3. Модель расчета доходности приведена в таблице 12.
Таблица 12
| Показатель | Расчет | Сумма |
| Доход от инвестиционной деятельности | 44989,79 - 29950 = | =J23-B46 |
| НДФЛ | 15039,79*0,13= | =C27*0,13 |
| Доход за вычетом налога на доходы физических лиц | 115039,79-1955,17= | =C27-C29 |
| Доходность конечная портфеля | (13084,62/29950)*100= | =(C30/B46) |
На основе данной модели составлена таблица 7.
Рассчитаем доходность первого портфеля по полученной модели (Таблица 13)
Таблица 13
| Показатель | Расчет | Расчет | Сумма |
| Доход от инвестиционной деятельности | =30 491,00 -180+50 = | =F39-E45+B47 | 30 361,00 |
| НДФЛ | =(30361,00-29950)*0,13= | =(D27-B46)*0,13 | 53,43 |
| Доход за вычетом налога на доходы физических лиц | =30361-53,43= | =D27-D29 | 30 307,57 |
| Доходность конечная портфеля | =(30307,57-29950)/29950)*100= | =(D30-B46)/B46 | 1,19% |
Доходность первого портфеля, рассчитанная при помощи модели, совпадает с этим показателем, рассчитанным вручную, и составляет 1,19%.
4. Модель составлена в табличном редакторе EXCEL. Для ее построения была использована категория функции Логические, в которой выбиралась функция ЕСЛИ. Данная функция была использована при расчете операций: - сумма комиссии;
- сумма сделки с комиссией;
- остаток средств.
Функция ЕСЛИ использует следующие аргументы:
· логическое_выражение: условие, которое требуется проверить;
· значение_если_истина: значение, возвращаемое, если условие истинно;
· значение_если_ложь: значение, возвращаемое, если условие ложно.
Модель в виде формул с указанием строк и столбцов представлена в табл.14.
Таблица 14
| A | B | C | D | E | F | G | H | I | J | ||||||||||
| 1 | Начальная сумма вложений: | 30000 | |||||||||||||||||
| 2 | № операции | Дата | Вид сделки | Название ценной бумаги | Цена за единицу, руб. | Количество, шт. | Сумма сделки, руб. | Сумма комиссии, руб. | Сумма сделки с комиссией, руб. | Остаток средств, руб. | |||||||||
| Логическое выражение | Значение _если_ истина | Значение _если_ ложь | Логическое выражение | Значение _если_ истина | Значение _если_ ложь | Логическое выражение | Значение _если_ истина | Значение _если_ ложь | |||||||||||
| 3 | 1 | =ДАТА(2006;5;5) | покупка | Газпром | 335 | 30 | =E3*F3 | G3*0,002<60 | 60 | G3*0,002 | C3="покупка" | G3+H3 | G3-H3 | C3="покупка" | G1-I3 | G1+I3 | |||
| 4 | 2 | =ДАТА(2006;5;5) | покупка | Северсталь | 360 | 27 | =E4*F4 | G4*0,002<60 | 60 | G4*0,002 | C4="покупка" | G4+H4 | G4-H4 | C4="покупка" | J3-I4 | J3+I4 | |||
| 5 | 3 | =ДАТА(2006;5;5) | покупка | Ростелеком | 100 | 100 | =E5*F5 | G5*0,002<60 | 60 | G5*0,002 | C5="покупка" | G5+H5 | G5-H5 | C5="покупка" | J4-I5 | J4+I5 | |||
| 6 | 4 | =ДАТА(2006;5;7) | продажа | Газпром | 350 | 30 | =E6*F6 | G6*0,002<60 | 60 | G6*0,002 | C6="покупка" | G6+H6 | G6-H6 | C6="покупка" | J5-I6 | J5+I6 | |||
| 7 | 5 | =ДАТА(2006;5;29) | продажа | Северсталь | 380 | 27 | =E7*F7 | G7*0,002<60 | 60 | G7*0,002 | C7="покупка" | G7+H7 | G7-H7 | C7="покупка" | J6-I7 | J6+I7 | |||
| 8 | 6 | =ДАТА(2006;6;12) | покупка | Газпром | 230 | 40 | =E8*F8 | G84*0,002<60 | 60 | G8*0,002 | C8="покупка" | G8+H8 | G8-H8 | C8="покупка" | J7-I8 | J7+I8 | |||
| 9 | 7 | =ДАТА(2006;6;12) | покупка | Северсталь | 285 | 20 | =E9*F9 | G9*0,002<60 | 60 | G9*0,002 | C9="покупка" | G9+H9 | G9-H9 | C9="покупка" | J8-I9 | J8+I9 | |||
| 10 | 8 | =ДАТА(2006;6;12) | покупка | Ростелеком | 108 | 51 | =E10*F10 | G10*0,002<60 | 60 | G10*0,002 | C10="покупка" | G10+H10 | G10-H10 | C10="покупка" | J9-I10 | J9+I10 | |||
| 11 | 9 | =ДАТА(2006;6;30) | продажа | Ростелеком | 128 | 151 | =E11*F11 | G11*0,002<60 | 60 | G11*0,002 | C11="покупка" | G11+H11 | G11-H11 | C11="покупка" | J10-I11 | J10+I11 | |||
| 12 | 10 | =ДАТА(2006;7;14) | покупка | Газпром | 260 | 32 | =E12*F12 | G12*0,002<60 | 60 | G12*0,002 | C12="покупка" | G12+H12 | G12-H12 | C12="покупка" | J11- I12 | J11+I12 | |||
| 13 | 11 | =ДАТА(2006;7;14) | покупка | Северсталь | 310 | 20 | =E13*F13 | G13*0,002<60 | 60 | G13*0,002 | C13="покупка" | G13+H13 | G13-H13 | C13="покупка" | J12-I13 | J12+I13 | |||
| 14 | 12 | =ДАТА(2006;7;14) | покупка | Ростелеком | 125 | 37 | =E14*F14 | G14*0,002<60 | 60 | G14*0,002 | C14="покупка" | G14+H14 | G14-H14 | C14="покупка" | J13-I14 | J13+I14 | |||
| 15 | 13 | =ДАТА(2006;7;21) | продажа | Ростелеком | 139 | 37 | =E15*F15 | G15*0,002<60 | 60 | G15*0,002 | C15="покупка" | G15+H15 | G15-H15 | C15="покупка" | J14-I15 | J14+I15 | |||
| 16 | 14 | =ДАТА(2006;8;5) | покупка | Ростелеком | 126 | 40 | =E16*F16 | G16*0,002<60 | 60 | G16*0,002 | C16="покупка" | G16+H16 | G16-H16 | C16="покупка" | J15-I16 | J15+I16 | |||
| 17 | 15 | =ДАТА(2006;8;11) | продажа | Газпром | 315 | 72 | =E17*F17 | G17*0,002<60 | 60 | G17*0,002 | C17="покупка" | G17+H17 | G17-H17 | C17="покупка" | J16-I17 | J16+I17 | |||
| 18 | 16 | =ДАТА(2006;8;11) | продажа | Северсталь | 358 | 40 | =E18*F18 | G18*0,002<60 | 60 | G18*0,002 | C18="покупка" | G18+H18 | G18-H18 | C18="покупка" | J17-I18 | J17+I18 | |||
| 19 | 17 | =ДАТА(2006;9;24) | покупка | Газпром | 261 | 108 | =E19*F19 | G19*0,002<60 | 60 | G19*0,002 | C19="покупка" | G19+H19 | G19-H19 | C19="покупка" | J18-I19 | J18+I19 | |||
| 20 | 18 | =ДАТА(2006;9;24) | покупка | Северсталь | 309 | 27 | =E20*F20 | G20*0,002<60 | 60 | G20*0,002 | C20="покупка" | G20+H20 | G20-H20 | C20="покупка" | J19-I20 | J19+I20 | |||
| 21 | 19 | =ДАТА(2006;9;30) | продажа | Газпром | 288 | 108 | =E21*F21 | G21*0,002<60 | 60 | G21*0,002 | C21="покупка" | G21+H21 | G21-H21 | C21="покупка" | J20-I21 | J20+I21 | |||
| 22 | 20 | =ДАТА(2006;9;30) | продажа | Северсталь | 313 | 27 | =E22*F22 | G22*0,002<60 | 60 | G22*0,002 | C22="покупка" | G22+H22 | G22-H22 | C22="покупка" | J21-I22 | J21+I22 | |||
| 23 | 21 | =ДАТА(2006;9;30) | продажа | Ростелеком | 134 | 40 | =E23*F23 | G23*0,002<60 | 60 | G23*0,002 | C23="покупка" | G23+H23 | G23-H23 | C23="покупка" | J22-I23 | J22+I23 | |||
Проведенные расчеты доказывают работу модели. Использование модели инвестором значительно упрощает его работу, помогает при принятии и обосновании решений о совершении сделок на фондовом рынке.