Таблица 11 - Качество активов МУП «Фармация» за 2006-2008гг. (в тыс. руб.)
| Показатели актива | 2006 | % к итогу | 2007 | % к итогу | 2008 | % к итогу |
| 1.Мобильные средства, в том числе:Запасы | 665 | 61,63 | 414 | 75,41 | 137 | 50,74 |
| Денежные средства | 58 | 5,38 | 120 | 21,86 | 113 | 41,85 |
| Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) | 356 | 32,99 | 15 | 2,73 | 20 | 7,41 |
| Всего | 1079 | 100 | 549 | 100 | 270 | 100 |
| 2.Иммобилизованные средства, в том числе:Основные средства | 118 | 100 | 88 | 100 | 1928 | 100 |
| Всего | 118 | 100 | 88 | 100 | 1928 | 100 |
| 3.БАЛАНС | 1197 | 100 | 637 | 100 | 2198 | 100 |
На основе данных аналитической Таблицы можно сделать следующие выводы:
· стоимость активов с 2006-2008гг. уменьшилась, что говорит о плохой результативности деятельности МУП «Фармация», сопровождается внутренними изменениями в активе: уменьшении стоимости оборотных активов в 2007г., удельный вес на конец года 86,19%; к 2008г. продолжается тенденция к уменьшению (12,28%);
· уменьшение стоимости внеоборотных активов произошло в 2007г. по стоимости основных средств на 30 тыс. руб., хотя в 2008г. наблюдается темп роста на 1840 тыс. руб. за счет внутренних изменений и реорганизации МУП «Фармация». Основное финансирование было направлено на пополнение оборотных средств (запасов).
На основе общей оценки актива баланса выявлено уменьшение общего потенциала МУП «Фармация» в 2006-2008гг. Уменьшение активов 2006-2008гг. свидетельствует о спаде хозяйственной деятельности предприятия к 2009г.
Так как уменьшение стоимости имущества произошло за счет формирования запасов, что уменьшило долю оборотных средств в общей сумме активов МУП «Фармация», что расценивается как отрицательная тенденция: уменьшение оборачиваемости активов является предпосылкой к ухудшению финансовой деятельности, о чем свидетельствуют относительные изменения объемов оборотных средств МУП «Фармация» за исследуемый период. Для оценки имущественного потенциала предприятия проводим анализ динамики состава и структуры обязательств (пассива) баланса МУП «Фармация» (таблицы 12, 13).
Таблица 12 - Группировка пассивов МУП «Фармация» за 2006-2008гг. (в тыс. руб.)
| Группировка пассивов | годы | % к итогу баланса | ||||
| 2006 | 2007 | 2008 | 2006 | 2007 | 2008 | |
| П1 | 1254 | 1071 | 1374 | 0,00 | 0,00 | 62,51 |
| П2 | - | - | - | 0,00 | 0,00 | 0,00 |
| ПЗ | - | - | - | 0,00 | 0,00 | 0,00 |
| П4 | -57 | -434 | 824 | 0,00 | 0,00 | 37,49 |
| Пассив | 1197 | 637 | 2198 | 0,00 | 0,00 | 100 |
Таблица 13 - Качество пассивов МУП «Фармация» за 2006-2008гг. (в тыс. руб.)
| Показатели пассива | 2006 | % к итогу | 2007 | % к итогу | 2008 | % к итогу |
| 1.Краткосрочная задолженность, в том числе: | 1254 | 97,49 | 1071 | 95,45 | 1374 | 62,51 |
| -по налогам и сборам | 92 | 7,68 | 146 | 22,92 | 80 | 3,64 |
| -по гос. внебюджетным фондам | 26 | 2,17 | 30 | 4,71 | 53 | 2,41 |
| -по оплате труда | 85 | 7,10 | 93 | 14,60 | 271 | 12,33 |
| -поставщики и подрядчики | 1051 | 87,80 | 802 | 0,00 | 970 | 44,13 |
| 2.Доходы будущих периодов | 30 | 2,51 | 29 | 4,55 | 29 | 1,32 |
| 3.Собственный капитал | -87 | 0,00 | -463 | 0,00 | 795 | 36,17 |
| 4.БАЛАНС | 1197 | 100 | 637 | 100 | 2198 | 100 |
Данные аналитической таблицы показывают:
· рост пассива баланса в 2008г. по сравнению с 2007г. идет за счет увеличения величины собственного капитала в 2008г. в абсолютных величинах на 1258 тыс. руб. при том, что МУП «Фармация» покрыло убытки 2006-2007гг.;
· сравнивая данные, видим резкое снижение пассивов в 2007г., и такое же резкое увеличение в 2008г. В целом наблюдается низкая автономия предприятия и отсутствие заемных средств.
При определении ликвидности баланса МУП «Фармация» группы актива и пассива сопоставляются между собой.
Таблица 14 - Данные для анализа ликвидности баланса МУП «Фармация» за 2006-2008гг. (в тыс. руб.)
| годы | % к итогу баланса | |||||
| 2006 | 2007 | 2008 | 2006 | 2007 | 2008 | |
| А1 | 58 | 120 | 113 | 4,85 | 18,84 | 5,14 |
| А2 | 356 | 15 | 20 | 29,74 | 2,35 | 0,91 |
| A3 | 665 | 414 | 137 | 55,56 | 64,99 | 6,23 |
| А4 | 118 | 88 | 1928 | 9,85 | 13,82 | 87,72 |
| Актив | 1197 | 637 | 2198 | 100 | 100 | 100 |
| П1 | 1254 | 1071 | 1374 | 0,00 | 0,00 | 62,51 |
| П2 | - | - | - | 0,00 | 0,00 | 0,00 |
| ПЗ | - | - | - | 0,00 | 0,00 | 0,00 |
| П4 | -57 | -434 | 824 | 0,00 | 0,00 | 37,49 |
| Пассив | 1197 | 637 | 2198 | 0,00 | 0,00 | 100 |
Для оценки реальной степени ликвидности предприятия необходимо сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву. Баланс считается ликвидным, если одно временно выполняются условия, представленные в Таблице 15.
Таблица 15 - Условия ликвидности баланса МУП «Фармация» за 2006-2008гг
| 2006г. | 2007г. | 2008г. | |
| А1 > П1 | 58<1254 | 120<1071 | 113<1374 |
| А2 > П2 | 356>0 | 15>0 | 20>0 |
| A3 > ПЗ | 665>0 | 414>0 | 137>0 |
| А4 < П4 | 118>-57 | 88>-434 | 1928<824 |
Анализ ликвидности баланса МУП «Фармация» проведен с помощью аналитической таблицы 15, по данным которой можно сделать вывод, что баланс предприятия не соответствует критериям абсолютной ликвидности:
· А1<П1 на протяжении исследуемого периода- МУП «Фармация» в 2006-2008гг. не могло отвечать по своим обязательствам, т.к. налицо явный недостаток денежных средств, которые являются единственным источником наиболее ликвидных активов, кредиторская задолженность также растет, что не позволяло говорить о хорошем состоянии коэффициентов текущей ликвидности;
· анализируя долгосрочную ориентировочную платежеспособность, можно сказать, что предприятие отвечает условиям ликвидности на протяжении 2006-2008гг. (А2 >П2, A3 > ПЗ);
· условие А4 < П4 полностью удовлетворяет условиям ликвидности МУП «Фармация» только в 2008г.
При изучении баланса МУП «Фармация» следует обратить внимание на один очень важный показатель - чистый оборотный капитал, или чистые оборотные средства. Это абсолютный показатель, с помощью которого также можно оценить ликвидность МУП «Фармация». Чистый оборотный капитал равен разнице между итогами раздела «Оборотные активы» и раздела «Краткосрочные пассивы».
Таблица 16 - Расчет чистых оборотных активов МУП «Фармация» за 2006-2007гг
| Показатель | 2006г. | 2007г. | Изменение (+,-) | Темп роста (%) |
| Оборотные активы (без НДС) | 1079 | 549 | -530 | 50,88 |
| Краткосрочные пассивы | 1284 | 1100 | -184 | 85,67 |
| Чистые оборотные активы | -205 | -551 | -346 | 268,78 |
Таблица 17 - Расчет чистых оборотных активов МУП «Фармация» за 2006-2008гг
| Показатель | 2007г. | 2008г. | Изменение (+,-) | Темп роста (%) |
| Оборотные активы (без НДС) | 549 | 270 | -279 | 49,18 |
| Краткосрочные пассивы | 1100 | 2198 | 1098 | 199,82 |
| Чистые оборотные активы | -551 | -1928 | -1377 | 349,91 |
Изменение уровня ликвидности МУП «Фармация» определяем по изменению показателя чистого оборотного капитала, который составляет величину, оставшуюся после погашения всех краткосрочных обязательств. Данный показатель МУП «Фармация» имеет отрицательные величины, что говорит о том, что уровень ликвидности у предприятия отсутствует. Определим величину показателей финансовой устойчивости МУП «Фармация», которые представим в виде Таблицы 18.
Таблица 18 - Динамика финансовой устойчивости МУП «Фармация» (в оборотах) за 2006-2008гг
| Наименование показателя | 2006 | 2007 | 2008 |
| 1.Коэф фициент автономии | -0,43 | -0,68 | 0,37 |
| 2.Коэф фициент финансовой устойчивости | -0,43 | -0,68 | 0,37 |
| 3.Коэффициент (индекс) постоянного актива | -1,36 | 0,14 | 0,88 |
| 4.Коэффициент маневренности собственных средств | 2,36 | 0,86 | 0,12 |
| 5.Коэф фициент обеспеченности собственными источниками | -0,19 | 1 | 1 |
| 6.Коэф фициент независимости в части формирования запасов | -0,31 | 1,33 | 1,97 |
Выводы:
-в 2006г. все коэффициенты имеют отрицательные величины;
-в 2007г. положительные величины составляют коэффициенты: (индекс) постоянного актива, который показывает какая часть собственных источников предназначается для формирования внеоборотных активов, маневренности собственных средств, который показывает, какая часть собственно го капитала используется для финансирования текущей де ятельности, т. е. вложена в оборотные средства, а какая часть капитализирована, обеспеченности собственными источниками, который характеризует соотношение собственных и заемных оборотных средств и определяет степень обеспеченности хозяйственной деятельности организации собственными оборотными средствами, необходимыми для ее финансовой устойчивости;