Прибыль от финансовой деятельности предприятия увеличились в анализируемом периоде с }) ~AEMacro(If("@IF((I8-I9),(I8-I9),ERROR,(I8-I9))",first,>,"@IF((I8-I9),(I8-I9),ERROR,(I8-I9))",last){
Прибыль от финансовой деятельности предприятия уменьшились в анализируемом периоде с })~AEMacro(IfCell("@IF((I8-I9),(I8-I9),ERROR,(I8-I9))",first,<>,"@IF((I8-I9),(I8-I9),ERROR,(I8-I9))",last,"I8-I9",first){-304,00})~AEMacro(If("@IF((I8-I9),(I8-I9),ERROR,(I8-I9))",first,<>,"@IF((I8-I9),(I8-I9),ERROR,(I8-I9))",last){ до }) ~AEMacro(IfCell("@IF((I8-I9),(I8-I9),ERROR,(I8-I9))",first,<>,"@IF((I8-I9),(I8-I9),ERROR,(I8-I9))",last,"I8-I9",last){386,00})~AEMacro(IfCurrency("@IF((I8-I9),(I8-I9),ERROR,(I8-I9))",first,<>,"@IF((I8-I9),(I8-I9),ERROR,(I8-I9))",last){ тыс. руб.}) ~AEMacro(If("@IF((I8-I9),(I8-I9),ERROR,(I8-I9))",first,<>,"@IF((I8-I9),(I8-I9),ERROR,(I8-I9))",last){ или на }) ~AEMacro(IfCellDelta("@IF((I8-I9),(I8-I9),ERROR,(I8-I9))",first,<>,"@IF((I8-I9),(I8-I9),ERROR,(I8-I9))",last,"I8-I9",first,"I8-I9",last,m%){226,97})~AEMacro(If("@IF((I8-I9),(I8-I9),ERROR,(I8-I9))",first,<>,"@IF((I8-I9),(I8-I9),ERROR,(I8-I9))",last){%.}) ~AEMacro(If("@IF((I8-I9),(I8-I9),ERROR,(I8-I9))",last,>,0){ На конец анализируемого периода финансовая деятельность компании была прибыльной.}) ~AEMacro(If("@IF((I8-I9),(I8-I9),ERROR,(I8-I9))",last,<,0){ Финансовая деятельность предприятия на конец анализируемого периода была убыточной.}) ~AEMacro(If("@IF(I10,I10,ERROR,I10)",first,<,"@IF(I10,I10,ERROR,I10)",last){
В структуре доходов предприятия наибольшую долю составляет прибыль от }) ~AEMacro(If("@IF((I7/I1),(I7/I1),ERROR,(I7/I1))",last,<,"@IF(((I8-I9+I10-I11)/I1),((I8-I9+I10-I11)/I1),ERROR,((I8-I9+I10-I11)/I1))",last){неосновной деятельности, что свидетельствует о неправильной хозяйственной политике предприятия.})~AEMacro(If("@IF((I7/I1),(I7/I1),ERROR,(I7/I1))",last,>,"@IF(((I8-I9+I10-I11)/I1),((I8-I9+I10-I11)/I1),ERROR,((I8-I9+I10-I11)/I1))",last){основной деятельности, что свидетельствует о нормальной коммерческой деятельности предприятия. Однако, на конец анализируемого периода предприятие имело чистую прибыль в размере }) ~AEMacro(IfCell("@IF(I14,I14,ERROR,I14)",last,<>,0,I,14,last){-129 965,00}) ~AEMacro(IfCurrency("@IF(I14,I14,ERROR,I14)",last,<>,0){ тыс. руб.}) ~AEMacro(If("@IF(I14,I14,ERROR,I14)",first,<,"@IF(I14,I14,ERROR,I14)",last){, которая имела тенденцию к росту, что говорит о росте у предприятия источника собственных средств, полученных в результате финансово-хозяйственной деятельности.})~AEMacro(If("@IF(I14,I14,ERROR,I14)",first,>,"@IF(I14,I14,ERROR,I14)",last){, которая имела тенденцию к снижению, т.е. собственные средства, полученные в результате финансово-хозяйственной деятельности уменьшились.}) ~AEMacro(If("@IF((I7/I1),(I7/I1),ERROR,(I7/I1))",last,<>,"@IF(((I8-I9+I10-I11)/I1),((I8-I9+I10-I11)/I1),ERROR,((I8-I9+I10-I11)/I1))",last){
АНАЛИЗ ФИНАНСОВЫХ ПОКАЗАТЕЛЕЙ
Таблица 4.
Финансовые показатели (Абсолютные значения, ~AEMacro(Currency{ тыс. руб.}) )
| ~AEMacro(Period(first){2002 год}) | ~AEMacro(Period(last){2003 год}) | Прирост | Прирост,% | |
| ~AEMacro(TitleRow(F,1){Показатели ликвидности:}) | ||||
| ~AEMacro(TitleRow(F,2){ Коэффициент абсолютной ликвидности (LR)}) | ~AEMacro(Cell(F,2,first,#,##0.0000){0,0150}) | ~AEMacro(Cell(F,2,last,#,##0.0000){0,0065}) | ~AEMacro(CellDelta(F,2,first,F,2,last,#,##0.0000){-0,0085}) | ~AEMacro(IfCellDelta(F,2,first,<>,F,2,last,F,2,first,F,2,last,%){-56,51}) |
| ~AEMacro(TitleRow(F,3){ Коэффициент срочной ликвидности (QR)}) | ~AEMacro(Cell(F,3,first,#,##0.0000){0,4275}) | ~AEMacro(Cell(F,3,last,#,##0.0000){0,5116}) | ~AEMacro(CellDelta(F,3,first,F,3,last,#,##0.0000){0,0842}) | ~AEMacro(IfCellDelta(F,3,first,<>,F,3,last,F,3,first,F,3,last,%){19,69}) |
| ~AEMacro(TitleRow(F,4){ Коэффициент текущей ликвидности (CR)}) | ~AEMacro(Cell(F,4,first,#,##0.0000){0,8831}) | ~AEMacro(Cell(F,4,last,#,##0.0000){0,8163}) | ~AEMacro(CellDelta(F,4,first,F,4,last,#,##0.0000){-0,0668}) | ~AEMacro(IfCellDelta(F,4,first,<>,F,4,last,F,4,first,F,4,last,%){-7,57}) |
| ~AEMacro(TitleRow(F,5){ Чистый оборотный капитал (NWC)}) | ~AEMacro(Cell(F,5,first,#,##0.00){-13 204 750,83}) | ~AEMacro(Cell(F,5,last,#,##0.00){-711 392,00}) | ~AEMacro(CellDelta(F,5,first,F,5,last,#,##0.00){12493358,83}) | ~AEMacro(IfCellDelta(F,5,first,<>,F,5,last,F,5,first,F,5,last,%){94,61}) |
| ~AEMacro(TitleRow(F,6){Показатели структуры капитала:}) | ||||
| ~AEMacro(TitleRow(F,7){ Коэффициент финансовой независимости (EQ/TA)}) | ~AEMacro(Cell(F,7,first,#,##0.0000){0,4148}) | ~AEMacro(Cell(F,7,last,#,##0.0000){0,2903}) | ~AEMacro(CellDelta(F,7,first,F,7,last,#,##0.0000){-0,1244}) | ~AEMacro(IfCellDelta(F,7,first,<>,F,7,last,F,7,first,F,7,last,%){-30,00}) |
| ~AEMacro(TitleRow(F,8){ Суммарные обязательства к активам (TD/TA)}) | ~AEMacro(Cell(F,8,first,#,##0.0000){0,5852}) | ~AEMacro(Cell(F,8,last,#,##0.0000){0,7097}) | ~AEMacro(CellDelta(F,8,first,F,8,last,#,##0.0000){0,1244}) | ~AEMacro(IfCellDelta(F,8,first,<>,F,8,last,F,8,first,F,8,last,%){21,26}) |
| ~AEMacro(TitleRow(F,9){ Суммарные обязательства к собственному капиталу (TD/EQ)}) | ~AEMacro(Cell(F,9,first,#,##0.0000){1,4110}) | ~AEMacro(Cell(F,9,last,#,##0.0000){2,4444}) | ~AEMacro(CellDelta(F,9,first,F,9,last,#,##0.0000){1,0334}) | ~AEMacro(IfCellDelta(F,9,first,<>,F,9,last,F,9,first,F,9,last,%){73,24}) |
| ~AEMacro(TitleRow(F,10){ Долгосрочные обязательства к активам (LTD/TA)}) | ~AEMacro(Cell(F,10,first,#,##0.0000){0,1978}) | ~AEMacro(Cell(F,10,last,#,##0.0000){0,0900}) | ~AEMacro(CellDelta(F,10,first,F,10,last,#,##0.0000){-0,1078}) | ~AEMacro(IfCellDelta(F,10,first,<>,F,10,last,F,10,first,F,10,last,%){-54,50}) |
| ~AEMacro(TitleRow(F,11){ Долгосрочные обязательства к внеоборотным активам (LTD/FA)}) | ~AEMacro(Cell(F,11,first,#,##0.0000){0,3006}) | ~AEMacro(Cell(F,11,last,#,##0.0000){0,1821}) | ~AEMacro(CellDelta(F,11,first,F,11,last,#,##0.0000){-0,1185}) | ~AEMacro(IfCellDelta(F,11,first,<>,F,11,last,F,11,first,F,11,last,%){-39,42}) |
| ~AEMacro(TitleRow(F,12){ Коэффициент покрытия процентов (TIE), раз}) | ~AEMacro(Cell(F,12,first,#,##0.0000){838,9970}) | ~AEMacro(Cell(F,12,last,#,##0.0000){4 206,2043}) | ~AEMacro(CellDelta(F,12,first,F,12,last,#,##0.0000){3367,2073}) | ~AEMacro(IfCellDelta(F,12,first,<>,F,12,last,F,12,first,F,12,last,%){401,34}) |
| ~AEMacro(TitleRow(F,13){Показатели рентабельности:}) | ||||
| ~AEMacro(TitleRow(F,14){ Рентабельность продаж (ROS), %}) | ~AEMacro(Cell(F,14,first,#,##0.0000){0,9231}) | ~AEMacro(Cell(F,14,last,#,##0.0000){-1,2650}) | ~AEMacro(CellDelta(F,14,first,F,14,last,#,##0.0000){-2,1881}) | ~AEMacro(IfCellDelta(F,14,first,<>,F,14,last,F,14,first,F,14,last,%){-237,04}) |
| ~AEMacro(TitleRow(F,15){ Рентабельность собственного капитала (ROE), %}) | ~AEMacro(Cell(F,15,first,#,##0.0000){2,2711}) | ~AEMacro(Cell(F,15,last,#,##0.0000){-7,1635}) | ~AEMacro(CellDelta(F,15,first,F,15,last,#,##0.0000){-9,4347}) | ~AEMacro(IfCellDelta(F,15,first,<>,F,15,last,F,15,first,F,15,last,%){-415,42}) |
| ~AEMacro(TitleRow(F,16){ Рентабельность текущих активов (RCA), %}) | ~AEMacro(Cell(F,16,first,#,##0.0000){2,7529}) | ~AEMacro(Cell(F,16,last,#,##0.0000){-4,1115}) | ~AEMacro(CellDelta(F,16,first,F,16,last,#,##0.0000){-6,8644}) | ~AEMacro(IfCellDelta(F,16,first,<>,F,16,last,F,16,first,F,16,last,%){-249,35}) |
| ~AEMacro(TitleRow(F,17){ Рентабельность внеоборотных активов (RFA), %}) | ~AEMacro(Cell(F,17,first,#,##0.0000){1,4320}) | ~AEMacro(Cell(F,17,last,#,##0.0000){-4,2087}) | ~AEMacro(CellDelta(F,17,first,F,17,last,#,##0.0000){-5,6407}) | ~AEMacro(IfCellDelta(F,17,first,<>,F,17,last,F,17,first,F,17,last,%){-393,91}) |
| ~AEMacro(TitleRow(F,18){ Рентабельность инвестиций (ROI), %}) | ~AEMacro(Cell(F,18,first,#,##0.0000){1,5379}) | ~AEMacro(Cell(F,18,last,#,##0.0000){-5,4686}) | ~AEMacro(CellDelta(F,18,first,F,18,last,#,##0.0000){-7,0064}) | ~AEMacro(IfCellDelta(F,18,first,<>,F,18,last,F,18,first,F,18,last,%){-455,59}) |
| ~AEMacro(TitleRow(F,19){Показатели деловой активности:}) | ||||
| ~AEMacro(TitleRow(F,20){ Оборачиваемость рабочего капитала (NCT), раз}) | ~AEMacro(Cell(F,20,first,#,##0.0000){X}) | ~AEMacro(Cell(F,20,last,#,##0.0000){0,0000}) | ~AEMacro(CellDelta(F,20,first,F,20,last,#,##0.0000){}) | ~AEMacro(IfCellDelta(F,20,first,<>,F,20,last,F,20,first,F,20,last,%){412,42}) |
| ~AEMacro(TitleRow(F,21){ Оборачиваемость основных средств (FAT), раз}) | ~AEMacro(Cell(F,21,first,#,##0.0000){1,5513}) | ~AEMacro(Cell(F,21,last,#,##0.0000){3,3271}) | ~AEMacro(CellDelta(F,21,first,F,21,last,#,##0.0000){1,7758}) | ~AEMacro(IfCellDelta(F,21,first,<>,F,21,last,F,21,first,F,21,last,%){114,47}) |
| ~AEMacro(TitleRow(F,22){ Оборачиваемость активов (TAT), раз}) | ~AEMacro(Cell(F,22,first,#,##0.0000){1,0205}) | ~AEMacro(Cell(F,22,last,#,##0.0000){1,6441}) | ~AEMacro(CellDelta(F,22,first,F,22,last,#,##0.0000){0,6236}) | ~AEMacro(IfCellDelta(F,22,first,<>,F,22,last,F,22,first,F,22,last,%){61,11}) |
| ~AEMacro(TitleRow(F,23){ Оборачиваемость запасов (ST), раз}) | ~AEMacro(Cell(F,23,first,#,##0.0000){13,0026}) | ~AEMacro(Cell(F,23,last,#,##0.0000){25,7226}) | ~AEMacro(CellDelta(F,23,first,F,23,last,#,##0.0000){12,7200}) | ~AEMacro(IfCellDelta(F,23,first,<>,F,23,last,F,23,first,F,23,last,%){97,83}) |
| ~AEMacro(TitleRow(F,24){ Период погашения дебиторской задолженности (CP), дн.}) | ~AEMacro(Cell(F,24,first,#,##0.0000){85,8018}) | ~AEMacro(Cell(F,24,last,#,##0.0000){97,2008}) | ~AEMacro(CellDelta(F,24,first,F,24,last,#,##0.0000){11,3990}) | ~AEMacro(IfCellDelta(F,24,first,<>,F,24,last,F,24,first,F,24,last,%){13,29}) |
~AEMacro(If("@IF(F4,F4,ERROR,F4)",first,<,"@IF(F4,F4,ERROR,F4)",last){
Коэффициент общей ликвидности(коэффициент текущей ликвидности), характеризующий общую обеспеченность предприятия оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочных (текущих) обязательств предприятия, увеличился в рассматриваемом периоде с }) ~AEMacro(If("@IF(F4,F4,ERROR,F4)",first,>,"@IF(F4,F4,ERROR,F4)",last){
Коэффициент общей ликвидности (коэффициент текущей ликвидности), характеризующий общую обеспеченность предприятия оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочных (текущих) обязательств предприятия, уменьшился в рассматриваемом периоде с })~AEMacro(IfCell("@IF(F4,F4,ERROR,F4)",first,<>,"@IF(F4,F4,ERROR,F4)",last,F,4,first,#,##0.000){0,883})~AEMacro(If("@IF(F4,F4,ERROR,F4)",first,<>,"@IF(F4,F4,ERROR,F4)",last){и до }) ~AEMacro(IfCell("@IF(F4,F4,ERROR,F4)",first,<>,"@IF(F4,F4,ERROR,F4)",last,F,4,last,#,##0.000){0,816}) ~AEMacro(If("@IF(F4,F4,ERROR,F4)",first,<>,"@IF(F4,F4,ERROR,F4)",last){ или на }) ~AEMacro(IfCellDelta("@IF(F4,F4,ERROR,F4)",first,<>,"@IF(F4,F4,ERROR,F4)",last,F,4,first,F,4,last,m%){7,57}) ~AEMacro(If("@IF(F4,F4,ERROR,F4)",first,<>,"@IF(F4,F4,ERROR,F4)",last){%.}) ~AEMacro(If("@IF(F4,F4,ERROR,F4)",last,>=,2.1){Так как нормативное значение находится в интервале от 1,0 до 2,0, то данное предприятие неэффективно использует свои активы.}) ~AEMacro(If("@IF(F4,F4,ERROR,F4)",last,<,1){Значение показателя говорит о недостаточном уровне покрытия текущих обязательств оборотными активами и общей низкой ликвидности, так как нормативное его значение находится в интервале от 1,0 до 2,0. Это может свидетельствовать о затруднениях в сбыте продукции и проблемах, связанных с организацией снабжения.}) ~AEMacro(If("@IF(F4,F4,ERROR,F4)",first,<,"@IF(F4,F4,ERROR,F4)",last){
Положительная тенденция изменения этого показателя за анализируемый период увеличила вероятность погашения текущих обязательств за счет производственных запасов, готовой продукции, денежных средств, дебиторской задолженности и прочих оборотных активов.}) ~AEMacro(If("@IF(F4,F4,ERROR,F4)",first,>,"@IF(F4,F4,ERROR,F4)",last){Отрицательная тенденция изменения этого показателя за анализируемый период уменьшила вероятность погашения текущих обязательств за счет производственных запасов, готовой продукции, денежных средств, дебиторской задолженности и прочих оборотных активов.}) ~AEMacro(If("@IF(F4,F4,ERROR,F4)",first,=,"@IF(F4,F4,ERROR,F4)",last){