Корпоративні права підприємства, їх номінальна й ринкова вартість, фактори, що впливають на ринковий курс акцій (стр. 13 из 15)
Оподатковуваний прибуток = Скорегований валовий дохід – Валові витрати - Амортизація
Чистий прибуток підприємства визначається як різниця між оподатковуваним прибутком і величиною нарахованого податку на прибуток.
Таблиця 4.4 – Розрахунок податку на прибуток і визначення чистого прибутку підприємства
| № п/п | Показники | Значення |
| 1 | Валові доходи підприємства | 100161,50 |
| 2 | Не включається у валові доходи | 2285,20 |
| 3 | Валові витрати підприємства | 89077,50 |
| 4 | Амортизація | 12346,96 |
| 5 | Оподатковуваний прибуток * | -3548,16 |
| 6 | Ставка податку на прибуток, % | 0,25 |
| 7 | Сума податку на прибуток * | |
| 8 | Чистий прибуток (збиток) підприємства * | -3548,16 |
Податок на додаткову вартість (таблиця 6.5), що підлягає сплаті в державний бюджет, відповідно до Закону України "Про податок на додаткову вартість" визначається за формулою:
ПДВ = Податкові зобов’язання – Податковий кредит
Ставка ПДВ визначається згідно з нормами діючого законодавства (20%).
Сума податкового кредиту = (витрати, пов'язані із закупівлею палива, сировини, матеріалів, напівфабрикатів виробничого призначення + вартість придбаних послуг промислового характеру, допоміжних сировини, матів-ріалів і комплектуючих виробів)/6, тому що ПДВ вже включений.
Таблиця 4.5 – Розрахунок податку на додану вартість
| № п/п | Показники | Значення |
| 1 | Вартість реалізованих товарів, послуг підприємства за оптовими цінами | 116664,10 |
| 2 | Реалізація продукції підсобного господарства | 6783,60 |
| 3 | Реалізація продукції, послуг допоміжного виробництва | 209,90 |
| 4 | Витрати, пов'язані з закупівлею палива, сировини, матеріалів, напівфабрикатів виробничого призначення | 82362,30 |
| 5 | Вартість придбаних послуг промислового характеру, допоміжних сировини, матеріалів і комплектуючих виробів | 3748,60 |
| 6 | Сума податкових зобов’язань | 24731,52 |
| 7 | Сума податкового кредиту | 14351,82 |
| 8 | Ставка ПДВ, % | 20,00 |
| 9 | Сума, що підлягає сплаті в бюджет* | 10379,70 |
| 10 | Сума, що підлягає відшкодуванню з бюджету* |
Визначення потреби підприємства у власних обігових коштах (таблиця 4.6) здійснюється в процесі нормування обігових коштів в грошовому вираженні. В основу визначення потреби в них покладений кошторис витрат на виробництво продукції (робіт, послуг) на ІV квартал планованого року. Для визначення нормативу береться до уваги одноденний розмір витрат нормованих елементів у грошовому вираженні. Щодо виробничих витрат, то їх одноденний розмір розраховується за відповідною статтею кошторису витрат на виробництво; за незавершеним виробництвом - виходячи з собівартості валової продукції; за готовою продукцією - на підставі виробничої собівартості товарної продукції.
Норматив обігових коштів визначається за формулою
[4.2]де
- норматив обігових коштів; 
- одноденна витрата коштів; 
- норма запасу в днях.Далі необхідно порівняти отриманий норматив на кінець планованого року з нормативом на початок року для того, щоб визначити, як зміниться потреба підприємства у власних обігових коштах у планованому році.
Таблиця 4.6 – Норми й умови для розрахунку нормативу власних обігових коштів
| № | Нормовані оборотні кошти | Норматив на початок року | Норматив на планований рік | Приріст (зменшення) | ||
| Витрати ІV кварталу | Норма запасу в днях | Норматив на кінець року | ||||
| 1 | Сировина й основні матеріали | 5223,60 | 12489,90 | 43,50 | 6036,79 | 813,18 |
| 2 | Допоміжні матеріали | 951,30 | 2381,80 | 30,50 | 807,17 | -144,13 |
| 3 | Паливо | 131,70 | 582,90 | 25,60 | 165,80 | 34,10 |
| 4 | Покупна тара | 25,20 | 252,40 | 11,10 | 31,13 | 5,93 |
| 5 | Незавершене виробництво | 1636,70 | 23438,80 | 7,50 | 1953,23 | 316,53 |
| 6 | Витрати майбутніх періодів | 60,60 | - | - | 64,30 | 3,70 |
| 7 | Готові вироби | 1257,00 | 22979,21 | 5,10 | 1302,16 | 45,16 |
Витрати на 4-й квартал беремо з таблиці 4.1 рядки 1,2,3,20,18 відповідно.
Норматив на кінець року = витрати на 4-й квартал * норма запасу в днях відповідально для кожного рядка.
Таблиця 4.7 – Розрахунок амортизаційних відрахувань
| № | Показники | 1 група | 2 група | 3 група | 4 група | Разом* |
| 1 | Вартість основних фондів на початок ІV кварталу року, що передує планованому | 67875,60 | 14355,60 | 8199,60 | 148,80 | 90579,60 |
| 2 | Запровадження в дію основних фондів в ІV кварталі | 12,20 | 108,70 | 111,40 | 25,10 | 257,40 |
| 3 | Вибуття основних фондів в ІV кварталі | 1259,30 | 72,00 | 118,80 | 2,90 | 1453,00 |
| 4 | Сума нарахованих амортизаційних відрахувань в ІV кварталі року, що передує планованому * | 1357,51 | 1435,56 | 491,98 | 22,32 | 3307,37 |
| 5 | Вартість основних фондів підприємства на початок планованого періоду | 65270,99 | 12956,74 | 7700,22 | 148,68 | 86076,63 |
| 6 | Планове запровадження в дію основних фондів у розрахунку на рік | 24,98 | 14,51 | 4,03 | 6,98 | 50,50 |
| 7 | Планове вибуття основних фондів у розрахунку на рік | 32,98 | 4,44 | 5,83 | 3,04 | 46,29 |
| 8 | Середньорічна вартість основних фондів * | 65262,99 | 12966,81 | 7698,42 | 152,62 | 86080,84 |
| 9 | Норма амортизаційних відрахувань, % | 0,02 | 0,10 | 0,06 | 0,15 | |
| 10 | Сума амортизаційних відрахувань * | 5221,04 | 5186,72 | 1847,62 | 91,57 | 12346,96 |
Сума нарахованих амортизаційних відрахувань в 4 кварталі року, що передує планованому = вартість основних фондів на початок 4 кварталу року, що передує планованому * норма амортизаційних відрахувань.
Вартість основних фондів підприємства на початок планованого періоду = Вартість основних фондів на початок 4 кварталу року, що передує планованому + запровадження в дію основних фондів в 4 кварталі - вибуття основних фондів в 4 кварталі - сума нарахованих амортизаційних відрахувань в 4 кварталі року, що передує планованому.
Планове запровадження (вибуття) основних фондів у розрахунку на рік = (ОФ1 *ДО1 + ОФ2 *ДО2 +ОФ3 *ДО3 + ОФ4 *ДО4) / 12,
де ДО1, ДО2, ДО3, ДО4= 9,6,3,1 відповідно. Дані по основних фондах беремо з таблиці 4.8.
Середньорічна вартість основних фондів = вартість основних фондів підприємства на початок планованого періоду + планове запровадження в дію основних фондів у розрахунку на рік - планове вибуття основних фондів у розрахунку на рік.
Сума амортизаційних відрахувань = (середньорічна вартість основних фондів * норма амортизаційних відрахувань % * 4) /100%.
Таблиця 4.8 – Планове введення і вибуття основних фондів
| № п/п | Показники | I квартал | II квартал | III квартал | IV квартал | За рік* | Середньорічна вартість |
| 1 | Планове введення основних фондів, у тому числі: | ||||||
| 1.1 | - група 1 | 4,6 | 38,3 | 6,2 | 9,9 | 299,70 | 24,975 |
| 1.2 | - група 2 | 10,7 | 7,8 | 5,7 | 13,9 | 174,10 | 14,508 |
| 1.3 | - група 3 | 2 | 3,3 | 0,9 | 7,8 | 48,30 | 4,025 |
| 1.4 | - група 4 | 3,9 | 4,1 | 5,2 | 8,5 | 83,80 | 6,983 |
| 2 | Планове вибуття основних фондів, у тому числі | ||||||
| 2.1 | - група 1 | 39,1 | 3,2 | 7,5 | 2,2 | 395,80 | 32,983 |
| 2.2 | - група 2 | 0,9 | 5,6 | 3 | 2,6 | 53,30 | 4,442 |
| 2.3 | - група 3 | 5,3 | 2,6 | 1,9 | 0,9 | 69,90 | 5,825 |
| 2.4 | - група 4 | 1 | 2,3 | 3 | 4,7 | 36,50 | 3,042 |
При визначенні внутрішніх джерел фінансування капітального будівництва (таблиця 4.9) слід відзначити, що зменшення потреби в обігових коштах веде до переходу тієї їх частки, що вивільнилася, до капітального будівництва або інших інвестувань в основні засоби. Крім того, збільшення кредиторської заборгованості означає тимчасове залучення коштів інших суб’єктів господарювання, тобто фактично мобілізацію ресурсів. Ці кошти можуть бути спрямовані на фінансування будівництва.
У випадку, якщо підприємство не одержує чистого прибутку (тобто валові витрати з амортизацією перевищили доходи) підприємство замість нерозподіленого прибутку буде мати непокриті збитки.
Таблиця 4.9 – Розрахунок мобілізації (іммобілізації) оборотних коштів у будівництві
| № | Показники | Значення |
| 1 | Наявність обігових активів на початок року | 19515,50 |
| 2 | Потреба в обігових активах на кінець року | 16841,70 |
| 3 | Наявність кредиторської заборгованості на початок року | 1135,60 |
| 4 | Перехідна кредиторська заборгованість | 1363,90 |
| 5 | Мобілізація (іммобілізація) внутрішніх ресурсів у капітальному будівництві | 2902,10 |
Таблиця 4.10 – Розрахунок джерел фінансування капітальних вкладень на технічне переозброєння і реконструкцію діючого обладнання підприємства