Финансовый анализ хозяйственной деятельности предприятия в строительстве (стр. 1 из 6)
Оглавление
Введение
1. Анализ выполнения объемов СМР (работ, услуг) на основании договорных обязательств
2. Анализ затрат на производство и реализацию СМР (работ, услуг)
3. Анализ состояния и использования основных средств
4. Анализ состояния и использования оборотных средств
5. Анализ использования трудовых ресурсов
6. Анализ использования материальных ресурсов предприятия и состояния запасов
7. Анализ финансового состояния
8. Оценка эффективности деятельности предприятия
Заключение
Список литературы
Введение
Ликвидность (текущая платежеспособность) - одна из важнейших характеристик финансового состояния организации, определяющая возможность своевременно оплачивать счета и фактически является одним из показателей банкротства. Результаты анализа ликвидности важны с точки зрения как внутренних, так и внешних пользователей информации об организации.
Ликвидность балансавыражается в степени покрытия обязательств организации его активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств. Ликвидность баланса достигается путем установления равенства между обязательствами организации и его активами.
Анализ ликвидности заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке их ликвидности с обязательствами по пассиву, сгруппированных по степени их погашения и расположенных в порядке возрастания срока. Группировка статей актива и пассива, как правило, осуществляется в строго определенном порядке - от наиболее ликвидных к наименее ликвидным, т.е. в порядке убывания ликвидности, и от более срочных к менее срочным платежам, т.е. в порядке возрастания сроков [40, С. 201].
Баланс является абсолютно ликвидным, если выполняются четыре условия: А1 ≥ П1; А2 ≥ П2; А3 ≥ П3; А4 ≤ П4, где
А1 - наиболее ликвидные активы - денежные средства и краткосрочные финансовые вложения;
А2 - быстрореализуемые активы - краткосрочная дебиторская задолженность;
А3 – медленно реализуемые активы - долгосрочная дебиторская задолженность, запасы, НДС, прочие оборотные активы;
А4 - труднореализуемые активы - все статьи I раздела баланса (внеоборотные активы).
П1 - наиболее срочные пассивы - кредиторская задолженность;
П2 - краткосрочные пассивы - краткосрочные заемные средства, краткосрочная задолженность участникам по выплатам и прочие краткосрочные обязательства;
П3 - долгосрочные пассивы - статьи IV раздела баланса;
П4 - постоянные пассивы - статьи III раздела баланса + доходы будущих периодов.
Выполнение первых трех неравенств в системе влечет выполнение и четвертого неравенства, поэтому существенным является сопоставление первых трех групп по активу и пассиву. Четвертое неравенство носит балансирующий характер и в то же время имеет глубокий экономический смысл: его выполнение свидетельствует о соблюдении минимального условия финансовой устойчивости - наличие у предприятия собственных оборотных средств.
От степени ликвидности баланса зависит платежеспособность организации. В то же время ликвидность характеризует как текущее состояние расчетов, так и перспективу. Предприятие может быть платежеспособным на отчетную дату, но иметь неблагоприятные возможности в будущем, и наоборот.
Одним из важнейших критериев, непосредственно связанных с ликвидностью в оценке финансового положения, является платежеспособность организации.
Платежеспособность - это готовность организации погасить долги в случае одновременного предъявления требований о платежах со стороны всех кредиторов.
Поскольку в процессе анализа изучается текущая и перспективная платежеспособность, текущая платежеспособность за анализируемый период может быть определена путем сопоставления наиболее ликвидных средств и быстро реализуемых активов с наиболее срочными и краткосрочными обязательствами.
А1 + А2 
П1 + П2
Текущая платежеспособность означает наличие в достаточном объеме денежных средств и их эквивалентов для расчетов по кредиторской задолженности, требующей немедленного погашения.
Текущая платежеспособность считается нормальной, если соблюдается данное условие, и это свидетельствует о платежеспособности (неплатежеспособности) на ближайший к рассматриваемому моменту промежуток времени.
Перспективная платежеспособность характеризуется условием:
А3 П3
Перспективная платежеспособность обеспечивается согласованностью обязательств и платежных средств в течение прогнозного периода, которая в свою очередь зависит от состава, объемов и степени ликвидности текущих активов, а также от объемов, состава и скорости созревания текущих обязательств к погашению.
Еще более детальным является анализ платежеспособности организации при помощи финансовых коэффициентов, где используются три традиционных относительных показателя:
коэффициент абсолютной ликвидности,
коэффициент критической ликвидности (промежуточный коэффициент покрытия),
коэффициент текущей ликвидности (коэффициент покрытия).
Коэффициент абсолютной ликвидности и промежуточный коэффициент покрытия имеют в нынешних условиях деятельности чисто аналитические значения. Нестабильность делает невозможным какое - либо нормирование выше перечисленных показателей. Они должны оцениваться для каждой организации по его балансовым данным, хотя теоретически нормативные ограничения существуют по все трем показателям.
Коэффициент абсолютной ликвидности (КАЛ) рассчитывается как отношение величины наиболее ликвидных активов (Д) к наиболее срочным обязательствам.
Коэффициент критической ликвидности (ККЛ) - промежуточный коэффициент покрытия - определяется как отношение суммы наиболее ликвидных и быстро реализуемых активов к краткосрочным обязательствам и отражает прогнозируемые платежные возможности организации.
Коэффициент текущей ликвидности (КТЛ) - коэффициент покрытия - определяется как отношение суммы наиболее ликвидных, быстро реализуемых и медленно реализуемых активов к величине краткосрочных обязательств.
Итак, платежеспособность и ликвидность фирмы, ее возможность производить необходимые платежи и расчеты в определенные сроки, зависящая как от притока денежных средств дебиторов, покупателей и заказчиков фирмы, так и от оттока средств для выполнения платежей в бюджет, расчетам с поставщиками и другими кредиторами фирмы - ключевой фактор ее финансовой стабильности.
Для руководства фирмы особенно важно проводить систематический анализ платежеспособности предприятия для эффективного управления им, для предупреждения возникновения и своевременного прекращения уже возникших кризисных ситуаций.
Платежеспособность организации обуславливается воздействием не только внутренних факторов, но и внешних. К внешним факторам относятся: общее состояние экономики, ее структура, государственная бюджетная и налоговая политика, процентная и амортизационная политика, состояние рынка и т.д. Считать причиной неплатежей только позицию руководства организации совершенно неправомерно. По существу неплатежи представляют собой стремление организации возместить недостаток оборотных средств. С одной стороны, организации вынуждены функционировать в условиях роста издержек производства за счет повышения цен на сырьевые и топливно-энергетические ресурсы, повышения заработной платы. С другой стороны, платежеспособный спрос на продукцию не является стабильным. Это вынуждает организации откладывать платежи поставщикам, увеличивая разрыв между ликвидными средствами и краткосрочными обязательствами, что и показал анализ.
1. Анализ выполнения объемов СМР (работ, услуг) на основании договорных обязательств
На основании показателей таблиц и методических рекомендаций формируем таблицу 1 с индивидуальными данными для проведения технико-экономического анализа.
Таблица 1. Исходные данные для проведения технико-экономического анализа
| № п/п | Показатели | Условное Обознач. | 2002 год (факт) | 2003 год (факт) | 2004 год (факт) |
| 1. | Объем СМР, выполненных собственными силами, тыс. руб. | Осмр | 112038 | 109056 | 110192 |
| 2 | Объем реализации СМР, тыс. руб. = Осмр-Он | Орсмр | 100539 | 97864 | 98883 |
| 3 | Среднегодовая стоимость основных производственных фондов, тыс. руб. | Фср | 46093,2 | 42940,8 | 44133,6 |
| 4 | Среднегодовая стоимость активной части основных производственных фондов, тыс. руб. | Фаср | 22265,6 | 21016 | 20164 |
| 5 | Среднегодовая численность рабочих, чел. | Чр | 410 | 380 | 330 |
| 6 | Время работы оборудования в смену по плану, час. | tплобр | 6,8 | 7,0 | 7,2 |
| 7 | Фактическое время работы оборудования в смену, час. | tфобр | 7,0 | 6,6 | 7,0 |
| 8 | Использование (загрузка) оборудования в смену по плану,% | Rплоб | 80 | 86 | 89 |
| 9 | Фактическая загрузка оборудования в смену,% | Rфоб | 78 | 84 | 85 |
| 10 | Количество дней, отработанных в году, дни | Nф | 242 | 238 | 236 |
| 11 | Фонд рабочего времени в году, дни | Nпл | 245 | 244 | 241 |
| 12 | Технические простои, дни | Nтп | 2 | 3 | 5 |
| 13 | Продолжительность смены фактическая, в час | Нфсм | 7,2 | 6,9 | 7,0 |
| 14 | Продолжительность смены плановая, час. | Нплсм | 8 | 8 | 8 |
| 15 | Материальные затраты, тыс. руб. (расчет: 52,1% от сметной стоимости - Ссмр. =Осмр. (см. п.1)) | МЗ | 58372 | 56818 | 57410 |
| 16 | Заработная плата за выполненные работы, тыс. руб. (расчет: 21,8% от сметной стоимости - Ссмр. =Осмр. (от п.1)) | ЗП | 24424 | 23774 | 24022 |
| 17 | Выплаты по районным коэффициентам, тыс. руб. (расчет: 0% от сметной стоимости - Ссмр =Осмр (от.п.1)) | РК | - | - | - |
| 18 | Отчисления на социальные нужды, тыс. руб. (расчет: 8,175% от сметной стоимости - Ссмр =Осмр (от.п.1)) | СН | 9159 | 8915 | 9008 |
| 19 | Амортизация, тыс. руб (расчет: 5,2% от среднегодовой стоимости ОПФ - Фср (от.п.2)) | Аоф | 5826 | 5671 | 5730 |
| 20 | Прочие затраты по производству и реализации продукции, работ (СМР), услуг, тыс. руб. (расчет: 1,2% от сметной стоимости - Ссмр =Осмр (от. п.1)) | ПрЗ | 1344 | 1309 | 1322 |
| 21 | Себестоимость СМР, тыс. руб. (сумма строк с 15 по 19) | С/Смр | 99125 | 96487 | 97492 |
| 22 | Прибыль от сдачи СМР, тыс. руб. стр.2-стр.21 | ПРсмр | 1414 | 1377 | 1391 |
| 23 | Прибыль от реализации ОПФ и другого имущества строительной организации, тыс. руб. (расчет: 0,18% от среднегодовой стоимости ОПФ - Фср (от.п.2)) | ПРопф | 83 | 77 | 79 |
| 24 | Доходы от сдачи имущества в аренду, тыс. руб. | Вар | 5 | - | - |
| 25 | Суммы, уплаченные в виде возмещения убытков,тыс. руб. | РУ | 1,8 | - | - |
| 26 | Суммы дивидендов по акциям, облигациям, принадлежащим строительной организации, 3% от прибыли от сдачи СМР | СД | 42 | 41 | 42 |
| 27 | Сумма, внесенная в бюджет в виде санкций, 0,9% от прибыли от сдачи СМР | СБ | 13 | 12 | 13 |
| 28 | Балансовая прибыль, тыс. руб. (ПРсмр+ПРопф+Вар-РУ+СД-СБ) | БП | 1532,8 | 1483 | 1499 |
| 29 | Затраты на произведение НИОКР за счет отчислений от прибыли, 2% от балансовой прибыли | НИОКР | 31 | 30 | 30 |
| 30 | Затраты на содержание объектов социальной сферы за счет прибыли, 8% от балансовой прибыли | ЗСФ | 123 | 119 | 120 |
| 31 | Отчисление в резервный фонд строительной организации, 10% от балансовой прибыли | Орф | 153 | 148 | 150 |
| 32 | Капитальные вложения на природоохранные мероприятия за счет отчислений прибыли, 4% от балансовой прибыли | КВ | 61 | 59 | 60 |
| 33 | Налогооблагаемая прибыль, тыс. руб. (стр.28-стр.29-стр.30-стр.31-стр.32) | ПРн/о | 1164,8 | 1127 | 1139 |
| 34 | Ставка налога на прибыль, 24% от налогооблагаемой прибыли | Нпр | 280 | 270 | 273 |
| 35 | Чистая прибыль, тыс. руб. | ЧП | 884,8 | 857 | 866 |
| 36 | Незавершенное строительное производство в среднем за год, тыс. руб. (расчет: 11,6% от себестоимости годового объема работ - С/Ссмр | Он | 11499 | 11192 | 11309 |
| 37 | Количество недель по завершению расчетов | Кнзр | 2 | - | - |
| 38 | Норматив производственных запасов материалов, деталей, конструкций и других материальных оборотных средств, тыс. руб. (расчет: 35% от себестоимости годового объема работ - С/Ссмр) | НПЗ | 34694 | 33770 | 34122 |
| 39 | Годовая сумма авансовых платежей строительной организации, тыс. руб. (расчет: 5,0% С/Ссмр) | АПгод | 4956 | 4824 | 4875 |
| 40 | Количество недель в году | Кnгод | 52 | - | - |
| 41 | Доля собственного капитала в обеспечении потребности в производственных фондах, 55% о т средней потребности в производственных фондах | РБрент | 55 | - | - |
Для получения ряда показателей произведем дополнительные расчеты, результаты сведем в таблицу 2.