Смекни!
smekni.com

Инвестиционный климат и инвестиционный потенциал России (стр. 5 из 8)

- выделение государственных инвестиций для стимулирования развития опорных сырьевых и аграрных районов, обеспечивающих решение продовольственной и топливно-энергетической проблем;

- поддержание научно-производственного потенциала;

- выделение субсидий на социальные цели слаборазвитым районом с чрезмерно низким уровнем жизни населения, не имеющим возможности приостановить его падение собственными силами.

г) банковский кредит

Долгосрочное кредитование, особенно в условиях зарождающегося предпринимательства, могло бы стать одним из важных источников инвестиций. Нет необходимости говорить о важности долгосрочных кредитов для развития производства в России, которое находится в катастрофическом состоянии. Долгосрочные банковские кредиты в первую очередь направлены на решение стратегических целей в экономике. Они способствуют постепенному увеличению производства и, как следствие, общему подъему экономики страны. Так по данным Федеральной службы Государственной статистики финансовые вложения по источникам финансирования отражены в таблице 6.

Мировой финансово-экономический кризис подтолкнул к снятию средств с банковских счетов как населением, так и компаниями и организациями, которые пытались таким образом компенсировать дефицит ресурсов.

В ноябре 2008 года банки практически свернули кредитование как юридических, так и физических лиц.

Потери банков от вложений в ценные бумаги составил: в ноябре от переоценки ценных бумаг - 177,2 млрд. руб. против 154 млрд. руб. в октябре и 93,9 млрд. руб. в сентябре. В итоге 11 месяцев 2008 года с убытками закончили 115 кредитных учреждений против 11 на начало 2009 года. Чистые убытки российских банков достигли на 1 декабря 2008 года 85 млрд. руб., увеличившись за ноябрь на 36,1 млрд. руб., а с начала года убытки выросли в 85 раз - с 0,907 млрд. руб. Кроме этого, на 1 декабря 2008 года Банк России зафиксировал 53 кредитные организации с отрицательным Капиталом. В обзоре ЦБ отмечено, что по банкам с отрицательным капиталом осуществлены меры по финансовому оздоровлению или после отчетной даты отозваны лицензии.

Чтобы сохранить финансовую систему в условиях кризиса вице-премьер Алексей Кудрин в интервью РБК от 05.02.2009 года сообщил, что общий объем правительственной помощи банковской системе составил 650 млрд.руб. Однако по мнению экспертов компании «Ренессанс Капитал» масштаб господдержки, который требуется для борьбы с последствиями банковского кризиса оценивается в объеме необходимых вливаний в капитал российского банковского сектора в размере 138 млрд. долл., или примерно 5 трлн. руб.

Финансовые вложения по источникам финансирования

Всего

В том числе

млрд.

в % к

долгосрочные

краткосрочные

рублей

итогу

млрд.

рублей

в % к
итогу

млрд.

рублей

в % к
итогу

2008г.

Финансовые вложения организаций

26402,4

100

4545,4

100

21857,0

100

собственные средства

17432,9

66,0

3557,8

78,3

13875,1

63,5

привлеченные средства

8969,5

34,0

987,6

21,7

7981,9

36,5

из них:
кредиты банков

3988,7

15,0

208,2

4,6

3759,5

17,2

из них: кредиты иностранных банков

2563,8

9,7

6,8

0,2

2557,0

11,7

заемные средства других организаций

2449,8

9,3

444,7

9,8

2005,1

9,2

бюджетные средства

98,5

0,4

96,9

2,1

1,6

0,0

I полугодие 2009г.

в том числе по источникам финансирования:
собственные средства

8823,9

84,8

1828,7

79,8

6995,2

86,3

привлеченные средства

1577,0

15,2

463,4

20,2

1113,6

13,7

из них:
кредиты банков

930,1

9,0

328,8

14,3

601,3

7,4

из них кредиты иностранных банков

42,7

0,4

3,7

0,2

39,0

0,5

заемные средства других организаций

196,2

1,9

47,1

2,1

149,1

1,8

бюджетные средства

11,8

0,1

11,3

0,5

0,5

0,0

средства внебюджетных фондов

12,3

0,1

0,6

0,0

11,7

0,2

Таблица 5.

2.2 Внешние источники инвестиций;

а) иностранные инвестиции в России

В Российской Федерации инвестиции могут осуществляться путем создания предприятий с долевым участием иностранного капитала (совместных предприятий);

- создания предприятий, полностью принадлежащих иностранным инвесторам, их филиалов и представительств;

- приобретения иностранным инвестором в собственность предприятий, имущественных комплексов, зданий, сооружений, долей участий в предприятиях, акций, облигаций и других ценных бумаг;

- приобретение прав пользования землей и иными природными ресурсами, а также иных имущественных прав и т.р.;

- предоставления займов, кредитов, имущества и имущественных прав и т.п.

Проблема состоит в стимулировании эффективного притока иностранного капитала. В этой связи встает два вопроса: во-первых, в какие сферы приток должен быть ограничен, а во-вторых, в какие отрасли и в каких формах следует в первую очередь его привлекать. Иностранный капитал может привлекаться в форме частных зарубежных инвестиций - прямых и портфельных, а также в форме кредитов и займов. Под прямыми инвестициями принято понимать капитальные вложения в реальные активы (производство) в других странах, в управлении которыми участвует инвестор. Инвестиции могут считаться прямыми, если иностранный инвестор владеет не менее чем 25% акций предприятия, или их контрольным пакетом, величина которого может варьироваться в достаточно широких пределах в зависимости от распределения акций среди акционеров.

Прямые зарубежные инвестиции - это нечто большее, чем простое финансирование капиталовложений в экономику, хотя само по себе это крайне необходимо России. Прямые зарубежные инвестиции представляют также способ повышения производительности и технического уровня российских предприятий. Размещая свой капитал в России, иностранная компания приносит с собой новые технологии, новые способы организации производства и прямой выход на мировой рынок.

По данным Федеральной службы Государственной статистики иностранные инвестиции в экономике России отражены в таблице 6.

Объем иностранных инвестиций в экономике России по основным странам-инвесторам в млн.долларов США

Накоплено на конец 2008г.

В том числе

Справочно поступило
в 2008г.

всего

в % к итогу

прямые

порт-фельные

прочие

Всего инвестиций1)

264599

100

122392

5627

136580

103769

из них по основным странам-инвесторам

226203

85,5

101523

5271

119409

83353

в том числе: Кипр

56902

21,5

40732

1728

14442

19857

Нидерланды

46346

17,5

35931

41

10374

14542

Люксембург

34402

13,0

1217

273

32912

7073

Соединенное Королевство (Великобритания)

30811

11,6

4647

2339

23825

14940

Германия

17425

6,6

7275

26

10124

10715

Ирландия

9662

3,7

480

0,4

9182

2903

Франция

9542

3,6

1927

1

7614

6157

США

8769

3,3

3193

662

4914

2773

Виргинские острова (Брит.)

8267

3,1

5470

200

2597

3529

Япония

4077

1,6

651

1

3425

864

1) Включая инвестиции из государств-участников СНГ.