Анализ финансового состояния предприятия 2 Финансовое состояние (стр. 1 из 2)
ЗАКЛЮЧЕНИЕ ПО АНАЛИЗУ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ
СПК «Заря»
Финансовое состояние является важнейшей характеристикой деловой активности и надежности предприятия. Оно определяется имеющимся в распоряжении предприятия имуществом и источниками его финансирования, а также финансовыми результатами деятельности предприятия.
Баланс (Абсолютные значения)
| Наименование статей баланса | 004 год, тыс. руб. | 2006 год тыс. руб. | Прирост, тыс. руб. | Прирост, % |
| Текущие активы: | 23 105,00 | 76 359,00 | 62 254,00 | 307,17 |
| Денежные средства | 0,00 | 1 830,00 | 1 830,00 | 0,00 |
| Краткосрочные инвестиции | 0,00 | 600,00 | 600,00 | 0,00 |
| Краткосрочная дебиторская задолженность: | 1 818,00 | 4 371,00 | 2 553,00 | 140,43 |
| Счета и векселя к получению | 1 818,00 | 4 371,00 | 2 553,00 | 140,43 |
| Межфирменная дебиторская задолженность}) | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 9,12 |
| Прочая дебиторская задолженность | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 682,07 |
| Долгосрочная дебиторская задолженность | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 295,07 |
| Товарно-материальные запасы: | 11 287,00 | 42 080,00 | ~ 30 793,00 | 272,82 |
| Сырье, материалы и комплектующие | 5 641,00 | 24 434,00 | 18 793,00 | 333,15 |
| Незавершенное производство | 5 577,00 | 10 978,00 | 5 401,00 | 96,84 |
| Готовая продукция | 69,00 | 6 668,00 | 6 599,00 | 9 563,77 |
| Прочие запасы | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 9,12 |
| Расходы будущих периодов | 0,00 | 4 478,00 | 4 478,00 | 0,00 |
| Прочие текущие активы | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 9,12 |
| Долгосрочные активы: | 22 612,00 | 99 005,00 | 76 393,00 | 337,84 |
| Земля, здания и оборудование | 22 612,00 | 68 732,00 | 46 120,00 | 203,96 |
| Нематериальные активы | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 3,51 |
| Долгосрочные инвестиции | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 34,56 |
| Незавершенные инвестиции | 0,00 | 30 273,00 | 30 273,00 | 0,00 |
| Прочие долгосрочные активы | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 9,12 |
| СУММАРНЫЙ АКТИВ | 45 717,00 | 184 364,00 | 132 457,00 | 326,59 |
| Текущие обязательства: | 5 475,00 | 70 592,00 | 65 117,00 | 1 189,35 |
| Краткосрочные займы}) | 2 800,00 | 59 633,00 | 56 833,00 | 2 029,75 |
| Кредиторская задолженность: | 2 675,00 | 10 934,00 | 8 259,00 | 308,75 |
| Счета и векселя к оплате | 109,00 | 2 399,00 | 2 290,00 | 2 100,92 |
| Налоги к уплате | 449,00 | 334,00 | -115,00 | 25,61 |
| Межфирменная кредиторская задолженность | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 9,12 |
| Полученные авансы | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 530,61 |
| Дивиденды к выплате | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 12,17 |
| Прочая кредиторская задолженность | 2 117,00 | 8 201,00 | 6 084,00 | 287,39 |
| Доходы будущих периодов | 0,00 | 25,00 | 25,00 | 0,00 |
| Резервы предстоящих расходов и платежей | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 100,00 |
| Прочие текущие обязательства | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 9,12 |
| Долгосрочные обязательства: | 3 871,00 | 43 135,00 | 39 264,00 | 1 014,31 |
| Долгосрочные займы | 0,00 | 42 419,00 | 42 419,00 | 0,00 |
Прочие долгосрочные обязательства}) | 3 871,00 | {716,00 | 3 155,00 | 81,50 |
| Собственный капитал: | 26 371,00 | 46 299,00 | 19 928,00 | 75,57 |
| Акционерный капитал | 5 000,00 | 5 000,00 | 0,00 | 0,00 |
| Резервы и фонды | 0,00 | 0,00 | 0,00 | -5,45 |
| Добавочный капитал | 18 271,00 | 18 271,00 | 0,00 | 56,42 |
| Нераспределенная прибыль | 3 100,00 | 23 028,00 | 19 928,00 | 642,84 |
| Прочий собственный капитал | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 8,13 |
| СУММАРНЫЙ ПАССИВ | 35 717,00 | 160 026,00 | 124 309,00 | 348,04 |
Анализ состава и структуры актива баланса
В структуре актива баланса на конец анализируемого периода долгосрочные активы составили 64,98
Валюта баланса предприятия за анализируемый период увеличилась на
116 647,00 тыс. руб или на 326,59%, что косвенно может свидетельствовать о расширении хозяйственного оборота.
На изменение структуры актива баланса повлиял рост суммы долгосрочных активов на 76 393,00 тыс. руб или на 337,84 и рост суммы текущих активов на 40 254,00 тыс. руб или на 307,17%.Сокращение доли оборотных активов делает имущество предприятия менее мобильным.
График 1. Структура актива баланса, тыс. руб.
На изменение структуры актива баланса повлияло, главным образом, изменение суммы долгосрочных активов
Изменения в составе долгосрочных активов в анализируемом периоде связаны с изменением следующих составляющих сумма основных средств в анализируемом периоде увеличилась на 46 120,00 тыс. руб, или на 203,96сумма незавершенных инвестиций увеличилась на 30 273,00 тыс. сумма краткосрочных инвестиций увеличилась на 600, тыс. руб величина краткосрочной дебиторской задолженности увеличилась на 2 553,00 тыс. руб или на 140,43 величина товарно-материальных запасов увеличилась на 30 793,00 тыс. рубили на 272,82%; величина расходов будущих периодов увеличилась на 4 478,00 тыс. руб. ;
Доля оборотных активов в структуре имущества предприятия изменилась в рассматриваемом периоде на -1,67% и составила 35,02%.
Увеличились остатки денежных средств, что может свидетельствовать о нерациональной финансовой политике предприятия.
Увеличение суммы краткосрочных инвестиций в структуре имущества говорит о повышении деловой активности предприятия.
Анализ состава и структуры пассива баланса
Формирование имущества предприятия может осуществляться как за счет собственных, так и за счет заемных средств, значения которых отображаются в пассиве баланса. Для определения финансовой устойчивости предприятия и степени зависимости от заемных средств необходимо проанализировать структуру пассива баланса.
На конец анализируемого периода доля собственного капитала, основного источника формирования имущества предприятия, в структуре пассивов уменьшилась и составила 28,93%. При этом коэффициент соотношения суммарных обязательств и собственного капитала на протяжении анализируемого периода имел тенденцию к росту и увеличился на 1,34, составив 1,70.
Это может свидетельствовать об относительном падении финансовой независимости предприятия, и, следовательно, о повышении финансовых рисков, т.к. основным источником формирования имущества являются заемные средства.
В абсолютном выражении величина собственного капитала увеличилась на 19 928,00 тыс. руб., т.е. на 75,57%.
Проанализируем, какие составляющие собственного капитала повлияли на это изменение:
нераспределенная прибыль увеличилась на 19 928,00 тыс. руб., или на 642,84%; .
В структуре собственного капитала на конец анализируемого периода удельный вес:
акционерного капитала составил 10,80%;
добавочного капитала составил 39,46%;
нераспределенной прибыли составил 49,74%;
Сумма долгосрочных обязательств на конец анализируемого периода увеличилась на 1 014,31% и составила 43 135,00 тыс. руб.
Величина текущих обязательств в анализируемом периоде составила 70 592,00 тыс. руб. и увеличилась на 1 189,35%.
Увеличение текущих обязательств связано с изменением следующих составляющих:
сумма краткосрочных займов составила 59 633,00 тыс. руб. и увеличилась на 2 029,75%;
сумма кредиторской задолженности составила 10 934,00 тыс. руб. и увеличилась на 308,75%; .
Анализ структуры финансовых обязательств говорит о преобладании краткосрочных источников в структуре заемных средств, что является негативным фактором, который характеризует неэффективную структуру баланса и высокий риск утраты финансовой устойчивости.
В структуре кредиторской задолженности на конец анализируемого периода удельный вес:
счетов и векселей к оплате составил 21,94%;
налогов к оплате составил 3,05%;
прочей кредиторской задолженности составил 75,00%.
Сопоставление сумм дебиторской и кредиторской задолженности показывает, что на начало анализируемого периода кредиторская задолженность превышала дебиторскую на 857,00 тыс. руб., т.е. отсрочки платежей должников финансировались за счет неплатежей кредиторам.
На конец анализируемого периода кредиторская задолженность превышала дебиторскую на 6 563,00 тыс. руб., т.е. отсрочки платежей должников финансировались за счет неплатежей кредиторам.
График 2. Структура пассива баланса, тыс. руб.
ФИНАНСОВЫЙ РЕЗУЛЬТАТ
Отчет о прибылях и убытках
| 2004 год, тыс. руб. | 2006 год, тыс. руб. | Прирост, тыс. руб. | Прирост, % | Чистый объем продаж |
| 13 169,00 | 48 036,00 | 34 867,00 | 264,77 | Себестоимость |
| 12 869,00 | 49 570,00 | 36 701,00 | 285,19 | Валовая прибыль |
| 300,00 | -1 534,00 | -1 834,00 | -611,33 | Общие издержки |
| 0,00 | 0,00 | 0,00 | Другие операционные доходы | |
| 0,00 | 19 158,00 | 19 158,00 | Другие операционные расходы | |
| 0,00 | 13 687,00 | 13 687,00 | Операционная прибыль | |
| 300,00 | 3 937,00 | 3 637,00 | 1 212,33 | Проценты к получению |
| 0,00 | 0,00 | 0,00 | Проценты к уплате | |
| 0,00 | 3 874,00 | 3 874,00 | Другие внереализационные доходы | |
| 2 800,00 | 0,00 | -2 800,00 | Другие внереализационные расходы | |
| 0,00 | 0,00 | 0,00 | Прибыль до налога | |
| 3 100,00 | 63,00 | -3 037,00 | -97,97 | Налог на прибыль |
| 0,00 | 0,00 | 0,00 | ЧИСТАЯ ПРИБЫЛЬ | |
| 3 100,00 | 63,00 | -3 037,00 |
Чистая выручка от реализации за анализируемый период увеличилась с 13 169,00 тыс. руб. и до 48 036,00 тыс. руб. или увеличилась на 264,77%. Величина себестоимости изменилась с 12 869,00 тыс. руб. и до 49 570,00 тыс. руб. или на 285,19%.