В динамике финансовых результатов можно отметить следующие положительные изменения:
− прибыль от реализации товаров растет быстрее, чем нетто-выручка от реализации товаров, что свидетельствует об относительном снижении затрат на производство; темп изменения активов, рассчитанный по данным баланса, равен 150,2% (45950/30590*100%), меньше темпа роста выручки (164,1%), значит, рентабельность активов возросла;
− чистая прибыль (315,0%) растет быстрее, чем прибыль от реализации 164,1% и бухгалтерская прибыль 164,7% ((11143/6765)*100%). Это свидетельствует об использовании предприятием рационального механизма налогообложения;
− снизились расходы периода (66,7%), что существенно меньше темпов роста выручки. Это свидетельствует о более рациональном использовании средств на коммерческие и управленческие цели;
− также снизилось сальдо операционных расходов (76,8%), что свидетельствует о том, что операционные доходы (от сдачи помещений в аренду, продажи имущества, предоставление займов и т.п.) превышают операционные расходы (аренда имущества, помещений, транспорта и т.п.).
Вместе с тем динамика финансовых результатов включает и негативные изменения: существенно возросли внереализационные расходы (175,7,2%), причинами этого могут быть повысившиеся курсовые разницы, чрезвычайные события и т.п. это привело к относительному снижению прибыли на:
7066*1,641 – 12415 = − 4982,4 тыс. руб.,
где 7066 тыс. руб. – внереализационные расходы периода предыдущего года;
1,641 – коэффициент темпа роста выручки отчетного года по сравнению с аналогичным периодом предыдущего года (92346 тыс. руб./ 56273 тыс. руб.).
Приведем изменения в структуре прибыли, выявленные методом вертикального анализа, результаты представим в таблице 13.
Таблица 13 – Вертикальный анализ отчета о прибылях и убытках
| Показатели | Отчетный период, % | Аналогичный период предыдущего года, % | Отклонение данных отчетного года от показателей предыдущего года |
| Прибыль до налогообложения в том числе: | 100 | 100 | × |
| Текущий налог на прибыль | 31,3 | 33,5 | 2,2 |
| Чрезвычайные расходы | 66,7 | 66,5 | − 0,2 |
| Чистая прибыль | 2,0 | − | 2,0 |
Вывод: финансовое состояние предприятия сильно зависит от отвлеченных средств, однако в отчетном периоде это влияние немного снизилось (−0,02%). Значимость финансовых результатов отчетного периода может быть оценена по показателям рентабельности реализации товаров, которая в отчетном периоде составила 19,0% (17540/92346*100%), а предшествующем периоде – 18,0%, т.е. рентабельность выросла на 1%.
5. Прибыль как показатель эффективности хозяйственной деятельности предприятия. Формирование и расчет показателей прибыли.
Основные показатели финансовых результатов деятельности предприятия представлены в форме №2 «Отчет о прибылях и убытках», годовой и квартальной бухгалтерской отчетности.
Результат от реализации продукции определяется следующим расчетом:
Pp = N – Sпр – Sпер,
где N – выручка от реализации продукции в отпускных ценах без НДС, акцизов и других косвенных налогов и сборов;
Sпр – себестоимость (производственная) реализованной продукции;
Sпер − расходы периода (коммерческие и управленческие).[9, 223]
Pp1 = 17540 тыс. руб.;
Pp0 = 10121 тыс. руб.
Вывод: за отчетный период в финансовой деятельности предприятия «Каппа» произошел рост прибыли (+ 7419 тыс. руб.), что создает финансовую базу для самофинансирования, расширенного воспроизводства, решения проблем социального характера; выполняются обязательства перед бюджетом, банками и другими предприятиями. Показатели прибыли характеризуют положительную степень деловой активности и финансового благополучия.
6. Факторный анализ прибыли от продаж и его влияние на управление прибылью.
Важнейший составляющей показателя прибыли предприятия является прибыль от продаж продукции.
Изменение прибыли от продаж продукции происходит под влиянием объема продаж и себестоимости, которые зависят от ряда факторов:
К факторам первой группы относятся:
− изменение отпускных цен на продукцию – определяется как разница между выручкой от реализации по отчету в фактически действующих ценах и ценах базисного периода;
− изменение объема продаж продукции;
− изменение объема продукции, обусловленное изменениями в структуре продукции.
Факторы второй группы включают:
− изменение себестоимости продукции, отражающее режим экономии;
− изменение себестоимости продукции за счет структурных сдвигов;
− изменение цен на материалы и тарифов на услуги.
Приведем исходные данные и расчет факторного анализа прибыли с продаж продукции, с использованием данных формы №2, результаты представим в таблице 14.
Таблица 14- Анализ прибыли по факторам, тыс. руб.
| Показатели | По базису | Фактические данные | По базису на фактически реализованную продукцию, % |
| 1. Выручка (нетто) от продаж товаров | 56273 | 92346 | 164,1 |
| 2. Полная себестоимость продаж товаров | 45470 | 74351 | 163,5 |
| 3. Прибыль (убыток) от продаж | 10121 | 17540 | 173,3 |
Вывод: изменение цен на продукцию составило 64,1% и отражает рост цен в результате инфляции. Себестоимость продукции в отчетном году увеличилась на 63,5% по сравнению с аналогичным периодом предшествующего года, на данный показатель повлияли изменения договорных цен на материалы, тарифов на энергию, транспортные услуги и т.п. Прибыль от продаж в отчетном периоде возросла на 73,3%.
7. Расчет и факторный анализ рентабельности продаж.
1. Рентабельность продаж по прибыли от продажи:
kр1 = Pp / N,
где Pp − прибыль от продаж;
N − выручка от продаж в отпускных ценах нетт (стр. 010 ф. №2).
2. Рентабельность продаж по бухгалтерской (до налогообложения) прибыли:
kр2 = Pб / N,
где Pб − бухгалтерская прибыль (стр. 140 ф. №2).
3. Рентабельность продаж по чистой прибыли:
kр3 = Pч / N,
где Pч − чистая (нераспределенная) прибыль (стр. 190 ф. №2).
4. В управленческом учете и анализе используется показатель рентабельности продаж как отношение прибыли от продаж к себестоимости продаж продукции:
kрs = Pp / Sp,
Расчетные данные представим в таблице 15:
Таблица 15– Показатели рентабельности продаж, %
| Показатели | Отчетный период | Базисный период | Отклонение (+ или −) |
| Рентабельность продаж по прибыли от продажи | 19,0 | 18,0 | + 1,0 |
| Рентабельность продаж по бухгалтерской (до налогообложения) прибыли | 17,6 | 18,1 | − 0,5 |
| Рентабельность продаж по чистой прибыли | 0,3 | − | − |
| Рентабельность продаж по себестоимости | 23,6 | 22,2 | + 1,4 |
Вывод: рентабельность продаж по прибыли от продаж является показателем истинной эффективности и увеличился в отчетном периоде по сравнению с базисным на 1,0%. Рентабельность продаж по бухгалтерской прибыли в отчетном году снизилась по сравнению с базисным периодом на 0,5%, это вызвано значительным ростом коммерческих расходов, понесенных предприятием в отчетном периоде. Рентабельность продаж по себестоимость используется для ценообразования и показывает процент к полной себестоимости в зависимости от отраслевой принадлежности, составляет 23,6% в отчетном периоде.
8. Расчет и оценка финансовых коэффициентов рыночной устойчивости (удовлетворительности структуры баланса).
Финансовые коэффициенты рыночной устойчивости базируются на показателях рентабельности предприятия, эффективности управления и деловой активности. Их следует рассчитывать на определенную дату составления балансов и рассматривать их в динамике.