| Показатель | На начало года | На конец года | Изменение (+, -) |
| 1. Коэффициент абсолютной ликвидности | 0,04 | 0,11 | +0,07 |
| 2. Коэффициент промежуточной (критической) ликвидности | 0,55 | 0,56 | +0,01 |
| 3. Коэффициент текущей (общей) ликвидности | 3,48 | 1,84 | -1,64 |
| 4. Соотношение оборотных активов и краткосрочных обязательств (превышение «+», непокрытие «-»), тыс. руб. | 1,03 | 0,92 | -0,11 |
Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какая часть краткосрочных заемных обязательств может быть при необходимости погашена немедленно за счет денежных средств.
Коэффициент абсолютной ликвидности на начало года (0,04), на конец года (0,11) в нашем случае оно ниже нормативного значения, но имеет положительную динамику.
Коэффициент промежуточной (критической ликвидности) показывает прогнозируемую платёжеспособность организации при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами.
Коэффициент промежуточной (критической ликвидности) на начало года (0,55), на конец года (0,56) не достигают оптимального значения (› 0,8). За отчетный период значение коэффициента ликвидности увеличился (на 0,01).
Коэффициент текущей (общей) ликвидности дает общую оценку ликвидности оборотных активов. Показывает, сколько рублей оборотных активов приходится на рубль краткосрочных обязательств. Так как краткосрочные обязательства погашаются в основном за счет оборотных активов, то если оборотные активы больше краткосрочных обязательств, теоретически организация может погасить свои обязательства.
Коэффициент текущей (общей) ликвидности на начало года (3,48), а на конец года (1,84). За отчетный период коэффициент снизился на (1,64), что свидетельствует об отсутствии необходимых ресурсов и условий для устойчивого функционирования и развития производственно-финансовой деятельности.
Соотношение оборотных активов и краткосрочных обязательств.
Снижение данного показателя на конец периода говорит о превышении краткосрочных обязательств над балансовой стоимостью оборотных активов, что говорит о недостаточном наличии необходимых ресурсов и условий для устойчивого функционирования.
Задание 4.
По данным формы №2 «Отчет о прибылях и убытках» проанализировать состав, структуру и динамику доходов и расходов организации.
Результаты расчетов представить в табл. 4.2.
Таблица 4.2
Анализ состава, структуры и динамики доходов и расходов организации
(по данным формы №2)
| Показатель | Предыдущий период | Отчетный период | Изменение (+,-) | |||
| тыс. руб. | % | тыс. руб. | % | тыс. руб. | % | |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 |
| 1.Доходы организации – всего | 2642431 | 100,00 | 2885818 | 100,00 | +243387 | - |
| В том числе: | ||||||
| 1.1 Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг | 2444018 | 92,49 | 2652274 | 91,91 | +208256 | -0,58 |
| 1.2 Проценты к получению | 8013 | 0,30 | 1587 | 0,05 | -6426 | -0,25 |
| 1.3 Доходы от участия в других организациях | - | - | - | - | - | - |
| 1.4 Прочие доходы | 190400 | 7,21 | 231957 | 8,04 | +41557 | -0,83 |
| 2. Расходы организации – всего | 2619868 | 100,00 | 2875446 | 100,00 | +255578 | - |
| В том числе: | ||||||
| 2.1 Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг | 2289784 | 87,40 | 2524302 | 87,79 | +234518 | +0,39 |
| 2.2 Коммерческие расходы | 24555 | 0,94 | 26239 | 0,91 | +1684 | -0,03 |
| 2.3 Управленческие расходы | - | - | - | - | - | - |
| 2.4 Проценты к уплате | 99310 | 3,79 | 114304 | 3,98 | -14994 | +0,19 |
| 2.5 Прочие расходы | 191403 | 7,31 | 209938 | 7,30 | +18535 | -0,01 |
| 2.6 Текущий налог на прибыль | 14814 | 0,57 | 663 | 0,02 | -14151 | -0,55 |
В 2010г. общая величина доходов организации составила 2885818 тыс. руб., что на 243387 тыс. руб. больше общей величины доходов 2009г. Значительное влияние на рост доходов оказала выручка от продаж, сумма которой в отчетном году увеличилась по сравнению с предыдущим годом на 208256 тыс. руб., ее удельный вес составляет более 90%.
Расходы организации в 2010г. также возросли. Их общая величина составила 2875446 тыс. руб., что на 255578 тыс. руб. больше, чем в 2009г. Рост совокупных расходов организации можно признать обоснованным в условиях расширения сбыта продукции, так как опережающим был темп роста совокупных доходов.
Рассматривая состав расходов, следует отметить, что показатели практически всех статей увеличились в 2010г. В том числе себестоимость проданной продукции, величина которой увеличилась по сравнению с 2009г. на 234518 тыс. руб. Такая тенденция роста говорит об увеличении производственных затрат, материальных и трудовых ресурсов.
Так же увеличились прочие расходы по сравнению с 2009г. на 18535 тыс. руб. и коммерческие расходы на 1684 тыс. руб. Такая ситуация оценивается как отрицательная, поскольку рост данных видов расходов так же приводит к уменьшению прибыли.
Задание 5.
По данным бухгалтерской отчетности оценить уровень и динамику рентабельности активов организации с учетом факторов, ее определяющих.
Результаты расчетов представить в табл. 5.3
Таблица 5.3
Факторный анализ рентабельности активов организации
(по данным формы №1 и формы №2)
| Показатель | Предыдущий год | Отчетный год | Изменение (+;-) |
| 1 | 2 | 3 | 4 |
| 1. Чистая прибыль (убыток) отчетного периода, тыс. руб. | 20544 | 2437 | -18107 |
| 2. Среднегодовые остатки активов, тыс. руб. | 1650911,5 | 2009020 | +358108,5 |
| 3. Средние остатки собственного капитала, тыс. руб. | 599090 | 609274,50 | +10184,5 |
| 4. Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг, тыс. руб. | 2444018 | 2652274 | +208256 |
| Расчетные данные | |||
| 5. Рентабельность активов, % | 6,45 | 5,06 | -1,39 |
| 6. Коэффициент автономии (независимости) | 0,36 | 0,26 | -0,10 |
| 7. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала | 4,01 | 4,35 | +0,34 |
| 8. Рентабельность продаж, % | 0,84 | 0,09 | -0,75 |
| Расчет влияния факторов | |||
| 9. Влияние факторов на изменение рентабельности активов - всего | Х | Х | -1,12 |
| В том числе: | |||
| 9.1. Коэффициента автономии (независимости) | Х | Х | -0,21 |
| 9.2. Коэффициента оборачиваемости собственного капитала | Х | Х | 0,07 |
| 9.3. Рентабельности продаж | Х | Х | -0,98 |
Проведем факторный анализ рентабельности: для расчета влияния факторов на показатель рентабельности активов используем следующую 3-х факторную мультипликативную модель:
Ра = Кавт* К об.ск * Рпр
Рассчитаем влияние каждого из трех факторов методом абсолютных разниц:
ΔРa(Кавт) = Δ Кавт * Коб.СК0 * Рпр0 = (-0,06)*4,07*0,84= -0,21
ΔРa(Коб.СК) = Кавт1 * ΔКоб.СК * Рпр0 = 0,30 * 0,27 * 0,84 = 0,07
ΔРa(Рпр) = Кавт1 * Коб.СК1 * ΔРпр0 = 0,30 * 4,35 * (-0,75) = -0,98
Проверка: ΔРa(Кавт) + ΔРa(Коб.СК) + ΔРa(Рпр) = (-0,21) + 0,07 + (-0,98) = -1,12, что соответствует общему отклонению результативного показателя рентабельности активов ΔРa = -1,12
Из приведенных выше расчетов следует, что предприятие не совсем успешно развивает свою финансово-хозяйственную деятельность, о чем свидетельствует отрицательная динамика рентабельности активов. Так в отчетном году уровень рентабельности активов снизился на 1,12%. Это произошло в результате влияния следующих факторов:
- коэффициент автономии оказал отрицательное влияние на анализируемый показатель и привел к его понижению на 0,21%;