Управление финансовой деятельностью предприятия: анализ и пути улучшения (на примере УП "Проектстрой" ОО "Белои") (стр. 11 из 23)
3. Рентабельность всего капитала фирмы свидетельствует о снижении показателя с 38,976% в 2006 г. до 0,349% в 2008 г. Он показывает эффективность использования всего имущества предприятия. Снижение этого показателя свидетельствует о падающем спросе на предоставляемые услуги предприятия и о перенаполнении активов.
4. Коэффициент рентабельности собственных средств показывает эффективность использования собственного капитала. Так как в 2006 г. показатель прибыли был значительно выше показателя 2008 г., а сумма собственных средств почти не изменилась, соответственно и показатель рентабельности собственных средств в 2006 г. снизился с 131,651% в 2006 г. до 0,711% в 2008 г.
Из всего вышесказанного следует что, предприятию следует принять меры:
- по снижению издержек;
- увеличению объема предоставляемых услуг, в том числе по поиску новых направлений деятельности;
- по своевременной оплате предоставляемых услуг.
Основным источник резерва роста прибыли для анализируемого предприятия является увеличение объема реализации проектных работ за счет поиска новых рынков сбыта.
В таблице 2.5 представлен факторный анализ рентабельности окупаемость издержек за 3 года.
Таблица 2.5 – Факторный анализ рентабельности окупаемость издержек Rз, %
| Факторы изменения рентабельности | Алгоритм расчета | Цифровой расчет | Результат расчета |
| 2007 г. по сравнению с 2006 г. | |||
| Плановая рентабельность | Rз0 =  | Rз0 =  | 68,673 |
| Влияние 1-го фактора: изменение затрат на реализацию | Rзу1 =  | Rзу1 =  | 55,409 |
| Влияние 3-го фактора: изменение прибыли от реализации Фактическая прибыль | Rз1 =  | Rз1 =  | 31,979 |
| Продолжение таблицы 2.5 | |||
| Факторы изменения рентабельности | Алгоритм расчета | Цифровой расчет | Резуль-тат расчета |
| Абсолютное отклонение | ∆ Rз = Rз1 – Rз0 | 31,979 – 68,673 | -36,694 |
| За счет изменений | |||
| – увеличения затрат на реализацию на 28,399 млн. р. | ∆ Rз (З) = Rзу1 – Rз0 | 55,409 – 68,673 | -13,264 |
| – снижения прибыли от реализации на 34,449 млн. р. | ∆ Rз (Прп) = Rз1 – Rзу1 | 31,979 – 55,409 | -23,430 |
| Итого влияние всех факторов | ∆ Rз (З) + ∆ Rз (Прп) | -13,264 + (-23,430) | -36,694 |
| 2008 г. по сравнению с 2007 г. | |||
| Плановая рентабельность | Rз0 =  | Rз0 =  | 31,979 |
| Влияние 1-го фактора: изменение затрат на реализацию | Rзу1 =  | Rзу1 =  | 19,555 |
| Влияние 3-го фактора: изменение прибыли от реализации Фактическая прибыль | Rз1 =  | Rз1 =  | 0,460 |
| Абсолютное отклонение | ∆ Rз = Rз1 – Rз0 | 0,460 – 31,979 | -31,519 |
| За счет изменений | |||
| – увеличения затрат на реализацию на 93,412 млн. р. | ∆ Rз (З) = Rзу1 – Rз0 | 19,555 – 31,979 | -12,424 |
| – снижения прибыли от реализации на 45,914 млн. р. | ∆ Rз (Прп) = Rз1 – Rзу1 | 0,460 – 19,555 | -19,095 |
| Итого влияние всех факторов | ∆ Rз (З) + ∆ Rз (Прп) | -12,424 + (-19,095) | -31,519 |
Как видно из факторного анализа рентабельности производственной деятельности (окупаемость издержек), произошло значительное снижение данного показателя в целом за 3 года.
В 2007 г. по сравнению с 2006 г. рентабельность снизилась на 36,694% На данное снижения оказали влияние как увеличение затрат на реализацию, так и снижение прибыли. Так, за счет увеличение затрат на реализацию на 28,399 млн. р. рентабельность снизилась на 13,264%. Снижение прибыли от реализации на 34,449 млн. р. повлекло снижение рентабельности на 23,430%.
Аналогичная ситуация наблюдается и при анализе рентабельности окупаемости издержек за 2008 г. по сравнению с 2007 г. За счет увеличения затрат на реализацию на 93,412 млн. р. и снижения прибыли от реализации на 45,914 млн. р. произошло соответственное снижение показателя рентабельности на 12,424% и 19,095%.
2.3.4 Анализ основных производственных фондов
По состоянию на 1 января 2009 г. в УП «Проектстрой» ОО «БелОИ» легковых автомобилей и других механизмов не имеется.
Степень износа активной части основных фондов, которые в основном представлены вычислительной техникой, в целом по УП «Проектстрой» ОО «БелОИ» по состоянию на 01.01.2009 г. составляет более 86%
Среднегодовая стоимость основных средств за 2006 и 2007 значительно не изменилась и составила 31,037 и 31,258 млн. р. соответственно. В 2008 г. по сравнению с 2007 г. среднегодовая стоимость увеличилась на 1,948 млн. р. Это связано с приобретением в 2008 г. новой вычислительной техники для осуществления проектных работ. Графически изменение среднегодовой стоимости основных средств за 2006–2008 гг. представлено на рисунке 2.16.
Рисунок 2.16 – Динамика среднегодовой стоимости основных средств за 3 г.
В таблице 2.6 представлена справочная информация о физическом состоянии основных фондов за 3 г.
Таблица 2.6 – Степень износа основных фондов за 2006–2008 гг.
| СПРАВОЧНО: | 2006 г. | 2007 г. | 2008 г. |
| Процент износа активной части основных фондов на конец года: | 98,95 | 99,34 | 86,17 |
| в том числе: – вычислительная техника | 100 | 100 | 84,05 |
| – измерительное оборудование | 100 | 100 | 100 |
| – прочие средства | 77,68 | 92,79 | 98,84 |
Все основные производственные фонды, перечисленные в таблице 2.6, задействованы в работах, связанных с разработкой проектов. Проектно-сметная документация передается между сотрудниками через сеть.
Как видно из приведенной информации, процент износа основных средств достаточно высок, поэтому вопрос приобретения новой вычислительной техники весьма актуален. Вся выше перечисленная техника была приобретена у отечественных производителей и поставщиков, то есть без привлечения валютных средств.
Приобретение новой техники могло бы стать резервом повышения качества работы сотрудников, позволило бы заменить часть изношенного парка вычислительной техники и снизить уровень износа активной части основных фондов на конец 2009 г. до 70%.
Весьма выгодной для предприятия могла бы стать покупка плоттера, так как предприятие тратит не один миллион р. в год для распечатки крупных чертежей через сторонние организации. Плоттер HP DesignJet 500 Plus – универсальный широкоформатный принтер по цене в 2008 г. около 4 200 долларов США, обеспечивающий превосходную печать чертежей и фотографическое качество изображений с плавностью переходов тонов.
Как видно из анализа деятельности предприятия, за 2006–2008 гг. финансовое состояние отмечается как нестабильное. Прослеживается общая тенденция ухудшения финансового положения. На это могли повлиять как высокая себестоимость работ, так и значительная налоговая нагрузка.
Рынок сбыта предлагаемых работ за последних 2 года по структуре существенно не изменился. Основными заказчиками остались ИП «Лукойл-Белоруссия» и ИП «Велком». Однако для наращивания оборотов необходим поиск новых клиентов и осваивание новых рынков сбыта.
В 2008 г. резко сократилось количество заключенных договоров, что также свидетельствует о потере доли рынка.
За 2007 г. по сравнению с 2006 г. выручка от реализации снизилась на 7,362 млн. р. Однако, в 2008 г. по сравнению с 2007 г. выручка выросла на 53,942 млн. р. или на 22,851%. Однако затраты на реализацию за 2007 г. по сравнению с 2006 г. и за 2008 г. по сравнению с 2007 г. выросли на 28,399 млн. р. и 93,412 млн. р. соответственно. Данное увеличение затрат отрицательно отразилось на сумме прибыли от реализации за указанные периоды в сумме 34,449 млн. р. и 45,914 млн. р. соответственно.
Рентабельность окупаемости издержек в 2006, 2007 и 2008 гг. соответственно составила 68,673%, 31,979% и 0,460%. Т.е. видно, что в 2008 г. данный показатель имеет самое низкое значение, что создает угрозу финансовому положению предприятия в дальнейшей невозможности перекрытия затрат прибылью. В целом, все показатели рентабельности к концу 2008 г. имеют достаточно низкие значения по сравнению с 2006 г., что свидетельствует об общем ухудшении финансового состояния предприятия.