– установление и оперативный пересмотр лимитов финансирования по дебиторам;
– обеспечение своевременного поступления денежных средств от дебиторов;
– работа с просроченной задолженностью.
1) Дополнительная отсрочка. Она позволяет пользоваться выплаченными по факторингу денежными средствами даже в том случае, если покупатель не оплатил поставку в установленный срок. Погашать задолженность перед банком нужно будет только по истечении дополнительной отсрочки. Дополнительная отсрочка при факторинге в банке «Петрокоммерц» не предусматривает дополнительных факторинговых комиссий.
2) Безрегресс. При безрегрессном факторинговом обслуживании можно получить до 90% денег в течение суток с момента отгрузки.
Размер комиссий в банке «Петрокоммерц»:
· комиссия за факторинговое финансирование – 0,048% в день;
· комиссия за управление дебиторской задолженностью – 0,7%;
· комиссия за обработку документов – 60 руб.
Общие затраты на факторинг складываются из комиссионных факторинговой компании и процентов, если фирма использует средства до того, как инкассирована задолженность.
Таблица 12 – Сравнение тарифов факторинговых компаний.
| Факторинговые компании | Факторинговые услуги | ||
| финансирование | управление дебиторской задолженностью | обработка документов | |
| НациональнаяФакторинговая Компания | 0,061% | 0,5% | 50 руб. |
| ЗАО ЮниКредит Банк | 0,055% | 0,4% | 65 руб. |
| Банк «Петрокоммерц» | 0,048% | 0,7% | 60 руб. |
Сравнив тарифы факторинговых компаний, можно сделать вывод: комиссия за факторинговое финансирование меньше в банке «Петрокоммерц», комиссия за управление дебиторской задолженностью – в ЗАО ЮниКредит Банке, а комиссия за обработку документов – в НациональнойФакторинговой Компании.
Рассчитаем и сравним затраты при работе с различными факторинговыми компаниями. Допустим, ООО «РиЕл-строй» отгружает товар на сумму 500000 руб. в месяц, отсрочка составляет 90 дней (3 месяца). Следовательно, общий лимит для финансирования будет равен 1500 тыс. руб.
Размер финансирования составляет 90% от суммы переданного денежного требования.
Рассчитаем затраты при работе с НациональнойФакторинговой Компанией:
- комиссия за факторинговое обслуживание (управление дебиторской задолженностью):
1500 тыс. руб.*0,5% = 7500 руб.;
- комиссия за факторинговое финансирование (использование денежных средств):
1500 тыс. руб. * 90% * 90 дней * 0,061% = 74115 руб.;
- комиссия за обработку документов: 50 руб.
Таким образом, затраты на факторинг составят:
7500+74115+50 = 81665 руб.
Затраты при работе с ЗАО ЮниКредит Банк будут равны:
- комиссия за факторинговое обслуживание:
1500 тыс. руб.*0,4% = 6000 руб.;
- комиссия за факторинговое финансирование:
1500 тыс. руб. * 90% * 90 дней * 0,055% = 66825 руб.;
- комиссия за обработку документов: 65 руб.
Таким образом, затраты на факторинг составят:
6000+66825+65 = 72890 руб.
Рассчитаем затраты при работе с банком «Петрокоммерц»:
- комиссия за факторинговое обслуживание:
1500 тыс. руб.*0,7% = 10500 руб.;
- комиссия за факторинговое финансирование:
1500 тыс. руб. * 90% * 90 дней * 0,048% = 58320 руб.;
- комиссия за обработку документов: 60 руб.
Затраты на факторинг составят:
10500+58320+60 = 68880 руб.
Таким образом, наименьшие затраты на факторинговые услуги будут при работе с банком «Петрокоммерц».
Типичная схема осуществления факторинговой операции выглядит следующим образом:
1. Поставщик и покупатель заключают договор купли-продажи товара (работ, услуг).
2. Поставщик обращается к финансовому агенту с предложением о заключении договора факторинга.
3. Финансовый агент и поставщик заключают договор факторинга.
4. Поставщик информирует покупателя о заключении им договора факторинга. Подписываются соответствующие документы, в которых поставщик и покупатель подтверждают свое согласие, что оплату по ранее заключенному между ними договору купли-продажи товара (работ, услуг) – основному договору – покупатель будет производить на счет финансового агента.
5. Поставщик производит поставку товара (проведение работ, оказание услуг) покупателю и оформляет данную поставку товарно-транспортным счетом (счетом – фактурой).
6. Поставщик передает финансовому агенту оригиналы товарно-транспортного счета (счета-фактуры), т.е. документы, подтверждающие дебиторскую задолженность покупателя.
7. Финансовый агент производит первое (авансовое) финансирование поставщика в объеме 60–90% под уступленную поставщиком дебиторскую задолженность покупателя.
8. Покупатель в установленный ранее договором купли-продажи товаров (работ, услуг) – основным договором – срок производит финансовому агенту полную оплату стоимости поставленных ему ранее товаров (выполненных работ, оказанных услуг)
9. Финансовый агент выплачивает поставщику оставшуюся сумму товарно-транспортного счета (счета-фактуры) за вычетом своего комиссионного вознаграждения.
Таким образом, факторинг, являясь универсальным коммерческим продуктом, может быть использован самыми разными компаниями для решения именно тех задач, которые объективно возникают перед ними в процессе их деятельности, в зависимости от масштабов бизнеса, отраслевой принадлежности, обеспеченности собственными ресурсами, а также существующего потенциала увеличения продаж. Возможность комбинации услуг обеспечивает гибкость факторинга, его способность к быстрому реагированию на возникающие запросы различных типов клиентов.
3.2 Экономический эффект от внедрения факторинга на ООО «РиЕл-строй»
Дополнительные доходы и выгоды поставщика связанные с факторинговым обслуживанием:
1. Получение дополнительной прибыли за счет возможности увеличить объем продаж, получив от фактора необходимые для этого оборотные средства;
2. Получение дополнительной прибыли от увеличения оборота вследствие уменьшения цены на отпускаемую продукцию и увеличение срока товарного кредитования, т.е. дополнительных конкурентных преимуществ;
3. Экономия за счет появления возможности закупать товар у своих поставщиков по более низким ценам. Такая возможность появляется за счет того, что клиент, получая значительную часть от суммы поставки в день поставки, и, теряя тем самым зависимость от соблюдения своими дебиторами платежной дисциплины, может пойти на сокращение срока отсрочки платежа при закупках товаров и потребовать от своих поставщиков лучших ценовых условий на закупаемый товар. Кроме того, он получает гарантию защиты от штрафных санкций со стороны кредиторов при несвоевременных расчетах с ними, вызванных кассовым разрывом;
Защита от потерь при неоплате или несвоевременной оплате дебиторами за поставленный им товар. Особенно при применении двухступенчатого факторинга;
Экономия на оплате дополнительных мест (включая офисное оборудование) и дополнительного рабочего времени сотрудников;
Защита от упущенной выгоды от потери клиентов за счет невозможности при дефиците оборотных средств предоставлять покупателям конкурентные отсрочки платежа и поддерживать достаточный ассортимент товаров на складе.
Дополнительный доход при использовании факторинга, а также при получении дополнительной прибыли за счет возможности увеличить объем продаж, будет равен:
ДД = Рп*СП + ДФ*СП*Квп/с – З (10)
где Рп – рентабельность продаж;
СП – сумма поставки;
ДФ – размер финансирования по факторингу в долях;
Квп/с – коэффициент, отражающий отношение валовой прибыли к себестоимости реализованной продукции. В данной формуле целесообразно применить именно этот коэффициент, а не рентабельность продаж. Т.к. поступление аванса по факторингу ещё не является нашим доходом, а станет таковым, после того как мы закупим новую партию товара поставим её клиенту;
З – затраты на факторинг.
Так как сумма поставок за 90 дней равна 1500 тыс. руб., то дополнительный доход за 3 месяца будет равен:
ДД = 30,3%*1500 тыс. руб. +90%*1500 тыс. руб.*(13124 тыс. руб./285371 тыс. руб.) – 68880 руб. = 448 тыс. руб.
Следовательно, дополнительный доход при использовании факторинга за год будет равен:
ДД = 448 тыс. руб.*4 = 1792 тыс. руб.
Расходы на факторинг, как было рассчитано ранее, составят 68880 руб. = 69 тыс. руб. Следовательно, доходы превышают расходы. Таким образом, можно сделать вывод о целесообразности и эффективности применения факторинга.
Эффективность использования капитала характеризуется его доходностью (рентабельностью).
Посредством планирования общей рентабельности устанавливается необходимый уровень эффективности производства на предстоящий период и контролируется фактическое использование средств. В целом же по промышленности уровень общей рентабельности определяется, исходя не только из суммы полученной прибыли, но и из всей величины чистого дохода, т.е. общей суммы денежных накоплений (прибыль, налог с оборота, прочие денежные накопления).