Анализ использования основных производственных фондов на примере ЗАО Обухово (стр. 4 из 6)
2.5. Уровень и динамика финансовой независимости организации в части формирования ею оборотных активов и запасов
Таблица 5. Уровень и динамика финансовой независимости организации в части формирования ею оборотных активов и запасов
Тыс.руб.
| № п/п | Показатели | Код показателя баланса или порядок расчета | На начало отчетного года | На конец отчетного периода | Изменение, ± |
| 1 | Собственный капитал в обороте (СКО): | См. таблицу 4 | 1766 | 2600 | +834 |
| 2 | Уточненная величина собственного капитала в обороте (СКОут): | См. таблицу 4 | 1766 | 2600 | +834 |
| 3 | Оборотные активы | 290 | 7206 | 11072 | +3866 |
| 4 | Запасы | 210 | 3482 | 3987 | +505 |
| 5 | Коэффициент финансовой независимости в части оборотных активов (К2) |  | 0,2451 | 0,2348 | -0,0102 |
| 6 | Коэффициент финансовой независимости в части запасов (К3) |  | 0,5072 | 0,6521 | +0,1449 |
| 7 | Уточненный коэффициент финансовой независимости в части оборотных активов (К2ут) |  | 0,2451 | 0,2348 | -0,0102 |
| 8 | Уточненный коэффициент финансовой независимости в части запасов (К3ут) |  | 0,5072 | 0,6521 | +0,1449 |
В результате анализа данных таблицы 5 можно сделать вывод о том, что в части формирования оборотных активов предприятие является зависимым, при этом имеет место отрицательная тенденция. Также можно сказать, что на начало года предприятие могло сохранить 50% своих активов, а на конец отчетного года этот показатель составил 65%. Если положительная тенденция будет сохраняться, и значение показателя будет приближаться к 100%, то у организации не будет риска того, что придется продавать запасы и нарушать производственный процесс, если все кредиторы одновременно потребуют вернуть долги. Можно сказать о том, что предприятие обладает нормальной финансовой устойчивостью.
2.6. Группировка активов организации по уровню ликвидности
Таблица 6. Характеристика ликвидности организации по данным бухгалтерской отчетности
Тыс.руб.
| № п/п | Показатели | Код показателя баланса или порядок расчета | На начало отчетного года | На конец отчетного периода | Изменение, ± |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 |
| 1 | Денежные средства | 260 | 1708 | 5040 | +3332 |
| 2 | Краткосрочные финансовые вложения | 250 | - | - | - |
| 3 | Итого быстрореализуемые активы (активы I гр.) | стр.1 + стр.2 | 1708 | 5040 | +3332 |
| 4 | Активы со средним сроком ликвидности, т.е. дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 мес. после отчетной даты (активы II гр.) | 240 | 1555 | 1929 | +374 |
| 4.1 | в т.ч. – авансы выданные | 1) | 100 | 80 | -20 |
| 5 | Уточненные активы со средним сроком ликвидности II гр. | стр.4-стр.4.1 | 1455 | 1849 | +394 |
| 6 | Итого активы I гр.+IIгр. | стр.3+стр.4 | 3263 | 6969 | +3706 |
| 7 | Итого уточненные активы Iгр.+IIгр. | стр.3+стр.5 | 3163 | 6889 | +3726 |
| 8 | Запасы | 210 | 3482 | 3987 | +505 |
| 8.1 | в т.ч.: - расходы будущих периодов | 216 | 3 | - | -3 |
| 9 | НДСпо приобретенным ценностям | 220 | 461 | 116 | -345 |
| 10 | Прочие оборотные активы 2) | 270 | - | - | - |
| 11 | Итого медленно реализуемые активы (активы III гр.) | стр.8+стр.9+ стр.10 | 3943 | 4103 | +160 |
| 12 | Итого уточненные медленно реализуемые активы III гр. | стр.8-стр.8.1 + стр. 9 +стр.4.1 | 4040 | 4183 | +143 |
| 13 | Всего ликвидные активы | стр.6+стр.11 | 7206 | 11072 | +3866 |
| 14 | Всего уточненные ликвидные активы | стр.+стр.12 | 7203 | 11072 | +3869 |
| 15 | Краткосрочные обязательства | 690 | 5440 | 8472 | +3032 |
| 15.1 | в т.ч.: - авансы полученные | 1) | 100 | 80 | -20 |
| 15.2 | -доходы будущих периодов | 640 | - | - | - |
| 15.3 | Краткосрочные обязательства для расчета К4ут и К5 ут | стр.15-стр.15.1-стр.15.2 | 5340 | 8392 | +3052 |
| 15.4 | Краткосрочные обязательства для расчета К6ут | стр.15-стр.15.2 | 5440 | 8472 | +3032 |
| 16. | Коэффициенты ликвидности: | ||||
| 16.1 | абсолютной ликвидности (К4) |  | 0,3140 | 0,5949 | +0,2809 |
| 16.2 | срочной ликвидности (К5) |  | 0,5998 | 0,8226 | +0,2228 |
| 16.3 | текущей ликвидности (К6) |  | 1,3246 | 1,3069 | -0,0177 |
| 17 | Уточненные коэффициенты ликвидности: | ||||
| 17.1 | абсолютной ликвидности (К4ут) |  | 0,3199 | 0,6006 | +,2807 |
| 17.2 | срочной ликвидности (К5ут) |  | 0,5923 | 0,8209 | +0,2286 |
| 17.3 | текущей ликвидности (К6ут) |  | 1,3241 | 1,3069 | -0,0172 |
Анализ таблицы 6 свидетельствуют о том, что ликвидность баланса увеличилась на 3866 тыс. руб.
Произошло повышение быстрореализуемых активов на 3332 тыс. руб. за отчетный период. От сюда можно сделать вывод, что платежеспособность данного предприятия значительно увеличилась.
Активы со средним сроком ликвидности увеличились на 374 тыс. руб. Рост мог произойти за счет увеличения скорости платежного документооборота в банках, своевременности оформления банковских документов, сроков предоставления коммерческого кредита отдельным покупателям, их платежеспособности, форм расчетов, а также увеличения конкурентоспособности продукции, увеличения спроса на нее. Уточненное значение данной группы активов отличается за счет выданных авансов на сумму 80 тыс. руб. в конце отчетного периода.
Значение медленно реализуемых активов также увеличилось и составило на конец отчетного года 4103 тыс. руб. Это произошло за счет роста запасов на 505 тыс. руб. Уточненная величина активов данной группы составила на конец отчетного периода 4183 тыс. руб. за счет выданных авансов и НДС по приобретенным ценностям и за вычетом расходов будущих периодов.
2.7. Расчет и оценка коэффициентов платежеспособности (ликвидности) организации
На основе данных таблицы 6можно сделать вывод о том, что коэффициент абсолютной ликвидности на начало года составлял 0,31, в результате увеличения на 0,20 пунктов, этот показатель составил на конец отчетного периода 0,59. Это говорит о том, что 59% краткосрочных обязательств может быть погашена за счет использования денежных средств предприятия. Рекомендуемое значение этого показателя 0,2-0,5, на основании этого можно сказать, что у предприятия имеется достаточно наличных денежных средств необходимых для покрытия текущих обязательств. Следствием этого является повышенное внимание к данному предприятию со стороны поставщиков материально-технических ресурсов.
Коэффициент срочной ликвидности на начало отчетного года составлял 0,59, в результате увеличения на 0,22 пункта, на конец отчетного периода составил 0,82. Значение данного показателя меньше рекомендуемого значения равного 1, это говорит о том, что у предприятия плохое качество активов и возможно придется продавать активы, для того чтобы погасить текущие обязательства, но все-таки присутствует положительная тенденция. Увеличение коэффициента свидетельствует о возможности повышения платежных возможностей предприятия.
Коэффициент текущей ликвидности понизился на 0,01 и составил на конец отчетного года 1,30. Небольшое снижение не повлекло никаких серьезных последствий для предприятия, так как данное значение превышает 1. Это говорит о том, что все текущие обязательства будут обеспечены текущими активами. Однако значение данного коэффициента меньше 2. Это свидетельствует о недостаточном уровне инвестиционной привлекательности, а снижение коэффициента может привести к увеличению рисков.