Дебиторская и кредиторская задолженности предприятия: анализ и пути снижения (на примере ЗАО "БЕСТ") (стр. 10 из 20)
Исходные данные для анализа сгруппируем в таблице 10.
Таблица 10 – Исходные данные для факторного анализа прибыли от реализации
| Показатель | 2009 г. факт, р. | 2010 г. план, р. | Отклонение, р. |
| Полная себестоимость за ед., р. | 143 245 | 170 515 | 27 270 |
| ARPU | 39 683 | 72 719 | 33 035 |
| Количество абонентов, чел. | 1 200 000 | 2 100 000 | 900 000 |
| Прибыль, тыс.р. | - 124 274 | - 205 373 | - 81 099 |
Используя данные таблицы 10 по уже известному алгоритму метода цепных подстановок, произведем анализ прибыли предприятия, как основного показателя его функционирования.
1) фактический показатель прибыли за 2009 год:
П1 = Nаб. 1 • (ARPU1 – Себ. 1), (2.18)
П1 = 1 200 000 • (39 683 - 143 245) = - 124 274 млн. р.
2) плановый показатель прибыли на 2010 год:
П0 = Nаб. 0 • (ARPU0 – Себ. 0), (2.19)
П0 = 2 100 000 • (72 719 - 170 515) = - 205 373 млн. р.
3) показатель прибыли при использовании планового показателя по количеству абонентов:
П1’ = Nаб. 0 • (ARPU1 – Себ. 1), (2.20)
П1’= 2 100 000 • (39 683 - 143 245) = - 217 479 млн. р.
4) показатель прибыли при использовании планового показателя по количеству абонентов и плановым значением ARPU:
П1’’= Nаб. 0 • (ARPU0 – Себ. 1), (2.21)
П1’’= 2 100 000 •(72 719 - 143 245) = -148 106 млн. р.
На основании имеющихся данных, используя метод цепных подстановок, выявим какой из факторов оказывает наибольшее влияние на себестоимость оказываемых услуг:
П Nаб..= П1’ – П1, (2.22)
5) П Nаб..= - 217 479 500 000 + 124 274 000 000 = -93 206 млн. р.
П arpu = П 1’’- П 1’, (2.23)
6) П arpu = -148 105 500 000 + 217 479 500 000 = 69 374 млн. р.
П себ. = П0 - П1’’, (2.24)
7) П себ. = - 205 373 000 000 + 148 105 500 000 = -57 268 млн. р.
∑П.= П Nаб.. + П arpu + П себ., (2.25)
8) Проверка ∑ П.= -93 205 500 000 + 69 374 000 000 -57 267 500 000 = = - 81 099 млн. р.
Вследствие того, что сумма отклонений анализируемых показателей равна сумме абсолютного отклонения результирующего показателя, в свою очередь свидетельствует о правильности проведенного анализа. Анализ прибыли показал, что основными показателями, оказывающими влияние на ее изменение, является количество абонентов, уровень ARPU, себестоимость реализации. Резервы увеличения суммы прибыли:
– увеличение объема реализации продукции;
– снижение себестоимости продукции;
– повышение качества товарной продукции;
– реализация продукции в оптимальные сроки на более выгодных рынках сбыта.
2.3.5 Анализ дебиторской задолженности ЗАО «БеСТ»
Анализ динамики и структуры дебиторской задолженности проводится на основании данных бухгалтерской отчетности предприятия за 2006-2008 гг., а также данных аналитического учета. Рассмотрим оборотно–сальдовые ведомости по 60, 62, 76 счетам за 2006, 2007 и 2008 гг. в группировке счет/ субсчет.
Оборотно-сальдовая ведомость – это реестр, где отражается сальдо на начало периода, обороты по дебиту и кредиту. Сгруппируем данные по счетам в таблицу 11 для последующего анализа.
Таблица 11 – Данные по дебиторской задолженности ЗАО «БеСТ» за 2006 -2008 гг.
| Показатель | 2006 г. | 2007 г. | 2008 г. | |||||||
| тыс. р. | уд. вес, % | тыс. р. | уд. вес, % | тыс. р. | уд. вес, % | |||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | ||||
| Дебиторская задолженность в т.ч. | 56 546 150,0 | 100,0 | 15 893 562,4 | 100,0 | 6 824 597,9 | 100,0 | ||||
| по счету 60 | 32 531 180,7 | 15 438 569,8 | 6 746 158,6 | |||||||
| 04 «Расчеты с поставщиками ТМЦ» | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 192 365,0 | 2,8 | ||||
| 10 «Расчеты по строительству» | 0,0 | 0,0 | 29 619,1 | 0,2 | 6 553 793,6 | 96,0 | ||||
| 11 «Расчеты с Алкатель Шанхай Белл Компани Лимитед, КНР» | 32 530 767,7 | 57,3 | 15 408 950,8 | 96,9 | 0,0 | 0,0 | ||||
| 12 «Расчеты по авансовым отчетам» | 24,1 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | ||||
| 13 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками в евро» | 388,7 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | ||||
| по счету 62 | 36 044,4 | 46 925,1 | 67 662,4 | |||||||
| 03 «За проданные товары» | 681,8 | 0,0 | 2 087,7 | 0,0 | 284,2 | 0,0 | ||||
| 04 «Расчеты по трафикам» | 35 362,5 | 0,1 | 44 837,3 | 0,3 | 42 316,1 | 0,6 | ||||
| 11 «Расчеты в Евро» | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 15 092,1 | 0,2 | ||||
| 06 «Расчеты прочие» | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 9 969,9 | 0,2 | ||||
| по счету 76 | 23 978 925,4 | 408 067,4 | 10 776,8 | |||||||
| 03 «Расчеты по претензиям» | 5 419,3 | 0,0 | 1 596,3 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | ||||
| 07 «Расчеты за телефонные разговоры сотрудников» | 0,0 | 0,0 | 3 273,8 | 0,0 | 2 896,9 | 0,0 | ||||
| 10 «Расчеты по услугам связи» | 3 703,6 | 0,0 | 11 224,9 | 0,1 | 2 468,7 | 0,0 | ||||
| 11 «Расчеты с дилерами» | 94 015,4 | 0,2 | 386 911,6 | 2,4 | 0,0 | 0,0 | ||||
| 13 «Расчеты с таможней» | 22 701 782,1 | 40,1 | 0,00 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | ||||
| 14 «Расчеты в долл.США» | 1 159 846,34 | 2,1 | 1 843,80 | 0,1 | 1 886,68 | 0,3 | ||||
| 16 «Расчеты прочие» | 14 158,50 | 0,0 | 3 216,91 | 0,2 | 3 524,46 | 0,5 | ||||
На основании данных таблицы 11 видно, каким образом изменялась структура дебиторской задолженности ЗАО «БеСТ». Основным источником дебиторской задолженности является, задолженность, связанная с выполнением строительных и подрядных работ, суммы которых впоследствии после получения соответствующих документов, пойдут на увеличение стоимости, внеоборотных активов предприятия. Графически динамика изменения дебиторской задолженности представлена на рисунке 10.
Рисунок 10 – Динамика дебиторской задолженности
На основании динамики дебиторской задолженности видно, что за период с 2006 – 2008 г. показатель дебиторской задолженности значительно снизился. Политика контроля дебиторской задолженности, ужесточилась вследствие продажи 80% акций ЗАО «БеСТ» иностранной компании. С приходом инвестора была коренным образом пересмотрена учетная политика на предприятии.
2006 год характеризовался периодом становления и развития молодого сотового оператора БеСТ. Основной удельный вес дебиторской задолженности, числится на счете 60 субсчет 11 "Расчеты с Алкатель Шанхай Белл Компани Лимитед, КНР" на сумму 32 530 млн. р.. Расчеты с данным контрагентом производились, за поставляемое оборудование и оснастку для развертывания сети стандарта GSM.
2007 год аналогичен предыдущему периоду основная сумма дебиторской задолженности принадлежит Алкатель Шанхай Белл Компани Лимитед, КНР однако сумма задолженности значительно сократилась и составила 15 408 млн. р.
2008 год характеризовался развитием инфраструктуры сети и увеличением количества сайтов, базовых станций в эфире, потому как для БеСТа стояла приоритетная задача, а именно достичь сто процентного покрытия территории связью. Именно поэтому в 2008 г. структура дебиторской задолженности изменилась. Наибольший удельный вес относится к счету 60 субсчету 10 Расчеты по строительству в размере суммы равной по состоянию на 31.12.2007 г. 6 553 млн. р.
Используя методику, рассмотренную в пункте 1.3., проведем анализ дебиторской задолженности.
1) рассчитаем среднюю дебиторскую задолженность:
(2.26)где ДЗ – дебиторская задолженность;
ДЗнач.периода – дебиторская задолженность на начало периода;
ДЗкон.периода - дебиторская задолженность на конец периода.
Используя данные таблицы 11, рассчитаем данный показатель за каждый год, соответственно за 2006, 2007 и 2008 гг.
- Сдз.= (73 479 291 777 + 56 546 150 600) / 2= 65 012 млн. р.
- Сдз.= (56 550 357 464 + 15 893 562 440) / 2 = 36 221 млн. р.
- Сдз.= (15 894 731 709 + 6 824 597 900) / 2 = 11 359 млн. р.
2) оборачиваемость дебиторской задолженности:
(2.27)где ОДЗ – оборачиваемость дебиторской задолженности;
Вр – выручка от реализации продукции;
СДЗ – средняя дебиторская задолженность.
3) период погашения дебиторской задолженности:
(2.28)где ППДЗ – период погашения дебиторской задолженности
Проанализируем оборачиваемость и период погашения дебиторской задолженности в виде таблицы.
Таблица 12 - Анализ показателей дебиторской задолженности ЗАО «БеСТ»
| Показатель | 2006 г. | 2007 г. | 2008 г. |
| Выручка от реализации с учетом налогов, млн.р. | 17,40 | 1 494,70 | 2 972,00 |
| Средняя дебиторская задолженность млн.р. | 65 012,70 | 36 221,90 | 11 359,60 |
| Оборачиваемость дебиторской задолженности | 0,03 | 0,04 | 0,26 |
| Период погашения дебиторской задолженности, дней | 13,40 | 8,70 | 1,40 |
При анализе таблицы 12, на основании рассчитанных показателей, можно сделать следующие выводы. Наблюдается положительная динамика к снижению суммы средней дебиторской задолженности, так же как и снижение доли дебиторской задолженности в оборотных активах предприятия. Данная ситуация оказывает положительный эффект на финансовое состояние предприятия и структуру его активов. Наблюдаемое увеличение числа оборотов совершаемых дебиторской задолженностью и как следствие снижение продолжительности одного оборота характеризует исполнение пункта учетной политики предприятия по контролю дебиторской задолженностью.