Проведение анализа финансового состояния и разработка рекомендаций по повышению эффективности работы ООО "Интерпром" (стр. 7 из 17)

1. (+) излишек или (-) недостаток собственных оборотных средств:

± Е_с = И_с.с – З_з (18)

где:

· З_з - запасы и затраты.

2. (+) излишек или (-) недостаток собственных оборотных средств и долгосрочных заемных средств:

± Е_КД = (И_с.с + КД) – З_з (19)

3. (+) излишек или (-) недостаток общей величины основных источников для формирования запасов и затрат:

± Е_КД = (И_с.с + КД + КК^/) – З_з (20)

Обеспеченность запасов и затрат источниками их формирования позволяет классифицировать финансовые ситуации по степени их устойчивости. Возможно выделение четырех типов финансовой устойчивости.

1. Абсолютная устойчивость финансового состояния характеризуется тем, что запасы и затраты хозяйствующего субъекта меньше суммы собственных оборотных средств и кредитов банка под ТМЦ. Она встречается редко и представляет собой крайний тип финансовой устойчивости:

З_з< И_с.с + К_б(ТМЦ) (21)

где:

· К_б(ТМЦ - кредитов банка под ТМЦ.

2. Нормальная устойчивость финансового состояния, при которой гарантируется платежеспособность хозяйствующего субъекта. Запасы и затраты хозяйствующего субъекта равны сумме собственных оборотных средств и кредитов банка под ТМЦ:

З_з = И_с.с + К_б(ТМЦ) (22)

3. Неустойчивое (предкризисное) финансовое состояние, когда запасы и затраты равны сумме собственных оборотных средств и кредитов банка под ТМЦ и временно свободных источников средств (резервного фонда, фонда социальной сферы и т.д.). При этом финансовая устойчивость является допустимой, если соблюдаются следующие условия:

· производственные запасы (З_П) плюс готовая продукция (ГП) равны или превышают сумму краткосрочных кредитов, заемных средств, участвующих в формировании запасов:

З_П + ГП ³åКК^// (23)

где:

· åКК^// - часть краткосрочных кредитов и займов, участвующих формировании запасов и затрат;

· незавершенное производство (НЗП) плюс расходы будущих периодов (РБП) меньше или равны сумме собственного оборотного капитала:

НЗП + РБП £ Е_с (24)

Неустойчивое финансовое состояние характеризуется тем, что сохраняется возможность восстановления платежеспособности.

4. Кризисное финансовое состояние (хозяйствующий субъект находится на грани банкротства), когда равновесие платежного баланса обеспечивается за счет краткосрочных платежей по оплате труда, ссудам банка, поставщикам, бюджету и т.д., т.е. в данной ситуации денежные средства, краткосрочные ценные бумаги и дебиторская задолженность не покрывает даже его кредиторской задолженности и просроченных ссуд:

Е_с + ДЗ < КЗ + С_б^/ (25)

где:

· ДЗ - дебиторская задолженность

· КЗ - кредиторская задолженность;

· С_б^/ - просроченные ссуды банков.

Финансовая устойчивость может быть восстановлена как путем увеличения кредитов и займов, так и путем обоснованного снижения уровня запасов и затрат.

Неустойчивое финансовое состояние характеризуется наличием нарушений финансовой дисциплины, перебоями в поступлении денежных средств на расчетный счет, снижением доходности деятельности.

Кризисное финансовое состояние характеризуется кроме указанных признаков наличием неустойчивого финансового положения, регулярных неплатежей (просроченные ссуды банков, просроченные задолженности поставщикам, наличие недоимок в бюджет).

Абсолютная и нормальная устойчивость финансового состояния характеризуется высоким уровнем доходности и отсутствием нарушений платежной дисциплины.

В ходе анализа необходимо определить степень финансовой устойчивости на начало и конец периода, оценить изменение финансовой устойчивости за отчетный период, определить причины изменений.

Для анализа финансовой устойчивости привлекаются данные формы № 5 и учетных регистров.

В условиях экономической самостоятельности хозяйствующих субъектов важное значение приобретает финансовая независимость от внешних заемных средств. Запас собственных средств – это запас финансовой устойчивости, при условии того, что его собственные средства превышают заемные.

Устойчивость финансового состояния в рыночных условиях наряду с абсолютными величинами характеризуется системой финансовых коэффициентов.

Они рассчитываются в виде соотношения абсолютных показателей актива и пассива баланса.

Анализ финансовых коэффициентов заключается в сравнении их значения с базисными величинами, изучении их динамики за отчетный период и за ряд лет.

Кроме того, для оценки финансового состояния необходимо использовать экспертные оценки величин, характеризующих оптимальные или критические (пороговые), с точки зрения устойчивости финансового состояния, значения показателей. Оценить изменения этих коэффициентов за истекший период, сделать вывод о том, как изменились отдельные характеристики финансового состояния за отчетный год.

Для оценки используется система финансовых показателей (коэффициентов):

1. Одним из важнейших показателей, характеризующих финансовую устойчивость предприятия, является коэффициент автономии (минимальное пороговое значение 0,5):

A_I + K_IA_II + K_IIA_III

Lq = (14)

П_I + О₁ П_II + О₂ П_III

2. Коэффициент маневренности (оптимальное значение 0,5):

Собственные оборотные средства предприятия

К_м = (27)

Сумма собственных и долгосрочных

заемных средств

3. Коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными источниками средств для их формирования (нормальное значение более 0,6-0,8):

Сумма собственных и долгосрочных

заемных средств

К_з.з = (28)

Стоимость запасов и затрат

От того, насколько оптимально соотношение собственного и заемного капитала, во многом зависит финансовое положение хозяйствующего субъекта.

Основными показателями, характеризующими финансовую устойчивость, являются:

· коэффициент финансовой автономии, определяемый как отношение общей суммы собственных источников финансирования к общему итогу баланса (%);

·коэффициент финансовой зависимости, определяемый как отношение заемного капитала к общему итогу баланса (%);

·коэффициент финансового риска,, определяемый как отношение общей суммы заемных средств к общей сумме собственных источников.[7]

Чем выше уровень первого показателя и ниже второго и третьего показателей, тем устойчивее финансовое состояние хозяйствующего субъекта, меньше финансового риска.

2. ОЦЕНКА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ООО «ИНТЕРПРОМ»

2.1 Характеристика ООО «Интерпром»

Общество с ограниченной ответственность «Интерпром» создано на основании действующего законодательства РФ, Гражданского кодекса РФ, Закона РФ «Об иностранных инвестициях», Федерального закона РФ «Об обществах с ограниченной ответственностью» и решением учредителя от 10 июня 1994 г.

Учредителями общества являются:

· с российской стороны: физическое лицо, гражданин Российской Федерации Игнатенко Георгий Павлович;

· с болгарской стороны: юридическое лицо, предприятие «Инвест-продукт ООД», зарегистрированного в соответствии с законодательством Республики Болгария - г. Пловдив, ул. Павликенска, д. 18;

Местонахождение общества: Россия, Ростовская обл., Шолоховский р-н, ст. Вешенская.

Общество учреждено без ограничения срока деятельности.

Целью деятельности общества направлена на удовлетворение потребностей предприятий, организаций и граждан в продукции, работах, услугах, производимых обществом в соответствии с уставными видами деятельности и с целью извлечения прибыли.

Основными видами деятельности общества являются:

· производство, переработка, экспорт и импорт сельскохозяйственной продукции и культур;

· производство и реализация хлебобулочных, кондитерских и макаронных изделий;

· производство упакованных тортов;

· производство сдобных изделий под маркой «Сдобная сдоба» (пироги, рулеты).

ООО «Интерпром» является одним из крупнейших предприятий пищевой отрасли Шолоховского района Ростовской области специализирующихся на производстве хлеба, хлебобулочных изделий и мучнисто-кондитерских изделий. Узнаваемыми брендами общества являются торты «Чародейка», «Медовая сказка», «Зимушка», «Сдобная сдоба».

В настоящий момент 90% продукции общества поступает в розничные точки Шолоховского района Ростовской области.

Перечень клиентов, систематически закупающих хлебобулочную продукцию общества, превышает 34 компании. Это продовольственные магазины, павильоны, палатки.

Юридический статус общества:

1. общество является юридическим лицом по российскому законодательству. Его правовое положение определяется действующим законодательством России, Гражданским кодексом РФ, Федеральным законом «Об обществах с ограниченной ответственностью», уставом и договором, который является учредительным документом наряду с уставом;

2. общество для достижения поставленных целей деятельности имеет право от своего имени заключать любые сделки, приобретать имущественные и неимущественные права и нести обязанности, быть истцом и ответчиком в суде;

3. общество осуществляет владение, пользование и распоряжение своим имуществом в соответствии с целями своей деятельности. Вклады учредителей в уставный капитал общества являются его собственностью;

4. общество имеет самостоятельный баланс и ведет бухгалтерский учет в соответствии с требованиями российского законодательства;

5. общество может открывать филиалы, дочерние предприятия и представительства в РФ и за рубежом в порядке, определяемом действующим законодательством РФ и страной пребывания;