Анализ финансового состояния промышленного предприятия (стр. 8 из 9)

Таким образом, основными факторами сокращения и ликвидации непроизводственных расходов и потерь ОАО «Автоагрегат» являются:

1. Совершенствование организации учета непроизводственных расходов и потерь.

2. Введение новых систем оплаты и премирования.

3. Повышение организационно-технического уровня производства. Снижение и ликвидация непроизводственных расходов и потерь в дальнейшем окажет положительное влияние на снижение себестоимость продукции, увеличения спроса на него и, соответственно, на повышение прибыли.

3.2 Анализ финансового состояния ОАО «Автоагрегат» по методике ФСФО РФ

Анализ финансового состояния предприятия по методике ФСФО РФ проводится с использованием коэффициентного анализа. При этом показатели, характеризующие различные аспекты деятельности предприятия, разбиваются на 6 групп:

1.Общие показатели: среднемесячная выручка (К1);доля денежных средств в выручке (К2); среднесписочная численность работников. (К3)

2. Показатели платёжеспособности (К4)

3. Показатели эффективности использования оборотного капитала, деловой активности (К5 – К7).

4. Показатели рентабельности (К8 – К9).

5. Показатели интенсификации процесса производства (К10 ,К11).

6. Показатель инвестиционной активности (К12).

Показатель среднемесячной выручки равен:

К1=

(19)

где Вр – выручка от реализации продукции.

Доля денежных средств в выручкеорганизации (К2) рассчитывается как доля выручки организации, полученная в денежной форме, по отношению к общему объему выручки:

К2=

(20)

где ДС - денежные средства в выручке;

Nво – валовая выручка организации.

Данный показатель дополнительно характеризует финансовый ресурс организации с точки зрения его качества (ликвидности). Доля денежных средств отражает уровень бартерных (зачетных) операций в расчетах и в этой части дает представление о конкурентоспособности и степени ликвидности продукции организации, а также об уровне менеджмента и эффективности работы маркетингового подразделения организации. От величины этого показателя в значительной мере зависит возможность своевременного исполнения организацией своих обязательств, в том числе исполнение обязательных платежей в бюджеты и внебюджетные фонды.

Среднесписочная численность работников (К3).Данный показатель определяется в соответствии с представленными организацией сведениями о среднесписочной численности работников в формах статистической отчетности.

Степень платежеспособности общая (К4)определяется как частное от деления суммы заемных средств (обязательств) организации на среднемесячную выручку:

К4 =

(21)

где ДО – долгосрочные обязательства;

КО – краткосрочные обязательства.

Данный показатель характеризует общую ситуацию с платежеспособностью организации, объемами ее заемных средств и сроками возможного погашения задолженности организации перед её кредиторами.

Коэффициент обеспеченности оборотными средствами К5 вычисляется делением оборотных активов организации на среднемесячную выручку и характеризует объем оборотных активов, выраженный в среднемесячных доходах организации, а также их оборачиваемость:

К5=

(22)

где ОА – оборотные активы.

Этот показатель оценивает скорость обращения средств, вложенных в оборотные активы. Он дополняется коэффициентами оборотных средств в производстве и в расчетах, значения которых характеризуют структуру оборотных активов организации.

Коэффициент оборотных средств в производстве К6вычисляется как отношение стоимости оборотных средств в производстве к среднемесячной выручке. Оборотные средства в производстве определяются, как средства в запасах с учётом НДС минус стоимость товаров отгруженных;

К6=

(23)

где Зп – запасы;

ОТ – отгруженные товары.

Коэффициент оборотных средств в производстве характеризует оборачиваемость товарно-материальных запасов организации. Значения данного показателя определяются отраслевой спецификой производства, характеризуют эффективность производственной и маркетинговой деятельности организации.

Коэффициент оборотных средств в расчетах К7вычисляется как отношение стоимости оборотных средств за вычетом оборотных средств в производстве к среднемесячной выручке:

К7=

(24)

Коэффициент оборотных средств в расчетах определяет скорость обращения оборотных активов организации, не участвующих в непосредственном производстве. Показатель характеризует в первую очередь средние сроки расчетов с организацией за отгруженную, но еще не оплаченную продукцию, то есть определяет средние сроки, на которые выведены из процесса производства оборотные средства, находящиеся в расчетах.Кроме того, коэффициент оборотных средств в расчетах показывает, насколько ликвидной является продукция, выпускаемая организацией, и насколько эффективны взаимоотношения организации с потребителями продукции.Он отражает эффективность политики организации с точки зрения сбора оплаты по продажам, осуществленным в кредит. Рассматриваемый показатель характеризует вероятность возникновения сомнительной и безнадежной дебиторской задолженности и ее списания в результате непоступления платежей, т.е. степень коммерческого риска.

Возрастание данного показателя требует восполнения оборотных средств организации за счет новых заимствований, что снижает платежеспособность организации.

Рентабельность оборотного капитала К8вычисляется как частное от деления прибыли, остающейся в распоряжении организации после уплаты налогов и всех отвлечений, на сумму оборотных средств:

К8=

(25)

где ЧП – чистая прибыль.

Этот показатель отражает эффективность использования оборотного капитала организации. Он определяет, сколько рублей прибыли приходится на 1 руб., вложенный в оборотные активы.

Рентабельность продаж К9вычисляется как частное от деления прибыли, полученной от продажи продукции, на выручку организации за тот же период:

К9=

(26)

где ПП – прибыль от продаж.

Показатель отражает соотношение прибыли от продажи продукции и дохода, полученного организацией в отчетном периоде. Он определяет, сколько рублей прибыли получено организацией в результате продажи продукции на 1 руб. выручки.

Среднемесячная выработка на одного работника (К10) вычисляется как частное от деления среднемесячной выручки на среднесписочную численность работников;

К10=

(27)

Этот показатель определяет эффективность использования трудовых ресурсов организации и уровень производительности труда. Выработка, являясь качественным показателем, характеризует развитие производства за счет интенсивных факторов.

Эффективность внеоборотного капитала (фондоотдача) (К11)определяется как отношение среднемесячной выручки к стоимости внеоборотного капитала:

К11=

(28)

где ВА – внеоборотные активы.

Показатель характеризует эффективность использования основных средств организации, определяя, насколько соответствует общий объем имеющихся основных масштабу бизнеса организации. Аналогично выработке является качественным показателем, характеризуя интенсивность производственных процессов. Значение показателя эффективности внеоборотного капитала, меньшее, чем значение аналогичного среднеотраслевого показателя, может характеризовать недостаточную загруженность имеющегося оборудования в том случае, если в рассматриваемый период организация не приобретала новых дорогостоящих основных средств.

В то же время высокие значения показателя эффективности внеоборотного капитала могут свидетельствовать как о полной загрузке оборудования и отсутствии резервов, так и о значительной степени физического и Морального износа устаревшего производственного оборудования.

Коэффициент инвестиционной активности К12вычисляется как частное от деления суммы стоимости внеоборотных активов в виде незавершенного строительства, доходных вложений в материальные ценности и долгосрочных финансовых вложений на общую стоимость внеоборотных активов:

К12=

(29)

где НЗ – незавершённое строительство;

ДВ – доходные вложения;

ДФВ – долгосрочные финансовые вложения.

Данный показатель характеризует инвестиционную активность и определяет объем средств, направленных организацией на модернизацию и усовершенствование собственности и на финансовые вложения в другие организации.

Произведем анализ финансового состояния ОАО «Автоагрегат» в 2007-2008 г. по методике ФСФО РФ на основании Приложения Б, В (таблица 3).

Таблица 3 – Анализ финансового состояния ОАО «Автоагрегат» по методике ФСФО РФ за 2007-2008 гг.

Показатель	2007г.	2008г.
Среднемесячная выручка, ,тыс.руб.	48356	51235
Доля денежных средств в выручке,%	99,8	99,9
Среднесписочная численность работников	1289	1242
Степень платежеспособности общая	2,5	1,6
Коэффициент обеспеченности оборотными средствами	5,5	4,5
Коэффициент оборотных средств в производстве	3,3	3
Коэффициент оборотных средств в расчетах	2,2	1,49
Рентабельность оборотного капитала	0,15	0,1
Рентабельность продаж	0,05	0,04
Среднемесячная выработка на одного работника	37,51	41,25
Эффективность внеоборотного капитала	0,4	0,37
Коэффициент инвестиционной активности	0,17	0,15

Таким образом из таблицы 3 видно, что у предприятия увеличилась доля денежных средств в выручке в 2008 году на 0,1 % по сравнению с 2007годом,