Организация финансовой работы на предприятии 3 (стр. 13 из 15)
Финансовая служба ЗАО «ВАЗинтерСервис» должна владеть соответствующими методами вычисления соотношений расходов и выручки, при которых доход с капитала будет удовлетворительным.
Еще один показатель, характеризующий величину расходов, целесообразно рассчитывать организациям, использующим для финансирования своей деятельности средства, привлекаемые на заемной платной основе.
Два рассмотренных метода оценки эффективности операционной деятельности (с точки зрения доходности вложений капитала и эффективности потребления ресурсов) дополняют друг друга. Эффективность управления активами может быть оценена лишь при совокупном анализе названных показателей. При этом важно подчеркнуть, что показатели, характеризующие доходность понесенных расходов, определяют рентабельность продаж, в свою очередь рентабельность продаж оказывает влияние на рентабельность вложения капитала в активы предприятия. Таким образом, прибыль предприятия, полученная с каждого рубля, вложенного в активы, зависит от соотношения расходов и выручки от продаж, рентабельности, произведенных расходов, а также оборачиваемости капитала, помещаемого в активы.
Если деятельность предприятия ориентирована на перспективу, то ему необходимо разработать инвестиционную политику, важнейшей характеристикой которой является показатель доходности инвестиционной деятельности.
Данный показатель в практике анализа бухгалтерской отчетности используется в основном для оценки эффективности управления предприятием, его способности обеспечить необходимую отдачу от вложенного капитала и определения расчетной базы для прогнозирования. Показатель рентабельности инвестиций рассматривается как способ оценки мастерства управления инвестициями.
Показатель, отражающий эффективность использования средств, инвестированных в предприятие: Р = 2,2%, на начало 2001г. этот показатель составлял 1,5%, то есть за 2001г. управление инвестициями усовершенствовалось, рентабельность увеличилась.
Основными факторами, влияющими на рентабельность, являются:
- снижение норм расхода материальных ресурсов;
- улучшение использования трудовых ресурсов, в том числе и улучшение использования рабочего времени;
- уменьшение расходов на содержание аппарата управления;
- увеличение выпуска продукции с единицы производственных фондов (фондоотдача);
- реализация излишних основных фондов;
- ускорение оборачиваемости оборотных средств;
- режим экономии.
2.1.6. Анализ финансовых результатов деятельности предприятия.
В мировой практике существует оценка деловой активности предприятия путем сопоставления темпов изменения основных показателей его хозяйственной деятельности. Оптимальным является следующее соотношение:
Тп > Тор >Та > 100%
В данном случае на 01.01.2002 г. соотношение следующее:
144% > 104% > 98% < 100%
Это означает, что прибыль увеличивается более высокими темпами, чем объем продаж продукции, что свидетельствует об относительном снижении издержек производства и обращения. Во-вторых, объем продаж возрастает более высокими темпами, чем активы предприятия, то есть ресурсы предприятия используются более эффективно. Непосредственно авансированные активы на конец года снижаются и темп роста равен 98%, тем не менее, если рассматривать полугодие, то на 01.07.2001г. темп роста активов составил 102%, и отношение было следующим:
120% > 115% > 102% < 100%
Одним из основных показателей финансовой деятельности предприятия является структура и динамика прибыли. На рассматриваемом нами предприятии амортизационные отчисления и прибыль являются основой для формирования собственных финансовых ресурсов, а так как основные средства в хозяйстве у предприятия в основном состоят из различных дорогостоящих станков и автотранспортных средств, соответственно амортизационные отчисления у предприятия составляют большую сумму.
Как видно из графика (рис. 2.9.) прибыль ЗАО «ВАЗинтерСервис» постепенно увеличивается, за 2004 - 2006 гг. ее значение возросло на 45%.
Рис. 2.9. Динамика прибыли ЗАО «ВАЗинтерСервис»
за 2004-2006гг.
Прибыль от реализации товарной продукции в общем виде находится под воздействием таких факторов, как изменение объема реализации; структуры продукции; отпускных цен на реализованную продукцию; цен на сырье и материалы, топливо; уровня затрат материальных и трудовых ресурсов.
Расчет общего изменения прибыли (ΔР) 2002г. по отношению к 2001г.:
ΔР = 1256178 руб.
Расчет влияния на прибыль изменений отпускных цен на реализованную продукцию (ΔР1): разница между реализацией продукции в ценах отчетного года и реализацией в ценах базисного года.
ΔР1 = 75689231-75564599 = 124632 руб.
Отпускные цены 2003г. по сравнению с 2001 годом увеличились примерно на 20%.
Расчет влияния на прибыль изменений в объеме продукции, обусловленных изменениями в структуре продукции (ΔР2):
ΔР2=578945(К2-К1), где
К2, К1 - коэффициент роста объема реализации в оценке по отпускным ценам.
ΔР2= 578945*(1,138 - 1,078) = 34736,7 руб.
Расчет влияния на прибыль экономии от снижения себестоимости продукции (ΔР3):
ΔР3 = 73865889 - 73815916= 49973 руб.
Таким образом, сумма факторных отклонений составляет
ΔР = 124632 + 34736,7 + 49973 = 209341,7руб.
Остальные 46836,3 руб. получаются в результате влияния на прибыль изменений себестоимости за счет структурных сдвигов в составе продукции, в данном случае нет возможности точно рассчитать этот фактор. Однако именно он, а также изменение цен на материалы (приблизительно на 5%), тарифов на услуги (примерно на 15%) и дают такую разницу, в результате чего прибыль в абсолютном значении повысилась на 1256178 руб. Нарушений хозяйственной дисциплины: брак, невыполнение условий по охране труда, технике безопасности, которые могли бы повлечь за собой дополнительных убытков, не выявлено.
ЗАО «ВАЗинтерСервис» в деятельности других предприятий не участвует и соответственно не получает в результате этого прибыль. Остающаяся в распоряжении собственная прибыль направляется на выплату дивидендов, стимулирование работающих, улучшение материально-технической базы и развития производства. Так, например, в 2002 году за счет имеющейся прибыли были приобретены фрезерные станки, которые позволили значительно ускорить процесс обработки, а также транспортные средства.
2.2. Порядок разработки финансовых планов в ЗАО «ВАЗинтерСервис», содержание и значение
Финансовое планирование - это планирование всех доходов и направлений расходования денежных средств для обеспечения развития предприятия. Финансовое планирование осуществляется посредством составления финансовых планов разного содержания и назначения в зависимости от задач и объектов планирования.
Исходя из этого финансовые планы можно разделить на перспективные, текущие и оперативные.
Руководство ЗАО «ВАЗинтерСервис» все время находится перед необходимостью выбора. Оно должно осуществлять выбор оптимальной цены реализации, принимать решения в области кредитной и инвестиционной политики и многое другое. Необходимо добиться такого положения, чтобы вся деятельность предприятия в комплексе была бы рентабельна и обеспечивала бы денежные поступления в объеме, удовлетворяющем заинтересованные в результатах работы предприятия группы лиц (владельцев, кредиторов и пр.). Описание ожидаемых результатов экономической деятельности в будущий период имеет место при составлении бюджетов (планов) предприятия.
Как правило, различают краткосрочное и долгосрочное планирование. Значение некоторых из принимаемых решений распространяется на очень долгую перспективу. Это относится, например, к решениям в таких областях, как приобретение элементов основного капитала, кадровая политика, определение ассортимента выпускаемой продукции. Такие решения определяют деятельность предприятия на много лет вперед и отражены в долгосрочных планах (бюджетах), где степень детализованности довольно невысока. Долгосрочные планы представляют собой своего рода рамочную конструкцию, составными элементами которой являются краткосрочные планы.
В ЗАО «ВАЗинтерСервис» в основном используется краткосрочное планирование с плановым периодом, равным одному году. Это объясняется тем, что за период такой протяженности происходят все типичные для жизни предприятия события, поскольку за этот срок выравниваются сезонные колебания конъюнктуры. По времени годовой бюджет (план) разделяется на месячный.
Функциям планирования в ЗАО «ВАЗинтерСервис» придается разное значение в зависимости от сферы деятельности предприятия.
Бюджет как экономический прогноз. Руководству ЗАО «ВАЗинтерСервис» необходимо знать, какие задания в области экономической деятельности оно может запланировать на следующий период. При планировании оптовых закупок и производства штамповой оснастки необходимо знать, какие экономические ресурсы требуются для выполнения поставленных задач. Это относится и к планированию в области привлечения капитала (приобретения кредитов, увеличение акционерного капитала и т.п.) и определения объема инвестиций.
Бюджет как основа для контроля. По мере реализации заложенных в бюджете планов регистрируются фактические результаты деятельности ЗАО «ВАЗинтерСервис». Сравнивая фактические показатели с запланированными, осуществляется так называемый бюджетный контроль. В этом смысле основное внимание уделяется показателям, которые отклоняются от плановых. Таким образом пополняется информация обо всех сторонах деятельности предприятия. Бюджетный контроль позволяет, например, выяснить в каких управлениях ЗАО «ВАЗинтерСервис» намеченные планы выполняются неудовлетворительно. Часто наблюдается такая ситуация, когда сам бюджет был составлен на основе нереалистичных исходных положений. В любом случае руководство заинтересовано в получении информации об этом, с тем, чтобы предпринять необходимые действия, т.е. изменить способ выполнения планов или ревизовать положения, на которых основывается бюджет.