Таблица 10 - эффективность деятельности
| Наименование статей | На начало периода | На конец периода | Отклонение |
| Рентабельность активов по прибыли до налогов | -0,099 | 0,172 | 0,270 |
| Рентабельность всех операций по прибыли до налогов | -0,021 | 0,033 | 0,054 |
| Рентабельность всех операций по чистой прибыли | -0,019 | 0,026 | 0,044 |
| Рентабельность производственных активов по результатам от основной деятельности | -0,049 | 0,226 | 0,274 |
| Рентабельность продаж (основной деятельности) | -0,010 | 0,042 | 0,052 |
| Рентабельность продаж по чистой прибыли | -0,019 | 0,027 | 0,046 |
| Рентабельность собственного капитала | - | 0,684 | - |
| Рентабельность активов по чистой прибыли | -0,089 | 0,134 | 0,223 |
Необходимо обратить внимание на то, что у предприятия в отличие от
результатов 2008 года, законченного с прибылью в 307 201т.р., в 2007 году были убытки, которые составили 138 417т.р. соответственно, большинство показателей рентабельности за 2007 год были отрицательными.
Рентабельность собственного капитала предприятия (определяющая эффективность вложений средств собственников) изменилась с 36,22% до 68,35%.
Необходимым уточнением к анализу соотношения чистой прибыли и собственного капитала являются, оценка соотношения чистой прибыли и общей стоимости активов, то есть рентабельность активов.
Рентабельность активов по чистой прибыли, которая отражает способность предприятия извлекать прибыль, исходя из имеющегося в его распоряжении имущества, в 2007 году была отрицательной и варьировалась от -8,90% до 13,99%.
Значение рентабельности активов по чистой прибыли свидетельствует о достаточно высокой эффективности использования имущества. Уровень рентабельности активов по чистой прибыли в размере 13,39% обеспечивается высокой оборачиваемостью активов, составившей 5,212 оборота за год, при средней (2,57%) доходности всех операций (по чистой прибыли).
В целом, динамика оборачиваемости активов, которая показывает, с какой скоростью совершается полный цикл производства и обращения, а также отражает уровень деловой активности предприятия, положительна (отмечается увеличение значения показателя с 4,75 до 5,21 оборота за год).
Оценку эффективности управления основной деятельности предприятия с точки зрения извлечения прибыли дает показатель рентабельности, рассчитываемый по результатам от основной деятельности по оказанию услуг. Рентабельность производственных активов (показывающая, какую прибыль приносит каждый рубль, вложенный в производственные активы предприятия) практически не изменилась и составила 22,57%. Данная величина показателя рентабельности складывается из рентабельности оказанных услуг (основной деятельности), которая составила 4,23%, и оборачиваемости производственных активов, равной 5,33 оборота за год.
Рентабельность всех операций (по прибыли до налогообложения) предприятия составила 3,29% и была на 0,94 пункта ниже показателя рентабельности оказанных услуг (основной деятельности).
Соотношение чистой прибыли и выручки от продаж, то есть показатель рентабельности продаж по чистой прибыли, отражает ту часть поступлений, которая остается в распоряжении предприятия с каждого рубля реализованной продукции. Значение показателя увеличилось с -1,91% до 2,66%. Таким образом, у предприятия расширяются возможности самостоятельно финансировать свой оборотный капитал, не привлекая для этих целей внешние источники.
3. Предложения по улучшению финансового состояния организации
3.1. Комплексная оценка
Финансовая стабильность организации становится вопросом ее благополучия, так как банкротство организации в условиях рынка является вероятным результатом хозяйственной деятельности наряду с другими возможностями.
Финансовое состояние организации – это комплексное понятие, которое характеризуется системой показателей, отражающих наличие, размещение и использование финансовых результатов организации.
Финансовое состояние организации зависит от результатов ее производственной, коммерческой и финансовой деятельности, и оно может быть устойчивым, неустойчивым и кризисным. Способность организации своевременно производить платежи, финансировать свою деятельность на расширенной основе свидетельствует о ее хорошем финансовом состоянии.
Таблица 11- комплексная оценка финансового состояния на 01.01.2009 года
(нарастающий итог)
| Наименование показателя | Группы | |||
| 1 | 2 | 3 | 4 | |
| Рентабельность собственного капитала (ROE, приведенная к году), % | >13,000 | 6,500-13,000 | 0,001-6,499 | < = 0 |
| 91,440 | ||||
| Уровень собственного капитала, % | > = 70 | 60-69,999 | 50-59,999 | < 50 |
| 21,350 | ||||
| Коэффициент покрытия внеоборотных активов собственным капиталом | > 1,1 | 1,0-1,1 | 0,8-0,999 | < 0,8 |
| 0,501 | ||||
| Длительность оборота краткосрочной задолженности по денежным платежам, дни | 1-60 | 61-90 | 91-180 | > 180; = 0 |
| 18 | ||||
| Длительность оборота чистого производственного оборотного капитала, дни | 1-30 | >30; (-10)-(-1) | (-30)-(-11) | < -30; = 0 |
| 12 | ||||
| Цена интервала | 5 | 3 | 1 | 0 |
| Сумма баллов 15 | ||||
Таблица - 12 финансовые результаты (пояснительная записка к годовому отчету за 2008 год)
| Наименование показателя | На начало периода | На конец периода | Отклонение | |||
| Абсолют. | % | Абсолют. | % | Абсолют. | % | |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6=4-2 | 7=5-3 |
| Чистая выручка | 7240687,00 | 97,97 | 11528314,00 | 96,37 | 4287627,00 | -1,60 |
| Себестоимость услуг | 6675271,00 | 90,32 | 10212677,00 | 85,38 | 3537406,00 | -4,94 |
| Валовая прибыль | 565416,00 | 7,65 | 1315637,00 | 11,00 | 750221,00 | 3,35 |
| Полная себестоимость услуг | 7310076,00 | 98,91 | 11040504,00 | 92,30 | 3730428,00 | -6,61 |
| В т.ч. коммерческие расходы | 277602,00 | 3,76 | 351930,00 | 2,94 | 74328,00 | -0,82 |
| Управленческие расходы | 357203,00 | 4,83 | 475897,00 | 3,98 | 118694,00 | -0,85 |
| Результат от основной деятельности | -69389,00 | -0,94 | 487810,00 | 4,08 | 557199,00 | 5,02 |
| Прочие доходы | 149868,00 | 2,03 | 433761,00 | 3,63 | 283893,00 | 1,60 |
| Прочие расходы | 233929,00 | 3,17 | 527766,00 | 4,41 | 293837,00 | 1,24 |
| Результат от прочей деятельности | -84061,00 | -1,14 | -94005,00 | -0,79 | -9944,00 | 0,35 |
| Прибыль (убыток) до налогов | -153450,00 | -2,08 | 393805,00 | 3,29 | 547255,00 | 5,37 |
| Налог на прибыль | -15033,00 | -0,20 | 86604,00 | 0,72 | 101637,00 | 0,92 |
| Чистая прибыль (убыток) | -138417,00 | -1,87 | 307201,00 | 2,57 | 445618,00 | 4,44 |
| Справочно: всего доходов | 7390555,00 | 100,00 | 11962075,00 | 100,00 | 4571520,00 | 0,00 |
Чистая выручка увеличилась на 4 287 627 т.р. или 59,2% (с 7 240 687 до 11 528 314 т.р.). Себестоимость оказанных услуг увеличилась на 3 730 428 т.р. или 51,0% (с 7 310 076 до 11 040 504 т.р.).