· прибыль от продаж, которая увеличилась на 63,1%;
· Прибыль отчетного периода (+95,2%);
· Рентабельность продаж (+32,4%);
· Рентабельность общая (+58%).
Увеличение эффективности производственно-коммерческой деятельности предприятия объясняется:
· Ростом продаж на 27,5%;
· Снижение удельных затрат на 1 рубль реализованной продукции на 4,5%.
Рост продаж был достигнут за счет высокой конкурентоспособности продукции как по цене, так и по качеству. Экономия издержек произошла за счет:
· Повышения эффективности использования основных производственных фондов, выраженная в увеличении показателя фондоотдачи на 32,6% и снижения показателя фондоемкости на 24,4%. При снижении стоимости ОПФ на единицу товарной продукции достигается снижение издержек, следовательно, имея незначительный коэффициент задействования производственных мощностей, предприятие может повысить эффективность производственно-коммерческой деятельности и в дальнейшем;
· Повышения эффективности использования персонала, выраженном в повышении производительности труда на 20,3% в стоимостном выражении;
· Повышения эффективности средств, направляемых на оплату труда. Так, на 1 рубль оплаты труда в 2004 году пришлось на 17,3% больше реализованной продукции и на 50,6% больше прибыли от продаж товарной продукции (согласно данным таблицы 2.3.);
· Повышения эффективности использования оборотных средств, выраженном в росте прибыли и рентабельности от продаж товарной продукции;
· Повышения деловой активности, выраженном в росте продаж, которое, в свою очередь, позволяет экономить на условно-постоянных издержках, тем самым снижая уровень затрат на единицу товарной продукции.
3. Анализ финансового состояния предприятия
Анализ финансов и хозяйственной деятельности связан с обработкой обширной информации, характеризующей самые разнообразные аспекты функционирования предприятия. Чаще всего эти сведения сосредоточены в документах бухгалтерской отчетности, балансах.
Анализ финансового положения предприятия, осуществляемый на основе бухгалтерской отчетности, позволяет отследить тенденции ее развития, дать комплексную оценку хозяйственной, коммерческой деятельности.
Финансовый анализ обычно включает два основополагающих и взаимосвязаных аспекта: анализ финансового состояния предприятия и анализ финансовых результатов его деятельности.
Финансовое состояние выявляется на основе использования системы показателей, отражающих движение, наличие, размещение, использование ресурсов предприятия в денежном измерении. Оно формируется под воздействием многообразных организационно-технических и производственно-хозяйственных факторов.
Финансовые результаты деятельности предприятия в рыночной сфере оцениваются в основном показателями прибыли и ее производных.
Одним из показателей, характеризующих финансовое положение предприятия, является его платежеспособность, то есть возможность наличными денежными ресурсами своевременно погашать свои платежные обязательства.
Оценка платежеспособности по балансу осуществляется на основе характеристики ликвидности оборотных активов, которая определяется временем, необходимым для превращения их в денежные средства. Чем меньше времени требуется для инкассации данного актива, тем выше его ликвидность.
Ликвидность баланса – возможность субъекта хозяйствования обратить активы в наличность и погасить свои платежные обязательства, а точнее – это степень покрытия долговых обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную наличность соответствует сроку погашения обязательств.
Таблица 2.7.
Группировка активов ОАО КПБН «Шихан» за 2003-2004г.г.
по степени ликвидности, тыс. руб.
| Вид актива | 2003г. | 2004г. |
| 1 | 2 | 3 |
| Денежные средства | 12940 | 19998 |
| Краткосрочные финансовые вложения | 154376 | 300756 |
| Итого по группе 1 (А1) | 167316 | 320754 |
| Готовая продукция | 12061 | 8167 |
| Товары отгруженные | - | 29007 |
| Дебиторская задолженность | 92624 | 82047 |
| Итого по группе 2 (А2) | 104685 | 119221 |
| Сырьё и материалы | 184080 | 136196 |
| Расходы будущих периодов | 496 | 169 |
| Расходы в незавершенном производстве | 68850 | 55416 |
| НДС по приобретенным ценностям | 47318 | 30901 |
| Итого по группе 3 (А3) | 300744 | 222682 |
| Внеоборотные активы (А4) | 1168934 | 1116265 |
| Баланс | 1741679 | 1778922 |
По степени срочности погашения группируются и пассивы предприятия по тому же принципу и в том же временном отрезке.
Таблица 2.8.
Группировка пассивов ОАО КПБН «Шихан» за период 2003-2004г.г.
по степени срочности погашения, тыс. руб.
| Виды пассивов | 2003г. | 2004г. |
| 1 | 2 | 3 |
| Кредиторская задолженность | 151144 | 126562 |
| Итого группа 1 (П1) | 151144 | 126562 |
| Краткосрочная задолженность | 207848 | - |
| Итого группа 2 (П) | 207848 | - |
| Резервы предстоящих расходов | 7742 | 7881 |
| Долгосрочные кредиты и займы | 43399 | 55981 |
| Итого группа 3 (П3) | 51141 | 63862 |
| Собственный капитал предприятия | 1331546 | 1588498 |
| Итого группа 4 (П4) | 1331546 | 1588498 |
| Баланс | 1741679 | 1778922 |
При определении ликвидности баланса необходимо выяснить соотношение обязательств по степени срочности с активами предприятия, сгруппированными по степени ликвидности.
Если три первые группы активов больше либо равны трём первым группам пассивов, а последняя группа активов меньше либо равна последней группе пассивов – предприятие считается ликвидным.
Коэффициент абсолютной ликвидности для предприятия на начало года равен:
167316 тыс. руб./151144 тыс. руб. = 1,11
Платежный излишек составляет:
151144 тыс. руб. – 167316 тыс. руб. = -16172 тыс. руб.
На конец года:
320754 тыс. руб./126562 тыс. руб. = 2,53