Смекни!
smekni.com

Финансовое состояние АО "КазТрансГаз" (стр. 8 из 12)

Валюта баланса в абсолютном выражении увеличилась на 151,6 тыс. тенге, но с учетом инфляции ситуация выглядит следующим образом: 320,2–168,6*1,15=126,31, т.е. уменьшение на 126,31 тыс. тенге.

Рассчитаем коэффициент прироста валюты баланса и коэффициент прироста выручки от реализации.

Коэффициент прироста валюты баланса Кб определяется следующим образом:

Кб = (Бср1‑Бср0)*100/Бср0 (1),

где Бср1, Бср0 – средняя величина итога баланса за отчетный и предыдущий периоды.

Кб = (320,2–168,6)*100/168,6 = 89,92

Коэффициент прироста выручки от реализации Кv рассчитываем по формуле:

Кv = (V1‑V0)*100/V0 (2),

где V1, V0 – выручка от реализации продукции за отчетный и предыдущие периоды.

Кv = (277,4–106)*100/106 = 161,7

Т.е. в АО «КазТрансГаз» за 2006 год прирост валюты баланса составил 89,92%, а выручка от реализации продукции увеличилась на 161,7%.

По мимо увеличения выручки от реализации продукции предприятие в 2006 году получила прибыль (от реализации – 1 515 тыс. тенге, от финансово хозяйственной деятельности – 2 164 тыс. тенге).

Помимо изучения изменений суммы баланса необходимо проанализировать характер изменения отдельных его статей. Такой анализ проводится с помощью горизонтального (временного) и вертикального (структурного) анализа.

Горизонтальный анализ заключается в построении одного или нескольких аналитических таблиц, в которых абсолютные балансовые показатели дополняются относительными темпами роста (снижения).

Ценность результатов горизонтального анализа существенно снижается в условиях инфляции, но эти данные можно использовать при межхозяйственных сравнениях.

Цель горизонтального анализа состоит в том, чтобы выявить абсолютные и относительные изменения величин различных статей баланса за определенный период, дать оценку этим изменениям.

Таблица 9. Горизонтальный анализ баланса

на нач. года на конец года
тыс.
тенге
% тыс.
тенге
%
1 2 3 4 5 6
1. Внеоборотные активы
1.1. Основные средства 36,6 100 151,3 413,4 -
1.2. Нематериальные активы - - - - -
1.3. Прочие внеоборотные средства 1,2 100 8,6 716,7 -
Итого по разделу 1 37,8 100 159,9 423 -
2. Оборотные активы
2.1. Запасы 32,4 100 38,9 120
2.2. Дебит. задолженность (платежи через 12 мес.) 95,8 100 119,9 125,2 -
2.3. Дебит. задолженность (платежи в теч. 12 мес.) 1,7 100 1,3 76,4
2.4. Краткосрочные фин. вложения - - - - -
2.5. Денежные средства 0,9 100 0,2 22,2
2.6 Прочие оборотные активы
Итого по разделу 2 130,8 100 160,3 122,6
Баланс 168,6 100 320,2 189,9
4. Капитал и резервы
4.1. Уставный капитал 5,5 100 5,5 100
4.2. Добавочный и резервный капитал 41,6 100 29,3 70,4 -
4.3. Спец. фонды и целевое финансирование - - - - -
4.4. Нераспределенная прибыль отчетного года 1,7 100 1,5 88,2 -
Итого по разделу 4 48,8 100 36,3 74,4
5. Долгосрочные пассивы - - 42,9 -
6. Краткосрочные пассивы
6.1. Заемные средства - - 6,2 -
6.2. Кредиторская задолженность 118,5 100 231,5 195,3
6.3. Прочие пассивы 1,3 100 3,3 253,8
Итого по разделу 6 119,8 100 241 201,2
Итого заемных средств 119,8 100 283,9 237
Баланс 168,6 100 320,2 189,9

Горизонтальный анализ баланса приведен в таблице 5.

В АО «КазТрансГаз» валюта баланса увеличилась на 89,92% и составила на конец отчетного периода 320,2 тыс. тенге, внеоборотные активы увеличились на 716,7% и составила на конец отчетного периода 8,6 тыс. тенге, оборотные активы увеличились на 122,6%, заметно увеличились запасы на 22,6% и составили на конец отчетного периода 38,9 тыс. тенге, дебиторская задолженность увеличилась на 25,2%.Уставной капитал остался без изменения. Отрицательным моментом является большое повышение кредиторской задолженности на 95,3%.

В АО «КазТрансГаз» большое значение для оценки финансового состояния имеет и вертикальный (структурный) анализ актива и пассива баланса, который дает представление финансового отчета в виде относительных показателей.

160 000
140 000
120 000
100 000
80 000
60 000
10 000
0 2002 2003 2004 2005 2006

Цель вертикального анализа заключается в расчете удельного веса отдельных статей в итоге баланса и оценке его изменений. С помощью вертикального анализа можно проводить межхозяйственные сравнения предприятий, а относительные показатели сглаживают негативное влияние инфляционных процессов.

В таблице мы наблюдаем уменьшение запасов, что в нестабильной экономике плохо, т. к. увеличивается возможность перерывов по причине отсутствия материалов, отрицательным результатом деятельности является увеличение доли дебиторской задолженности. Положительным результатом деятельности является уменьшение доли кредиторской задолженности с 98,9% до 96%.

Горизонтальный и вертикальный анализ взаимодополняют друг друга, на их основе строится сравнительный аналитический баланс.

Сравнительный аналитический баланс АО «КазТрансГаз» характеризует как структуру отчетной бухгалтерской формы, так и динамику отдельных ее показателей. Он систематизирует ее предыдущие расчеты. Сравнительный аналитический баланс представлен в таблице 8.

Все показатели сравнительного аналитического баланса можно разбить на три группы:

– статьи баланса в абсолютном выражении на начало и конец года

– показатели структуры баланса на начало и конец года

– динамика статей баланса в абсолютном (стоимостном) выражении

– динамика структуры баланса

– влияние динамики отдельных статей баланса на динамику баланса в целом

Таблица 10. Вертикальный (структурный) анализ баланса

Наименование статей на нач. года на конец года
тыс. тг % тыс. тенге %
1. Внеоборотные активы
1.1. Основные средства 36,6 96,8 151,3 94,6
1.2. Нематериальные активы - - - -
1.3. Прочие внеоборотные средства 1,2 3,2 8,6 5,4
Итого по разделу 1 37,8 100 159,9 100
2. Оборотные активы
2.1. Запасы 32,4 24,8 38,9 24,3
2.2. Дебит. задолженность (платежи через 12 мес.) 95,8 73,2 119,9 74,8
2.3. Дебит. задолженность (платежи в теч. 12 мес.) 1,7 1,3 1,3 0,8
2.4. Краткосрочные фин. вложения - - - -
2.5. Денежные средства 0,9 0,7 0,2 0,1
2,6 Прочие оборотные активы
Итого по разделу 2 130,8 100 160,3 100
Баланс 168,6 100 320,2 100
4. Капитал и резервы
4.1. Уставный капитал 5,5 11,3 5,5 15,2
4.2. Добавочный и резервный капитал - - - -
4.3. Спец. фонды и целевое финансирование 41,6 85,2 29,3 80,7
4.4. Нераспределенная прибыль отчетного года 1,7 3,5 1,5 4,1
Итого по разделу 4 48,8 100 36,3 100
5. Долгосрочные пассивы - - 42,9 -
6. Краткосрочные пассивы
6.1. Заемные средства - - 6,2 2,6
6.2. Кредиторская задолженность 118,5 98,9 231,5 96
6.3. Прочие пассивы 1,3 1,1 3,3 1,4
Итого по разделу 6 119,8 100 241 100
Баланс 168,6 100 320,2 100

Увеличение основных средств на 114,7 тыс. тенге или в 313,4% дало увеличение баланса на 303,4%. Увеличение прочих внеоборотных средств на 7,4 тыс. тенге или в 616,6% дало увеличение баланса 19,6%. Увеличение дебиторской задолженности на 24,1 тыс. тенге или в 25,2% дало увеличение баланса в 18,4%. Увеличение запасов на 6,5 тыс. тенге или в 20,1% дало увеличение баланса на 5%, что в данных условиях существования предприятия можно считать положительным фактом. В пассиве мы наблюдаем увеличение доли кредиторской задолженности на 113 тыс. тенге или на 95,4%, что дало увеличение баланса на 94,3%.


Таблица 11. Сравнительный аналитический баланс

Абсолютнаявеличина Относит.величины Изменения
на н. г. на к. г. на н. г. на к. г. в абс. вел. в отн. ед. в% к итого
1. Внеоборотные активы
1.1. Основные средства 36,6 151,3 96,8 94,6 114,7 313,4 303,4
1.2. Нематериальные активы - - - -
1.3. Прочие внеоборотные средства 1,2 8,6 3,2 5,4 7,4 616,6 19,6
Итого по разделу 1 37,8 159,9 100 100 122,1 323 323
2. Оборотные активы
2.1. Запасы 32,4 38,9 24,8 24,3 6,5 20,1 5
2.2. Дебит. задолж-ть (платежи через 12 мес.) 95,8 119,9 73,2 74,8 24,1 25,2 18,4
2.3. Дебит. задолж-ть (платежи в теч. 12 мес.) 1,7 1,3 1,3 0,8 -0,4 -23,5 -0,3
2.4. Краткосрочные фин. вложения - - - - -
2.5. Денежные ср-ва 0,9 0,2 0,7 0,1 -0,7 -78 -0,5
2,6 Прочие оборотные активы
Итого по разделу 2 130,8 160,3 100 100 29,5 22,6 22,6
Баланс 168,6 320,2 100 100 151,6 89,9 89,9
4. Капитал и резервы
4.1. Уставный капитал 5,5 5,5 11,3 15,2 0 1 0
4.2. Добавочный и резервный капитал - - - - - - -
4.3. Спец. фонды и целевое финансирование 41,6 29,3 85,2 80,7 -12,3 -29,6 -25,2
4.4. Нераспределенная прибыль отч. года 1,7 1,5 3,5 4,1 -0,2 -11,8 -0,4
Итого по разделу 4 48,8 36,3 100 100 -12,5 -25,6 -25,6
5. Долгосрочные пассивы 0,00 42,9 - - 42,9 - -
6. Краткосрочные пассивы
6.1. Заемные средства - 6,2 - 2,6 6,2 - 5,2
6.2. Кредиторская задолженность 118,5 231,5 98,9 96 113 95,4 94,3
6.3. Прочие пассивы 1,3 3,3 1,1 1,4 2 153,8 1,7
Итого по разделу 6 119,8 241 100 100 121,2 201,2 101,2
Баланс 168,6 320,2 100 100 151,6 189,9 89,9

Главным источником прироста явились заемные средства предприятия, что плохо т. к. в дальнейшем этих средств может не быть, но если процентов по долгам нет, то это можно воспринимать как беспроцентный кредит, который может быть поглощен инфляцией.