Горизонтальный и вертикальный анализы взаимодополняют друг друга, поэтому на практике нередко строят аналитические таблицы, характеризующие как структуру, так и динамику отдельных показателей отчетной бухгалтерской формы. Эти виды анализа ценны при межхозяйственных сопоставлениях, так как позволяют сравнивать отчетность совершенно разных по роду деятельности и объемам производства предприятий. На основе этих двух видов анализа строится сравнительный аналитический баланс.
В 1920-х годах один из создателей балансоведения Н.А. Блатов рекомендовал исследовать структуру и динамику финансового состояния предприятия при помощи сравнительного аналитического баланса. Сравнительный аналитический баланс получается из исходного баланса путем дополнения его показателями структуры, динамики и структурной динамики вложений и источников средств предприятия за отчетный период.
Обязательными показателями сравнительного аналитического баланса являются:
абсолютные величины по статьям исходного отчетного баланса на начало и конец периода;
удельные веса статей баланса в валюте баланса на начало и конец периода;
изменения в абсолютных величинах;
изменения в удельных весах;
изменения в % к величинам на начало периода (темп прироста статьи баланса);
изменения в % к изменениям валюты баланса (темп прироста структурных изменений - показатель динамики структурных изменений);
цена одного процента роста валюты баланса и каждой статьи - отношение величины абсолютного изменения к проценту абсолютного изменения на начало периода.
Сравнительный аналитический баланс замечателен тем, что он сводит воедино и систематизирует те расчеты и прикидки, которые обычно осуществляет любой аналитик при первоначальном ознакомлении с балансом.
Схемой сравнительного баланса охвачено множество важных показателей, характеризующих статику и динамику финансового состояния. Сравнительный баланс фактически включает показатели горизонтального и вертикального анализа, активно используемые в практике капиталистических фирм. В ходе горизонтального анализа определяются абсолютные и относительные изменения различных статей баланса за определенный период, а целью вертикального анализа является вычисление удельного веса нетто. Все показатели сравнительного баланса можно разбить на три группы:
показатели структуры баланса;
показатели динамики баланса;
показатели структурной динамики баланса.
Для осмысления общей картины изменения финансового состояния весьма важны показатели структурной динамики баланса. Сопоставляя изменения в активе и пассиве, можно сделать вывод о том, через какие источники в основном был приток новых средств и в какие активы эти новые средства в основном вложены. В качестве примера приведены горизонтальный, вертикальный и сравнительный анализы баланса ООО "Химик" (таблицы 3 - 5).
Таблица 3. Горизонтальный анализ баланса 000 "Химик" за 2005 год
| Показатели | На начало года, руб. | На конец года, руб. | Динамика показателей,% |
| АКТИВ | |||
| I. Внеоборотные активы | |||
| Нематериальные активы | 63900 | 51497 | 80,59 |
| Основные средства | 2268025 | 3207854 | 141,44 |
| Незавершенное строительство | 93950 | 93200 | 99, 20 |
| Долгосрочные финансовыевложения | 720250 | 720250 | 100,00 |
| Итого по разделу I | 3146125 | 4072801 | 129,45 |
| II. Оборотные активы | |||
| Запасы | 3633900 | 4670824 | 128,53 |
| НДС по приобретенным ценностям | 465350 | 856336 | 184,02 |
| Дебиторская задолженность (в теч.12мес) | 1823069 | 2918213 | 160,07 |
| Краткосрочные финансовые вложения | 894150 | 3650554 | 408,27 |
| Денежные средства | 4131750 | 465114 | 11,26 |
| Прочие оборотные активы | 431273 | 431273 | 100,00 |
| Итого по разделу II | 11379492 | 12992312 | 114,17 |
| Баланс (сумма строк 190 + 290) | 14525617 | 17065112 | 117,48 |
| ПАССИВ | |||
| III. Капитал и резервы | |||
| Уставный капитал | 5000 | 5000 | 100,00 |
| Добавочный капитал | 150000 | 150000 | 100,00 |
| Нераспределенная прибыль прошлых лет | 7706684 | 7774774 | 100,88 |
| Итого по разделу III | 7861684 | 9498507 | 120,82 |
| V. Краткосрочные обязательства | |||
| Кредиторская задолженность | 6663934 | 6291326 | 94,41 |
| Итого по разделу V | 6663934 | 7566606 | 113,55 |
| Баланс (сумма строк 490 + 590 + + 690) | 14525617 | 17065112 | 117,48 |
Таблица 4. Вертикальный анализ баланса 000 "Химик" за 2005 год
| Показатели | Код строки | На началогода, % | На конец года, % |
| АКТИВ | |||
| I. Внеоборотные активы | |||
| Нематериальные активы | 110 | 0,44 | 0,30 |
| Основные средства | 120 | 15,61 | 18,80 |
| Незавершенное строительство | 130 | 0,65 | 0,55 |
| Долгосрочные финансовые вложения | 140 | 4,96 | 4,22 |
| И т о г о по разделу I | 190 | 21,66 | 23,87 |
| II. Оборотные активы | |||
| Запасы | 210 | 25,02 | 27,37 |
| НДС по приобретенным ценностям | 220 | 3, 20 | 5,02 |
| Дебиторская задолженность (в теч.12 мес) | 240 | 12,55 | 17,10 |
| Краткосрочные финансовые вложения | 250 | 6,16 | 21,39 |
| Денежные средства | 260 | 28,44 | 2,73 |
| Прочие оборотные активы | 270 | 2,97 | 2,53 |
| И т о г о по разделу II | 290 | 78,34 | 76,13 |
| Баланс (сумма строк 190 + 290) | 399 | 100,00 | 100,00 |
| ПАССИВ | |||
| III. Капитал и резервы | |||
| Уставный капитал | 410 | 0,03 | 0,03 |
| Добавочный капитал | 420 | 1,03 | 0,88 |
| Нераспределенная прибыль прошлых лет | 470 | 53,06 | 45,56 |
| Нераспределенная прибыль отчетного года | 480 | 9, 19 | |
| Итого по разделу III | 490 | 54,12 | 55,66 |
| V. Краткосрочные обязательства | |||
| Заемные средства | 610 | 7,47 | |
| Кредиторская задолженность | 620 | 45,88 | 36,87 |
| И т о г о по разделу V | 690 | 45,88 | 44,34 |
Таблица 5. Сравнительный аналитический баланс
| Показатели | Абсолютные величины, руб. | Удельный вес. % | Изменения | |||||
| на начало года | на конец года | на начало года | на конец года | абс-х величин, руб. | % удельного веса | % к нач-й величине | % к из-ю итога | |
| АКТИВ | ||||||||
| I. Внеоборотные активы | 3146125 | 4072301 | 21,66 | 23,87 | 926676 | 2,21 | 29.45 | 36,49 |
| II. Оборотные активы | 11379492 | 12992312 | 78,34 | 76,13 | 1612820 | -2,21 | 14,17 | 63,51 |
| Запасы | 3633900 | 4670824 | 25,02 | 27,37 | 1036924 | 2,35 | 28,53 | 40,83 |
| Дебиторская задолженность | 1823069 | 2918213 | 12,55 | 17,10 | 1095144 | 4,55 | 60,07 | 43,12 |
| Денежные средства | 4131750 | 465114 | 28,44 | 2,73 | -3666636 | -25,72 | -88,74 | - |
| Баланс | 14525617 | 17065112 | 100,00 | 100,00 | 2539496 | - | 17,48 | 100,00 |
| ПАССИВ | ||||||||
| III. Капитал и резервы | 7861684 | 9498507 | 54,12 | 65,39 | 1636823 | 11,27 | 20,82 | 64,45 |
| Уставный капитал (85) | 5000 | 5000 | 0,03 | 0,03 | - | - | - | |
| Добавочный капитал | 150000 | 150000 | 1,03 | 1,03 | - | - | - | - |
| Нераспределенная прибыль прошлых лет | 7706684 | 7774774 | 53,06 | 53,52 | 68090 | 0,47 | 0,88 | 2,68 |
| Нераспределенная прибыть отч. года | 1568733 | 10,80 | 1568733 | 10,80 | 61,77 | |||
| V. Краткосрочные пассивы | 6663934 | 7566606 | 45,88 | 52,09 | 902672 | 6,21 | 13,55 | 35,55 |
| Заемные средства | - | 1275280 | - | 8,78 | 1275280 | 8,78 | - | 50,22 |
| Кредиторская задолженность | 6663934 | 6291326 | 45,88 | 43,31 | -372608 | -2,57 | -5,59 | -14,67 |
| Баланс | 14525617 | 17065112 | 100,00 | 100,00 | 2539496 | - | 17,48 | 100,00 |
На рассматриваемом предприятии валюта баланса увеличилась за год на 17,48% и составила на конец отчетного периода 17 065 112 руб., внеоборотные активы увеличились на 29,45%, оборотные активы - на 14,17%.
Положительной оценки заслуживает увеличение основных средств - 41,44%, четвертого раздела "Капитал и резервы" - на 20,82%, краткосрочных финансовых вложений - на 308%, уменьшение кредиторской задолженности - на 5,59%, отсутствие убытков.
Отрицательный момент - снижение величины нематериальных активов на 19,41%, денежных средств на 88%, рост дебиторской задолженности на 60,07%.
По данным анализа структуры пассива баланса можно отметить как положительный момент высокую долю собственных средств предприятия и то, что эта доля в источниках средств возросла с 54,12 до 55,66%. А как негативный момент - тот факт, что доля дебиторской задолженности возросла.
Горизонтальный и вертикальный анализы дополняют друг друга, на их основе складывается сравнительный баланс. В результате сравнительного анализа (таблица 4) можно сделать вывод, что имущество предприятия увеличилось на 2 539 496 руб., или на 17,48%. При этом резко снизилась доля денежных средств предприятия в сумме оборотных активов - на 25,72%, возможно, за счет этого была снижена кредиторская задолженность - 2,57%.
Несмотря на рост мобильности имущества, предприятию необходимо оценить причины и обоснованность сдвигов в его структуре. Так как если прирост произошел за счет заемных средств (8,78%), то в последующие периоды этих источников может не быть, по крайней мере, в прежних размерах. В этом случае прирост мобильности имущества может иметь нестабильный характер. Правда, негативное впечатление сглаживает прирост нераспределенной прибыли на 11,27% и прирост запасов на 2%.