Денежно кредитные отношения (стр. 5 из 10)

Законы денежного обращения бывают 2-х видов:

1) Поверхностные, т.е. эмпирические (основанные на практике) Н: 1) закон - Коперника

2) «монетарное правило»- гласит, что величина прироста денежной массы в обращении должна быть равна приросту ВВП и темпам инфляции.

2. Существенные законы. Они выражают внутренние связи между денежной массой и дают количественную оценку денежной массы необходимой для обращения

1) Закон Маркса (для золотого обращения)

Кндо= (Р*Q)

V- скорость оборота денежных средств

Функция денег как средства обращения

Кндо== (Р*Q)-Тк+Сп-ВП

Тк - товары, продаваемые в кредит

Сп - срочные платежи

ВП - взаимопомогаемые платежи

Функция денег как средства платежа

Количество денег зависит от Р, Q, V

2) уравнение обмена Фишера

М*V=Р*Q

От количества денег, выпущенных в обращение зависит рост цен.

2. Методы и инструменты денежно- кредитного регулирования.

Метод регулирования - это способ воздействия субъекта управления на объект управления для достижения поставленной цели.

Субъект - ЦБ.

Инфляция на Западе- 2% в среднем.

Методы:

- Экономические

- административные

- социально- психологические

Экономические методы:

- прямые: (нормативы, связанные с формирование ФОР; количественные ограничения на ведение банковских операций)

- косвенные (регулирование ставки рефинансирования, операции по купле- продаже ц/б, купля- продажа иностранной валюты)

Административные методы. Основаны на принятие законов и нормативных актов ЦБ (Гражданский кодекс - законное платежное средство - билеты и монеты ЦБ)

Социально- психологические методы основаны на управлении инфляционными ожиданиями.

Инструменты:

1. Процентная политика ЦБ (не только РФ)

Регулирование кредитной процентной ставки и депозитной.

2. Обязательные резервы банков в ЦБ страны.

3. Операции на открытом рынке (купля- продажа государственных ц/б)

4. Денежно- кредитная политика Банка России на 2008-2010 гг.

1. развитие кредитования коммерческих банков (рефинансирование) - с 2009 г.

2. снижение темпов инфляции до 5-6% в 2010г.

3. увеличе6ие денежной массы на 24-30% в год (М2)

4. денежная база возрастет в 2010г. на 12-17%

5. валютный курс предполагается сохранить режим валютного курса, как управляемого плавающего курса.

Присутствие ЦБ – валютная интервенция на валютном рынке (определяется Д и S на валютном рынке)

Инструменты денежно- кредитной политики.

1. Активизации процентной политики.

2. Абсорбирование свободной ликвидности. ( «связывание « свободных средств) на основе операций по продаже ц/б банком.

3. Обязательные требования сохранят свои значение и даже могут быть повышены.

4. Получат развитие кредитные аукционы.

5. Будет создана система рефинансирования банка орт 1 дня до года.

6. Стабилизационный фонд как способ абсорбирования будет разделен на 2 фонда:

- резервный фонд

- фонд будущих поколений

17. Денежные системы

1. Денежная система- это упорядоченная совокупность денежных отношений, форм. Методов и принципов организации денежного обращения в стране или в едином экономическом пространстве.

Для организации денежных отношений в форме системы необходимы предпосылки:

1. Объективная предпосылка - высокий уровень товарно-денежных отношений, который приводит к необходимости их регулирования со стороны государства (когда государство начинает выпускать деньги)

2. Субъективная предпосылка создания денежных систем - необходимость определения в законодательном порядке законных платежных средств и регламентация их обращения.

Функции денежных систем:

1. Эмиссионная функция- определение форм и видов законных платежных средств. Способ их обеспечения. Порядка эмиссии и изъятия денег из обращения.

2. Регулирующая функция- регулирование денежной массы в обращении, ее структуры, и соответствия потребностям экономики.

3. Контрольная функция- контроль за соблюдением законодательных и нормативных основ денежного обращения и денежной дисциплины.

2. Классификация денежных систем.

В зависимости от формы денежного материала различают 2 типа денежных систем:

Тип денежной системы	Характеристика типа денежной системы
1. металлическое обращение	Биметаллизм
	Параллельное обращение двух металлов	Двойное обращение 2-х металлов	Система «хромолощей» валюты
	Монометаллизм
	Золотомонетный стандарт	Золотодевизный стандарт	Золотослитковый стандарт
2. неметаллическое обращение	Смешанное обращение казначейских билетов и банкнот
	Банкнотное обращение
	Разменные на золото банкноты	Частично разменные на золото банкноты	Неразменные на золото банкноты

3. Элементы денежной системы.

К элементам денежной системы относятся:

1. Принципы организации денежной системы:

- Централизованное управление денежной системой

- Прогнозное планирование денежного оборота

- Устойчивость и эластичность денежного оборота (недопущение инфляции), (обеспечение экономики достаточным количеством средств при росте ВВП, инфляции и т.д.)

- Кредитный характер денежной эмиссии (позволяет регулировать кредиты)

- Обеспечение денежных знаков, выпускаемых в оборот. ( все активы ц/б)

Баланс ЦБ

Актив	Пассив
Золото-100 Иностранная валюта-800 ц\б-100	Наличные в обращении-1000
100	1000

- Принцип независимости ЦБ от правительства в осуществлении денежно- кредитной политики

- Кредитование, а не финансирование бюджетного дефицита

- Комплексное использование методов и инструментов денежно- кредитной политики

- Функционирование национальной валюты страны или единой валюты в группе стран

2. Денежная единица и масштаб цен

3. Виды законных платежных средств

4. Эмиссионный механизм- порядок выпуска и изъятия денег из обращения.

5. Методы и инструменты денежно- кредитного регулирования

6. Режим валютного курса.

7. кассовая дисциплина.

18. Денежная система РФ

1. История денежной системы РФ.

2. Денежная система современной России.

3. Платежная система РФ.

· Закон о ЦБ (Гл.6, Гл.12)

Тип денежной системы	Характеристика денежной системы
Металлическая	Начало формирования с конца 14- начала 15 до 1768г. Денежной единицей в этот период стала гривна- слиток серебра весом 160гр. Кроме гривны были алтыны, деньга и рубли. Чеканка монет началась при иване3. 1535г - Елена Глинская впервые ввела стандартный вес денежной единицы. Учредила монетный двор, появились копейки. ( царь на ней был изображен с копьем) 1654г.- Алексей Михайлович начал чеканить медные деньги. Продолжил чеканку Петр 1. С 1755г стали чеканить золотые монеты.
Бумажно-денежная	С 1769- по настоящее время Началась с Манифеста Екатерины 2 от 29 декабря 1769г. «Об эмиссии бумажных денег, т.е. ассигнации». Обращались до 1849г. 1839г.- реформа Канкрина - кредитные билеты 1895-1897г - реформа Витте (империалы) (0,774г золота) Совзнаки- 199-22-1924гг Появился золотой червонец-7,74г Обмена денег на золото не было. Сталин ликвидировал связь рубля с золотом, потом установил связь с франком, а потом долларом (девиз) 1950г-Сталин возвращается к золотому стандарту, 0,222- золотое содержание рубля Размена все равно не было. 1961г.- Хрущев проводит денежную реформу в виде ревальвации рубля 1руб.=0,997412гр. золота Значение имело только для определения курса рубля. 1992г.- принят закон о денежной системе, который отменил связь рубля с золотом.

2. Денежная система современной России.

Денежная система РФ- это форма организации и регулирования денежного обращения в стране на основе закона.

Элементы денежной системы:

1. Денежная единица- это условный денежный знак для измерения стоимостей всех товаров и выражения их в форме цены в рублях и копейках; устанавливается законом. Установлен в 1992г.

2. Масштаб цен - это фиксация стоимости товара в денежных единицах. Для этого устанавливалось золотое содержание рубля.

3. Виды денежных знаков, являющиеся законными средствами платежа. Все виды денежных знаков называются денежная масса. Денежная масса на 01.10.07 составила 11,5 трлн. Руб., в том числе Мо-3,2трлн. руб.-28%, безналичные средства-8,3трлн. руб.-72%

4. Порядок выпуска и изъятия денег из обращения на основе законодательства. (1- Конституция РФ, 2- ГК РФ признает билеты и билеты Банка России законными средствами платежа, 3- Закон о ЦБ определяет полномочия Банка России в сфере организации налично-денежного обращения (гл.6)). Изымать деньги из обращения позволяет обеспечение денежной эмиссии.

Пути изъятия:

1. изношенные

2. денежная реформа

3. продать обеспечение ЦБ

Баланс Банка России на 01.10.07

Актив	Пассив
1) Драгоценные металлы(0,3трлн. Руб.) 2) Средства, размешенные у нерезидентов(10,6 трлн. Руб.)	Наличные деньги в обращении(3,5трлн. Руб.)

4. Механизм денежно- кредитного регулирования - совокупность методов и инструментов денежно- кредитной политики.

19. Инфляция

1. Инфляция возникает при определенных условиях - переход от металлической денежной системы к бумажно-денежному обращению.

1. Порча монет и появление бумажных денег (государство)

2. Прекращение обмена бумажных денег на золото (денежная реформа)

3. Демонетизация золота.

4. Вытеснение золотых денег из обращения.