Данное предприятие функционирует более 3 лет, его значительная дебиторская задолженность объясняется тем, что предприятие имеет массу заказчиков, не имеющих возможности расплатиться с поставщиком перечислением на расчетный счет или наличными.
Таблица 7 - Состав и структура баланса ООО «ПрофЛист» за 2009 г.
| Статьи | Структура на начало 2008 г. | Структура на конец 2008 г. | Динамика | ||||||||
| тыс. руб. | % | тыс. руб. | % | тыс. руб. | % | % | |||||
| Активы | |||||||||||
| Внеоборотные активы | |||||||||||
| Основные средства | 1870 | 66,67 | 1642 | 65,24 | -228 | 87,81 | |||||
| Итого по разделу I | 1870 | 66,67 | 1642 | 65,24 | -228 | 87,81 | |||||
| Оборотные активы: | |||||||||||
| Запасы | 551 | 19,64 | 563 | 22,37 | 12 | 102,18 | |||||
| Затраты в незавершенном производстве | 201 | 7,16 | 288 | 11,44 | 87 | 143,28 | |||||
| Готовая продукция и товары для перепродажи | 350 | 12,48 | 275 | 10,93 | -75 | 78,57 | |||||
| Дебиторская задолженность (в течение 12 месяцев) | 302 | 10,77 | 276 | 10,96 | -26 | 91,39 | |||||
| Денежные средства | 82 | 2,92 | 36 | 1,43 | -46 | 43,90 | |||||
| Итого по разделу II | 935 | 33,33 | 875 | 34,76 | -60 | 93,58 | |||||
| Баланс | 2805 | 100 | 2517 | 100 | -288 | 89,73 | |||||
| Пассив | |||||||||||
| Капитал и резервы | |||||||||||
| Уставный капитал | 2046 | 72,94 | 2046 | 81,29 | - | - | |||||
| Нераспределенная прибыль | 401 | 14,30 | 203 | 8,07 | -198 | 50,62 | |||||
| Итого по разделу II | 2447 | 87,24 | 2249 | 89,36 | -198 | 91,91 | |||||
| Краткосрочные обязательства: | |||||||||||
| Кредиторская задолженность всего: | 304 | 10,84 | 205 | 8,14 | -99 | 67,43 | |||||
| - поставщикам и подрядчикам | 148 | 5,28 | 136 | 5,04 | -12 | 91,89 | |||||
| - -задолженность перед персоналом организации | 68 | 2,42 | 27 | 1,07 | -41 | 39,71 | |||||
| - задолженность перед государственными внебюджетными фондами | 47 | 1,68 | 14 | 0,56 | -33 | 29,79 | |||||
| - задолженность по налогам и сборам | 41 | 1,46 | 28 | 1,11 | -13 | 68,29 | |||||
| Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов | 54 | 1,92 | 63 | 2,5 | 9 | 116,67 | |||||
| Итого по разделу V | 358 | 12,76 | 268 | 10,64 | -90 | 74,86 | |||||
| Баланс | 2805 | 100 | 2517 | 100 | -288 | 89,73 | |||||
Среди клиентов наиболее крупные дебиторские задолженности имеют такие организации, как ООО “ЛипецкДАВмет”, ООО «Комплект-Кровля» и ООО «Комплектсталь». Сроки оплаты за профнастил на предприятии решается путем заключения договора поставки продукции с отсрочкой платежа и составлением спецификаций. В настоящее время увеличение остатков готовой продукции на складах предприятий - это одна из основных причин спада производства, снижения его эффективности, низкой платежеспособности предприятий и их банкротства. В ООО «ПрофЛист» доля готовой продукции на конец 2008 года составляла 12,48% в общей сумме текущих активов, а на конец 2009 года –10,93%, что наглядно показывает работу предприятия на конкретного покупателя. В 2009 году сложилась тенденция работать только под конкретный заказ, не тратя зря финансовые и людские ресурсы.
Анализ пассивов показал, что в 2008 и 2009 годах увеличения уставного капитала не наблюдается. По предоставленным данным (см. таб. 6, 7) можно констатировать, что наиболее значимыми статьями собственного капитала являлись уставный капитал и нераспределенная прибыль. Краткосрочная кредиторская задолженность уменьшилась за счет оплаты за отпущенный товар и оказанные услуги. Это говорит о том, что предприятие способно рассчитаться за период сделки по своим долгам.
Разумные размеры привлечения заемного капитала способны улучшить финансовое состояние предприятия, а чрезмерные - ухудшить его. В структуре заемного капитала данного предприятия отсутствуют краткосрочные кредиты банка.
Одним из показателей, характеризующих финансовое состояние предприятия, является его платежеспособность, то есть возможность наличными денежными ресурсами своевременно погасить свои платежные обязательства. Для оценки перспективной платежеспособности рассмотрим следующие показатели ликвидности: текущий, промежуточный (быстрый), абсолютный.
Формула расчета коэффициента текущей ликвидности (КТЛ) выглядит так:
КТЛ = ОбА /КДО, (2)
где ОбА - оборотные активы;
КДО - краткосрочные долговые обязательства.
Значение показателя может варьировать по отраслям и видам деятельности, а его разумный рост в динамике обычно рассматривается как благоприятная тенденция (критическое нижнее значение показателя — 2).
По смысловому назначению показатель промежуточной (быстрой) ликвидности (нижнее значение – 1) аналогичен коэффициенту текущей ликвидности; однако исчисляется по более узкому кругу текущих активов, когда из расчета исключена наименее ликвидная их часть — производственные запасы.
Логика такого исключения состоит не только в значительно меньшей ликвидности запасов, но, что гораздо более важно, и в том, что денежные средства, которые можно выручить в случае вынужденной реализации производственных запасов, могут быть существенно ниже затрат по их приобретению.
Расчета коэффициента быстрой ликвидности (КБЛ) выглядит так:
КБЛ=ОА-З/ КП, (3)
где ОА – оборотные активы;
З – запасы;
КП – краткосрочные пассивы.
Наиболее жестким критерием ликвидности предприятия является коэффициент абсолютной ликвидности, который показывает, какая часть краткосрочных заемных обязательств может быть при необходимости погашена немедленно.
Формула расчета коэффициента абсолютной ликвидности (нижнее значение – 0,2) выглядит так:
КАЛ=ДС/КП, (4)
где ДС – денежные средства;
КП – краткосрочные пассивы.
Таблица 8 – Динамика показателей ликвидности ООО «ПрофЛист»
| Показатель ликвидности | 2007 г. | 2008 г. | 2009 г. |
| Текущий | 1,21 | 2,61 | 2,72 |
| Промежуточный | 0,72 | 1,07 | 1,36 |
| Абсолютный | 0,11 | 0,23 | 0,18 |
Не менее важным показателем эффективности производственно-хозяйственной деятельности предприятия является показатель рентабельности.
Рентабельность - это показатель характеризующий эффективность использования ресурсов предприятия. Показатели рентабельности позволяют оценить эффективность деятельности предприятия вне зависимости от его масштабов, отрасли. Показатели рентабельности характеризуют соотношение эффекта к затратам.
1. Балансовая рентабельность активов (RО):
RО = ПБ / А * 100%, (5)
где ПБ - балансовая прибыль;
А - общая величина активов.
2. Рентабельность собственного капитала (Rск):
RЧ = ЧП / СК * 100%, (6)
где ЧП – чистая прибыль;
СК - среднегодовая сумма собственного капитала.
3. Рентабельность чистых активов (RЧА):
RЧА = ПБ / (ВОА + ОА – КЗ) * 100%, (7)
где ПБ – балансовая прибыль;
ВОА – внеоборотные активы;
ОА – оборотные активы;
КЗ – текущая задолженность.
Эти три показателя показывают, какую прибыль получает предприятие с каждого рубля, вложенного в активы.
4. Рентабельность производства (RПР):
RПР = ПБ / (ОФ+ОС) * 100%, (8)
где ПБ – балансовая прибыль;
ОФ+ОС – производственные фонды.
Показатель рентабельности производства обозначает величину прибыли, которую получает предприятие с материальных активов.
5. Рентабельность продукции (RПРОД) - показывает, какую прибыль получает предприятие с каждого рубля затрат:
RПРОД = ПБ / З *100%, (9)
где ПБ – балансовая прибыль;
З – затраты на производство продукции.
Таблица 9 – Показатели рентабельности ООО «ПрофЛист»
| Показатель рентабельности | 2007 г. | 2008 г. | 2009 г. |
| 1. Балансовая рентабельность активов (RО) | 15,54 | 18,82 | 16,23 |
| 2. Рентабельность собственного капитала (Rск): | - | 17,02 | 9,03 |
| 3. Рентабельность чистых активов (RЧА) | 17,28 | 21,58 | 17,52 |
| 4. Рентабельность производства (RПР) | 17,69 | 28,24 | 18,30 |
| 5. Рентабельность продукции (RПРОД) | 10,58 | 10,10 | 9,36 |
За анализируемый период значения коэффициентов рентабельности продаж и рентабельности производства, собственного капитала уменьшаются за период 2008-2009 гг., что свидетельствует о снижении эффективности работы предприятия, основной причиной которой является то, что продажные цены выше покупательной способности клиента.