Финансовое планирование деятельности ОАО БелАЦИ (стр. 4 из 7)

Удельный вес дебиторской задолженности постепенно растет: к концу 2003 г. - 21,68%, а к концу 2004 г. - уже 26,58%.

2.2.4 Анализ показателей оборачиваемости оборотного капитала предприятия

Таблица 2.2.6

№ п/п	Наименование показателя	Порядок расчета	Значения		Изменение
№ п/п	Наименование показателя	Порядок расчета	Прошл. год	Отчетн. год	Изменение
1	Оборот за год, тыс. руб.	Ф.2. с.010	920340	1038179	117839
2	Среднегодовая стоимость оборотных средств, тыс. руб.	Ср. арифм. с.290 Ф.1	130170	151736,5	21567
3	Коэффициент оборачиваемости оборотных активов		7,07	6,84	-0,23
4	Продолжительность одного оборота, дни; в том числе:	51	53	2
5	продолжительность одного оборота запасов, дни		35	34	-2
6	продолжительность одного оборота дебиторской задолженности, дни		12	13	1
7	продолжительность одного оборота краткосрочных финансовых вложений, дни		1	0	-1
8	продолжительность одного оборота денежных средств, дни		3	4	1
9	продолжительность одного оборота прочих оборотных активов, дни		0	1	1
10	Однодневный оборот, тыс. руб.		X	2883,83	X
11	Экономия (перерасход) оборотных активов вследствие изменения оборачиваемости	X	4661,14	X
12	Продолжительность одного оборота кредиторской задолженности, дн.	360*(С.620 Ф. №1) /п.1	15	9	6
13	Длительность финансового цикла, дн.	П.4 - п.12	36	44	8

Коэффициент оборачиваемости в отчетном году снизился, что говорит об ухудшении использования средств. Это свидетельствует об увеличении срока возврата оборотных средств в виде выручки от реализации продукции. Рассчитанные продолжительности оборотов в отчетном году увеличились, кроме оборотов запасов и краткосрочных финансовых вложений. .

В целом, общая оборачиваемость активов продолжает расти (в 2004 - на 2 дня), что также есть следствие нерациональности их использования. Это свидетельствует об ухудшении финансового положения (средства, вложенные в текущие активы, проходят полный цикл и снова принимают денежную форму на 2 дней медленнее). В результате перерасходовано средств на сумму 4661,14 тыс. руб. Произошло это, в основном, за счет увеличения денежных средств и краткосрочной Дт задолженности.

Финансовый цикл замедляется по сравнению с 2003 г. Это объясняется ускорением оборачиваемости кредиторской задолженности.

Для анализа использования материальных ресурсов произведем предварительный расчет Динамики объемов производства (табл.2.2.7).

Таблица 2.2.7

Динамика объемов производства продукции (индекс цен на 2003 г = 1,13)

Объем продаж продукции, тыс. руб.			Изменение тыс. руб.	Темп прироста,%	Индекс роста
прошлый год	отчетный год в ценах прошлого года	отчетный год	Изменение тыс. руб.	Темп прироста,%	Индекс роста
1	2	3	4	5	6
Ф.2. с.10	п.3/I	Ф.2. с.10	4=2-1	5=4/1*100	2/1
920340	918742,48	1038179	-1597,52	-0,174	0,998

Объем продаж в отчетном году в сопоставимых ценах снизился по сравнению с предшествующим периодом на 1597,52 тыс. руб. Это связано с высоким индексом роста цен на продукцию.

В табл.2.2.8 произведен расчет показателей для анализа использования производственной мощности и оборудования.

Таблица 2.2.8

Анализ использования материальных ресурсов

№ п/п	Наименование показателя	Порядок расчета	Значения		Изменение
№ п/п	Наименование показателя	Порядок расчета	прошлый год	отчетный год	Изменение
1	Объем продаж продукции в сопоставимых ценах, тыс. руб.	X	920340	918742,48	X
2	Материальные затраты в сопоставимых ценах, т. р.	Ф.5 с.610/Iр	591106	590146,90	Х
3	Материалоемкость продукции, руб. /руб.	п.2/п.1	0,64	0,64	0,00
4	Материалоотдача, руб. /руб.	п.1/п.2	1,56	1,56	0,00
5	Экономия (перерасход) материальных ресурсов, тыс. руб.		Х	-1083,78	Х

Значительных изменений в материалоемкости и материалоотдаче нет.

2.2.5 Анализ себестоимости

Себестоимость продукции является важным показателем, характеризующим работу ОАО "Белгородасбестоцемент".

Таблица 2.2.9

Смета затрат ОАО "БелАЦИ"

Наименование показателя	Сумма, тыс. руб.		Структура,%		2004 к 2003,%
Наименование показателя	2003	2004	2003	2004	2004 к 2003,%
Материальные затраты	591106	666866	74,38	76,80	112,82
Затраты на оплату труда	87190	92338	10,97	10,63	105,90
Отчисления на социальные нужды	25101	26978	3,16	3,11	107,48
Амортизация	6118	5955	0,77	0,69	97,34
Прочие затраты	85214	76218	10,72	8,78	89,44
в том числе:
коммерческие расходы	14865	14300	1,87	1,65	96, 20
Итого по элементам затрат	794729	868355	100	100	109,26

Затраты возросли на 9,26%. Наибольший удельный вес в общей сумме затрат имеют материальные затраты, которые возросли на 12,82%.

Таблица 2.2.10

Затраты на рубль товарной продукции

Показатель	2003 год	2004 год
Объем затрат на производство, Vз, тыс. руб.	779864	868355
Товарная продукция, тыс. руб.	907300	981900
Затраты на 1 руб. товарной продукции (коп)	85,95	88,44

2.2.6 Оценка прибыльности предприятия

Таблица 2.2.11

Анализ состава, структуры и динамики финансовых результатов предприятия

№ п/п	Наименование показателей	Порядок расчета (коды строк)	Абс. значение, тыс. руб.		Удельный вес,%		Изменения		Темп прироста,%
№ п/п	Наименование показателей	Порядок расчета (коды строк)	предыд. период	Отчет. период	предыд. период	Отчет. Период	абс. знач., тыс. руб.	уд. веса,%	Темп прироста,%
1	Выручка	c.10	920340	1038179	100	100	117839	0	12,804
2	Себестоимость проданной продукции	c. 20	783406	914468	85,12	88,084	131062	2,964	16,730
3	Валовая прибыль	c.29	136934	123712	14,88	11,916	-13222	-2,964	-9,656
4	Постоянные расходы	С.30+40	14865	14300	1,615	1,377	-565	-0,238	-3,801
5	Прибыль (убыток) от продаж	c.50	122069	109411	13,26	10,539	-12658	-2,721	-10,370
6	Сальдо процентов	С.60-70	-1735	-2370	-0,026	-0,228	-635	-0, 202	36,599
7	Сальдо операционных доходов и расходов	С.90-100	-3208	-971	-0,231	-0,094	2237	0,138	-69,732
8	Сальдо внереализационных доходов и расходов	С.120-130	-15137	-14185	-1,569	-1,366	952	0, 203	-6,289
9	Прибыль (убыток) до налогообложения	с.140	101989	91885	11,08	8,851	-10104	-2,229	-9,907
10	Отложенные налоговые активы и обязательства	С.141-142	-	-	-	-	-	-	-
11	Текущий налог на прибыль	с.150	26861	23138	2,92	2,229	-3723	-0,691	-13,860
12	Сальдо чрезвычайных доходов и расходов	-	-	-	-	-	-	-	-
13	Чистая прибыль (убыток) отчетного периода	с. 190	75128	68747	8,16	6,622	-6381	-1,538	-8,494

Этот год, как и прошлый, предприятие закончило с прибылью. Все виды прибыли снизились в среднем на 9%. В основном это обусловдено тем, что себестоимость проданной продукции и выручка от ее продажи в 2003 г. увеличились на 16,7% и 12,8% соответственно по сравнению с 2003 г.