Содержание и задачи оперативного анализа хозяйственной деятельности (стр. 4 из 4)

- текущую и абсолютную ликвидность и сравнить их с нормативными значениями, равными коэффициентами 2 и 1;

- направления работы предприятия по обеспечению требуемого уровня ликвидности и предупреждению банкротства.

(тыс. руб.)

Показатели	Отчетный период
1. Итого оборотные активы	9640
2. Собственные акции, выкупленные у акционеров	45
3. Задолженность учредителей по взносам в уставный капитал	190
4. Дебиторская задолженность	1194
5. Денежные средства	219
6. Итого краткосрочные пассивы	4035
7. Доходы будущих периодов	100
8. Фонды потребления	124
9. Резервы предстоящих расходов и платежей	135

Решение:

1. Рассчитаем текущую ликвидность.

Коэффициент текущей ликвидности — финансовый коэффициент, равный отношению текущих (оборотных) активов к краткосрочным обязательствам (текущим пассивам).

Ктл = (ОА – ДЗд – ЗУ) / КО

где: Ктл — коэффициент текущей ликвидности;

ОА — оборотные активы;

ДЗд — долгосрочная дебиторская задолженность;

ЗУ — задолженность учредителей по взносам в уставный капитал;

КО — краткосрочные обязательства.

Ктл = (9640 – 1194 – 190) / 4035 = 2,05 ≈ 2

Коэффициент отражает способность компании погашать текущие (краткосрочные) обязательства за счёт только оборотных активов. В данном случае мы получили коэффициент текущей ликвидности с нормативным значением 2, которое подходит под соотношение 2:1, что говорит о том, что 50% оборотных средств сформировано за счет собственных средств, а 50% - за счет заемных, следовательно, организация находится в зоне низкого финансового риска.

2. Рассчитаем абсолютную ликвидность.

Коэффициент абсолютной ликвидности — финансовый коэффициент, равный отношению денежных средств и краткосрочных финансовых вложений к краткосрочным обязательствам (текущим пассивам).

Кал = (Денежные средства + краткосрочные финансовые вложения) / (Краткосрочные пассивы - Доходы будущих периодов - Резервы предстоящих расходов)

Кал = (219) / (4035 – 100 – 135) = 0,05 ≈ 0,1

Столь низкий коэффициент абсолютной ликвидности означает, что в распоряжении предприятия недостаточно денежных средств, чтобы возвратить долги, когда в этом возникнет необходимость. Это обязывает предприятие принимать меры по укреплению финансовой устойчивости путем мобилизации отвлеченных средств в оборотные активы. Однако и при небольшом значении коэффициента абсолютной ликвидности предприятие может быть всегда платежеспособным, если сумеет сбалансировать приток и отток денежных средств по объему и срокам. Лишним доказательством чего служит Ктл = 2. Соответственно, предприятие уже совершенствует свою деятельность и наметило тенденции роста абсолютной ликвидности.

Задача 7.

На основе приведенных в таблице данных по предприятию определить:

- ускорение оборачиваемости оборотных средств за отчетный период по сравнению с базисным;

- высвобождение оборотных средств в результате ускорения их оборачиваемости.

Сделайте также заключение по ситуации.

(тыс. руб.)

Наименование показателей	Базисный период	Отчетный период
1. Оборот по реализации	47880	50040
2. Средние остатки оборотных средств	6251	6255

Решение:

1. Определим товарооборачиваемость в днях:

Товарооборачиваемость в днях (Т_обор. в дн.) =

(Т_обор. в дн.) = (Т_обор. в дн.) =

2. Найдем отклонение в днях оборота (Од) = Т_{обор.2 (отчет. период)} – Т_{обор.1 (предшест. период)} = 45 – 47 = - 2 дня. Что говорит о том, что на 2 дня произошло ускорение оборачиваемости оборотных средств за отчетный период по сравнению с базисным.

3. Среднедневной товарооборот (То _{ср. дн.}) =

Т_{оср. дн.} =

= 133Т_{оср. дн.} = = 139

4. Определим высвобождение оборотных средств в результате ускорения их оборачиваемости:

Базисный период = 2 х 133 = 266 Отчетный период = 2 х 139 = 278

5. С целью уточнения данных найдем средний экономический результат изменения оборачиваемости в сумме (тыс. руб.):

= 272

Можно сделать вывод о том, что средства торгового предприятия используются эффективно. Это следует из того, что в результате ускорения оборотных средств на 2 дня произошло их высвобождение на сумму 272 тыс. руб.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

На основе рассмотренных вопросов можно сделать вывод о том, что существует зависимость между уровнем показателя и скоростью выявления отклонений. Таким образом, при построении цепочки причинно-следственных связей между результатом и причиной следует выбирать для контроля факторы самого начального уровня. При этом необходимо учесть тот факт, что чем ниже уровень, тем больше показателей и, соответственно, больше затрат, связанных с их сбором и обработкой. Поэтому все факторы необходимо ранжировать по степени важности и контролировать только те, которые оказывают определяющее воздействие на конечный результат.

Главной сложностью при проведении экономического анализа на стадии контроля является возможность оперативного получения информации. Само же сравнение плановых и фактических показателей не представляет особых трудностей. В связи с этим на стадии контроля на передний план выходит система обработки информации, поскольку именно она будет определять скорость получения выводов.

Рассмотрев особенности организации и проведения оперативного экономического анализа, можно подвести следующие итоги. Оперативность анализа в большей степени зависит от скорости получения необходимой информации, поэтому, в первую очередь, следует разработать методику его проведения и наладить учетный процесс для своевременной фиксации всех хозяйственных операций и получения необходимой информации. Кроме оценки текущей ситуации, оперативный анализ является основой для осуществления краткосрочного планирования. Проведение оперативного анализа является одним из необходимых условий создания эффективного механизма управления организацией, поскольку позволяет осуществлять непрерывный мониторинг состояния бизнеса и получать актуальную информацию, необходимую для принятия управленческих решений.

Корреляционный и регрессионный анализ являются смежными разделами математической статистики, и предназначаются для изучения по выборочным данным статистической зависимости ряда величин, некоторые из которых являются случайными.

Корреляционно-регрессионный анализ считается одним из главных методов в маркетинге, наряду с оптимизационными расчетами, а также математическим и графическим моделированием трендов (тенденций).

Корреляционный анализ является одним из методов статистического анализа взаимосвязи нескольких признаков. Он определяется как метод, применяемый тогда, когда данные наблюдения можно считать случайными и выбранными из генеральной совокупности, распределенной по многомерному нормальному закону.

Коэффициенты корреляции, представляя количественную характеристику тесноты связи между признаками, дают возможность определить «полезность» факторных признаков при построении уравнений множественной регрессии.

Оперативный анализ хозяйственной деятельности, динамические ряды в сравнительном анализе, а также анализ корреляционных и регрессионных моделей хозяйственной деятельности являются одними из важнейших составляющих экономического анализа финансово-хозяйственной деятельности организации. Только при тщательном, повседневном анализе и контроле за производственной и торговой деятельностью, при помощи рассмотренных методов, предприятие может анализировать финансово-экономические показатели отчетных периодов и прогнозировать динамический рост прибыли, избегая различного рода издержек обращения, а значит, сможет выстоять в конкурентной борьбе.

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

1. Алексеева А.И., Васильев Ю.В., Малеева А.В., Ушвицкий Л.И. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебное пособие. – М.: Финансы и статистика, 2006. – 672 с.

2. Баканов М.И., Мельник М.В., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: Учебник. / Под ред. М.И. Баканова. – 5е изд., перераб и доп. – М.: Финансы и статистика, 2006. – 536 с.: ил.

3. Бернгольц С.Б. Экономический анализ хозяйственной деятельности на современном этапе. – М.: Финансы и статистика, 2007. – 379 с.

4. Богатко А.Н. Основы экономического анализа хозяйствующего субъекта. – М.: Финансы и статистика, 2008. – 401 с.

5. Канке А.А, Кошевая И.П. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия. 2-е изд., испр. и доп. - М.: Форум: ИНФРА-М, 2009. — 388 с.

6. Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. – М.: ТК Велби, 2008. — 424 с.

7. Пястолов С.М. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия. 3-е изд., стер. – М.: Академия, 2006. – 336 с.

8. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. 5-е изд., перераб. и доп. – М.: Инфра-М, 2009. – 536 с.