Одним из каналов притока финансовых ресурсов в страну может стать и создание определенных условий для размещения филиалов крупнейших иностранных банков и представительств международных компаний и корпораций, работающих со странами СНГ, Балтии и Восточной Европы. Но их деятельность должна быть поставлена под финансовый контроль. Такой подход значительно улучшает работу по привлечению финансовых ресурсов и обслуживанию инвестиционных потоков.
Одним из условий развития инвестиционного сотрудничества стран СНГ и Восточной Европы может стать глубокая интеграция их экономики. С целью формирования конкретных организационных механизмов, ориентированных на последовательное улучшение условий для прямого инвестирования в экономику Беларуси разработаны следующие направления их совместной деятельности:
- организация сотрудничества в разработке и осуществлении инвестиционной политики;
- подготовка программ согласования процессов структурной перестройки национальных экономик с выходом на разработку общих межгосударственных инвестиционных программ;
- разработка предложений по производственной кооперации, обеспечение государственной поддержки наиболее перспективных проектов в этой области;
- защита инвесторов от рисков, использование в этих целях всего комплекса гарантийных, страховых и залоговых отношений;
- содействие формированию международных инвестиционных пулов (монополий, других организаций) для финансировании важнейших с точки зрения создания и ускоренного роста транснациональных финансово-промышленных групп, ориентированных в первую очередь на рынки третьих стран;
- совершенствование системы поиска, отбора, экспертизы, сертификации и рейтинговой оценки инвестиционных проектов в первую очередь в рамках формирования транснациональных финансово-промышленных групп;
- повышение эффективности работы по подготовке кадров в области прямого инвестирования, развертывания нетрадиционных механизмов повышения эффективности инвестиционных вложений.
Важное значение приобретают совместные инвестиции в инфраструктуру (дороги, транспорт, связь). Они предназначены для решения экономических, ресурсосберегающих проблем, проблем по ликвидации последствий стихийных бедствий, аварийных ситуаций. Экономическое и географическое положение Республики Беларусь и стран Восточной Европы – бывших членов СЭВ – обусловливает всевозрастающее значение развития всесторонних эффективных взаимосвязей отечественных предприятий и предприятий этих стран.
Стратегия сотрудничества с такими странами, как Польша, Литва, Латвия, Россия и Украина, заключается, прежде всего, в осуществлении выхода республики к морским портам, участвующим в распределении экспортно-импортных грузопотоков.
Стратегическая задача Республики Беларусь – развитие взаимовыгодной кооперации, осуществление инвестиций в транспортную инфраструктуру этих государств с тем, чтобы транзит грузов через их территорию и использование портов осуществлялись на выгодных для Беларуси условиях. Для достижения этой цели целесообразно участие республики и ее субъектов хозяйствования независимо от форм собственности в акционировании, долевом участии в строительстве, приобретении складов, терминалов и других портовых сооружений, создании собственных и совместных предприятий на территории этих стран.
В области привлечения иностранных инвестиций наиболее важным является режим их функционирования на территории республики – национальный или преференциальный. Более целесообразным представляется осуществление преференциального, т.е. льготного для иностранных инвестиций режима, включающего благоприятные условия инвестиционного налогового кредита, ускоренную амортизацию высокотехнологического оборудования, его беспошлинный импорт и ряд других мер.
Важным является и правовое обеспечение иностранных инвестиций, т.е. обеспечение в законодательном порядке льготных условий, принятие и публикация приоритетных и закрытых для иностранных инвесторов направлений (предприятий, отраслей), их законодательная защита от ухудшения условий инвестиционной деятельности, решение вопроса о форме владения землей, обеспечение информированности иностранных инвесторов о планах приватизации объектов республиканской и муниципальной собственности, о продвижении наиболее перспективных для республики проектов, состоянии рынка, перспективах развития экономики, а также защиту от инвестиций, не отвечающих национальным интересам.
Привлечению прямых иностранных инвестиций могут способствовать:
- формирование свободных экономических и оффшорных зон;
- создание транснациональных компаний и финансово-промышленных групп;
- совершенствование правовой защиты и гарантий иностранных инвестиций;
- организация системы отбора и мониторинга (наблюдения и оценки) инвестиционных проектов;
- разработка механизма поддержания иностранных инвесторов;
- координация программ сотрудничества с международными финансовыми организациями.
Оффшорная зона (фирма, компания) – это зона, созданная в стране, где для определенных коммерческих структур законодательством предусмотрены существенные налоговые льготы (их коммерческая деятельность практически не облагается налогами), а также сведено к минимуму ведение бухгалтерского учета и отчетности. Таким образованиям предоставлена практически неограниченная свобода распоряжения своими средствами, как в интересах их участников, так и в собственных интересах фирм.
В экономику государства следует шире привлекать прямые инвестиции, что с позиции осуществления обратных платежей является достаточно выгодной формой привлечения иностранных средств, поскольку осуществляются они на собственный риск иностранного инвестора и обратные выплаты по ним (переводы дивидендов и прибыли) прямо связаны с эффективностью их использования и не требуют участия бюджетных средств. Цель прямого инвестирования заключается, как правило, в создании дополнительного экспорта или производства товара, заменяющего импортный, что, в свою очередь, позволяет улучшить состояние торгового и платежного баланса страны. Именно поэтому активизацию усилий по привлечению прямых иностранных активизацию усилий по привлечению прямых иностранных инвестиций в экономику следует рассматривать как одно из приоритетных направлений развития и расширения объемов вложения иностранного капитала. Так, с целью презентации экономического потенциала области в нашем городе открывается Брестский инвестиционный форум (приложение 1).
Иностранные кредиты, привлекаемые в рамках межправительственных соглашений, а также соглашений с иностранными и международными финансовыми организациями под гарантии правительства, предоставляются юридическим лицам независимо от формы собственности по рекомендации соответствующего правительственного органа (в Республики Беларусь это Совет Министров) и в пределах установленного лимита. Они выдаются банками – правительственными агентами, уполномоченными правительством обслуживать конкретный иностранный кредит на условиях, определенных межправительственными и межбанковскими соглашениями. Плата за кредит включает выплату процента, первоочередных и обязательных платежей, в том числе комиссионные и страховые сборы, плату по обязательства и другие платежи в соответствии с кредитным договором. В приложении 2 показаны макроэкономические параметры проекта прогноза социально-экономического развития Республики Беларусь на 2009-2010 годы.
3. ОСОБЕННОСТИ И ПРОБЛЕМЫ ОСУЩЕСТВЛЕНИЯ ИНВЕСТИЦИОННОЙ ПОЛИТИКИ В РЕСПУБЛИКЕ БЕЛАРУСЬ
3.1 Факторы, влияющие на инвестиционную деятельность
Все факторы, влияющие на инвестиционную деятельность как на макро-, так и на микроуровне, можно разделить на объективные и субъективные. К объективным относятся факторы, которые не зависят от деятельности государства, такие как стихийные бедствия, финансовые кризисы в отдельных государствах или регионах мирового сообщества. Например, финансовый кризис в России, Японии, Южной Корее, Индонезии и других странах, затронул все страны мира, но особенно – страны с неустойчивым финансовым положением.
Взаимодействие национальной экономики той или иной страны с мировым рынком может оказывать на нее как благотворное, так и разрушающее воздействии, с учетом той или иной комбинации следующих четырех элементов:
1. Положительное воздействие на определенные сферы народного хозяйства и на него в целом со стороны мирового рынка.
2. Отрицательное воздействие на национальную экономику в целом и не ее отдельные отрасли процессов, протекающих на мировом рынке.
3. Использование подключения страны к мировому рынку в ее национально-государственных интересах.
4. Обеспечение силами, господствующими на мировом рынке, такого подключения страны к нему, которое служит их интересам в ущерб национально-государственным интересам данной страны.
Потери в международном экономическом обмене одних всегда оборачиваются выигрышем других, как правило, тех, кто диктует правила игры на мировом рынке.