Резервом для дальнейшего роста прибыли является сокращение управленческих расходов.
Результаты факторного анализа прибыли показали, что увеличение объема продажи продукции способствовало ускорению оборачиваемости оборотных средств на 5,9 дня. Повышение суммы среднегодовых остатков текущих активов отразилось на замедлении оборачиваемости оборотных средств на 29,9 дня. Опережающие темпы роста среднегодовых остатков текущих активов - 143,6% (16104/11217*100%) по сравнению с темпами роста выручки от продажи продукции - 108,6% (58768/54129*100%) оказали отрицательное влияние на продолжительность одного оборота хозяйственных средств, увеличив период оборота на 24 дня. Снижение оборачиваемости привело, в свою очередь, в привлечении дополнительных средств в оборот на сумму 3917,87 тыс. руб.
Результаты факторного анализа показали, что большее влияние на уровень рентабельности от продаж оказало изменение объема продаж, в связи с ростом объема продаж рентабельность продаж по прибыли от продаж увеличилась на 7,59%.
Рост полной себестоимости продукции привел к падению показателя рентабельности продаж по прибыли от продаж на 5,5%. Совокупное влияние этих факторов повлекло повышение рентабельности продаж по прибыли от продаж в размере 2,09%. В результате анализа показателей рентабельности выявлено, что эффективность деятельности предприятия в отчетном периоде улучшилась по сравнению с базисным периодом.
В целом, предприятие находится в неустойчивом финансовом положении, обусловленном как внешними факторами (общее состояние экономики) так и внутренними (прежде всего дефицит собственного оборотного капитала), структура баланса анализируемого предприятия является неудовлетворительной. В то же время оно не является потенциальным банкротом.
Исследования показали, что первостепенными задачами предприятия по улучшению финансового состояния являются: пополнение собственных оборотных средств и сокращение излишков сырья и материалов на складе.
1. Приказ Минфина РФ от 10.12.2002 N 126н (ред. от 27.11.2006) "Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету "Учет финансовых вложений" ПБУ 19/02" (Зарегистрировано в Минюсте РФ 27.12.2002 N 4085)
2. Бочаров В.В. Финансовый анализ. Краткий курс. 2-е изд. – СПб.: Питер, 2009. – 240 с.
3. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности: учебник. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Издательство «Дело и Сервис», 2005. - 368 с.
4. Дыбаль С.В. Финансовый анализ: теория и практика: Учеб. пособие.- СПб.: Бизнес-пресса, 2009. – 336 с.
5. Дыбаль С.В., Мухачев В.М. Экономический анализ: Учебно-методический комплекс. – СПб.: НОУ ВПО «ИЭФ», 2007. – 66 с.
6. Ковалев В.В. Финансовый анализ: методы и процедуры. - М.: Финансы и статистика, 2002. - 560 с.
7. Ковалев В.В., Ковалев Вит.В. Анализ баланса, или как понимать баланс: учебно-практическое пособие. - 2-е изд., перераб. И доп. - Москва : Проспект, 2011. - 560 с.
8. Лысенко Д.В. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебник для вузов - М.: ИНФРА-М, 2008.- 320 с.
9. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник.- 5-е изд., перераб. и доп. — М.: ИНФРА-М, 2009. — 536 с.
10. Савицкая Г.В. Экономический анализ: Учебник.- 11-е изд., испр. и доп. — М.: Новое знание, 2005. — 651 с.
11. Селезнева Н.Н., Ионова А.Ф. Финансовый анализ. Управление финансами: Учеб. пособие для вузов. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2008. - 639 с.
12. Шеремет А.Д., Негашев Е.В. Методика финансового анализа деятельности коммерческих организаций. — 2-е изд., перераб. и доп. — М.: ИНФРА-М, 2008. — 208 с.
Приложение 1
АКТИВ | Код Показателя | На начало отчетного периода | На конец отчетного периода |
1 | 2 | 3 | 4 |
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ | 110 | 1920 | 2010 |
Нематериальные активы | |||
Основные средства | 120 | 49383 | 49836 |
Незавершенное строительство | 130 | 969 | 5962 |
Доходные вложения в материальные ценности | 135 | ||
Долгосрочные финансовые вложения | 140 | 222 | 912 |
Отложенные налоговые активы | 145 | ||
Прочие внеоборотные активы | 150 | ||
ИТОГО по разделу I | 190 | 52494 | 58720 |
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ | 210 | 5690 | 20683 |
Запасы | |||
в том числе: сырье, материалы и другие аналогичные ценности | 211 | 2995 | 11645 |
животные на выращивании и откорме | 212 | ||
затраты в незавершенном производстве | 213 | 553 | 2161 |
готовая продукция и товары для перепродажи | 214 | 1435 | 3331 |
товары отгруженные | 215 | 686 | 2532 |
расходы будущих периодов | 216 | 21 | 1014 |
прочие запасы и затраты | 217 | ||
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям | 220 | 459 | 1451 |
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты) | 230 | ||
в том числе: покупатели и заказчики | 231 | ||
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) | 240 | 147 | 2641 |
в том числе: покупатели и заказчики | 241 | 147 | 2641 |
Краткосрочные финансовые вложения | 250 | - | 122 |
Денежные средства | 260 | 182 | 833 |
Прочие оборотные активы | 270 | ||
ИТОГО по разделу II | 290 | 6478 | 25730 |
БАЛАНС | 300 | 58972 | 84450 |
ПАССИВ | Код показателя | На начало отчетного периода | На конец отчетного года |
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫУставный капитал | 410 | 260 | 260 |
Собственные акции, выкупленные у акционеров | 411 | ||
Добавочный капитал | 420 | 48631 | 49413 |
Резервный капитал (86) | 430 | 64 | 64 |
в том числе: резервы, образованные в соответствии с законодательством | 431 | 64 | 64 |
резервы, образованные в соответствии с учредительными документами | 432 | ||
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) | 470 | 2295 | 3298 |
ИТОГО по разделу III | 490 | 51250 | 53035 |
V. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты | 510 | ||
Отложенные налоговые обязательства | 515 | ||
Прочие долгосрочные пассивы | 520 | ||
ИТОГО по разделу IV | 590 | ||
КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты | 610 | 540 | 2869 |
Кредиторская задолженность | 620 | 7182 | 28546 |
в том числе: поставщики и подрядчики | 621 | 5936 | 16246 |
задолженность перед персоналом организации | 622 | 346 | 3145 |
задолженность перед государствами внебюджетными фондами | 623 | 254 | 3847 |
задолженность по налогам и сборам | 624 | 416 | 3656 |
Прочие кредиторы | 625 | 230 | 1652 |
Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов | 630 | ||
Доходы будущих периодов | 640 | ||
Резервы предстоящих расходов | 650 | ||
Прочие краткосрочные обязательства | 660 | ||
ИТОГО по разделу V | 690 | 7722 | 31415 |
БАЛАНС | 700 | 58972 | 84450 |
Приложение 2
Наименование показателя | Код | За отчетный период | За аналогичный период предыдущего года |
Доходы и расходы по обычным видам деятельности | 010 | 58768 | 54129 |
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей) | |||
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг | 020 | (47612) | (45388) |
Валовая прибыль | 029 | ||
Коммерческие расходы | 030 | (1056) | (998) |
Управленческие расходы | 040 | (6598) | (5647) |
Прибыль (убыток) от продаж | 050 | 3502 | 2096 |
Прочие доходы и расходы | 060 | ||
Проценты к получению | |||
Проценты к уплате | 070 | () | () |
Доходы от участия в других организациях | 080 | ||
Прочие доходы | 090 | 3638 | 3970 |
Прочие расходы | 100 | (2801) | (2940) |
Прибыль (убыток) до налогообложения | 140 | 4339 | 3126 |
Отложенные налоговые активы Отложенные налоговые обязательства Текущий налог на прибыль | 141 142 150 | (1041) | (750) |
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода | 190 | 3298 | 2376 |
Справочно | |||
Постоянные налоговые обязательства (активы) | 200 | ||
Базовая прибыль (убыток) на акцию | |||
Разводненная прибыль (убыток) на акцию |
Приложение 3
Дополнительные данные к курсовой работе, тыс. руб.
№ п/п | Показатели базового периода | Вариант 3 |
1 | Средняя стоимость имущества предприятия, всего | 64228 |
2 | Средняя стоимость оборотных активов, всего | 11217 |
3 | Средняя стоимость источников собственного капитала | 51760 |
[1] Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности: учебник. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Издательство "Дело и Сервис", 2005. - 6 с.
[2] Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. - 5-е изд., перераб. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2009. - 14 с.
[3] Шеремет А.Д., Негашев Е.В. Методика финансового анализа деятельности коммерческих организаций. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2008. - 5 с.