Совет директоров — центральный исполнительный орган Бундесбанка, отвечающий за выполнение решений Совета Центрального банка. Он осуществляет непосредственное управление банками, за исключением тех вопросов, которые находятся в компетенции Правлений Центральных банков земель.
К компетенции Совета директоров отнесены:
• операции с федеральными органами власти и их специальными фондами;
• операции с кредитными институтами, выполняющими задачи федерального значения;
• международные расчеты и расчеты с нерезидентами;
• операции на открытом рынке.
В состав Совета директоров входят Президент и вице-президент Центрального банка, члены Совета директоров (не более шести человек).
Члены Совета директоров должны иметь специальные профессиональные знания. Президент является одновременно председателем и Совета
Центральных банков, и Совета директоров. Членов Совета директоров предлагает на должности Федеральное правительство после слушания кандидатов на Совете Центральных банков, а назначает Президент ФРГ обычно сроком на восемь лет, но как минимум на два года. До истечения этого срока их нельзя отозвать: в порядке исключения возможна отставка по личной инициативе или инициативе Совета Центральных банков. Совет возглавляет Президент Бундесбанка или вице-президент (в отсутствие Президента), решения принимаются простым большинством голосов.
Главный Офис (Центральный банк земли) возглавляет Правление, состоящее из Президента и вице-президента. В состав правлений крупных Центральных банков земель входит дополнительно еще один член правления. Члены правления, как и члены Совета директоров, должны иметь высокую профессиональную квалификацию. Назначение Президентов, являющихся по Закону одновременно членами Совета- Центральных банков, происходит аналогично назначению членов Совета директоров. Однако право выдвижения в данном случае принадлежит не Федеральному правительству, а бундесрату (палате парламента). Каждый Центральный банк земли отвечает за операции, осуществляемые с властями земель и с кредитными институтами на его территории. При каждом Центральном банке земли имеется совещательный орган — консультативный Совет, который обсуждает с Президентом Центрального банка земли вопросы валютной и кредитной политики, а с Правлением банка — способы решения входящих в компетенцию банка задач. В состав Совета входят 14 человек, обладающих достаточными профессиональными знаниями. Не более половины из них выбирают из кредитных институтов земли, остальных — из сферы промышленности, торговли, системы страхования, свободных профессий, сельского хозяйства, а также из наемных работников. Главные офисы Бундесбанка (Центральные банки земель) расположены в Берлине, Гамбурге, Ганновере, Дюссельдорфе, Франкфурте, Майнце, Штутгарте, Мюнхене и Лейпциге. Центральные банки земель проводят операции с местными органами власти, с кредитными учреждениями в подведомственном регионе. Отделения, которые Немецкий федеральный банк имеет в крупных населенных пунктах страны, подчинены Центральным банкам земель.
Правительство имеет право назначать лиц на две высшие должности в Бундесбанке: Президента и вице-президента Совета. Отражая идеи сторонников как федеральной, так и централизованной системы, Бундесбанк должен в пределах своих задач поддерживать общую экономическую политику федерального правительства. Однако закон однозначно определяет, что при исполнении своих обязанностей банк «должен быть свободен от инструкций» правительства.
Основной задачей Бундесбанка как центрального банка любой развитой страны является поддержание стабильности национальной валюты, регулирование денежного обращения и кредита. С введением евро задача поддержания стабильности валюты усложнилась — Бундесбанк решает ее совместно с Европейским Центральным банком и центральными банками других стран зоны евро.
Для регулирования используются следующие инструменты:
· установление процентных и дисконтных ставок по операциям Бундесбанка;
· операции на открытом рынке;
· резервные требования к кредитным учреждениям, которые обязаны держать минимальные резервы на счетах в Бундесбанке в размере, определяемом Бундесбанком;
· оказание услуг в качестве финансового агента Федерального правительства и правительств земель. Банк может предоставлять им льготные наличные ссуды в пределах определенных в законе лимитов, а эти государственные органы обязаны держать свои ликвидные средства на счете в Бундесбанке. Банк может не выдавать кредиты и ссуды под ценные бумаги, за исключением кредитов институтам федеральной сферы.
Центральные банки федеральных земель наделены и дополнительными функциями: они обслуживают, прежде всего, соответствующие федеральные земли и выполняют задачи, поставленные перед ними властями. Например, Земельный банк Гамбурга призван проводить кредитную политику, способствующую росту экономической и инвестиционной привлекательности этого города. Таким образом, руководители банка являются одновременно предпринимателями и государственными чиновниками федеральной земли, что обусловливает особо строгий контроль за их деятельностью. Однако сочетание предпринимательства и государственного управления, как показывает мировой опыт, не всегда эффективно.[15, c. 28]
Положительная роль Центральных банков земель как инструмента государственной экономической политики отнюдь не бесспорна и отрицается сторонниками «чисто» рыночной экономики. Европейские коммерческие банки даже обращались с жалобами в Европейскую Комиссию в Брюсселе, указывая на недопустимые конкурентные преимущества, которыми пользуются Центробанки земель, поскольку в итоге их поручителем в отличие от любой частной компании являются налогоплательщики. Таким образом, они могут принимать на себя риски, не неся ответственности за возможные потери. Это отличие еще более очевидно, когда Центробанки земель вторгаются в традиционную сферу деятельности коммерческих банков, проводя, например, эмиссию акций. В то же время Центральные банки земель вынуждены заниматься торговлей ценными бумагами, поскольку клиенты сберегательных касс требуют предоставления им такой услуги. Наиболее доступный вызывающий наибольшее одобрение вариант разрешения данного конфликта заключается в разделении Центральных банков земель на учреждения, занимающиеся оказанием услуг только для сберегательных касс (например, предоставлением им наличных средств или осуществлением переводов) и не проводящие при этом собственных банковских операций, и обычные кредитные институты без государственных гарантий. Основные операции Бундесбанка:
· операции с кредитными институтами:
а) покупка и продажа векселей и чеков;
б) покупка и продажа казначейских векселей Федерального правительства;
в) выдача ломбардных кредитов на срок не более трех месяцев;
г) прием беспроцентных депозитов на счета;
д) прием на хранение активов, прежде всего ценных бумаг;
е) прием чеков, векселей, платежных требований, ценных бумаг процентных купонов для получения оплаты;
ж) выполнение других банковских операций в пользу третьей стороны после поступления покрытия;
з) покупка и продажа платежных документов в инвалютах, включая векселя и чеки, а также золота, серебра и платины;
и) проведение всех банковских операций с нерезидентами;
· операции с государственными органами. Бундесбанк проводит для Федерального правительства, федеральных специальных фондов, местных органов власти операции г) — и). Для этих целей он вправе выдавать однодневные кредиты. Плата за проведение операций не взимается (за исключением Почтового банка и муниципалитетов);
· операции на открытом рынке используются для регулирования денежного рынка. В этих целях Бундесбанк покупает и продает по рыночным ценам долговые ценные бумаги Федерального правительства, правительств земель и муниципалитетов, собственные ценные бумаги. Все бумаги, выпущенные до 1999 г., номинированы в евро, а операции проводятся по согласованию с Европейским Центральным банком и Центральными банками других стран еврозоны.
Юридической основой банковского бизнеса и финансовых услуг, а также регулирования этого сектора экономики в Германии является Банковский Акт. К настоящему времени принято уже шесть поправок к Банковскому Акту. Акт направлен на поддержание стабильности финансового сектора, обеспечение защиты кредиторов. До принятия Банковского Акта (10 июля 1961 г.) в ФРГ не существовало единых норм регулирования банковской деятельности. [10, c. 83]
Основные положения Банковского Акта сводятся к следующему.
· Все осуществляющие банковский бизнес и оказывающие финансовые услуги организации, резиденты или нерезиденты, действуют на основании Банковского Акта. На территории Германии филиалы институтов других стран Евросоюза можно открывать без авторизации и внесения дополнительного капитала. Вместе с тем для открытия филиалов институтов стран, в Евросоюз не входящих, требуется авторизация (регистрация) в Федеральном офисе банковского надзора (ФОБН) и внесение дополнительного капитала. Надзор за филиалами нерезидентов осуществляет ФОБН в том же порядке, как и за резидентами. Некоторые специализированные кредитные институты (ипотечные банки, банки судовых ипотек, строительные и ссудные ассоциации, совместные инвестиционные компании) являются субъектами специального законодательства, дополняющего Банковский Акт. Сберегательные банки подчиняются не только Банковскому Акту, но и региональным (земельным) законам о сберегательных банках.
· Лицензирование. Лицензирующим органом финансовой деятельности в Германии является Федеральный офис банковского надзора (ст. 32 Банковского Акта). Лицензия может быть ограничена определенными видами банковской или финансовой деятельности. Проведение банковских или финансовых операций без лицензии является наказуемым преступлением (ст. 54 Акта). В Банковском Акте не предусмотрены какие-либо специальные юридические формы образования институтов, хотя с 1976 г. кредитным учреждениям в форме «полного товарищества» запрещено проводить банковские операции. Лицензия может быть аннулирована только из-за недостаточности капитала (ст. 33 Банковского Акта), если руководство банка имеет недостаточную профессиональную подготовку или плохую репутацию, если акционеры ненадежны или институт не имеет по меньшей мере двух равных в правах управляющих (принцип двойного контроля).