6. Корректировку принятых управленческих решений в области финансовой деятельности по результатам контроля (7).
Анализ финансово-экономического состояния предприятия за прошлый плановый период включает:
· горизонтальный финансовый анализ: сравнение финансовых показателей отчетного периода с показателями предшествующего периода, сравнение финансовых показателей отчетного периода с показателями аналогичного периода прошлого года, сравнение финансовых показателей за ряд предшествующих периодов;
· вертикальный финансовый анализ: структурный анализ активов, капитала, денежных потоков и др.;
· сравнительный финансовый анализ: сравнение со среднеотраслевыми финансовыми показателями, с финансовыми показателями конкурентов, с финансовыми показателями структурных единиц предприятия, сравнение отчетных и плановых финансовых показателей и др.;
· анализ финансовых коэффициентов (R – анализ): финансовой устойчивости, платежеспособности, оборачиваемости активов, оборачиваемости капитала, рентабельности и др.;
· интегральный финансовый анализ, с использованием какой либо из соответствующих систем: Дюпоновской, объектно-ориентированной системы интегрального анализа или другой (3).
Разработка финансовой стратегии предприятия на плановый период основывается на общей стратегии экономического развития предприятия и включает:
· определение общего периода формирования финансовой стратегии;
· исследование факторов внешней финансовой среды и конъюнктуры финансового рынка;
· формирование системы стратегических целей и целевых показателей финансовой деятельности предприятия;
· определение приоритетных задач, решаемых в ближайшей перспективе;
· разработка финансовой политики действий предприятия по отдельным аспектам финансовой деятельности;
· оценка разработанной финансовой стратегии.
Разработка финансового плана – системы целевых финансовых показателей, нормативов и задач предприятия на плановый период представляет собой конкретизацию целевых показателей финансовой стратегии по периодам ее реализации.
Разработка системы финансовых управленческих решений в области финансовой деятельности на плановый период включает:
· разработку системы организационно-экономических мероприятий по обеспечению реализации финансовой стратегии;
· формирование системы поощрений и санкций руководителей и менеджеров структурных подразделений предприятия за выполнение или невыполнение установленных целевых финансовых показателей, нормативов и плановых заданий;
· внедрение системы (через систему бюджетирования и с помощью других инструментов, включая и такие, как, например, контрактная форма оплаты труда руководителей и менеджеров структурных подразделений) (6).
Контроль реализации принятых управленческих решений в области финансовой деятельности.
Он включает три основных вида финансового контроля:
| Вид финансового контроля | Основная сфера контроля | Основной контрольный период |
| Стратегический контроль | Контроль финансовой стратегии и ее целевых показателей | Квартал; год |
| Текущий контроль | Контроль текущих финансовых планов | Месяц; квартал |
| Оперативный контроль | Контроль бюджетов | Неделя, декада, месяц |
Каждый вид финансового контроля предполагает:
· построение системы информативных отчетных показателей;
· разработку системы обобщающих (аналитических) показателей, отражающих фактические результаты достижения предусмотренных количественных стандартов контроля;
· определение структуры и показателей форм контрольных отчетов исполнителей;
· определение контрольных периодов по каждой группе контролируемых показателей;
· мониторинг достижения структурными подразделениями и всем предприятием требуемых значений контролируемых показателей
· установление размеров отклонений фактических результатов контролируемых показателей от установленных стандартов;
· выявление основных причин отклонений фактических результатов контролируемых показателей от установленных стандартов.
Корректировка принятых управленческих решений в области финансовой деятельности по результатам контроля и доведение их до соответствующих подразделений предприятия (11).
Общее правило формирования коллектива сотрудников финансовой службы предприятия – высокая квалификация и экономически обоснованная минимизация штата. Поэтому структура финансовой службы предприятия обычно формируется постепенно, по мере развития предприятия, освоения современных технологий и внедрения современных инструментов финансового менеджмента, централизации финансово – экономического управления предприятием и формирования на предприятии высокой корпоративной культуры.
Структура финансовой службы предприятия на продвинутой стадии ее деятельности: в ее составе выделяют два основных подразделения (управления финансами и планирования), которые в целях удобства рассмотрения названы отделами. Подразделения финансовой службы состоят из профильных групп. Группа может состоять из одного или более человек. Для небольших предприятий один человек может представлять несколько групп.
Бухгалтерия предприятия в рамках финансового менеджмента специализируется на финансовом бухгалтерском учете и является одним из источников информации для деятельности финансовой службы. Ее целесообразно выделить из финансовой службы предприятия, что позволит обеспечить независимый от финансовой службы контроль над финансами предприятия (т.н. контроль в «две» руки).
Финансовая служба также привлекает специалистов юридического и других подразделений предприятия в качестве экспертов при выполнении отдельных работ по финансовому менеджменту и при подготовке нормативно-методической, договорной и другой документации.
Отдел управления финансами предприятия
Отдел специализируется на управлении собственными финансовыми ресурсами предприятия и привлекаемыми сторонними финансовыми ресурсами.
Отдел включает следующие группы:
Группа финансового проектирования.
Ее основные функции и задачи:
· разработка нормативно-методических документов по управлению финансами предприятия;
· разработка финансовой стратегии и подготовка проектов управленческих решений по стратегическим финансовым ресурсам предприятия;
· разработка предложений и подготовка проектов решений по текущему оперативному управлению финансами предприятия;
· мониторинг состояния, контроль исполнения и корректировка принятых управленческих решений по финансам предприятия;
· подготовка проектов решений по совершенствованию организации управления финансами предприятия.
Группа организации внешнего финансирования.
Ее основные функции и задачи:
·разработка нормативно-методических документов по организации внешнего финансирования;
·организация привлечения стратегического заемного капитала из финансового рынка;
· организация привлечения реальных инвестиций;
· организация среднесрочного финансирования хозяйственной деятельности предприятия из финансового рынка;
· организация краткосрочного финансирования операционной деятельности предприятия;
· размещение свободного капитала предприятия на финансовом рынке.
Группа ценных бумаг и фондового рынка.
Ее основные функции и задачи:
· разработка нормативно-методических документов по деятельности предприятия на фондовом рынке;
· организация привлечения стратегического заемного капитала из фондового рынка;
· организация среднесрочного финансирования хозяйственной деятельности предприятия из фондового рынка;
· размещение на фондовом рынке свободного капитала предприятия (денежного и в форме ценных бумаг, например векселей).
Плановый отдел
Отдел специализируется на финансово-экономическом управлении хозяйственной деятельностью предприятия.
Отдел включает следующие группы:
Группа стратегического и текущего планирования.
Ее основные функции и задачи:
· разработка нормативно-методических документов по стратегическому и текущему финансово-экономическому планированию на предприятии и функционированию системы плановой финансово-экономической документации предприятия;
· разработка финансовой стратегии деятельности предприятия;
· разработка финансовых разделов годового бизнес-плана деятельности предприятия, и определение годовых плановых финансово-экономических показателей;
· разработка финансовых разделов бизнес-планов проектов предприятия;
· корректировка финансовой стратегии, бизнес-планов и плановых финансово-экономических показателей.
Группа бюджетирования.
Ее основные функции и задачи:
· разработка нормативно-методических документов по бюджетному планированию на предприятии и функционированию системы плановой финансово-экономической документации предприятия;
· разработка и корректировка сводного бюджета операционной деятельности предприятия;
· разработка и корректировка сводного бюджета операционной деятельности подразделений предприятия.
Группа мониторинга и контроля.
Ее основные функции и задачи:
· разработка нормативно-методических документов по мониторингу, учету, контролю и анализу выполнения финансово-экономических планов хозяйственной деятельности предприятия и функционированию системы финансово-экономической учетной и отчетной документации предприятия;
· мониторинг, учет, контроль и анализ выполнения:
- общекорпоративной финансовой стратегии;
- годовых плановых финансово-экономических показателей деятельности предприятия;