Анализ финансово-хозяйственной деятельности 8 (стр. 2 из 3)

Из таблицы видно, что рост пассива баланса на конец периода по сравнению с началом идет за счет увеличения добавочного капитала на 108000, но фонды социальной сферы и целевое финансирование остаются неизменными. На предприятии отсутствуют займы и ссуды. А ККЗ на конец периода возрастает на 0,15%. Долгосрочная кредиторская задолженность так же увеличивается на 0,4% на конец периода. В данной ситуации можно сделать вывод, что предприятие финансово устойиво.

2.3. Определение показателей платёжеспособности

Платежеспособность - это способность предприятия своевременно и в полном объеме выполнить все свои финансовые обязательства.

В общем виде платежеспособность характеризуется 3 показателями ликвидности, которые имеют одинаковую сущность: они показывают, какая часть краткосрочных обязательств может быть покрыта активами предприятия.

Кабс.лик. = ДС + КФВ = > 0,2

КЗ

Кабс.лик.н = 67,5 + 399,6 = 0,06

7362,36

Кабс.лик.к = 67,5 + 445,5 = 0,006

7370,46

Кб.лик. = ДС +КФВ + ДЗ + ДЗдо 12мес. = > 0,7

КЗ

Кб.лик.н = 67,5 + 399,6 + 148,5 = 0,08

7362,36

Кб.лик.к = 67,5 + 445,5 + 237,6 = 0,1

7370,46

Ктек.лик. = ДС +КВФ + ДЗ + ЗЗ = > 2

КЗ

Ктек.лик.н = 67,5 + 399,6 +148,5 + 820,8 = 0,2

7362,36

Ктек.лик.к = 67,5 + 445,5 + 237,6 + 769,5 = 0,2

7370,46

Рассчитанные коэффициенты необходимо отразить в таблице №3.

Таблице №3 - Определение показателей платёжеспособности

Показатели	Значение			Отклонение
	НОРМА	На начало периода	На конец периода
	≥ 0,2	0,06	0,06	0,01
	≥ 0,7	0,08	0,1	0,02
	≥ 2	0,2	0,2	0

Вывод: Из таблицы платежеспособности видно, что показатели не соответствует нормативным значениям. Из этого можно сделать вывод, что данное предприятие является не платежеспособным. Финансовое состояние организации не позволяет своевременно и полно оплачивать предстоящие платежи, выполнять свои финансовые обязательства.

2.4. Анализ ликвидности баланса

Этот анализ делается для более углубленного анализа платежеспособности.

Ликвидность баланса - это степень покрытия обязательств предприятия его активами, превращение которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств.

Для проведения этого анализа все средства в активе подразделяются на 4 группы по признаку их ликвидности и располагают в порядке убывания ликвидности; А1, А2, АЗ, А4.

Все источники средств в пассиве также группируются на 4 группы по срочности их оплаты и располагаются в порядке убывания срочности: П1, П2, ПЗ, П4.

А1=ДС+КФВ

А1н. = 67,5 + 399,6 = 467,1

А1к. = 67,5 + 445,5 = 513

А2=

А2 н. = 148,5

А2 к. = 237,6

АЗ =

+ЗЗ+ДФВ

А3 н. = 553,5 + 820,8 + 264,6 = 1638,9

А3 к. = 477,9 + 769,5 + 248,4 = 1495,8

А4=ВА-ДФВ

А4 н. = 23066,1 – 264,6 = 22801,5

А4 к. = 23303,7 – 248,4 = 23055,3

П1=ККЗ

П1 н. = 7362,36

П1 к. = 7370,46

П2=ККЗ

П2 н. = 7362,36

П2 к = 7370,46

П3=ДКЗ

П3 н. = 4679,1

П3 к. = 4700,7

П4=РазделЗ+ДПБ

П4 н. = 9450 + 2606,31 = 12056,31

П4 к = 9558 + 2846061 = 12404,61

Рассчитанные показатели переносятся в таблицу № 4.

Таблица №4 - Анализ ликвидности баланса

Группа статей	Сумма (т. р)		Группа статей пассива	Сумма (т. р)		Платежные излишки или недостачи (т.р)		Отклонение от суммы обязательства (%)
	На начало периода	На конец периода		На начало периода	На конец периода	По активу	По пассиву	По активу	По пассиву
1	2	3	4	5	6	7	8	9	10
А1	467,1	513	П1	0	0	45,9		109,8
А2	148,5	237,6	П2	7362,36	7370,46	89,1	8,1	160	100,1
АЗ	1638,9	1495,8	ПЗ	4679,1	4700,7	-143,1	21,6	91,2	100,4
А4	22801,5	2305,3	П4	12056,31	12404,61	253,8	348,3	101,1	102,9

Вывод:

Предприятие считается абсолютно ликвидным, если выполняется следующее неравенство: А1 ≥ П1, А2 ≥ П2, А3 ≥ П3, А4≤П4. В данном случае соблюдается только одно условие неравенства: А1 ≥ П1 - предприятие может отвечать по своим обязательствам в ближайшее время. Этому способствует наличие денежных средств и краткосрочные финансовые вложения и отсутствие кредиторской задолженности. Но этого не достаточно. Из этого можно сделать вывод, что предприятие считается не ликвидным, оно не может погасить свои платежные обязательства в будущем.

2.5. Определение абсолютных показателей финансовой устойчивости

С помощью этих коэффициентов определяется: какая часть запасов и затрат покрыта собственными источниками средств, а какая часть - заемными.

1. Определяем наличие собственных источников средств для покрытия запасов и затрат:

СОС1=СИС-ВА (+; -)

СОС1 Н.П. = 10442,79 – 23066,1 = - 12623,3

СОС1К.П = 10422,54 – 23303,7 = - 12881,16

2.Определяем наличие собственных источников средств и приравниваемых к ним средств (ДКЗ) для покрытия запасов и затрат:

СОС2=(СИС+ДКЗ) – ВА (+; -)

СОС2 Н.П. =(10442,79 + 4679,1) – 23066,1 = -7944,21

СОС 2 К. П= (10422,54 + 4700,7) – 23303,7 = -8180,46

3. Определим наличие собственных и заёмных источников для покрытия запасов и затрат:

СОС3=(СИС+ДКЗ+ККЗ) - ВА (+; -)

СОС з н. п. = (10442,79+4679,1+7362,36) – 23066,1= - 581,85

СОС з к. п. = (10422,54+4700,7+7370,46) – 23303,7= - 810

Основываясь на приведённых расчетах, определяем, какая часть 33:

А) Покрыта СИС:

Δ СОС 1 = СОС1 - 33 (+; -)

Δ СОС 1 Н.П. = -12623,3 - 820,8 = - 13444,1

Δ СОС 1 К.П. = - 12881,16 – 769,5 = - 13650,6

Б) Покрыта собственными и приравненными к ним источниками:

Δ СОС 2 =С0С2-33 (+; -)

Δ СОС 2 Н.П. = -7944,21-820,8= - 8765,01

Δ СОС 2 К.П. = - 8180,46-769,5 = - 8949,96

В) Покрыта собственными и заёмными источниками:

Δ СОС3 = СОС3 - 33 (+; -)

Δ СОС3 Н.П. = - 581,85-820,8 = - 1402,65

Δ СОС3 К.П. = - 810-76905 = - 1579,5

Вывод:

В ходе проведенных расчетов было выявлено, что состояние предприятия считается неустойчивым или кризисным, т.е. ЗЗ > СОС+КЗ. Таким образом, если собственные оборотные средства (СОС) <0, то у предприятия недостаток собственных оборотных средств, т.е. его постоянные пассивы недостаточны для финансирования постоянных активов. Так же из приведенных расчетов видно, что ни структура источников средств, ни собственные и приравненные к ним источники, ни собственные и заёмные источники не в состоянии покрыть запасы и затраты.

2.6. Определение относительных показателей финансовой устойчивости

Относительные показатели финансовой устойчивости характеризуют степень зависимости предприятия от внешних инвесторов и кредиторов.

1. Коэффициент автономии показывает, какую часть составляют собственные источники средств в общей сумме всех вложенных источников.

Кавт.н.п. = 10442,79 = 0,4

25090,56

Кавт.к.п. = 10422,54 = 0,4

25340,31

2. Коэффициент соотношения заёмных и собственных средств показывает, сколько заёмных средств привлекло предприятие на каждый рубль вложенных собственных средств.

Кз/с н.п. = 4679,1 + 7362,36 = 1,15

10442,79

Кз/с к.п. = 4700,7 + 7370,46 = 1,16

10422,54

3. Коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных средств показывает, сколько ликвидных средств на предприятии приходится на каждый рубль неликвидных.