню налогового изъятия уже не будут их платить в полном объёме. Ведь в реализацию схем уклонения были вложены денежные средства и потрачено время, поэтому налогоплательщик будет стремиться хотя бы окупить свои вложения[14].
Особо следует отметить, что упразднение льгот и сокращение их числа (а это опыт многих стран) тут же сопровождаются нововведениями, связанными с расширением структурного состава расходов налогоплательщика на основе включения в него затрат, якобы необходимых для устойчивого ведения и разворачивания бизнеса. Очевидно, что последние нововведения могут привести к расширению возможностей сокрытия доходов, утечки капиталов и сокращения налоговой базы.
Вторые экономисты считают, что достижение максимального экономического роста возможно достичь посредством снижения налоговой нагрузки за счёт расширения налоговых баз по ряду налогов, изменения структуры налоговой системы и перераспределения налоговой нагрузки. Высокие ставки налогов препятствуют инвестициям, поэтому следует использовать широкую базу налогообложения и устанавливать относительно низкие ставки налогов. Такой подход к реформированию налоговой системы учитывает опыт либеральных реформ в развитых странах в 80-е годы[15]. В правительстве РФ придерживаются именно этой политики. Согласно основным направлениям бюджетной и налоговой политики на 2007-2009 года меры по внесению в законодательство о налогах и сборах, направленные на дальнейшее снижение налоговой нагрузки, должны в максимальной степени способствовать обеспечению высоких темпов экономического роста и увеличению инвестиционной активности.
Необходимо отметить, что не один из путей развития (повышение или понижение налоговой нагрузки) не может дать 100 процентных результатов, так как определение оптимальной налоговой нагрузки связано с множеством других, не связанных напрямую с налогами факторов:
Уровень налогового бремени может зависеть от доли участия государства в расходах населения[16] (оплата медицинских, образовательных, коммунальных и других услуг)
Уровень развития "налоговой дисциплины". В частности в России, по данным налоговой отчётности, только один из шести налогоплательщиков исправно платит в бюджет причитающиеся налоги[17].
Влияние коэффициента собираемости[18] налогов.
Совокупный показатель налоговой нагрузки искажается из-за существенных погрешностей измерения ВВП[19].
Помимо этого, некоторые факторы можно считать характерными для России:
Социально-экономические условия, в которых приходиться осуществлять финансово-хозяйственную деятельность и платить налоги российским налогоплательщикам.
Неоднородность экономического развития отдельных отраслей экономики России, регионов и видов хозяйственной деятельности в России.
Льготные налоговые режимы для организаций отдельных отраслей экономики.
Из всего вышесказанного можно сделать вывод, что снижение налогового бремени в российской налоговой системе должно проводиться наряду с расширением налоговой базы[20], в том числе за счёт отмены льгот, вовлечением в сферу уплаты налогов теневого бизнеса, дальнейшим укреплением налоговой и финансовой дисциплины, созданием благоприятных условий для функционирования легальной экономики.
В нашей стране существует ряд программ, цель которых стимулировать развитие малого и среднего бизнеса, а также стимулировать приток инвестиций в научно-техническую сферу деятельности.
Инвестиционный налоговый кредит (ИНК) отличается от банковского кредита и тем более от отсрочки (рассрочки) по уплате налоговых платежей – у них разные основания для получения и цели, преследуемые кредитором.
Цель банковского кредита - извлечение прибыли банком. При это основания для получения кредита могут быть любыми, банку достаточно быть уверенным, что заёмщик способен предоставить соответствующее обеспечение и выплатить начисленные проценты.
Цель предоставления (рассрочки) по уплате налогов и сборов – недопущение банкротства налогоплательщика. При этом количество оснований для получения отсрочки (рассрочки) ограничено.
ИНК преследует цель инновационного развития экономики или выполнение организациями ряда важных социально – экономических задач, не имеющих высокой финансовой рентабельности. При этом изменение срока уплаты налога даёт возможность организации при наличии соответствующих оснований уменьшать в течение определённого срока и в определённых пределах платежи по налогу с последующей поэтапной уплатой сумм уменьшения и начисления на них процентов.
Другие отличия: число оснований для предоставления ИНК ограничено по сравнению с банковским кредитом, и заёмщик не является финансово не состоятельным, как это имеет место в случае с предоставлением отсрочки (рассрочки) (Таблица 3).
Кроме того, государственные органы при предоставление ИНК не ставят своей целью получение финансовой выгоды, поскольку процентная ставка по данному виду кредита не может превышать ¾ ставки рефинансирования [21]Банка России.
Вопреки распространенному заблуждению, ИНК не являются разновидностью и бюджетного кредита.
Во-первых, нормы бюджетного кодекса РФ не могут быть применены к налоговым правоотношениям в силу положений ст.1 БК РФ и ст.2 НК РФ. Бюджетное законодательство регулирует отношения по распределению и использованию денежных средств, в то время как налоговое законодательство – порядок их аккумулирования.
Во-вторых, ИНК не соответствует установленному в ст.6 БК РФ определению понятия "бюджетный кредит" - форма финансирования бюджетных расходов которая предусматривает предоставление средств юридическим лицам или другому бюджету на возвратной и возмездной основах то есть без предоставления заемщику денежных средств непосредственность бюджета кредит рассматриваемого вида не образует.
Кроме того, государственные органы при предоставление ИНК не ставят своей целью получение финансовой выгоды, поскольку процентная ставка по данному виду кредита не может превышать ¾ ставки рефинансирования Банка России.
Таблица 3 - Сравнительная характеристика различных способов кредитования
| Характеристики | Инвестиционный налоговый кредит | Банковский кредит | Отсрочка (рассрочка) по уплате налогов и сборов |
| Основания для предоставления | Устанавливаются государством | Зависят только от экономической политики банка | Устанавливаются государством |
| Обеспечение | Залог, поручительство | Залог, поручительство, гарантия | Залог, поручительство (в ряде случаев – не обязательно) |
| Обязательность предоставления для кредитора | Не обязателен | Не обязателен | В ряде случаев обязательна |
| Цель действий кредитора | Инновационное развитие экономики | Получение прибыли | Недопущение банкротства налогоплательщика |
| Размер процентов | Устанавливается государством | Зависит от условий заключения кредитного договора | Устанавливается государством (в ряде случаем не начисляются) |
| Характер предоставляемых средств | Средства налогоплательщика | Собственные средства банка | Средства не предоставляются |
| Органы принимающие решение | Государственные | Руководство банка | Государственные |
Кроме того, государственные органы при предоставление ИНК не ставят своей целью получение финансовой выгоды, поскольку процентная ставка по данному виду кредита не может превышать ¾ ставки рефинансирования Банка России.