Таким образом, при увеличении процентных ставок и положительном GAP-разрыве банк получит прибыль, как на начало, так и на конец анализируемого нами периода.
Размер дохода определяется следующим образом:
На первое полугодие
129223403 х 0, 05/12 + (145375447 х (0, 05/12) х 2) + (135986953 х (0, 05/12) х 3) =3449730 тыс. руб.
На второе полугодие
293848568 х 0, 1/12 + (293565394 х (0, 01/12) х 2) + 254606958 х (0, 01/12) х 3) = 13706669 тыс. руб.
Таким образом, при повышении рыночных ставок на 5% годовых, за первое полугодие банк получит прибыль в размере 3449730 тыс. руб., а за второе полугодие, при росте процентных ставок в среднем на 10%, прибыль в размере 13706669 тыс. руб.
Наиболее приемлемым для практического использования, с нашей точки зрения, является показатель:
GAP / Активы. (3)
Уровень этого коэффициента отражает меру риска, принятого банком.
В международной банковской практике существует количественная оценка данного коэффициента, которая позволяет охарактеризовать степень рискованности менеджмента кредитной организации.
GAP / активы < 10 % - нормальная позиция.
10 % < GAP / активы < 12 % - тактическая позиция.
12 % < GAP / активы < 15 % - стратегическая позиция.
GAP / активы > 15 % - спекулятивная позиция.
Рассмотрим, какую позицию занимает, анализируемый нами, Сберегательный банк России на начало и конец отчетных периодов, в соответствии с международной практикой оценки данного коэффициента.
На начало периода: 144546688 / 375373267 х 100 = 38, 5%;
На конец периода: 275093411 / 541500119 х 100 = 50, 8 %.
Таким образом, можно заключить, что Сберегательный банк занял спекулятивную позицию и, даже, учитывая поддержку государства, и специфику работы банка следует отметить рискованность проводимой банком политики в области управления процентными ставками.
Следовательно, в современных российских условиях, банковские аналитики для анализа эффективности финансовой деятельности могут и должны использовать как анализ изменения чистой текущей стоимости банка, методики стохастического моделирования, так и GAP-анализ и анализ разрыва дюрации, модифицированной дюрации, что позволит точнее оценивать и эффективнее управлять банковскими рисками и, в конечно итоге, способствует укреплению кредитной системы и экономическому росту всей страны.
Список литературы
1. Бюллетень банковской статистики, 1999, №4 (71)
2. Купчинский В.А., Улинич А.С. Система управления ресурсами банка. М.: Экзамен, 2000. 224 с.
3. Тавасиев А.М. Коммерческие банки России: кризис управления // Бизнес и банки. 1997, №11