Анализ финансово-экономических показателей предприятия (таблица 21) показал, что, несмотря на относительно неплохие результаты в поквартальном исчислении отдача от вложенных средств (рентабельность продаж) уменьшается. Это связано с увеличением затрат, в то время, как цены на продукцию оставались неизменными.
Таблица 21 – Выпуск и реализация продукции ООО Лина по отдельным видам номенклатуры
| Наименование изделия | Количе- ство выпус- каемой продук- ции, шт. | Стои- мость выпус- каемой продук- ции, руб. | Количес- тво реа- лизован- ной про- дукции, шт. | Стои- мость реализо- ванной продук- ции, руб | Остат- ки го- товой проду-кции,. шт. | Стои- мость остат-ков готовой продук- ции, руб. |
| 1. Пальто демисезонное «полутрапеция» | 192 | 297600 | 184 | 285200 | 8 | 12400 |
| 2. Пальто демисезонное «классическое» | 131 | 203050 | 77 | 119350 | 54 | 83700 |
| 3. Пальто д/с «свингер» | 75 | 97500 | 48 | 62400 | 27 | 35100 |
| 4. Пальто утепленное | 132 | 264000 | 92 | 184000 | 40 | 8000 |
| 5. Пальто утепленное с отделкой из меха песца | 140 | 420000 | 130 | 390000 | 3 | 3600 |
| 6. Плащи | 122 | 146400 | 119 | 142800 | 3 | 3600 |
| Итого | 792 | 1428550 | 650 | 1183750 | 142 | 244800 |
Сопоставление произведенной и реализованной продукции в 2006 году показал, что имеет место негативная тенденция к увеличению остатков готовой продукции на складе. Таким образом, на предприятии сложились две проблемные ситуации: уменьшение рентабельности продаж и негативная динамика запасов готовой продукции на складе.
2.2. Анализ финансового состояния (анализ динамики баланса)
В таблице 22 сведены факторы, оценивающие финансовое положение предприятия.
Таблица 22 - Определение финансового положения фирмы
| Факторы | Оценка факторов | ||
| Отдача на вложение | Низкая | 2 | Высокая |
| Финансовый рычаг | Несбалансированный | 4 | Сбалансированный |
| Ликвидность | Несбалансированная | 4 | Сбалансированная |
| Степень удовлетворения потребностей в капитале | Низкая | 3 | Высокая |
| Поток платежей в пользу фирмы | Малый | 4 | Большой |
| Выход с рынка | Сложный | 6 | Легкий |
| Рискованность бизнеса | Высокая | 2 | Низкая |
| Оборачиваемость запасов | Медленная | 5 | Быстрая |
| Среднее значение | 3,75 | ||
Статьи актива | На начало периода | На конец периода | Абсол. отклоне-ние | Темп роста% | ||
| Тыс.руб. | В %-ах | Тыс.руб. | В %-ах | |||
Внеоборотные активы, всегоВ том числе: Нематериальные активы Основные средства Незавершенное строительство Долгосрочные финансовые вложения | 15506 32 9376 6059 39 | 55,3 0,1 33,4 21,6 0,1 | 15333 - 9192 6102 39 | 50,4 0 30,2 20,1 0,1 | -173 -32 -184 43 0 | -1,1 0 -2 0,7 0 |
Оборотные активы, всегоВ том числе: Запасы НДС Дебиторская задолженность Краткосрочные финансовые вложения Денежные средства Прочие оборотные активы | 12531 2531 546 9219 85 150 | 44,7 9,0 2,0 32,9 0,3 0,5 | 15066 4073 434 9908 501 150 | 49,6 13,4 1,4 32,6 1,6 0,5 | 2535 1542 -112 689 416 0 | 20,2 60,9 20,5 7,5 489,4 0 |
Баланс | 28037 | 30399 | ||||
Как видно из таблицы 23, на конец года произошло увеличение в основном оборотных статей актива на 20,2 % ( 2535 тыс руб.). На это в большей степени повлияли запасы предприятия, на 1542 тыс.руб., денежные средства возросли на 489,4 %. Общая стоимость имущества понизилась на 173 тыс. руб. (т.е. на –1,1%). На это повлияло начисляемая амортизация, новые вложения были, но пока остаются в незавершенном производстве. В целом увеличение всех показателей можно объяснить темпами роста оказываемых услуг.
| Виды пассивов (источников финансовых ресурсов) | На начало года | На конец года | изменения | Динамика,% | |||
| т.р. | % | т.р. | % | т.р. | % | ||
| 1. Собственные средства Уставной капитал Добавочный капитал Резервный капитал Фонды социальной сферы Нераспределенная прибыль отчетного года | 18266 3 - 14472 3727 - | 65,1 0,01 51,6 13,3 | 18840 3 - 14046 4727 - | 62,0 0,01 46,2 15,5 | 574 0 -426 1000 | 24,3 0 -18,0 42,3 | 3,1 0 -2,9 26,8 |
| 2. Заемные средства | 18 | 0,06 | 18 | 0,06 | 0 | 0 | 0 |
| 3. Привлеченный капитал, всего: В том числе: - кредиторская задолженность - поставщикам и подрядчикам - персоналу организации - государственным внебюджетным фондам - бюджету - прочим кредиторам Прочие краткосрочные пассивы | 9771 6520 4445 304 470 988 313 3233 | 34,8 23,2 15,8 1,1 1,7 3,5 1,1 11,5 | 11559 5996 3136 523 270 1282 785 5545 | 38,0 19,7 10,3 1,7 0,9 4,2 2,6 18,2 | 1788 -524 -1309 219 -200 294 472 2312 | 75,7 -22,2 -55,4 9,3 -8,5 12,4 20,0 97,9 | 18,3 -8,0 -29,4 72,0 -42,5 29,8 150,8 71,5 |
| 4. Итого пассивов (источников) | 28037 | 30399 | 2362 | ||||
Из таблицы 24 видно, что увеличение стоимости имущества на 2362 тыс. руб. обусловлено, увеличением собственных средств предприятия на 574 тыс. руб., а так же увеличением прочих краткосрочных пассивов на 2312 тыс. руб. (71,5 %).
Таблица 25 - Абсолютные показатели ликвидности баланса и платежный баланс (тыс. руб.)
| актив | Условные обозначения | На начало года | На конец года | Пассив | Условные обозначения | На начало года | На конец года | Платежеспособность изл.+, недостаток – | Условие платежес пособности | |
| начало года | конец года | |||||||||
| Наиболее ликвидные активы | Наиболее срочные обязательства | |||||||||
| Денежные средства, краткосрочные финансовые вложения | А1 | 85 | 501 | Кредиторская задолженность | П1 | 6520 | 5996 | -6434 | -5495 | А1 > П1 |
| Быстрореализуемые активы | Краткосрочные обязательства | |||||||||
| Дебиторская задолженность за исключением долгосрочной, товары отгруженные | А2 | 9226 | 9908 | Краткосрочные кредиты и займы | П2 | 2971 | 5563 | 6255 | 4345 | А2 > П2 |
| Медленнореалезуемые активы | Долгосрочные обязательства | |||||||||
| Запасы товаров и материальных ценностей без товаров отгруженных, НДС | А3 | 3220 | 4657 | Долгосрочные кредиты и займы | П3 | 280 | - | 2940 | 4657 | А3 > П3 |
| Труднореализуемые активы | Постоянные пассивы | |||||||||
| Основные средства и прочие внеоборотные активы долгосрочная дебиторская задолженность | А4 | 15506 | 15333 | Собственные средства | П4 | 18266 | 18840 | 2760 | 3507 | А4< =П4 |
| Баланс | 28037 | 30399 | Баланс | 28037 | 30399 | |||||
Рыночные условия хозяйствования обязывают предприятие в любой период времени иметь возможность срочно погасить внешние обязательства. Из таблицы 25 мы видим, что предприятие считается платежеспособным, его общие активы больше, чем долгосрочные и краткосрочные обязательства. Предприятие ликвидно, его текущие активы больше, чем краткосрочные обязательства.
Анализ показателей финансовой устойчивости, платежеспособности и деловой активности ООО «Лина» (таблицы 26-28).
| Показатели | На начало года | На конец года | Изменения на конец года | Рекомендуемые значения |
| Коэффициент текущей ликвидности | 1,3 | 1,3 | 0 | 2-4 |
| Коэффициент быстрой ликвидности | 1 | 0,9 | -0,1 | 0,5-1 |
| Коэффициент абсолютной ликвидности | 0,01 | 0,04 | 0,03 | ~0,2 |
Значение коэффициента абсолютной ликвидности признается достаточным, если оно составляет от 0,2 до 0,5. На анализируемом предприятии, на начало года коэффициент абсолютной ликвидности был ниже нормы, к концу года он вырос на 0,03. По данному коэффициенту мы можем сказать, что на конец отчетного года предприятие не может покрыть имеющимся у него банковским активом большинство наиболее срочных обязательств и краткосрочные пассивы. Коэффициент текущей ликвидности показывает, какую часть текущих обязательств по кредитам и расчетам, можно погасить, мобилизуя все оборотные средства предприятия. Таким образом, на начало года значение коэффициента было в пределах нормы (1,3). На конец года коэффициент текущей ликвидности остался на прежнем уровне. Из расчетов видно, что значение коэффициента быстрой ликвидности к концу года понизилось, но все равно остается на удовлетворительном уровне.
| Показатели | На начало года | На конец года | Изменения на конец года | Рекомендуемые значения |
| Коэффициент автономии | 0,7 | 0,6 | -0,1 | > 0,5 |
| Коэффициент маневренности | 0,1 | 0,2 | 0,1 | 0,2-0,5 |
| Коэффициент зависимости | 0,7 | 0,5 | -0,2 | |
| Коэффициент финансовой устойчивости | 0,6 | 0,6 | 0 |
Коэффициент автономии показывает долю собственных средств в общей сумме всех средств предприятия, авансированных им для осуществления уставной деятельности. Чем выше доля собственного капитала, тем больше шансов у предприятия справится с непредвиденными обстоятельствами, возникающими в рыночной экономике. Минимальное пороговое значение коэффициента автономии оценивается на уровне 0,5. В нашем предприятии коэффициент автономии на конец года уменьшился и составил 0,6, но он все равно соответствует пороговому значению коэффициента автономии. Таким образом, на анализируемом предприятии наблюдается пониженный рост его финансовой независимости. Коэффициент маневренности показывает, какая часть собственных средств находится в мобильной форме, позволяющей относительно свободно ими манипулировать. На анализируемом предприятии коэффициент маневренности на конец года стал равен верхнему порогу суммы (0,2).