Современные методы статистики финансов (стр. 4 из 6)
- изучение ссудного процента.
Категории, классификации и система статистических показателей денежного обращения.
Система статистических показателей, характеризующих денежное обращение, опирается на категории, связанные с функциями денег, определениями денежной массы и ее структуры.
1. Деньги в качестве меры стоимости используются для измерения, сравнения стоимостей различных товаров и услуг.
2. Деньги выполняют функцию средства обращения, если используются для покупки товаров и оплаты услуг. Являясь всеобщим эквивалентом, деньги позволяют производить куплю-продажу разнообразных товаров, они принимаются каждым продавцом и обеспечивают всеобщую покупательную способность.
3. Деньги являются средством накопления. Эта функция состоит в сохранении стоимости, образующейся после реализации товаров и услуг, для совершения операций в будущем.
4. Во внешнеэкономических отношениях деньги функционируют как мировые деньги.
В соответствии с указанными функциями система показателей, отображающих систему денежных отношений, включает следующие показатели:
- денежную массу, ее структуру;
- обеспеченность денежными знаками обращения общественного производства и покупательная способность денежной единицы (национальной валюты);
- операции на счетах, с депозитами, золотым запасом государства;
- операции с валютой в международных экономических отношениях.
В процессе обращения товаров, оказания услуг и совершения различных платежей осуществляется движение денег во внутреннем обороте в наличной и безналичной форме. Всю денежную массу можно представить как совокупный денежный агрегат (обозначим его М3), включающий в качестве составных частей денежные агрегаты М0, М1, М2. При построении этих агрегатов каждая последующая величина возрастает на предыдущую.
М3 - денежная масса в обороте, измеряемая совокупным объемом покупательных и платежных средств, обслуживающих хозяйственный оборот и принадлежащих частным лицам, предприятиям и государству.
Переход от денежного агрегата М0 к денежному агрегату М3 покажем на примере стандартов МВФ (табл. 2).
Как видно из табл. 2, международными стандартами предусмотрено от 4 до 7 показателей денежной массы. В статистике ООН предпочтение отдается показателю, объединяющему наличные и депозитные деньги. МВФ рассчитывает общий для всех стран показатель М1 (как совокупность наличных денег и всех видов чековых вкладов) и показатель "квазиденьги" (срочные и сберегательные банковские счета и наиболее ликвидные финансовые инструменты, образующиеся на рынке). В банковской статистике развитых стран выделяются от трех показателей денежной массы (в Германии, Швейцарии) до десяти (во Франции). В США и Италии выделяются четыре основных показателя, в Англии - пять показателей.
Таблица 1
| Денежные агрегаты | Инструменты |
| М0 - денежная наличность | Национальная денежная наличность |
| М1 – деньги в узком смысле слова | М0 плюс депозиты до востребования |
| М2 - деньги в узком смысле слова плюс близкие категории | М1 плюс срочные и накопительные депозиты; депозиты в ин. валюте; депозитные сертификаты; перекупаемые ценные бумаги по соглашению. |
| М3 – деньги в широком смысле слова | М2 плюс дорожные чеки, коммерческие бумаги |
| от М4 к М6 или агрегат L (ликвидность) | М3 плюс ликвидные государственные ценные бумаги; свободно обращающиеся облигации; пассивы других финансовых посредников. |
В России исчисляются четыре показателя. В российской практике категория "совокупная денежная масса" (денежный агрегат М3) близка международным стандартам, хотя имеются некоторые различия в понимании и в трактовке ее составляющих - денежных агрегатов М1, М2.
В России в качестве наиболее универсального показателя денежной массы применяется денежный агрегат М2
За 1992—1996 гг. денежная масса увеличилась с 0,9 до 220,8 трлн. руб., в том числе денежный агрегат М0 на 1 января 1996 г. равнялся 80,8 трлн руб. Таким образом, доля наличных денег в совокупной денежной массе – М2 (сумма наличных денег в обращении, средств на расчетных, текущих и специальных счетах предприятий, граждан и местных бюджетов, депозитов населения и предприятий в коммерческих банках, депозитов населения в Сбербанке до востребования, средств Госстраха и срочных депозитов в Сбербанке) составила 36,6% (для сравнения: в Казахстане - 41,2%).
Самостоятельным компонентом денежной массы является показатель “денежная база”. Денежная база включает денежный агрегат М0 плюс денежные средства в кассах банков, обязательные резервы коммерческих банков в Центральном банке. Для контроля за динамикой денежной массы, анализа возможностей коммерческих банков расширять объемы кредитных вложений в экономику используется показатель “денежный мультипликатор”. Денежный мультипликатор - это коэффициент, который служит мерой увеличения денежной массы в обороте за счет роста банковских резервов. Он рассчитывается по формуле:
где М2 – денежная масса в обращении;
H – денежная база;
С – наличность;
D – депозиты;
R – резервы коммерческих банков;
Предельная величина денежного мультипликатора равна величине обратной ставки обязательных резервов, устанавливаемых Центральным банком для коммерческих банков.
Вопросы соответствия количества денежных знаков объему обращения и факторов обесценения денег статистически изучаются посредством ряда показателей, среди которых:
1. количество денежных единиц, необходимых в данный период для обращения;
2. масштабы опережения произведения количества денег на скорость обращения над произведением уровня цен на товарную массу;
3. показатель инфляции.
График 5. Поступления
денежных средств за 1996 г.
В соответствии с экономическим законом денежного обращения в каждый данный период количество единиц, необходимых для обращения (Д), определяется следующей формулой:
где Ц - сумма цен товаров, подлежащих реализации;
В - сумма цен товаров, платежи по которым выходят за рамки данного периода;
П - сумма цен товаров, проданных в прошлые периоды, сроки платежей по которым наступили;
ВП — сумма взаимопогашаемых платежей;
С. о — скорость оборота денежной единицы (сколько раз в году оборачивается рубль).
В упрощенном виде эта формула выглядит так:
где М - масса реализуемых товаров;
СЦ - средняя цена товара.
Из вышеприведенной формулы получаем равенство (уравнение обмена):
Следовательно, произведение количества денег на скорость обращения (Д*С.о) равно произведению товарной массы на уровень цен (М*СЦ). Когда равенство нарушается Д*С.о > М*СЦ, происходит обесценение денег.
Таблица 2.Структура формирования и использования денежных средств по основным отраслям экономики. (в процентах).
| 1995 | 1996 | |||||||||
| Всего по отр.экон. | в том числе | Всего по отр.экон. | в том числе | |||||||
| пром. | сел./ хоз | строит. | трансп | пром | сел./ хоз | строит. | трансп | |||
| Поступило ден. средств | 100 | 100 | 100 | 100 | 100 | 100 | 100 | 100 | 100 | 100 |
| в том числе: | ||||||||||
| выручка от реализ. тов., прод., работ, услуг | 62,0 | 62,4 | 73,2 | 74,2 | 56,4 | 44,9 | 48,6 | 65,2 | 48,3 | 54,6 |
| выручка от реализ. осн. ср. и иного имущества | 4,3 | 8,1 | 1,6 | 1,3 | 3,9 | 4,5 | 9,4 | 1,0 | 1,1 | 3,6 |
| безвозмездно | 1,0 | 0,8 | 2,4 | 0,8 | 3,5 | 0,2 | 0,1 | 0,4 | 0,5 | 0,8 |
| прочие поступления | 32,7 | 28,7 | 22,8 | 23,7 | 36,2 | 50,4 | 41,9 | 33,4 | 50,1 | 41,0 |
| Направленно ден. средств | 100 | 100 | 100 | 100 | 100 | 100 | 100 | 100 | 100 | 100 |
| в том числе: | ||||||||||
| расчеты с бюджетом | 12,1 | 15,2 | 7,5 | 14,,1 | 12,4 | 6,6 | 9,0 | 4,9 | 9,4 | 8,7 |
| оплата преобр. товаров, работ, услуг | 48,1 | 46,2 | 50,0 | 56,1 | 41,1 | 31,5 | 33,5 | 38,0 | 37,9 | 30,0 |
| оплата труда | 9,5 | 11,1 | 22,8 | 16,3 | 14,7 | 10,8 | 13,6 | 22,1 | 17,0 | 17,3 |
| выплата дивид., проц. | 0,8 | 1,0 | 1,4 | 0,4 | 0,4 | 0,2 | 0,2 | 0,3 | 0,2 | 0,1 |
| прочие выплаты | 29,5 | 26,5 | 18,3 | 13,1 | 31,4 | 50,9 | 43,7 | 34,7 | 35,5 | 43,9 |
Обесценение денег, проявляющееся в росте цен на товары и услуги (инфляция), - следствие переполнения каналов денежного обращения деньгами сверх потребностей производства и товарооборота. Инфляция, как правило, измеряется при помощи двух индексов дефляторов: дефлятора ВВП и индекса потребительских цен. Чаще всего для измерения инфляции (в потребительском секторе экономики) применяется индекс потребительских цен. К числу важных показателей статистики денежного обращения относится показатель изменения покупательской силы рубля (IП.С.Р), который измеряется как обратная сторона индекса потребительских цен (IП.Ц) В самом общем виде этот индекс имеет следующее выражение: