Если экономика находится в состоянии равновесия, то должно соблюдаться условие равенства сбережений S и инвестиций I: I=S. В более развернутом и приближенном к практике виде условие макроэкономического равновесия можно представить как S + T = I + G, поскольку к сбережениям домашних хозяйств S прибавляются доходы государства, состоящие в основном из налогов T, а к частным инвестициям добавляются государственные расходы G.
Преобразовав последнее уравнение, получим S – I = G – T. Согласно данной формуле разница между сбережениями и инвестициями равна разнице между государственными расходами и доходами, то есть дефициту государственного бюджета, если текущие расходы, или профициту, когда текущие доходы государства превышают его расходы. Превышение сбережений над инвестициями идет на покрытие бюджетного дефицита [7, с. 421].
Каким же образом образуется дефицит? Он возможен, когда государство расходует деньги, надеясь получить их и компенсировать расходы по мере налоговых поступлений. Но если налоговые платежи поступают в меньших размерах по сравнению с надеждами правительства, то в стране образуется бюджетный дефицит и государственный долг.
Причины бюджетного дефицита могут быть различными. Финансы всегда являются, по сути, отражением состояния экономики страны, поэтому неэффективная экономика неизбежно порождает трудности в балансировании бюджета. Кроме того, дефицит может возникнуть и вследствие просчетов в руководстве национальным хозяйством, и в результате сознательного завышения расходов и снижения налогового бремени. Последним способом пользуются кейнсианцы для стимулирования экономического развития в периоды спада.
Следует различать структурный и циклический дефицит государственного бюджета. Данное разграничение основано на различии его структурной и циклической частей. Размеры структурной части бюджета определяются действием дискреционных мероприятий, например, установлением налоговых ставок. Циклическая часть бюджета зависит от колебаний деловой активности.
Если фактический государственный бюджет отражает фактические денежные доходы, расходы и дефицит за год, то структурная часть бюджета охватывает доходы, расходы и дефицит, которые имели бы место, если экономика функционировала на уровне потенциального выпуска. Циклический бюджет представляет собой разницу между фактическим и структурным бюджетами. [6, с.277-279].
Что касается состояния государственного бюджета в российской экономике, то нарастание бюджетного дефицита в 90-х годах при недостаточном стимулировании развития реального сектора вызывало быстрое увеличение государственного долга, которое привело в 1998 г. к глубокому экономическому кризису. В настоящее время ситуация изменилась. В 2000г. профицит консолидированного бюджета Российской Федерации составил 2.9% ВВП. В первом полугодии профицит федерального бюджета был на уровне 4 % ВВП. [7, с.425]. Кроме того, важной новой чертой бюджета 2002г. должно стать отсутствие стремления правительства к получению иностранных кредитов, имеющих государственные гарантии, и кредитов от международных финансовых организаций.
Выводы о дефиците и профиците федерального бюджета ( в % к ВВП ) видны в приведенной ниже таблице [12, с.3-13]:
| Год | Доходы | Расходы | Дефицит (-), профицит(+) |
| 1992 | 15,8 | 18,9 | - 3,1 |
| 1993 | 14,9 | 20,6 | - 5,5 |
| 1994 | 13,4 | 23,4 | - 10,0 |
| 1995 | 15,1 | 17,9 | - 2,8 |
| 1996 | 14,9 | 18,6 | - 3,7 |
| 1997 | 13,9 | 17,6 | - 3,7 |
| 1998 | 11,9 | 17,2 | - 5,3 |
| 1999 | 12,9 | 14,0 | - 1,1 |
| 2000 | 16,0 | 14,6 | 1,4 |
| 2001 | 17,6 | 14,7 | 2,9 |
| 2002 | 19,4 | 17,8 | 1,6 |
| 2003 | 18,5 | 18,0 | 0,5 |
| 2004 | 17,9 | 17,4 | 0,5 |
| 2005 | 17,8 | 16,3 | 1,5 |
В связи с постепенным ослаблением кризиса в бюджетной практике России с 2000г. ежегодно предусматривается растущий профицит.
Если государственные расходы и автономные налоговые отчисления возрастают на одну и ту же величину, то и равновесный объем производства возрастает. В том числе говорят о мультипликаторе сбалансированного бюджета, который всегда равен или меньше единицы.
Мультипликатор сбалансированного бюджета не предполагает абсолютного устранения любых бюджетных дефицитов или излишков. Речь идет о сбалансировании изменений в доходной и расходной частях бюджета, т.е. о сохранении равенства ∆T = ∆G, где под символом ∆Tобобщенно обозначаются все изменения доходов бюджета, а под символом ∆G – все изменения расходов бюджета.
Если, например, государственные расходы возросли на ∆G, то равновесный объем производства возрастает на величину
∆Y = ∆G * 1 / 1- b (1- t) + m’, где t- предельная налоговая ставка, ∆Y- прирост дохода, m’- предельная склонность к импортированию.
Если правительство одновременно повысит автономные налоги на ∆Ta = ∆G, то равновесный объем выпуска снизится на величину:
∆Y = -∆Ta * b / 1 – b (1-t) + m’ ,
Где Ta – автономные налоги, независящие от величины текущего дохода Y (например, налоги на недвижимость, наследство и т.д. ).
Суммарное изменение равновесного объема выпуска составит:
∆Y = ∆G * ( 1 / 1 – b * (1-t) + m’ – b / 1 – b * (1-t) + m’ ,
∆Ta< 1
Т.е. ∆Y < ∆G = ∆Ta.
Мультипликативный эффект от снижения налогов слабее, чем от увеличения государственных расходов, что алгебраически выражается в превышении мультипликатора расходов над налоговым мультипликатором на единицу. Это является следствием более сильного воздействия госрасходов на величину дохода и потребления (по сравнению с изменением налогов). [1, с.116-118].
3. Балансирование госбюджета и его особенности в России
Государственный долг – текущая и накопленная задолженность государства, связанная с необходимостью покрытия дефицита государственного бюджета.
Государственный бюджет существенно меняет состояние денежного рыка. При его увеличении происходит дополнительное предложение денег. Это происходит не только тогда, когда государство покрывает долг за счет печатного станка или за счет внешних заимствований. Увеличение внутреннего долга ведет к расходованию резервов банков и привлечению сбережений населения, т.е. к росту обращающихся денежных средств. Такой процесс оборачивается снижением покупательской способности национальной валюты, ведет к инфляции. Проплата долга, наоборот, уменьшает количество обращающихся денег, что рождает тенденции, сдерживающие экономический рост. Для нейтрализации подобных нежелательных явлений Центральный банк может проводить политику дорогих денег в период увеличения государственного долга и политику дешевых денег во время его проплаты. Государство может использовать налоговую политику в этих же целях: ее ужесточение в период увеличения задолженности и смягчение во время погашения долговых обязательств.
Для того чтобы избежать всех названных последствий, необходимо постоянно вести работу по балансированию бюджета. Современные экономические школы представили три концепции балансирования бюджета, т.е. три альтернативных взгляда:
- бюджет нуждается в ежегодном балансировании;
- балансирование бюджета должно осуществляться в целом за срок промышленного цикла;
- балансирование бюджета не является самоцелью финансовой политики государства. Она должна стать следствием формирования эффективной экономики.
Практика ежегодного балансирования бюджета выявила существенный недостаток – усиление циклических колебаний. Реально такая политика просуществовала до 30-х годов. Затем стали применяться концепции стабилизации экономики, уменьшающие амплитуды циклических колебаний. Кейнсианские программы рекомендуют во время спада прибегать к государственному долгу, за счет которого и финансировать инвестиционный процесс. Долг гасится во время подъема. Такого рода манипулирование значительно облегчает и сокращает время экономического кризиса, балансирование бюджета в данном случае должно осуществляться в целом за срок, равный промышленному циклу.
Представители теории экономики предложения считают, что не надо зацикливаться на идее бюджетного равновесия. Проблема заключается в другом – в создании эффективного конкурентного рынка, который насытит рынок товарами, а население обеспечит доходами. В этих условиях высоки будут налоговые поступления, значительно повысится доходная часть бюджета, и вопрос о проплате государственных расходов решится сам собой.
Приведенный аргумент был бы достаточным, если бы государство имело твердые ограничения в росте своих расходов. Но такие преграды, выставляемые обычно парламентом, могут преодолеваться, тем более что потребности финансирования государственных начинаний постоянно возникают. Проблема соизмерения доходов и расходов бюджета не снимается, а остается и при эффективном рынке. Эта проблема учитывается при разработке экономической политики государства и ее составной части – финансовой политики. [6, с. 281-283].
Существуют различные концептуальные подходы к проблеме сбалансированности бюджета. [7, с.424-425].
Первый подход состоит в необходимости полного ежегодного покрытия государственных расходов доходами. Простота и очевидный экономический смысл делают данную концепцию привлекательной. Вместе с тем требование ежегодной сбалансированности противоречит необходимости проведения антициклической политики, поскольку значительно снижает ее действенность. Так, если экономика находится в фазе кризиса, то безработица растет, доходы экономических субъектов падают, снижаются налоговые поступления. В целях недопущения бюджетного дефицита правительство вынуждено усилить налоговый пресс либо сократить государственные расходы или применить эти меры одновременно. В результате совокупный спрос сократится, что приведет к еще большему углублению кризиса. Если экономика находится в фазе подъема, когда возрастают доходы и налоговые поступления, то в целях предотвращения возможного профицита бюджета правительство должно либо снизить ставки налогов, либо увеличить государственные расходы, либо использовать данные меры в комплексе, что может привести к инфляционному перегреву экономики.