Для проведения вертикального анализа баланса предприятия также строятся аналитические таблицы. (См. таблицу 2.7 и 2.8).
Если взглянуть на структурные изменения, произошедшие внутри данного раздела баланса, мы увидим, что произошло снижение дебиторской задолженности (на 8,6%), а это фактор позитивный. Также позитивным моментом можно считать значительное увеличение – на 18,9 % - доли денежных средств в валюте баланса. Это свидетельствует об улучшении ликвидности баланса.
Таблица 2.7 - Аналитическая таблица вертикального анализа баланса ООО «ЧелябинскМАЗсервис» за 2005 год, тыс. р.
| Показатели | Кодстр. | на начало 2005 года | на конец 2005 года | Отклонения в уд. весе, % | ||
| тыс. р. | % к итогу | тыс. р. | % к итогу | |||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 |
| АКТИВ | ||||||
| 1. Внеоборотные активы | ||||||
| Нематериальные активы | 110 | - | - | - | - | - |
| Основные средства | 120 | - | - | - | - | - |
| Незавершенное строительство | 130 | - | - | - | - | - |
| Долгосрочные финансовые вложения | 140 | - | - | - | - | - |
| Прочие внеоборотные активы | 150 | |||||
| Итого по разделу 1 | 190 | - | - | - | - | - |
| 2. Оборотные активы | ||||||
| Запасы, в том числе | 210 | 16753 | 36,0 | 18729 | 25,5 | - 10,5 |
| сырье и материалы | 211 | 25 | 0,1 | 32 | 0,1 | 0 |
| готовая продукция | 214 | 16728 | 35,9 | 18696 | 25,4 | -10,5 |
| товары отгруженные | 215 | - | - | - | - | - |
| расходы будущих периодов | 216 | - | - | 1 | 0,001 | + 0,001 |
| Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям | 220 | 116 | 0,2 | 231 | 0,3 | +0,2 |
| Дебиторская задолженность (платежи в течение года) | 240 | 25453 | 54,7 | 33856 | 46,0 | -8,6 |
| Краткосрочные финансовые вложения | 250 | - | - | - | - | - |
| Денежные средства | 260 | 4229 | 9,1 | 20566 | 28,0 | + 18,9 |
| Прочие оборотные активы | 270 | - | - | 175 | 0,2 | - |
| Итого по разделу 2 | 290 | 46551 | 100 | 73557 | 100 | - |
| БАЛАНС (190+290) | 300 | 46551 | 100 | 73557 | 100 | - |
| ПАССИВ | ||||||
| 3. Капитал и резервы | 1 | |||||
| Уставный капитал | 410 | 10 | 0,02 | 10 | 0,02 | -0,01 |
| Добавочный капитал | 420 | - | - | - | - | - |
| Резервный капитал | 430 | - | - | - | - | - |
| Нераспределенная прибыль | 470 | 18556 | 39,9 | 21385 | 29,1 | -10,8 |
| Итого по разделу 3 | 490 | 18566 | 39,9 | 21395 | 29,1 | -10,8 |
| 4. Долгосрочные обязательства | ||||||
| Займы и кредиты | 510 | - | - | - | - | - |
| Итого по разделу 4 | 590 | - | - | - | - | - |
| 5. Краткосрочные обязательства | ||||||
| Займы и кредиты | 610 | 15231 | 32,7 | 26066 | 35,4 | +2,7 |
| Кредиторская задолженность | 620 | 12754 | 27,4 | 26096 | 35,5 | +8,1 |
| Итого по разделу 5 | 690 | 27985 | 60,1 | 52162 | 70,9 | +10,8 |
| БАЛАНС (490+590+690) | 700 | 46551 | 100 | 73557 | 100 | - |
Анализируя изменения, произошедшие в структуре пассива баланса, можно отметить как отрицательный момент повышение доли кредиторской задолженности на 8,1 %. Снижение доли капитала и резервов также можно признать негативной тенденцией.
Изменения в структуре баланса, произошедшие в 2006 году представлены в аналитической таблице 2.8.
Как видно из таблицы сохраняется положительная тенденция к росту доли денежных средств в валюте баланса. По сравнению с 2005 годом доля денежных средств выросла на 2,6 %. Незначительно выросла и дебиторская задолженность (на 6,6 %). Но на фоне этих изменений итоговый показатель по оборотным активам остается на том же уровне, что свидетельствует о формировании более мобильной структуры активов, способствующей улучшению ее финансового положения.
Вертикальная структура пассива баланса выглядит ещё менее позитивно как в 2005 году. Происходит снижение доли капитала и резервов, что не является тенденцией положительной, также растет кредиторская задолженность.
Таблица 2.8 - Аналитическая таблица вертикального анализа баланса ООО «ЧелябинскМАЗсервис» за 2006 год, р.
| Показатели | Код стр. | На начало 2006 год | На конец 2006 года | Отклонения в уд. весе, % | ||
| тыс. р. | % к итогу | тыс. р. | % к итогу | % | ||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 |
| АКТИВ | ||||||
| 1. Внеоборотные активы | ||||||
| Нематериальные активы | 110 | |||||
| Основные средства | 120 | 16683 | 16683 | |||
| Незавершенное строительство | 130 | 0 | 0 | |||
| Долгосрочные финансовые вложения | 140 | 0 | 0 | |||
| Прочие внеоборотные активы | 150 | 0 | 0 | |||
| Итого по разделу 1 | 190 | 16683 | 16683 | |||
| 2. Оборотные активы | ||||||
| Запасы, в том числе | 210 | 18729 | 25,5 | 24518 | 13,7 | -11,8 |
| сырье и материалы | 211 | 32 | 0,1 | 51 | 0,03 | -0,07 |
| готовая продукция | 214 | 18696 | 25,4 | 24091 | 13,5 | -11,9 |
| товары отгруженные | 215 | |||||
| расходы будущих периодов | 216 | 1 | 0,001 | 3 | 0,002 | +0,001 |
| прочие запасы и затраты | 0 | 0 | 373 | 0,2 | +0,2 | |
| Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям | 220 | 231 | 0,3 | 5704 | 3,2 | +2,9 |
| Дебиторская задолженность (платежи ожидаются в течение 12 месяцев) | 240 | 33856 | 46,0 | 94195 | 52,6 | +6,6 |
| Краткосрочные финансовые вложения | 250 | |||||
| Денежные средства | 260 | 20566 | 28,0 | 54709 | 30,5 | +2,5 |
| Прочие оборотные активы | 270 | 175 | 0,2 | 1 | 0,001 | -0,199 |
| Итого по разделу 2 | 290 | 73557 | 100 | 179127 | 100 | - |
| БАЛАНС (190+290) | 300 | 73557 | 100 | 179127 | 100 | - |
| ПАССИВ | ||||||
| 3. Капитал и резервы | ||||||
| Уставный капитал | 410 | 10 | 0,02 | 10 | 0,01 | -0,01 |
| Добавочный капитал | 420 | |||||
| Резервный капитал | 430 | |||||
| Нераспределенная прибыль | 470 | 21385 | 29,1 | 28658 | 16,0 | -13,1 |
| Итого по разделу 3 | 490 | 21395 | 29,1 | 28668 | 16,0 | -13,1 |
| 4. Долгосрочные обязательства | ||||||
| Займы и кредиты | 510 | - | ||||
| Итого по разделу 4 | 590 | - | ||||
| 5. Краткосрочные обязательства | ||||||
| Займы и кредиты | 610 | 26066 | 35,4 | 22231 | 12,4 | -23,0 |
| Кредиторская задолженность | 620 | 26096 | 35,5 | 128228 | 71,6 | +36,1 |
| Итого по разделу 5 | 690 | 52162 | 70,9 | 150459 | 84,0 | +13,1 |
| БАЛАНС (490+590+690) | 700 | 73557 | 100 | 179127 | 100 | - |
2.4 Финансовая устойчивость предприятия ООО «ЧелябинскМАЗсервис»
Финансовая устойчивость - одна из характеристик соответствия структуры источников финансирования в структуре активов. В отличие от платежеспособности, которая оценивает оборотные активы и краткосрочные обязательства предприятия, финансовая устойчивость определяется на основе соотношения разных видов источников финансирования и его соответствия составу активов.
Финансовая устойчивость - это стабильность финансового положения предприятия, обеспечиваемая достаточной долей собственного капитала в составе источников финансирования. Достаточная доля собственного капитала означает, что заемные источники финансирования используются предприятием лишь в тех пределах, в которых оно может обеспечить их полный и своевременный возврат. С этой точки зрения краткосрочные обязательства по сумме не должны превышать стоимости ликвидных активов. В данном случае ликвидные активы - не все оборотные активы, которые можно быстро превратить в деньги без ощутимых потерь стоимости по сравнению с балансовой, а только их часть. В составе ликвидных активов - запасы и незавершенное производство. Их превращение в деньги возможно, но его нарушит бесперебойную деятельность предприятия. Речь идет лишь о тех ликвидных активах, превращение которых в деньги является естественной стадией их движения. Кроме самих денежных средств и финансовых вложений сюда относятся дебиторская задолженность и запасы готовой продукции, предназначенной к продаже.
Для характеристики финансовой устойчивости принято рассчитывать ряд показателей. Основными показателями финансовой устойчивости являются:
1. наличие собственных средств предприятия в обороте;
2. коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными оборотными средствами;
3. коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными и заемными средствами;
4. коэффициент финансовой устойчивости;
5. коэффициент автономии.
1. Для того, чтобы оценить первый показатель необходимо из общей суммы источников собственных средств (раздел 3 пассива баланса) вычесть стоимость внеоборотных активов (раздел 1 актива баланса), а также убытков, отраженных в балансе, т.е. расчет вести по формуле 2.3.
СОС = Исс – ВА – У, где (2.1)
СОС – оборотных средств собственных;
Исс – источники собственных средств;
ВА – внеоборотные активы;
У – убыток.
Итак, СОС2005 = 21395- 0 = 21395 тыс. р.