Смекни!
smekni.com

Формирование финансовых ресурсов предприятия (стр. 8 из 9)

Анализ изменения собственного (чистого) оборотного капитала по данным формы №1 приведен в таблице 2.14.

Таблица 2.14. Причины изменения собственного оборотного капитала ООО «Вектор» за 2008–2009 гг.

Показатели 2008 г. 2009 г. Абсолютные отклонения Относительные отклонения
Изменение оборотных активов
Производственные запасы 6408 6213 -195 -3,04
Затраты в незавершенном производстве 373 243 -130 -34,85
Расходы будущих периодов 206 560 356 270,84
Готовая продукция и товары 756 974 218 28,84
НДС по приобретенным ценностям 372 580 208 55,91
Дебиторская задолженность 191 352 161 84,29
Краткосрочные финансовые вложения 0 0 0 0,00
Денежные средства 171 95 -76 -44,44
Итого оборотных активов 7142 7240 98 1,37
Изменение краткосрочных обязательств 0
Краткосрочные кредиты 0 470 470 100,00
Краткосрочные займы 0 300 330 100,00
Кредиторская задолженность 2656 2612 -44 -1,66
Доходы будущих периодов 301 39 -262 -87,04
Резервы предстоящих расходов 246 249 3 1,22
Прочие краткосрочные обязательства 389 465 76 19,54
Итого краткосрочных обязательств 3592 4165 573 5,39
Собственный (чистый) оборотный капитал (итого оборотных активов – итого краткосрочных обязательств) 3550 3075 -475 -13,38

Данные табл. 2.14 показывают, что уменьшение собственного оборотного капитала в 2009 г. на 475 тыс. руб. явилось следствием уменьшения разнонаправленных факторов: производственных запасов на 195 тыс. руб. или 3,04%, затрат в незавершенном производстве на 130 тыс. руб. или 34,85%, денежных средств на 76 тыс. руб. или 44,44%, кредиторской задолженности на 44 тыс. руб. или 1,66% и доходов будущих периодов на 262 тыс. руб. или 87,04%.

3. Рекомендации по улучшению управления финансовыми ресурсами ООО «Вектор»

Изменения средств ООО «Вектор» в 2008 г. произошли за счет внешних и внутренних источников организации, т.е. самофинансирования. По данным текущего баланса сделана попытка определить изменения показателей пассива на текущий 2009 г. по сравнению с 2008 г., и рассчитан прогноз в абсолютной сумме и в процентах в таблице 3.1.

Таблица 3.1. Прогноз изменений источников средств ООО «Вектор» за 2008–2009 гг.

Статьи 2008 г. 2009 г. Абсолютные отклонения. Относительные отклонения
Уставный капитал 20 20 0 0,00
Добавочный капитал 29607 32566 2959 9,99
Резервный капитал 0 0 0 0,00
Нераспределенная прибыль 363 1207 844 331,51
Долгосрочные кредиты банков 0 0 0 0,00
Долгосрочные займы 0 0 0 0,00
Краткосрочные кредиты банков 470 500 30 6,38
Краткосрочные займы 330 350 20 6,06
Кредиторская задолженность 2612 2875 263 10,07
Задолженность участникам по выплате доходов 0 0 0 0,00
Доходы будущих периодов 39 86 47 219,51
Резервы предстоящих платежей 249 291 42 16,87
Прочие краткосрочные обязательства 465 503 38 8,17
Итого 33415 38398 4243 12,42

Из рассчитанного прогноза на 2009 г. общая сумма авансированных и привлеченных со стороны средств должна увеличиться на 4605 тыс. руб., или на 34%. Абсолютный прирост наблюдается по источникам собственных средств на сумму 3803 тыс. руб., или на 13%. Долгосрочные займы по-прежнему отсутствуют. Краткосрочные кредиты и займы должны увеличиться незначительно всего на 30 тыс. руб. Кредиторская задолженность должна увеличиться на 263 тыс. руб., или почти на 10%.

Оценка изменений источников средств по данным расчетам показала, что их увеличение в основном произойдет за счет незначительного увеличения заемных средств. Полная сумма начисленной амортизации за 2008 г. составила по балансу и учетным регистрам 4032 тыс. руб. Именно эта сумма в 2008 г. вернулась в оборот ООО «Вектор» и считается одним из важнейших источников финансирования вложений средств за счет собственного дохода. В 2009 г. планируется увеличение амортизации по расчетам на 186 тыс. руб. или на 4.61%.

Таблица 3.2. Прогноз финансовых средств, которые необходимо привлечь ООО «Вектор» в 2009 г. для капитальных вложений

Источники увеличения средств 2008 г. 2009 г. Абсолютные отклонения Относительные отклонения
За счет собственного дохода:
– начисленная амортизация 4032 4218 186 4,61
– нераспределенная прибыль 363 1207 844 331,51
– увеличение резервного капитала 0 0 0 0,00
– увеличение резервов предстоящих расходов 249 291 42 16,87
Итого 4644 5716 1072 23,08
За счет внешних источников:
дооценка основных средств 1466 1516 41 2,80
увеличение долгосрочных обязательств 0 0 0 0,00
увеличение краткосрочных кредитов банка и займов 800 850 50 6,25
увеличение кредиторской задолженности 2612 2875 263 10,07
увеличение доходов будущих периодов 39 86 47 219,51
Итого 4917 5318 401 8,16
Всего 9561 11034 1473 15,41

Организация планирует меры к возможному перераспределению средств, вложенных в активы. Новые вложения в основные средства должны сочетаться с продажей устаревшего, еще не полностью амортизированного имущества. Выручка от продажи основных средств должна использоваться на новые капитальные вложения. Общая сумма средств, которую необходимо привлечь организации в 2009 г. для новых капитальных вложений, представлена в таблице 3.2.

Сумма увеличения источников средств организации должна превысить сумму 2008 г. на 1473 тыс. руб. Удельный вес средств, дополнительно вовлеченных в оборот за счет всех источников, в общем итоге составит 15.41%.

Общая сумма источников средств, которые необходимо привлечь ООО «Вектор» в 2009 г. для осуществления новых капитальных вложений и расширения деятельности, составит 11034 тыс. руб. Для того чтобы выяснить основные направления вложения этих средств, по данным баланса следует проанализировать изменения активов организации в 2009 г., табл. 3.3.

Таблица 3.3. Прогноз изменений по статьям актива баланса ООО «Вектор» за 2008–2009 гг., тыс. руб.

Статьи 2008 г. 2009 г. Абсолютные отклонения Относительные отклонения
Нематериальные активы 141 162 21 14,89
Основные средства 8396 9095 699 8,33
Незавершенное строительство 18335 20966 2631 14,35
Долгосрочные финансовые вложения 43 51 8 18,60
Запасы 6213 6823 610 9,82
НДС по приобретенным ценностям 580 654 74 12,76
Дебиторская задолженность 352 320 -32 0,09
Краткосрочные финансовые вложения 0 0 0 0,00
Денежные средства 95 169 74 77,89
Итого 34155 38240 4085 11,96

Данные табл. 3.3 показывают, что 11,96% всего прироста источников средств организации в 2009 г. необходимо вложить во внеоборотные активы. Преобладающим направлением по данным актива баланса следует считать вложения в основные средства: их балансовая стоимость возрастет на 699 тыс. руб., или на 8,33%. Вложение средств необходимо направить и в незавершенное строительство в сумме 2631 тыс. руб.

Оставшуюся долю прироста вновь привлеченных ресурсов следует направить на урегулирование величины оборотных активов. Для расширения производства рекомендуется увеличить запасы на 610 тыс. руб., дебиторскую задолженность сократить до 320 тыс. руб., а денежные средства увеличить хотя бы на 74 тыс. руб. или на 77,89%.