выполнить их обязательства. Такая информация принципиально
важна для эффективного распределения кредитных ресурсов. По
этой причине внедрение международно признанных методов бухгал-
терского учета должно стать одним из первых шагов реформ,
проводимых в странах, переходящих к рыночной экономике.
Большая важность объективности распределения кредитов
подразумевает также ряд императивов в политике относительно
форм собственности в банковской системе. Объективность распре-
деления кредитов наилучшим образом гарантирована тогда, когда
от решения о кредитовании зависит личное благосостояние тех,
кто выдает кредиты. Частное владение банками напрямую решает
эту проблему.
Тем не менее, государственная собственность на банки су-
ществует во всех развивающихся странах и в некоторых ведущих
промышленных державах. В то же самое время, специализированные
банковские учреждения, находящиеся в государственной собствен-
ности, получающие от государства гарантии и дотации, не явля-
ются редкостью практически во всех странах, включая США. Таким
образом, идея частной собственности в банковской системе -
особенно в кратко- и среднесрочном аспекте - должна быть урав-
новешена реалистичными соображениями о том, какие формы более
работоспособны. Следовательно, первоначально некоторая доля
или весь капитал коммерческих банков может быть государствен-
ным. Этот выход приемлем при выполнении трех условий:
1). Управление банка независимо от правительства таким
образом, что правительство не принимает непосредственно реше-
ния о выдаче кредитов и распределении капитала. Другими слова-
ми, государственная собственность не должна исключать конку-
ренции.
2). Предоставив первоначальный капитал, правительство не
занимается каким бы то ни было финансированием банка.
3). Интересы государственной собственности сформированы
- 34 -
так, что со временем он может быть продана в частную собствен-
ность.
Дальнейшая эволюция форм собственности в банковской
системе желательна для того, чтобы гарантировать высокую сте-
пент объективности в процессе распределения кредитов. В част-
ности, следует ограничить участие коммерческих фирм в банках,
для того чтобы сохранить равные конкурентные условия и пре-
дотвратить злоупотребления. В конкурентной рыночной среде
контроль коммерческих структур за финансовыми ресурсами может
привести к столкновению интересов, которые могут скомпромети-
ровать объективность принятия решения о кредитовании. Все это
может привести к непродуктивном и даже расточительному исполь-
зованию финансовых ресурсов. Более того, разрешение коммер-
ческим структурам контролировать банки может привести к кон-
центрации финансовых ресурсов, которая задушит конкуренцию и
вызовет другие нежелательные социальные и экономические
последствия.
По некоторым из этих причин, хотя формы отношений между
банками и коммерческими структурами различны в разных странах,
во всех промышленно развитых странах участие коммерческих фирм
в банках в основном было сокращено до минимума. В той мере, в
которой банкам необходимо участвовать (иметь долю) в коммер-
ческих структурах для того, чтобы обеспечить стабильность в
течение переходного периода в странах, создающих рыночную эко-
номику, могут быть полезны некоторые меры ограничительного ха-
рактера, обеспечивающие объективность процесса распределения
кредитов и предотвращающие чрезмерную концентрацию экономи-
ческой мощи.
Важность доверия общества
В каждом обществе необходима высокая степень доверия об-
щества к финансовой надежности финансовой системы. Частные
владельцы сбережений не захотят доверить их институтам, в ко-
торых они хотя бы немного сомневаются. В свою очередь способ-
ность банков направить эти ресурсы в прибыльные инвестиции и
служить основным источником ликвидности для всех остальных
участников экономических отношений зависит от их способности
привлечь вклады. Наконец, банк в состоянии служить механизмом,
быстро, надежно и эффективно осуществляющим платежи за товары
и услуги только тогда, когда продавцы и покупатели этих това-
ров и услуг доверяют банку инструменты этих платежей, и эти
инструменты признаются и принимаются всеми сторонами данной и
последующих операций.
Короче говоря, способность банка выполнять свои важные
функции зависит от доверия общества. Доверие общества объеди-
няет все основные функции, которые выполняют банки в рыночной
экономике. Без высокой степени доверия общества банковская
просто не функционировала бы, а способность общества мобилизо-
вывать свои сбережения и пожинать плоды продуктивных инвести-
ций была бы подорвана.
Роль контроля над банками
Ввиду риска, присущего банковской деятельности, и необхо-
димости доверия общества к банковской системе последняя подле-
- 35 -
жит во всех странах высокой степени государственного надзора и
регулирования, аналогичного регулированию частных предприятий.
Во всем мире признана необходимость надзора и регулирования
процесса распределения кредитов при минимальном вмешательстве
в процесс принятия решений о кредитовании.
В США важным компонентом системы надзора являются провер-
ки банков на месте. Обычно раз в год инспекторы оценивают как
так общие так и особые аспекты банковских учреждений и выносят
решение о состоянии банка. Регулярные проверки на месте стали
обычным делом, устранив возможные подозрения, что приезд
инспектора вызван имеющимися у банка проблемами. Инспекторы
оценивают весь ряд показателей, относящихся к надежности и
прочности банка, начиная от качества кредитного портфеля бан-
ка до компетентности его руководства. Основная аналитическая
структура, используемая при проверке - так называемая рейтин-
говая система CAMEL - описана в Схеме 11.
-------------------
СХЕМА 11
Рейтинговая система CAMEL
Обычно проверка на месте банковского института является
важным компонентом системы надзора за банками. В США важным
орудием банковской инспекции является рейтинговая система
CAMEL. Рейтинг основывается на оценке пяти измерений бан-
ковских операций, которые отражают финансовые условия учрежде-
ния, соответствие банковскому законодательству и общим требо-
ваниям надежности.
Оцениваются следующие показатели: собственный капитал
банка, качество его активов, квалификация руководства, объем и
качество доходов и состояние ликвидности. Каждый показатель
оценивается по пятибалльной шкале, где 1 - наивысшая и наибо-
лее благоприятная оценка, а 5 - наихудшая. По этим показателям
составляется общий рейтинг.
СОБСТВЕННЫЙ КАПИТАЛ. Функцией собственного капитала банка
является поддержание деятельности банка и погашение убытков
для того, чтобы защитить вкладчиков банка и дать ему возмож-
ность продолжить удовлетворять кредитные потребности общества.
Основным орудием, используемым инспекторами для оценки состоя-
ния собственного капитала, является коэффициентом риска акти-
вов (risk-asset ratio). Этот коэффициент определяется как от-
ношение общего собственного капитала банка к потенциально
рискованным активам. Общий собственный капитал банка обычно
включает в себя акционерный капитал и резервы на возмещение
потерь по ссудам. Рискованные активы определяются как общие
активы плюс резервы на возмещение потерь по ссудам минус банк-
ноты и другие надежные и высоколиквидные активы, такие как
государственные ценные бумаги США. Этот коэффициент не показы-
вает степень риска, связанную с различными активами, и поэтому
не должен использоваться для определения рейтинга качества ак-
тивов с целью вывения окончательного рейтинга капитала банка.
Также при оценке капитала банка учитываются такие показатели
как перспективы роста банка, его способность создавать капи-
тал, доступ к рынкам капитала, а также структура депозитов и
обязательств.
- 36 -
КАЧЕСТВО АКТИВОВ. При определении рейтинга качества акти-
вов банка инспекторы оценивают степень риска, связанного с
кредитным портфелем банка. Инспекторы оценивают вероятность
возврата каждого кредита и группируют ненадежные кредиты по
степени риска понести убытки. Соотношение суммы этих кредитов,
взвешенных по их риску к общему капиталу банка, к общему капи-
талу банка показывают уровень надежности активов. Это соотно-
шение является основным критерием, используемым при оценке ка-
чества активов банка. При оценке качества активов инспектора
также учитывают любую чрезмерную концентрацию кредитов или ин-
вестиций, кредитную политику, а также процедуру выдачи креди-
тов. Надлежащие резервы на возмещение потерь по ссудам и про-
демонстрированная способность добиваться возврата сомнительных
кредитов смягчают недостатки, выявленные уровнем проверенных
активов.
РУКОВОДСТВО. Оценка руководства банка требует определения
практически всех показателей, связанных с надежностью операций
банка. В добавок к оценке состояния дел в терминах капитала и
ликвидности, качества активов и прибыльности, инспектора также
рассчитывают рейтинг руководства, учитывая техническую компе-
тентность, способность к управленческой деятельности, соот-
ветствие требованиям банковского законодательства, способность
планировать и реагировать на изменение обстоятельств, а также
готовность служить удовлетворению потребностей общества в бан-
ковских услугах.