Прогнозирование величины оборотных средств предприятия (стр. 2 из 4)
Денежные активы и прочие оборотные средства занимают как на начало периода, так и на конец периода, очень маленькую долю.
Рассмотрим графически динамику оборотных средств предприятия (см.рис.1- 5). Начнем с запасов, для этого рассмотрим рис.1. и табл.1.3.
Таблица 1.3.
Структура запасов предприятия ОАО «Тюменский аккумуляторный завод» за 2009 год, тыс.руб.
| Запасы | На начало периода | Структура, % | На конец периода | Структура, % | Отклонение,% |
| Сырье, материалы и другие аналогичные ценности | 450344 | 59,80 | 497034 | 78,28 | 10,37 |
| Животные на выращивании и откорме | - | - | |||
| Затраты в незавершенном производстве | 105561 | 14,02 | 87218 | 13,74 | -17,38 |
| Готовая продукция и товары для перепродажи | 193394 | 25,68 | 46960 | 7,40 | -75,72 |
| Товары отгруженные | - | - | |||
| Расходы будущих периодов | 3831 | 0,51 | 3713 | 0,58 | -3,08 |
| Прочие запасы и затраты | - | - | |||
| Итого запасов | 753130 | 100,00 | 634925 | 100,00 | -15,70 |
Итак, в структуре запасов за исследуемый период преобладает Сырье, материалы и другие аналогичные ценности (59,8% на начало года и 78,2% на конец года). Животных на выращивании и откорме предприятие не имеет. Затраты в незавершенном производстве составляют 14,02% и 13,74% на начало и конец года соответственно, а в течении года их стоимость уменьшается на 17%.
Существенно падает стоимость готовой продукции и товаров (на 75%). Однако это не означает, что падает цена на продукции, это просто уменьшается запас продукции.
Самую незначительную часть составляют расходы будущих периодов – 0,51 и 0,58% на начало и конец года соответственно.
Общая структура запасов представлена на рис.1.
Рис 1. Динамика запасов предприятия в 2008-2009гг.
Общая стоимость запасов на протяжении 2008-2009 гг. несколько снижается, однако не существенно. В целом же можно отметить, что предприятие ведет планомерную политику в отношении запасов.
Рис 2. Динамика дебиторской задолженности предприятия в 2008-2009гг.
Дебиторская задолженность возникает в случае, если услуга (или товар) проданы, а денежные средства не получены. Как правило, покупателем не предоставляется какого-либо письменного подтверждения задолженности за исключением подписи о приемке товара на товаросопроводительном документе.
Дебиторская задолженность предприятия существенно выросла на конец 2008 года (многие предприятия в момент кризиса не смогли расплатиться за продукцию), и уже на конец 2009 года она снизилась, хотя все еще не достигла уровня 2008 года.
Рис 3. Динамика краткосрочных финансовых вложений предприятия в 2008-2009гг.
Краткосрочные финансовые вложения предприятия существенно увеличились на конец 2009 года, когда предприятие стало вкладывать свои денежные средства в различные инвестиционные и другие проекты.
Рис 4. Динамика денежных средств предприятия в 2008-2009гг.
Рис 5. Динамика общей стоимости оборотных средств предприятия в 2008-2009гг.
Важнейшими показателями использования оборотных средств на предприятии являются коэффициент оборачиваемости оборотных средств и длительность одного оборота.
1) Коэффициент оборачиваемости оборотных средств, показывающий сколько оборотов совершили оборотные средства за рассматриваемый период определяется по формуле:
(1.1.)где NРП – объем реализуемой продукции за рассматриваемый период в оптовых ценах, руб.;
ФОС – средний остаток всех оборотных средств за рассматриваемый период, руб.
Средний остаток оборотных средств определяется по формуле среднего хронологического.
Рассчитаем средний остаток оборотных средств:
Рассчитаем коэффициент оборачиваемости:
Коэффициент оборачиваемости за период 2008-2009 несколько уменьшился (с 2,02 до 1,88).
Поскольку этот коэффициент характеризует эффективность использования активов с точки зрения объема продаж, значит, эффективность активов за год упала.
Далее рассмотрим следующий показатель – длительность одного оборота в днях. Начало формы
Конец формы
2) Длительность одного оборота в днях, показывающая за какой срок к предприятию возвращаются его оборотные средства в виде выручки от реализации продукции, определяется по формуле:
или 
(1.2.)Ускорение оборачиваемости оборотных средств ведет к высвобождению оборотных средств предприятия из оборота. Напротив, замедление оборачиваемости приводит к увеличению потребности предприятия в оборотных средствах.
Рассчитаем длительность одного оборота в днях:
Количество одного оборота в днях за исследуемый период 2008-2009 вырос на 13 дней. Данный показатель говорит о том, что оборотные средства на предприятии стали больше высвобождаться.
3) Абсолютное высвобождение (вовлечение) оборотных средств определяется следующим образом:
(1.3.)Где
– средний остаток оборотных средств в базовом и сравниваемом периодах соответственно, руб. 
Фактические остатки оборотных средств меньше норматива или остатков оборотных средств за предшествующий (базовый) период при сохранении или увеличении объема реализации за этот период.
4) Относительное высвобождение (вовлечение) оборотных средств происходит в случае ускорения (замедления) оборачиваемости и может быть определено по формуле:
(1.4.)где NРП1 – объем реализации продукции в сравниваемом периоде в оптовых ценах, руб.;
– длительность одного оборота в днях в базовом и сравниваемом периодах, дн.