По данным 2006 г.: ПЦнг=42,53+4,54=47,07 д.; ПЦкг=129,13+14,58=143,71 дн.
То есть продолжительность операционного цикла выросла на 96,64 дня или на 205,31%. Несомненно руководству ООО «Кристалл» следует обратить внимание на тенденцию замедления оборачиваемости оборотных активов и увеличение продолжительности операционного цикла. Данная ситуация отрицательно сказывается на деятельности предприятия, замедляется движение денежных потоков предприятия, растет налогооблагаемая база по налогу на имущество. Здесь можно порекомендовать отгрузку товаров покупателям с отсрочкой платежа, тем более что пока оборачиваемость дебиторской задолженности значительно ниже оборачиваемости запасов предприятия.
Комплексную обобщающую оценку экономического развития анализируемого предприятия дает показатель темпа экономического роста. В случае ООО «Кристалл»: ТЭР 2005г. по отношению к 2004 г. равен 1,1796; ТЭР 2006 г. к 2005 г. составил 1,0098. Как и следовало ожидать, вычисленный выше показатель демонстрирует наличие у предприятия тенденции к замедлению развития. Развитие предприятия должно быть тесно увязано с экономическими показателями: спрос, поступление товаров, товарные запасы, прибыль, численность работников, расходы на оплату труда. Данные за 2004-2006 гг. показывают, что по рассматриваемому предприятию наблюдался рост как количественных, так и качественных показателей в 2005 г., а в 2006 г. произошло снижение практически всех вышеперечисленных показателей. Поэтому необходимо более подробно проанализировать финансовое состояние ООО «Кристалл» и выяснить причины снижения эффективности финансово-хозяйственной деятельности.
2.2 Анализ и оценка финансового состояния ООО «Кристалл»
Анализ имущественного состояния.
Руководство предприятия должно иметь представление за счет каких источников (ресурсов) оно будет осуществлять свою деятельность, и в какие сферы деятельности вкладывать свой капитал. Забота об обеспеченности бизнеса необходимыми финансовыми ресурсами является ключевым моментом в деятельности любого предприятия. Также финансовое состояние предприятия в значительной степени зависит от того, каким имуществом располагает предприятие, в какие активы вложен капитал и какой доход они приносят. Эти сведения содержатся в балансе предприятия.
Проведем анализ актива баланса, а именно его первого раздела «Внеоборотные активы». Оценим состав и структуру внеоборотных активов. Для того чтобы выяснить эффективность их использования представим необходимые для анализа данные в виде таблицы 11.
Таблица 11 - Состав и структура внеоборотных активов ООО «Кристалл» в 2004 – 2006 гг.
| Группа активов | 2004 г. | 2005 г. | 2006 г. | 2006 г. в % к 2004 г. | |||
| Тыс. руб. | % | Тыс. руб. | % | Тыс. руб. | % | ||
| Нематериальные активы | 33 | 0.0 | 30 | 0.0 | 28 | 0.0 | 80.0 |
| Основные средства | 61096 | 55.9 | 61826 | 55.9 | 65182 | 49.1 | 106.7 |
| Незавершенное строительство | 3516 | 3.2 | 4786 | 4.3 | 24343 | 18.3 | 692.3 |
| Долгосрочные финансовые вложения | 42005 | 38.4 | 42005 | 38.0 | 42005 | 31.7 | 100 |
| Отложенные налоговые активы | 157 | 0.1 | 113 | 0.1 | 177 | 0.1 | 112.7 |
| Прочие внеоборотные активы | 2459 | 2.3 | 1854 | 1.7 | 974 | 0.7 | 39.6 |
| Итого внеоборотных активов | 109268 | 100 | 110614 | 100 | 132709 | 100 | 121.5 |
Из исследуемой таблицы следует, что в общей структуре внеоборотных активов наибольший удельный вес занимают основные средства и долгосрочные финансовые вложения. Основные средства занимают более половины всех внеоборотных активов (55,9% - в 2004 году и в 2005, снижаясь на 6,8% в 2006г.). Значительно увеличился показатель незавершенного строительства - в 6,9 раз. Анализируя таблицу 11 видно, что в 2006 году по сравнению с 2004 годом, произошло снижение нематериальных активов на 20% и составило 28 тыс. руб., заметно снизились прочие внеоборотные активы до 974 тыс. руб.
Проведем более детальный анализ основных средств ООО «Кристалл». Из таблицы 12 следует вывод о том, что в 2005 году по сравнению с 2004 годом увеличилось число сооружений и передаточных устройств на 36.9%; машин и оборудования стало больше на 24.1%.
Таблица 12 - Анализ состава и структуры основных средств ООО «Кристалл» в 2004 – 2006 гг.
| Группы основных средств | 2004 г. | 2005 г. | 2006 г. | 2006 в % к 2004 | |||
| Тыс руб | % | Тыс руб | % | Тыс руб | % | ||
| Здания | 12114 | 16.5 | 12114 | 15.2 | 12114 | 13.6 | 100 |
| Сооружения и передаточные устройства | 916 | 1.2 | 1254 | 1.6 | 1254 | 1.4 | 136.9 |
| Машины и оборудование | 50868 | 69.3 | 55325 | 69.5 | 63110 | 71.0 | 124.1 |
| Транспортные средства | 5940 | 8.1 | 6451 | 8.1 | 6950 | 7.8 | 117.0 |
| Производственный и хоз. инвентарь | 256 | 0.3 | 256 | 0.3 | 256 | 0.3 | 100 |
| Другие основные средства | 3270 | 4.5 | 4170 | 5.2 | 5155 | 5.8 | 157.6 |
| Итого основных средств, в т.ч. - производственные - непроизводственные | 73364 70094 3270 | 100 95.5 4.5 | 79570 75400 4170 | 100 94.8 5.2 | 88839 83684 5155 | 100 94.2 5.8 | 121.1 119.4 157.6 |
На основании данных табл. 12. В результате общее число основных средств выросло на 21% и составило 88839 тысяч рублей, причем непроизводственные средства увеличились на 57.6% в общей структуре основных средств. Исследуя таблицу 13, можно сделать вывод о качественном состоянии основных фондов. Начиная с 2004 г по 2006 г. коэффициент износа увеличился в 1.5 раза, что говорит о росте изношенности основных средств.
Таблица 13 - Анализ состояния и эффективности использования основных средств ООО «Кристалл» в 2004 – 2006 гг.
| Показатели | 2004 | 2005 | 2006 | 2006 в % к 2004 г. |
| Коэффициент годности, в долях | 0.833 | 0.777 | 0.734 | 88.1 |
| Коэффициент износа, в долях | 0.146 | 0.167 | 0.223 | 152.7 |
| Коэффициент выбытия, в долях | 0.020 | 0.015 | 0.027 | 135.0 |
| Коэффициент обновления, в долях | 0.268 | 0.092 | 0.128 | 47.8 |
| Коэффициент обеспеченности основных средств производственными запасами, в долях | 0.537 | 0.467 | 0.440 | 81.9 |
| Фондоотдача, руб. | 5.626 | 5.229 | 4.966 | 88.3 |
Коэффициент годности постепенно снижается и в 2006 году составил лишь - 0.734. За счет продаж или за счет ликвидации основных средств произошло увеличение показателя выбытия на 35% в 2006 году по сравнению с 2004 годом. В 2006 г., по сравнению с 2004 г., снизилась фондоотдача на 11.7%, это произошло из-за увеличения среднегодовой стоимости основных средств на 21%.
Снижение коэффициента обновления говорит об устаревание оборудования и необходимости перевооружения основных фондов, но так как рассматриваемое предприятие является производственным, то снижение коэффициента обновления основных фондов на 52,2% вполне закономерно.
Таблица 14 - Показатели состава и структуры оборотных средств ООО «Кристалл» в 2004 – 2006 гг.
| Группы оборотных фондов | 2004 г. | 2005 г. | 2006 г. | 2006 в % к 2004 | |||
| Тыс. руб. | % | Тыс. руб. | % | Тыс. руб. | % | ||
| Фонды обращения | 67742 | 70051 | 113804 | 0 | 168.0 | ||
| В том числе: - денежные средства; - краткосрочные фин.вложения; - дебиторская задолженность; - прочие оборотные активы; - готовая продукция и товары для перепродажи | 21839 - 22715 213 22975 | 32.2 - 33.5 0.3 33.9 | 5245 10000 30627 148 24031 | 7.5 14.3 43.7 0.2 34.3 | 42641 15000 37124 213 18826 | 37.5 13.2 32.6 0.2 16.5 | 195.3 - 163.4 100 81.9 |
| Производственные оборотные фонды | 16415 | 13121 | 20295 | 0 | 123.6 | ||
| В том числе: - сырье и материалы; - затраты в незавершенном производстве; - расходы будущих периодов; - прочие запасы и затраты. | 9638 4524 1647 606 | 58.7 27.6 10.0 3.7 | 8354 3109 1107 551 | 63.7 23.7 8.4 4.2 | 14435 2447 2658 755 | 71.1 12.1 13.1 3.7 | 149.8 54.1 161.4 124.6 |
| ИТОГО | 84157 | 100 | 83172 | 100 | 134099 | 100 | 159,34 |
В производственном процессе размещение оборотных средств приводит к подразделению их на оборотные производственные фонды и фонды обращения (см. таблицу 14). Производственные фонды увеличились на 23.6%, что было вызвано ростом сырья и материалов почти на половину (49,8%). Таким образом, в 2006 г. по сравнению с 2004 г. на 68% увеличились фонды обращения, что связано в первую очередь с ростом денежных средств почти в 2 раза (195,3%) и составили 42641 тыс. руб. Однако произошло снижение готовой продукции на 18.1%. Рост прочих запасов указывает на увеличение длительности оборота запасов в кругообороте капитала, значительно увеличились расходы будущих периодов в 2006 г. по сравнению с 2004г. В 2005 г. наблюдалось заметное снижение по всем показателям производственных оборотных фондов.
Собственные средства (табл. 15) в период с 2004 по 2006 гг. занимают наибольший удельный вес в структуре всех источников финансирования оборотных фондов (более 50%), что говорит о финансовой независимости предприятия. Следует также отметить, что в 2006 году по сравнению с 2004 годом, в 17 раз вырос показатель заемных источников. Но это все же положительно влияет на конечный результат предприятия. В целом за данный период времени сумма обязательств у предприятия увеличилась на 38.2% и составила в 2006 году 270050 тыс. руб.