Экономическое обоснование создания строительной организации (стр. 9 из 10)
Значение затрат на производство и реализацию продукции принимается по исходным данным (прил. 3). В ее значение включен налог на добавленную стоимость, который необходимо выделить в соответствии со ставкой 18%, определенной действующим законодательством. Эта величина затрат не включает в себя затраты на обслуживание привлекаемых источников финансирования при создании предприятия (оплату процентов банковского кредита по второй схеме финансирования или платежей по договору лизинга по третьей схеме финансирования) и амортизационных отчислений.
Для определения полных затрат на производство и реализацию продукции по первой схеме финансирования формирования имущества необходимо из заданной величины затрат (прил. 3) сминусовать НДС и добавить величину амортизационных отчислений.
Таблица 8
Расчет финансовых результатов деятельности предприятия по первой схеме финансирования, тыс. р.
| № п/п | Показатель | Всего | в том числе по периоду жизни, годы | ||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | |||
| 1 | Выручка от реализации | 5500 | 1100 | 1100 | 1100 | 1100 | 1100 |
| 2 | в т.ч. НДС | 838,98 | 167,8 | 167,8 | 167,8 | 167,8 | 167,8 |
| 3 | Затраты на производство и реализацию продукции | 4000 | 800 | 800 | 800 | 800 | 800 |
| 4 | в т.ч. НДС | 610,17 | 122,03 | 122,03 | 122,03 | 122,03 | 122,03 |
| 5 | в т.ч. лизинговая плата (по схеме №3) | - | - | - | - | - | - |
| 6 | в т.ч. проценты по кредиту (по схеме №2) | - | - | - | - | - | - |
| 7 | в т.ч. амортизационные отчисления | 250 | 50 | 50 | 50 | 50 | 50 |
| 8 | Полные затраты на производство и реализацию продукции без НДС, с учетом схемы финансирования имущества | 3639,8 | 727,97 | 727,97 | 727,97 | 727,97 | 727,97 |
| 9 | Прибыль от реализации, строка 1 - строка 8 | 1021,2 | 204,24 | 204,24 | 204,24 | 204,24 | 204,24 |
| 10 | Прибыль до налогообложения (балансовая) | 983,69 | 194,74 | 195,74 | 196,74 | 197,74 | 198,74 |
| 11 | Налог на прибыль | 236,08 | 46,737 | 46,977 | 47,217 | 47,457 | 47,697 |
| 12 | Чистая прибыль, строка 10 - строка 11 | 747,6 | 148 | 148,76 | 149,52 | 150,28 | 151,04 |
| 13 | Чистый денежный поток, строка 12 + строка 7 | 997,6 | 198 | 198,76 | 199,52 | 200,28 | 201,04 |
Для определения полных затрат на производство и реализацию продукции по второй схеме финансирования формирования имущества следует из заданной величины затрат (прил. 3) сминусовать НДС и добавить величину амортизационных отчислений, а также оплату процентов по банковскому кредиту.
Таблица 9
Расчет финансовых результатов деятельности предприятия по второй схеме финансирования, тыс. р.
| № п/п | Показатель | Всего | в том числе по периоду жизни, годы | ||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | |||
| 1 | Выручка от реализации | 5500 | 1100 | 1100 | 1100 | 1100 | 1100 |
| 2 | в т.ч. НДС | 838,98 | 167,8 | 167,8 | 167,8 | 167,8 | 167,8 |
| 3 | Затраты на производство и реализацию продукции | 4000 | 800 | 800 | 800 | 800 | 800 |
| 4 | в т.ч. НДС | 610,17 | 122,03 | 122,03 | 122,03 | 122,03 | 122,03 |
| 5 | в т.ч. лизинговая плата (по схеме №3) | - | - | - | - | - | - |
| 6 | в т.ч. проценты по кредиту (по схеме №2) | 36 | 18 | 12 | 6 | - | - |
| 7 | в т.ч. амортизационные отчисления | 250 | 50 | 50 | 50 | 50 | 50 |
| 8 | Полные затраты на производство и реализацию продукции без НДС, с учетом схемы финансирования имущества | 3675,8 | 745,97 | 739,97 | 733,97 | 727,97 | 727,97 |
| 9 | Прибыль от реализации, строка 1 - строка 8 | 985,19 | 186,24 | 192,24 | 198,24 | 204,24 | 204,24 |
| 10 | Прибыль до налогообложения (балансовая) | 947,69 | 176,74 | 183,74 | 190,74 | 197,74 | 198,74 |
| 11 | Налог на прибыль | 227,44 | 42,417 | 44,097 | 45,777 | 47,457 | 47,697 |
| 12 | Чистая прибыль, строка 10 - строка 11 | 720,24 | 134,32 | 139,64 | 144,96 | 150,28 | 151,04 |
| 13 | Чистый денежный поток, строка 12 + строка 7 | 970,24 | 184,32 | 189,64 | 194,96 | 200,28 | 201,04 |
Для определения полных затрат на производство и реализацию продукции по третьей схеме финансирования следует из заданной величины затрат (прил. 3) сминусовать НДС и добавить величину амортизационных отчислений, а также платежи по договору лизинга.
Для определения балансовой прибыли необходимо прибыль от реализации предполагаемой продукции суммировать с доходами от продажи основных средств по остаточной стоимости (по истечении последнего, пятого года жизни предприятия) за вычетом налога на имущество, определяемого в соответствии с действующими законодательством - по ставке 2%от среднегодовой остаточной балансовой стоимости амортизируемого имущества.
Таблица 10
Расчет финансовых результатов деятельности предприятия по третьей схеме финансирования, тыс. р.
| № п/п | Показатель | Всего | в том числе по периоду жизни, годы | ||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | |||
| 1 | Выручка от реализации | 5500 | 1100 | 1100 | 1100 | 1100 | 1100 |
| 2 | в т.ч. НДС | 838,98 | 167,8 | 167,8 | 167,8 | 167,8 | 167,8 |
| 3 | Затраты на производство и реализацию продукции | 4000 | 800 | 800 | 800 | 800 | 800 |
| 4 | в т.ч. НДС | 610,17 | 122,03 | 122,03 | 122,03 | 122,03 | 122,03 |
| 5 | в т.ч. лизинговая плата (по схеме №3) | 311,4 | 68,22 | 65,25 | 62,28 | 59,31 | 56,34 |
| 6 | в т.ч. проценты по кредиту (по схеме №2) | - | - | - | - | - | - |
| 7 | в т.ч. амортизационные отчисления | 175 | 35 | 35 | 35 | 35 | 35 |
| 8 | Полные затраты на производство и реализацию продукции без НДС, с учетом схемы финансирования имущества | 3876,2 | 781,19 | 778,22 | 775,25 | 772,28 | 769,31 |
| 9 | Прибыль от реализации, строка 1 - строка 8 | 784,79 | 151,02 | 153,99 | 156,96 | 159,93 | 162,9 |
| 10 | Прибыль до налогообложения (балансовая) | 758,54 | 144,37 | 148,04 | 151,71 | 155,38 | 159,05 |
| 11 | Налог на прибыль | 182,05 | 34,648 | 35,529 | 36,41 | 37,291 | 38,171 |
| 12 | Чистая прибыль, строка 10 - строка 11 | 576,49 | 109,72 | 112,51 | 115,3 | 118,09 | 120,88 |
| 13 | Чистый денежный поток, строка 12 + строка 7 | 751,49 | 144,72 | 147,51 | 150,3 | 153,09 | 155,88 |
Налог на прибыль рассчитывается в зависимости от величины прибыли до налогообложения и действующей ставке налога на прибыль (24%).
По второй схеме финансирования для расчета процентов по кредиту следует разработать график возврата кредита, получаемого организацией.
Таблица 11
График возврата кредита, тыс. р.
| Год кредита | Сумма кредита на начало года | Проценты по кредиту | Сумма возврата кредита | Остаток кредита |
| 1 | 150 | 18 | 50 | 100 |
| 2 | 100 | 12 | 50 | 50 |
| 3 | 50 | 6 | 50 | 0 |
Для определения размера суммы возврата банку части кредита в соответствующем году деятельности предприятия необходимо проанализировать таблицу с финансовыми результатами по первой схеме финансирования. Из суммы прибыли от реализации, получаемой обществом в соответствующем году работы вычитаются проценты по кредиту, от получаемой суммы исчисляется налог на прибыль и примерно оценивается чистая прибыль. Полученная таким образом чистая прибыль складывается с амортизационными отчислениями – получаем максимальную сумму кредита (чистый денежный поток), которую предприятие может вернуть банку в соответствующем году. Сумма возврата кредита принимается меньше (на 10-15%), поскольку общество должно осуществлять ряд других платежей за счет чистой прибыли. Задача – сократить срок возврата кредита, чтобы уменьшить сумму выплачиваемых процентов за пользование заемными средствами банка.
Далее рассчитаем показатели эффективности деятельности организации – рентабельность собственного капитала (Рск) и рентабельности производства (Рпр).
Рск = (Пч/УК)*100,
Пч – чистая прибыль по соответствующей схеме финансирования, тыс. р.;
УК – размер уставного капитала, тыс. р.
Рпр = (Пб/Зп)*100,
Пб – балансовая прибыль за период жизни организации по соответствующей схеме финансирования, тыс. р.;
Зп – полные затраты на производство и реализацию продукции по соответствующей схеме финансирования, тыс. р.
Таблица 12
Показатели эффективности работы создаваемой строительной организации (в процентах).
| Схема финансирования | Рентабельность собственного капитала | Рентабельность производства |
| Первая | 135,9% | 27,0% |
| Вторая | 131,0% | 25,8% |
| Третья | 104,8% | 19,6% |
При сравнительном анализе показателей эффективности работы предприятия по всем схемам финансирования формирования имущества наиболее экономичной и эффективной будет являться первая схема финансирования, т.к. показатели рентабельности производства и рентабельности собственного капитала здесь выше, чем показатели по другим схемам финансирования.Заключение
Любой хозяйствующий субъект для достижения поставленных перед собой целей (получение доходов от своей деятельности или решения каких-то социальных вопросов) может выполнять различные работы, производить продукцию, оказывать разнообразные услуги. В современных условиях чаще всего создаются и успешнее функционируют многопрофильные производства. В целях государственного регулирования экономическим развитием народного хозяйства, сбора и систематизации информации все производства и сферы деятельности группируются по отраслям, по принципу участия в той или иной сфере деятельности.