Экономическое состояние предприятия (стр. 8 из 14)

Величина собственных оборотных средств равна разнице между текущими активами и текущими обязательствами. На практике встречаются ситуации, когда величина текущих обязательств превышает величину текущих активов. С позиции теории такая ситуация аномальна, поскольку в этом случае одним из источников покрытия основных средств и необоротных активов является краткосрочная кредиторская задолженность. Финансовое положение такого предприятия характеризуется как крайне неустойчивое и требует безотлагательных мер по его исправлению [38].

2. Коэффициент маневренности функционального капитала, то есть собственных оборотных средств, (КМС.О.С) характеризует их состав и показывает, какая их часть находится в форме денежных средств, то есть средств, имеющих абсолютную ликвидность. Определяется показатель как отношение суммы денежных средств и краткосрочных финансовых вложений к собственным оборотным средствам [35]:

. (2.23)

Для нормально функционирующего предприятия этот показатель изменяется в пределах от 0 до 1. При прочих равных условиях его рост рассматривается как положительная тенденция. Приемлемое ориентировочное значение показателя устанавливается предприятием самостоятельно и зависит, например, от того, насколько высока ежедневная потребность предприятия в собственных денежных ресурсах.

3. Коэффициент покрытия (Кп), или общий коэффициент ликвидности, равный отношению всех оборотных средств предприятия (текущих активов) к величине текущих обязательств (сумма кредиторской задолженности и краткосрочных кредитов и займов) [34]:

. (2.24)

Коэффициент покрытия показывает платежные возможности предприятия, оцениваемые при условии не только своевременных расчетов с дебиторами и благоприятной реализации готовой продукции, но и продажи в случае нужды прочих элементов материальных оборотных средств.

Согласно стандартам, этот коэффициент должен находится в пределах между 1 и 3. нижняя граница обусловлена тем, что текущих активов должно быть по меньшей мере достаточно для погашения краткосрочных обязательств, иначе предприятие может оказаться неплатежеспособным. Вместе с тем превышение оборотных активов над краткосрочными обязательствами более чем в два раза считается нежелательным, поскольку свидетельствует о нерациональном вложении предприятием своих средств и неэффективном их использовании. Особое внимание при анализе этого коэффициента обращается на его динамику.

4. Коэффициент текущей (быстрой) ликвидности (Ктл), определяемый как отношение наиболее ликвидных и быстрореализуемых активов (дебиторской задолженности) к текущим обязательствам [33]:

. (2.25)

Необходимость расчета этого показателя обусловлена тем, что ликвидность отдельных категорий оборотных средств далеко не одинакова.

Считается, что достаточным является значение этого показателя, превышающее 0,7-0,8.

5. Коэффициент абсолютной ликвидности (Кал), который равен отношению наиболее ликвидных средств (денежных средств и краткосрочных ценных бумаг) к величине текущих обязательств [24]:

. (2.26)

Нормальной считается величина коэффициента абсолютной ликвидности, превышающая 0,2. Это наиболее жесткий критерий платежеспособности, показывающий, какая часть краткосрочных обязательств может быть погашена немедленно.

Расчет коэффициентов ликвидности по государственному предприятию «Керченский комбинат хлебопродуктов» приведен в таблице 2.7.

Таблица 2.7

Коэффициенты ликвидности государственного предприятия «Керченский комбинат хлебопродуктов» за 2004-2005 г.г.

Показатель	2004 год		Отклонение	2005год	Отклонение	Норм значение
Показатель	Начало периода	конец периода	Отклонение	конец периода	Отклонение	Норм значение
величина чистых оборотных активов (тыс. грн)	4041,4	5032,8	991,400	5096,4	63,6
текущая ликвидность (коэффициент покрытия)	16,532	3,678	-12,854	1,579	-2,099	>2; [1;1,5]
быстрая ликвидность	12,709	2,652	-10,057	1,223	-1,429	>1
абсолютная ликвидность	0,012	0,138	0,125	0,001	-0,137	0,2
коэффициент маневренности собственных оборотных средств	0,000792	0,0514	0,051	0,0015	-0,050	[0;1]
доля оборотных средств в активах	0,396	0,517	0,121	0,6799	0,163
доля запасов в текущих активах	0,225	0,262	0,037	0,2232	-0,039
доля чистых оборотных активов в покрытии запасов	4,184	2,782	-1,401	1,6432	-1,139

Как видно из таблицы 2.7, приведенные данные подтверждают сделанный ранее вывод о недостаточной ликвидности средств предприятия, и прежде всего о недостаточности денежных средств у предприятия.

Таким образом, активы предприятия, согласно данных формы №1, по состоянию на 01.01.2005г. составили 13375,7 тыс. грн., а на 01.01.2006г. – 20439,2 тыс. грн., следовательно, в 2005году активы предприятия увеличились на 7063,5 тыс. грн. В 2005году увеличилась сумма дебиторской задолженности. Дебиторская задолженность по выданным авансам на основании распоряжения Правительства ежегодно пролонгировалась. Прочая дебиторская задолженность в 2005году образовалась по предоплате за электроэнергию, воду, зерно. На 620,6 тыс. грн. предъявлены претензии, вынесены арбитражные решения на иск в порядке очередности.

Изменения движения стоимости нематериальных активов раскрыты в форме через сумму накопленной амортизации, поступления и выбытия нематериальных активов. Право пользование амортизацией использовано в сумме 315,2 тыс. грн., что влечет за собой финансовую стабильность предприятия. Капитальные инвестиции за год составили 440,7 тыс. грн. В 2005году создан резерв сомнительных долгов в сумме 152,0 тыс. грн. Текущая дебиторская задолженность возникла при неуплате предприятиями Госкомрезерва услуг по перемещению зерна:

Ивано-Франковский комбинат хлебопродуктов 41,0 тыс. грн.;

Дунаевецкий комбинат хлебопродуктов 72,0 тыс. грн.;

ДП ГАК «Хлеб Украины» 38,0 тыс. грн.

Резерв создан согласно правил учета дебиторской задолженности сомнительных долгов.

Таким образом, согласно П(С)БУ4 финансовая деятельность предприятия – это деятельность, приводящая к изменениям размера и состава собственного и заемного капитала предприятия. Движение денежных средств в результате финансовой деятельности определяется на основании изменений в статьях баланса по разделу «Собственный капитал» и статьям, связанным с финансовой деятельностью, в разделах баланса: «Обеспечение будущих расходов и платежей», «Долгосрочные обязательства» и «Текущие обязательства» («Краткосрочные кредиты банков» и «Текущая задолженность по долгосрочным обязательствам», «Текущие обязательства по расчетам с участниками» и т.п.).

РАЗДЕЛ 3

ИНФОРМАЦИОННАЯ СИСТЕМА ФИНАНСОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ предприятия

3.1. Информационные технологии

Современный этап развития экономики характеризуется переходом предприятий на новые условия хозяйствования, необходимостью развития перспективных направлений науки и техники и увеличением эффективности производства с целью получения максимальных финансовых ресурсов. Основным источником формирования финансовых ресурсов предприятий является прибыль, которая выступает важнейшим обобщающим показателем эффективности работы предприятия, источником финансирования расширения производства и социального развития коллектива.

Основным источником получения прибыли предприятием является реализация продукции основной деятельности (работ, услут). Наряду с прибылью от реализации продукции, руководство предприятия должно анализировать балансовую прибыль, которая включает в себя прибыль от реализации основных фондов, нематериальных активов ценных бумаг, валютных ценностей, прибыль от лизинговых и внереализационных операций и прибыль от нереализационных операций, которая связана с получением дохода от операций непосредственно не связанных с реализацией продукции основного производства - реализация основных фондов, материальных ценностей и нематериальных активов, продукции обслуживающего и вспомогательного производства, от сдачи имущества в аренду, дивиденды от облигации и других ценных бумаг, доходы от коммерческого кредита и т.д.

Для практической реализации предоставленной предприятиям самостоятельности с целью получения максимальной прибыли, предприятию (в лице руководителей подразделений и администрации) постоянно требуется оперативная, достоверная, доступная и обширная информация по потребляемости всех видов продукции, обеспеченности ее изготовления всеми видами ресурсов, ценах на продукцию и материалы, фактическом состоянии производства и др.

Одним из эффективных направлений развития производства и совершенствования управления является разработка и внедрение на предприятии передовых информационных технологий, включающих в себя:

1) определение функций, которые должны быть решены с целью обеспечения служб предприятия надежной и качественной информацией для принятия решений;

2) определение задач, которые необходимо решить с целью обеспечения решения функций, определенных па первом этапе;