Собственные оборотные средства
Собственный капитал
4.К структуры долгосрочных вложений
Долгосрочные обязательства
Внеоборотные активы
Характеризует долю займов во внеоборотных активов.
5.К долгосрочного привлечения заемных средств
Долгосрочные обязательства
Долгосрочные обязательства +собственный капитал
Характеризует долю долгосрочных займов в общей сумме финансирования. Рост показателей в динамике означает, что предприятие все сильнее зависит от внешних инвесторов.
6.К соотношения собственных и заемных средств.
Заемный капитал
Собственный капитал
Дает наиболее общую оценку финансовой устойчивости предприятия. Указывает сколько заемных средств предприятие привлекло на 1 рубль вложенных в активы собственных средств. Рост показателя в динамики свидетельствует об усилии зависимости предприятия от внешних инвесторов, т.е. о некотором снижении финансовой устойчивости.
Таблица№6 Расчет коэффициентов финансовой устойчивости
| Показатели финансовой устойчивости | Значение показателяв тыс. руб. | |
| На начало | На конец | |
| К концентрации собственного капитала финансовой независимости | 0,68 | 0,78 |
| К финансовой зависимости | 1,47 | 1,29 |
| К маневренности Собственного капитала | 0,75 | 0,69 |
| К соотношения собственных и заемных средств | 0,47 | 0,29 |
Решение
1. К концентрации собственного капитала финансовой независимости
Начало 36600 =1,5
25000
Конец 50000 =0,78
64400
Доля собственных средств в общей сумме итог финансовой собственности 68%.
2. К финансовой зависимости
Начало 73250 =1,47
50000
Конец 64400 =1,29
50000
Из каждых 47% вложенных в активы 47 коп. заемных.
3.К маневренности Собственного капитала
Начало 60500-23250 =0,75
50000
Конец 49000-14400 =0,69
50000
75% собственных средств вложенных в текущие активы деятельности т. е. в оборотные средства.
5.К соотношения собственных и заемных средств
Начало 23250 =0,47
50000
Конец 14400 =0,29
50000
Таблица№5 Схема структуры экономических активов предприятия.
| Экономические активыНачало-73250Конец-64400 | Финансовые активыНачало-7800Конец-6250 | Мобильные финансовые активыНачало-2400Конец-2200 | МФА | Ликвидные активыНачало-129250Конец-109250 | |
| Немобильные финансовые активы Начало-5400 Конец-4050 | Немобильные финансовые активы и текущие нефинансовые ликвидные активыНачало-58400Конец-47050 | Немобильные активыНачало-70850Конец-62200 | |||
| Нефинансовые активыНачало-65450 Конец-58150 | |||||
| Неликвидные активыНачало-12450Конец-15150 | |||||
| Ликвидные нефинансовые активыНачало-53000Конец-43000 | |||||
| Неликвидные нефинансовые активыНачало-12450Конец-15150 | |||||
Таблица № 6 Структура капитала предприятия
| КапиталНа начало-73250На конец-64400 | Заемный капиталНа начало-19750На конец- 12300 | Заемный капитал со стороны (кредиты банков, другие, заемные средства, расчеты с партнерами)На начало-12750На конец-68030 |
| Заемный капитал внутренний (удерживаемый выплаты доходов)На начало-4800На конец-3720 | ||
| Собственный капитал без прироста переоценки основных средствНа начало-48200На конец-46730 | ||
| Собственный капиталНа начало-53500 На конец-52100 | Прирост переоценки основных средствНа начало-5300На конец- 5370 |
Таблица № 7 Структурный бухгалтерский баланс
| № | Показатели | На начало периода | На конец периода | Изменения |
| 1 | Экономические активы | 73250 | 64400 | -8850 |
| 2 | Собственный капитал | 53500 | 52100 | -1400 |
| 3 | Заемный капитал | 19750 | 12300 | -7450 |
| 4 | Финансовые активы | 7800 | 6250 | -1550 |
| 5 | Нефинансовые активы | 65450 | 58150 | -7300 |
| 6 | Немобильные финансовые активы | 5400 | 4050 | -1350 |
| 7 | Мобильные финансовые активы | 2400 | 2200 | -200 |
| 8 | Ликвидные нефинансовые активы | 53000 | 43000 | -10000 |
| 9 | Неликвидные нефинансовые активы | 12450 | 15150 | 2700 |
| 10 | Немобильные активы | 70850 | 62200 | -8650 |
Определение состояние финансовой устойчивости предприятия
1.Суперустойчивость 70850<53500<73250
2.Достаточная устойчивость 65450<53500<70850
3.Равновесие 53500=65450;19750=7800
4.Напряженность 12450<53500<65450
5.Зона риска 0 <53500 < 12450
Вывод: Из данных расчетов финансовой устойчивости видно, что предприятие имеет напряженное состояние в своей деятельности.
Что является не благоприятным для предприятия.
2.6 Оценка деловой активности на качественном и количественном уровне
Деловая активность – это комплекс усилий направленных на продвижение фирмы на рынок труда, продукции и капитала.
Деловая активность проявляется:
1. В динамики развития предприятия.
2. Достижения поставленных целей.
3. Эффективности использования экономических потенциалов.
Оценка на качественном уровне может быть получена в результате сравнения деятельности данного предприятия и родственных ему по сфере приложения капитала предприятия.
Качественные критерии:
1.Широта ассортимента.
2.Наличие прогрессивных форм обслуживания.
3.Интерьер торгового зала.
4.Удобство подъездных путей.
5.Наличие автостоянки и т.д.
Оценка на количественном уровне. Производится путем расчета показателей характеризующих эффективность использования материальных, трудовых, финансовых ресурсов.
Интенсивность использования средств предприятия характеризуется при помощи показателей оборачиваемости (деловой активности). Ускорение оборачиваемости капитала позволяет увеличить сумму получаемой прибыли без дополнительного привлечения финансовых ресурсов и тем самым улучшить финансовое состояние предприятия. В процессе анализа необходимо детально изучить показатели оборачиваемости капитала и установить, на каких стадиях кругооборота произошло замедление или ускорение движения средств.
Расчет показателей эффективности использования ресурсов.
1.Общий коэффициент товарооборачиваемости
50000
73250 +64400 =0,4
В течение года на предприятии полный цикл производства и обращения составило 0,4 оборота.
2.К оборачиваемости запасов
а) в днях б) Кол-во оборотов
48000·360 =411; 360 =0,88
42000 411
а) Совершение одного товарооборота за 411 дней.
б) В течение года товарные запасы на предприятии обновлялись и совершали 0,88 оборота.
3.К оборачиваемости собственных средств
50000
50000+50000 = 0,5
На 1 рубль собственных средств предприятие получает 0,5 выручки от продажи.
Таблица № 8 Анализ оборачиваемости дебиторской задолженности
| Показатели | Прошлый год | Отчетный год | Отклонение |
| 1.Период погашения дебиторской задолженности, дни | 93 | 11 | -82 |
| 2.Оборачиваемость дебиторской задолженности, раз | 4 | 33 | 29 |
| 3.Доля дебиторской задолженности в общем, объеме текущих активов,% | 64,7 | 1,37 | -63,33 |
| 4.Отношение к дебиторской задолженность к выручке от продаж,% | 25,8 | 0,72 | -25,08 |
Выручка от реализации товаров 60000тыс. руб.; средняя дебиторская задолженность 15500тыс.руб.; средняя стоимость оборотных активов23964;число работающих на предприятии 86чел.
Прошлый год
1.Период погашения дебиторской задолженности, дни.
15500·360 = 93
60000
2.Оборачиваемость дебиторской задолженности, раз.
360 = 4
93
3.Доля дебиторской задолженности в общем, объеме текущих активов,%
15500 =64,7
23964
4.Отношение к дебиторской задолженность к выручке от продаж,%
15500 = 25,8
60000
Отчетный год
1.Период погашения дебиторской задолженности, дни.
800+700·360 =11
50000
2.Оборачиваемость дебиторской задолженности, раз.
360 = 33
11
3.Доля дебиторской задолженности в общем, объеме текущих активов,%
750 =1,37
54750
4.Отношение к дебиторской задолженность к выручке от продаж,%
360 =0,72
50000
Таблица № 9Анализ движения кредиторской задолженности
| Виды кредиторской задолженности | Начало периода | Конец периода | изменения | |||||
| Сумма | Уд. Вес | Сумма | Уд. Вес | Сумма | Уд. Вес | |||
| Кредиторская задолженность, всего в том числе | 800 | 100 | 4000 | 100 | 4000 | ___ | ||
| За товары и услуги | 1500 | 18,75 | 1200 | 30 | -300 | 11,25 | ||
| По оплате труда | 1250 | 15,63 | 830 | 20,75 | -370 | 5,22 | ||
| По социальному страхованию и социальному обеспечению | 2500 | 31,25 | 550 | 13,75 | -195 | -17,50 | ||
| Перед бюджетом | 1800 | 22,50 | 850 | 22 | -930 | -0,5 | ||
| Прочая кредиторская задолженность | 1250 | 15,63 | 550 | 13,75 | -700 | -1,88 | ||
Показатели производительности
4.Фондоотдача
50000 =4
12000+15000
На 1 рубль основных средств фирма имеет 4 руб. выручки от продажи.
5.Фондовооруженность
13500 =157
86
157 основных фондов приходится на 1 работника.
К показателям деловой активности относятся показатели рентабельности.
6.Рентабельность продаж =Прибыль от продаж %
Выручку от продаж
7200 = 14,4
50000
На 100 рублей выручки от продажи предприятие зарабатывает 14,4 руб. ЧП.
7.Рентабельность совокупного капитала = Чистая прибыль %
Итог баланса
4800 =6,55
73250
На 100 руб. совокупного капитала предприятие зарабатывает 6,55 ЧП.