Основными принципами регулирования финансовой деятельности организаций выступают:
- формирование основных направлений регулирования финансовой деятельности, обеспечивающих реализацию государственной финансовой политики;
- создание нормативно - правовой базы, стимулирующей использование прогрессивных видов финансовых инструментов;
- обеспечение организациям достаточной самостоятельности для ведения эффективной финансовой деятельности;
- соблюдение пропорциональности финансовых интересов государства, организаций, домохозяйств;
- стимулирование интеграции финансовой деятельности организаций в международную систему финансовых правоотношений.
Государственное регулирование финансовой деятельности определяются следующими факторами:
1) условиями экономического развития страны;
2) степенью интеграции страны в мировое хозяйство;
3) многообразием форм финансовых отношений;
4) уровнем развития финансового рынка и используемых финансовых инструментов.
В соответствии с данными факторами государство разрабатывает специальную финансовую политику, представляющую собой правовое регулирование различных аспектов финансовой деятельности субъектов хозяйствования, направленное на решение определённых тактических и стратегических задач государства.
Основные цели государственного регулирования финансовой деятельности:
- обеспечение реализации финансовой политики государства;
- поддержание равенства в осуществлении финансовой деятельности предприятий различных организационно - правовых форм;
- предоставление единства условий формирования организациями финансовых ресурсов ха счёт внутренних и внешних источников;
- стимулирование организаций к выбору наиболее эффективных направлений использования финансовых ресурсов, способствующих достижению стратегических задач государства.
Процесс государственного регулирования финансовой деятельности организаций осуществляется в следующей последовательности:
1. Создание нормативно–правовой базы, регламентирующей нормы и виды финансовой деятельности.
2. Унификация параметров используемых организациями финансовых инструментов и правил ведения операций с ними.
3. Формирование системы стандартов создания и функционирования финансовых институтов.
4. Создание системы санкций за нарушение организациями правовых норм осуществления финансовой деятельности.
Основные направления государственного регулирования финансовой деятельности организаций:
1. Регулирование финансовых аспектов создания организаций.
2. Регулирование системы учёта и отчётности организаций.
3. Налоговое регулирование.
4. Регулирование порядка и форм амортизации материальных и не материальных аспектов.
5. Регулирование кредитных отношений.
6. Регулирование системы расчётов и денежного обращения.
7. Валютное регулирование.
8. Регулирование инвестиционной деятельности.
9. Регулирование страховых операций.
10. Регулирование процедур банкротства и ликвидации организаций.
Сложность и многогранность финансовой деятельности предприятий в условиях перехода к рыночной экономике определяют необходимость государственного ее регулирования. Как свидетельствует мировой опыт, такое многоаспектное государственное регулирование осуществляется во всех странах с развитой рыночной экономикой, не вступая при этом в противоречие с широкой самостоятельностью предприятий в выборе направлений, форм и методов осуществления своей финансовой деятельности.
Государственная финансовая политика представляет собой целенаправленное правовое регулирование отдельных аспектов финансовой деятельности субъектов хозяйствования со стороны государства в соответствии со стратегией конкретными условиями его экономического развития.
Государственное регулирование финансовой деятельности предприятий представляет собой процесс нормативно-правового регламентирования условий формирования их внешних и внутренних финансовых отношений и осуществления основных видов финансовых операций.
Осуществляемое в соответствии с государственной финансовой политикой централизованное нормативно-правовое регулирование финансовой деятельности предприятия во многом определяет направленность преимущественных форм этой деятельности, характер осуществляемых ими финансовых операций, выбор соответствующих видов финансовых инструментов, правовую защищенность партнеров по финансовым сделкам, а в конечном счете -- уровень эффективности и риска этой деятельности в целом.
Чрезмерно жесткое государственное регулирование финансовой деятельности предприятий существенно снижает уровень их самостоятельности в сфере принимаемых финансовых решений, отрицательно сказывается на доходности многих финансовых операций, хотя и позволяет снизить общий уровень их риска. В то же время недостаточное государственное регулирование финансовой деятельности предприятий не позволяет четко синхронизировать ее со стратегическими целями и задачами экономического развития страны, многократно увеличивает число арбитражных споров между участниками финансовых сделок в силу неадекватного толкования ими различных условий их осуществления, приводит к существенному росту уровня совокупного финансового риска в деятельности субъектов хозяйствования.
2. СОСТАВЛЕНИЕ КВАРТАЛЬНОГО ФИНАНСОВОГО ПЛАНА ПРЕДПРИЯТИЯ
Целью финансового планирования на предприятии является определение потребности в финансовых ресурсах, исходя из имеющихся производственных планов, и источников, имеющихся для этого. Основными этапами финансового планирования на предприятии являются:
а) подготовка исходных данных:
- приведение баланса за отчетный период к агрегированному виду,
- определение статистических показателей, используемых в процессе формирования финансовых нормативов и балансов,
- определение нормативов, используемых при финансовом планировании;
б) планирование дополнительной потребности в оборотных активах;
в) расчет затрат на производство и себестоимости продукции;
г) определение размера прибыли от реализации продукции, налогов и отчислений, выплачиваемых из чистой прибыли;
д) составление графика движения денежных средств;
е) расчет чистых оборотных активов;
ж) составление баланса доходов и расходов, источников финансовых ресурсов и направлений их использования;
з) расчет вариантов финансирования инвестиций и выбор наиболее эффективного из них для предприятия;
и) составление планового баланса с учетом инвестиций;
к) анализ финансово-экономического положения предприятия по результатам планирования расчет и анализ финансовых коэффициентов);
л) обобщение результатов планирования и анализа.
Остановимся более подробно на рассмотрении этих этапов.
Исходные данные для выполнения курсовой работы можно подразделить на несколько групп:
1) данные за отчетный период для определения внутрипроизводственных финансовых нормативов (баланс, выручка от реализации продукции, средний процент погашения дебиторской и кредиторской задолженностей);
2) внутрипроизводственные экономические нормативы (прямые затраты на рубль реализованной продукции – материалы, заработная плата рабочих);
3) плановые показатели (нормы амортизационных отчислений, смета косвенных расходов, изменение объемов реализации, плановый коэффициент абсолютной ликвидности);
4) задания по снижению нормативов запасов, ставки налоговых отчислений, проценты за пользование заемными средствами, инвестиции.
Индивидуальное задание для выполнения курсовой работы приведено в таблицах 2.1, 2.2 и 2.3.
Таблица 2.1. Исходный баланс предприятия
| АКТИВ | ПАССИВ | ||||
| 1. Осн. средства и прочие внеоборотные активы | 1. Источники собственных средств | ||||
| Балансовая стоимость | ПСt-1 | 66968,09 | уставный капитал | УК t-1 | 37450,00 |
| Износ | ИЗt-1 | 29098,65 | прибыль | ЧП t-1 | 5795,12 |
| остаточная стоимость | ОСt-1 | 37869,44 | 2. Расчеты и проч.пассивы | ||
| 2. Запасы и затраты | 8159,82 | долгосрочный кредит | ДК t-1 | 3210,00 | |
| материалы | З1t-1 | 3420,79 | краткосрочный кредит | КК t-1 | 0,00 |
| НЗП | З2t-1 | 4045,67 | Кредитор. задолженность | КЗ t-1 | 8745,11 |
| готовая продукция | З3t-1 | 693,36 | |||
| 3. Денежные средства, расчеты и проч.активы | 9170,97 | ||||
| денежные средства | ДСt-1 | 1781,55 | |||
| Дебитор. задолженность | ДЗt-1 | 7389,42 | |||
| БАЛАНС | ВБt-1 | 55200,23 | БАЛАНС | ВБ t-1 | 55200,23 |
Таблица 2.2. Исходные данные для планирования
| Наименование показателя | Обозначение | Значение | |
| Выручка от реализации в предыдущем месяце, тыс.руб. | ВРt-1 | 8325,67 | |
| Оплата в текущем месяце | КПост | 70% | |
| Оплата закупок в текущем месяце | КЗак | 35% | |
| Нормативы прямых затрат на планируемый период, % | |||
| материалы | НМ | 56% | |
| зарплата производственного персонала | НПП | 24% | |
| Инвестиции, тыс.руб. | Инвt | 6084 | |
| Налог на прибыль | СтНП | 32% | |
| Проценты за долгосрочный кредит (в год) | ПДК | 15% | |
| Проценты за краткосрочный кредит (за квартал) | ПККt | 5% | |
| Экономическая рентабельность активов | РА | 12% | |
| Плановый коэффициент абсолютной ликвидности | Ка | 10% | |
| Количество обыкновенных акций, шт. | КА0 | 8000 | |
Таблица 2.3. Плановые показатели по месяцам квартала