2.3.2 Анализ коммерческих расходов предприятия по статьям затрат
Первичный анализ показал, что в 2008 году по сравнению с предыдущими многократно возросла доля коммерческих расходов в суммарных расходах предприятия.
Для того, чтобы ответить на вопрос, чем вызвано столь существенное повышение данного показателя, а, следовательно, и наметить возможные пути оптимизации посредством повышения качества управления данными расходами, следует проанализировать статьи затрат, включаемые в состав коммерческих расходов.
Состав элементов, включаемых в коммерческие расходы, может быть различным и, как правило, определяется организацией самостоятельно исходя из специфики деятельности и условий реализации, определяемых системой договоров.
Согласно учетной политике ОАО ВБД Напитки, в состав коммерческих расходов входят следующие элементы:
- Расходы за пользование товарными знаками;
- Затраты на утилизацию сырья и материалов и ГП;
- Маркетинговые исследования;
- Размещение рекламы на ТВ;
- Оплата труда с начислениями;
- Доставка готовой продукции;
- Аренда складских помещений для готовой продукции и товаров;
- Командировочные расходы (коммерческие);
- Ремонт и обслуживание автотранспорта;
- Обслуживание холодильного оборудования (коммерч.);
- Прочие
По результатам деятельности ОАО ВБД Напитки за 2006-2008 гг. на предприятии сложилась следующая структура коммерческих расходов по элементам затрат (в скобках приведен удельный вес статьи в общей сумме расходов).
Становится видно, что расходы на маркетинговые исследования, платежи за пользование товарными знаками и размещение рекламы на телевидении составляют немногим менее 25% общего итога по коммерческим расходам за 2008 год, размер этих статей заметно увеличился в абсолютном выражении. В 2006 и 2007 году эти статьи в сумме составляли около 30% от общего итога по коммерческим расходам.
Поскольку проводимая маркетинговая кампания в 2006-2007гг дала такой эффект – прирост объема продаж (выручки) составил в 2007 году 41,12% и в 2008 году 36,79% (известно, что такого рода мероприятия дают эффект, как правило, лишь на следующий год), расходы на маркетинговую деятельность в 2008 году еще более увеличили, рассчитывая на положительную отдачу не меньшего масштаба.
В результате активизации маркетинговой деятельности предприятию удалось качественно расширить ассортимент выпускаемой продукции.
Однако эти расходы нарастают гораздо большими темпами, чем выручка, и тогда встает вопрос об их целесообразности и экономической эффективности. Это обстоятельство создает почву для поиска путей их оптимизации в ходе дальнейшего исследования.
Рост расходов на доставку готовой продукции и аренду складских помещений для готовой продукции и товаров связан в значительной степени с увеличением объемов производства и расширением географии покрытия торговой сети, а также с общим ростом тарифов на предоставление данных услуг.
Рост расходов на оплату труда связывается также с увеличением ставок заработной платы, выплат премиальных и вознаграждений сотрудникам коммерческой службы предприятия.
Также следует учитывать, что в 2007 году предприятие открыло несколько новых филиалов, что повлияло не только на значительный рост объемов реализации, но и на рост связанных с ней расходов.
2.3.3 Анализ управленческих расходов на предприятии по элементам затрат
Поскольку управленческие расходы занимают сравнительно небольшой вес в совокупных расходов исследуемой организации, в них вряд ли могут быть сокрыты значительные резервы по снижению общей суммы расходов, однако все же следует провести анализ с целью возможного выявления таковых, так как даже небольшое снижение может вызвать значительный прирост прибыли.
В структуре управленческих расходов большую долю закономерно занимают расходы на оплату труда административно-управленческого персонала (АУП), и доля этих расходов растет, в своем объеме определяя величину управленческих расходов предприятия.
Рост доходов является основным фактором повышения заинтересованности и мотивации, а, следовательно, и качества труда управленцев, и поэтому крайне важен для оказания производственно-стимулирующего эффекта.
Рост расходов на обучение персонала связан с приобретением нового высокотехнологичного оборудования и освоением новой технологии производства, а также с запланированными расходами на повышение квалификации производственного персонала.
Расходы на текущий ремонт связаны с высокой степенью износа имеющихся офисных зданий и помещений.
Также на рост расходов оказало влияние расширение масштабов бизнеса (открытие новых филиалов предприятия).
2.3.4 Анализ расходов предприятия, связанных с прочей деятельностью
В завершении анализа расходов аналитика элементов, входящих в соответствии с учетной политикой ОАО ВБД Напитки в состав прочих расходов, позволяет оценить влияние отдельных статей на формирование расходов предприятия, связанных с прочей деятельностью, а также рассмотреть пути их использования и распределения.
Наибольшую долю занимают убытки, связанные с финансовыми операциями ОАО ВБД Напитки, полученные вследствие образования отрицательных курсовых разниц.
Доля резервов по сомнительной дебиторской задолженности существенна, что является следствием наличия у предприятия неуплаченных долгов со стороны покупателей (заказчиков).
Возросший налог на имущество связан с увеличением находящегося в собственности и поставленного на баланс имущества организации.
Также в увеличении прочих расходов сыграли выявленные убытки прошлых периодов.
Увеличивающиеся убытки от списания брака свидетельствуют о существенной доли брака в процессе производства продукции, неэффективности расходования сырья в процессе переработки.
2.4 Расчет показателей операционного рычага
В процессе анализа расходов, необходимо оценить еще один аспект их влияния на деятельность предприятия, а именно влияние на операционный риск.
Уровень операционного риска определяется структурой расходов в разрезе переменной и постоянной составляющих, которая в свою очередь зависит от структуры активов организации.
Операционный рычаг (операционный леверидж) показывает, во сколько раз темпы изменения прибыли от продаж превышают темпы изменения выручки от продаж. Зная значение операционного рычага, можно прогнозировать изменение прибыли при изменении выручки.
Минимальный объем выручки, необходимый для покрытия всех расходов, называется точкой безубыточности или критическим объемом продаж. В свою очередь, насколько может уменьшиться выручка, что бы предприятие сработало без убытков показывает запас коммерческой прочности.
В структуре расходов, как показали предыдущие расчеты, преобладают переменные (материальные расходы), вследствие чего операционный рычаг не слишком велик.
Поскольку на основании имеющихся в распоряжении данных нельзя обособленно выделить постоянные и переменные расходы, алгоритм расчета показателей операционного рычага выбран следующий. К переменным расходам были отнесены материальные расходы, а также часть расходов на оплату труда и отчислений на социальные нужды (50%). К постоянным расходам были отнесены амортизация, прочие расходы, а также оставшаяся часть расходов на оплату труда и отчислений на социальные нужды.
Таблица 2.11 Расчет показателей операционного рычага для предприятия ОАО ВБД Напитки за период 2006-2008гг (тыс. руб.)
| № п/п | Показатель | 2006 год | 2007 год | 2008 год | Темп прироста показателей, % | |
| 2007/2006г | 2008/2007г | |||||
| 1. | Выручка, тыс. руб. | 6 239 141 | 8 804 444 | 12 043 720 | 41,12 | 36,79 |
| 2. | Расходы по обычным видам деятельности, тыс. руб. | 5 811 983 | 7 617 248 | 10 880 519 | 31,06 | 42,84 |
| 3. | Переменные затраты (материальные затраты и 50% затрат на оплату труда и отчислений на социальные нужды), тыс. руб. | 4 839 869 | 5 357 868 | 6 048 760 | 10,70 | 12,89 |
| 4. | Постоянные затраты (суммарные затраты минус переменные затраты), тыс. руб. | 972 114 | 2 259 380 | 4 831 759 | 132,42 | 113,85 |
| 5. | Прибыль от продаж | 427 158 | 1 187 196 | 1 136 201 | 177,93 | -4,30 |
| 6. | Уровень операционного рычага | 3,28 | 2,90 | 5,28 | -11,38 | 81,75 |
| 7. | Критический объем продаж, тыс. руб. | 4 334 508 | 5 771 695 | 9 706 879 | 33,16 | 68,18 |
| 8. | Запас коммерческой надежности, % | 30,53 | 34,45 | 19,40 | 12,84 | -43,67 |
Уровень операционного рычага = (Выручка – Переменные затраты) / Прибыль от продаж
Критический объем продаж = Постоянные затраты / (1-Переменные затраты/Выручка)
Запас коммерческой надежности = (Выручка – Критический объем продаж) / Выручка *100%
Подготовленные таким образом данные, определили результат расчетов – уровень операционного рычага в 2008 году равен 5,28, критический объем продаж составил 9 706 879 тыс. руб., что обеспечило запас коммерческой надежности, равный 19,40%.
Уровень операционного рычага в 2008 году по сравнению с предшествующими несколько увеличился, поэтому снизился запас коммерческой (операционной) надежности с 30-35% до 19,40%, а, следовательно, рискованность организации повысилась.
Такое изменение уровня операционного рычага вызвано тем, что расходы выросли в большей степени, чем выручка. В целом уровень операционного риска можно считать средним, а запас коммерческой надежности достаточным.
Для более полной оценки влияния операционного рычага на деятельность организации был рассчитан фактический уровень операционного рычага, таблица 2.?.
Таблица . Показатели фактического уровня операционного рычага на предприятии ОАО ВБД Напитки за период 2006-2008 гг. (тыс. руб.)
| Показатели | 2006 год | 2007 год | 2008 год | Темпы прироста, % | |
| 2007/2006 | 2008/2007 | ||||
| Выручка, тыс. руб. | 6 239 141 | 8 804 444 | 12 043 720 | 41,12 | 36,79 |
| Прибыль от продаж, тыс. руб. | 427 158 | 1 187 196 | 1 136 201 | 177,93 | -4,30 |
| Маржа, % | 6,85 | 13,48 | 9,43 | 96,95 | -30,04 |
| Фактический уровень операционного рычага | - | 4,33 | -0,12 | - | - |
Фактический уровень операционного рычага рассчитывается как отношение темпа прироста прибыли от продаж к темпу прироста выручки.