Анализ рентабельности предприятия
По рассчитанным выше показателям рентабельности нельзя судить об эффективности использования основных производственных фондов и оборотных средств. Поэтому, наряду с рассмотренными показателями рентабельности необходимо также проанализировать уровень рентабельности в целом, а именно, общей и расчетной.
Показатель общей рентабельности рассчитывается по формуле
РОБЩ. = ПБАЛ / (ФОСН + ФОБ), где
ПБАЛ - балансовая прибыль по предприятию, тыс. руб.
ФОСН - среднегодовая стоимость ОФП, тыс. руб.
ФОБ - среднегодовая стоимость нормируемых оборотных средств, тыс. руб.
Проведя преобразование формулы, можно проанализировать зависимость уровня общей рентабельности от:
- размера прибыли на 1 руб. реализованной продукции (ПБАЛ\QР)
- фондоемкости (1 / QР) / ФОСН
- оборачиваемости оборотных средств 1 / QР / ФОБ
- РОБЩ. = ПБАЛ / (ФОСН + ФОБ) * 100 = (ПБАЛ\QР) / [(ФОСН / QР) + (ФОБ / QР)] * 100;
Для анализа влияния отдельных факторов на уровень общей рентабельности необходимо составить следующую таблицу.
Для удобства проведения анализа используем следующие обозначения:
Р1 и Р0 – общая рентабельность отчетного и базового периодов
П1 и П0 – прибыль на 1 руб. РП в отчетном и базовом периоде
Е1 и Е0 – фондорентабельность в отчетном и базовом периоде
К1 и К0 – коэффициент закрепления оборотных средств в отчетном и базовом периоде
Таблица 11. Исходные данные для анализа общей рентабельности.
| № | Наименование показателей | Един. изм. | Условное обозначение | Значение показателей | |
| Отчет 2005 г | Отчет 2006г | ||||
| 1 | Балансовая прибыль | Тыс. руб. | ПБАЛ | 3439 | 5169 |
| 2 | Объем реализованной продукции | Тыс. руб. | QP | 28690 | 35030 |
| 3 | Среднегодовая стоимость основных производственных фондов | Тыс. руб. | ФОСН | 9198 | 9262 |
| 4 | Средние остатки основных оборотных средств | Тыс. руб. | ФОБ | 8599 | 9926 |
| 5 | Фондоотдача основных производственных фондов | Руб. / руб. | QP / ФОСН | 3,12 | 3,78 |
| 6 | Фондоемкость | Руб. / руб. | ФОСН / QP | 0,32 | 0,26 |
| 7 | Количество оборотов нормируемых оборотных средств | Число оборотов | QP / ФОБ | 3,34 | 3,53 |
| 8 | Коэффициент закрепления оборотных средств | Доли единиц | ФОБ / QP | 0,3 | 0,28 |
| 9 | Прибыль на 1 руб. реализованной продукции | Руб. / руб. | ПБАЛ / QP | 0,12 | 0,15 |
| 10 | Уровень общей рентабельности | % | ПБАЛ / (ФОСН + ФОБ) * 100 | 19,3 | 26,9 |
Данные таблицы 11 показывают, что уровень общей рентабельности изменился на: DРОБЩ = Р1 – Р0 = 26,9-19,3=7,6%
1. Определяем влияние прибыльности:
DР1 = П1 / (Е0 + К0)*100 – Р0 ;
DР1 = 0,15/(0,32+0,30)*100-19,3=4,9%
В связи с увеличением прибыли на 1 руб. реализованной продукции общая рентабельность возросла на 4,9%
2. Определяем влияние фондорентабельности:
DР2 = П1 / (Е1 + К0)*100 – П1 / (Е0 + К0)*100;
DР2 = 0,15-(0,26+0,30)*100-0,15/(0,32+0,30)*100=2,6 %
Уменьшение фондорентабельности привело к росту общей рентабельности на 2,6 %
3. Определяем влияние коэффициента закрепления оборотных средств: DР3 = П1 / (Е1 + К1)*100 – П1 / (Е1 + К0)*100;
DР3 =0,15/(0,26+0,28)*100-0,15(0,26+0,30)*100=1,1 %
За счет ускорения оборачиваемости оборотных средств общая рентабельность возросла на 1,1 %
Общее влияние всех факторов составит:
DРОБЩ = 4,9+2,6+1,1=7,6%
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Финансовое состояние предприятий - это характеристика его конкурентоспособности (т.е. платежеспособности, кредитоспособности), использования финансовых ресурсов и капитала, выполнения обязательств перед государством и другими организациями. Рост прибыли создает финансовую основу для осуществления расширенного воспроизводства предприятия и удовлетворения социальных и материальных потребностей учредителей и работников.
Главное предназначение прибыли в современных условиях хозяйствования - отражение эффективности производственно-сбытовой деятельности предприятия. Это обусловлено тем, что в величине прибыли должно находить отражение соответствие индивидуальных затрат предприятия, связанных с производством и реализацией своей продукции и выступающих в форме себестоимости, общественно необходимых затрат, косвенным выражением которых должна явиться цена изделия.
Финансовый результат от реализации продукции (работ, услуг) определяется как разница между выручкой от реализации продукции (работ, услуг) без НДС и акцизов и затратами на производство и реализации этой продукции (работ, услуг), включаемыми в себестоимость продукции и учитываемых при определении налогооблагаемой прибыли.
Прибыль от прочей реализации представляет собой прибыль, полученную от реализации основных фондов и другого имущества, нематериальных активов. Прибыль от прочей реализации определяется как разница между выручкой от реализации и затратами на эту реализацию.
Следует отметить, что рентабельность - это показатель эффективности единовременных и текущих затрат. В общем виде рентабельность определяется отношением прибыли к единовременным и текущим затратам, благодаря которым получена эта прибыль. Различают рентабельность производства и рентабельность продукции;
Рентабельность производства показывает, насколько результативно используется имущество предприятия, а рентабельность продукции показывает результативность текущих затрат.
Основная задача анализа распределения и использования прибыли состоит в выявлении тенденций и пропорций, сложившихся, в распределении прибыли за отчетный год по сравнению с прошлым годом. По результатам анализа разрабатываются рекомендации по изменению пропорций в распределении прибыли и наиболее рациональному ее использованию.
Для повышения эффективности производства предприятия очень важно, чтобы была четко отработанная налоговая политика, а налоги должны быть четкими и стабильными. Именно стабильность приведет к увеличению прибыли (дохода) предприятия. Если государство облагает предприятия высокими налогами, то это не стимулирует развитие производства, и, как результат поступление средств в бюджет. Следовательно, необходимо совершенствование налоговой политики, она нестабильна и очень сложна.
Написав курсовую работу на тему «Анализ прибыли и уровня рентабельности» на примере ОАО «Маркс», сделаем выводы.:
1. Анализ прибыли показал, что наибольшее влияние на ее изменение оказывает рост цен как на готовую продукцию, так и на сырьевые и материальные ресурсы.
2. Большое влияние на увеличение прибыли имеет рост объемов производства и выручки от реализации продукции.
3. На изменение балансовой прибыли существенное влияние оказывают различного рода непроизводственные расходы.
4. Обновление ассортимента и его расширение при соответствующем качестве позволяет увеличить спрос на продукцию предприятия.
Технико-экономический анализ производственно-хозяйственной деятельности показал, что за последние годы наблюдается рост объёмов производства на предприятии. Растет и балансовая прибыль, которая в 2008 году составила 5169 тыс. руб.
В то же время прибыль остающаяся в распоряжении предприятия, равная 3944 тыс. руб., на наш взгляд, недостаточна для удовлетворения всех нужд предприятия в финансовых ресурсах.
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ
1. Анализ хозяйственной деятельности. / Под ред. Белобородовой В.А. - М.: Финансы и статистика, 1999. - 420с.
2. Балтакса П.М., Кливец П.Г. Слагаемые эффективности: Из опыта промышленного предприятия. - М.: Экономика, 1998. - 92с.
3. Богатин Ю.В. Экономическая оценка качества и эффективности работы предприятия. - М.: изд. стандартов, 2001 -214с.
4. Горбачева Л.А. Анализ прибыли и рентабельности. - М.: Экономика, 1997. - 95с.
5. Зудилин А.П. Анализ хозяйственной деятельности развитых стран. - Екатеринбург: «Каменный пояс», 1992. - 224с.
6. Курс экономического анализа. / Под ред. Бокамова Н.И., Шеремета А.Д.. - М.: Финансы и статистика, 1995. - 412с.
7. Лопатина И.М., Золкина З.К. Основы анализа финансового состояния предприятия: Учебное пособие. - Ярославль: ЯГУ, 1995. -66с.
8. Мухин С.А. Прибыль в новых условиях хозяйствования. - М.: Финансы и статистика, 2000. -144с.
9. Шеремет А.Д. Комплексный экономический анализ деятельности предприятий. - М.: Экономика, 2001. - 210с.
10. Астринский Д., Наоян В. Экономический анализ финансового положения предприятия // Экономист. - 2000.